Analitika Forex rinkoje – sėkmingos prekybos pagrindas

Visų pirma, pradėkime nuo to, kad tik dvi jėgos judina rinką – pasiūla ir paklausa. Šios jėgos yra visų ekonominių, politinių, socialinių, mokslinių, kosminių ar rinkos įvykių bendras vardiklis.

Taigi, paklausa ir pasiūla ir yra bet kokio rinkose vykstančio įvykio pagrindas. Štai kodėl Forex rinkos prekiautojai labai atidžiai stebi paklausos ir pasiūlos dinamiką, kai rinkoje yra jų atviros pozicijos.

Šiame straipsnyje aptarsime:

• analitiką Forex rinkoje,
• Forex analizės metodus,
• Forex analitikos stilius,
• požiūrius bei
• strategijas.

Visa tai pasižymi vienu bendru dalyku – visi siekia įvertinti pasiūlą ir paklausą. Kartais analitika Forex rinkoje ir kai kurie jos elementai gali būti net labai tikslūs, tačiau beveik visada vėluos lyginant su kainos judėjimu. Kai kurie kiti, pavyzdžiui, ekonominės teorijos, kurias naudoja nustatant Forex prognozes, nebus labai tikslūs.

Skirtingu metu keisdami savo pozicijas iš bulių į meškų arba atvirkščiai, prekiautojai ir sukuria tą pačią rinką, kurią bando analizuoti, vėliau ją vėl gali pakeisti, sudarę naujus sandorius. Kaip prekiautojas, privalote suvokti, kad tik atlikę tinkamą pasiūlos ir paklausos Forex analizę, galite įgyti konkurencinį pranašumą prieš kitus prekiautojus.

Kas yra analitika Forex rinkoje?

Forex analizę plačiai naudoja instituciniai prekiautojai ir paprasti prekiautojai, norėdami nustatyti, kaip ir kokiomis finansinėmis priemonėmis prekiauti – parduoti ar pirkti – rinkoje.

Forex analitika gali būti šių formų:

1. Techninė analizė
2. Fundamentinė analizė
3. Rinkos nuotaikų analizė
4. Aukščiau pateiktų variantų derinys

Jeigu esate pradedantysis prekiautojas Forex rinkoje, apie šias Forex analizės rūšis galite sužinoti daugiau šiuose „Admirals" prekybos mokymuose:

Analitika Forex rinkoje – techninė analizė

Esminis Forex techninės analizės bruožas yra tas, kad ji siejama su prekybos priemonės grafiku. Jeigu dėl kokių nors priežasčių žiūrite kainų grafikus – jūs atliekate būtent techninę Forex analizę ir pagal grafikus sudarote Forex prognozes.

Taigi, techninė analizė yra Forex analizė, apimanti kainų pokyčių tyrimą finansinės priemonės istoriniame grafike – techniniai prekiautojai naudoja techninę analizę, kad galėtų numatyti kainų pokyčius ateityje, remiantis ankstesniais kainų pokyčiais.

Loginį grafikų analizės pagrindą suteikė Dow teorija, kurios autorius yra pagarsėjęs Charlesas Dow. Be kita ko, Ch. Dow tvirtino, kad rinka viską įvertina. Paprasčiau tariant, Ch. Dow teigė, kad bet kuris veiksnys, turintis įtakos pasiūlai arba paklausai, neišvengiamai atsispindės rinkos kainoje, kurią realiuoju laiku ir matome kainų grafikuose.

Tiesą sakant, grynieji techniniai analitikai pasisako už tai, kad neverta nagrinėti beveik nieko, ko nėra kainų grafike, nes tai yra nekiekybiniai ir nepatikimi duomenys. Šis trumpas įvadas į techninę Forex analizę kaip tik ir parodo jos didžiausią ribotumą – analizuojama tai, ką jau rinka įvertino.

Prekybos platformos

Techninė analizė, pagrįsta grafikais ir statistiniais rodikliais, tad ją atliekant reikalinga prekybos platforma, kurioje pateikiami reikiami įrankiai, grafikų tipai ir indikatorių rinkiniai, kuriuos norite naudoti savo prekybos strategijose.

Todėl mes rekomenduojame „MetaTrader" prekybos platformą, galite pasirinkti „MetaTrader 4" arba „MetaTrader 5" versijas. Šiuo metu tai yra labiausiai naudojama ir patikimiausia platforma pasaulyje. „MetaTrader" yra tinkama platforma bet kuriam prekiautojui, nepriklausomai nuo naudojamo Forex analizės tipo – ar renkatės fundamentinę analizę, ar techninę analizę.

Be to, „Admirals" savo klientams siūlo „MetaTrader Supreme Edition" papildinį, kuriame yra 56 papildomos Forex ir CFD prekybos funkcijos, tai gali pagerinti jūsų prekybos našumą ir padidinti pelną.

Atsisiųskite ir įdiekite „MetaTrader Supreme Edition" ir galėsite naudotis šiomis funkcijomis:

• „Mini Terminal" – lengvam ir patogiam įsakymų valdymui
• „Trade Terminal" – efektyviam sąskaitų ir įsakymų valdymui, prekybos skirtingomis valiutomis valdymui, kelių įsakymų uždarymui vienu paspaudimu, pažangiam daugiafunkciniam stebėjimui
• „Tick Chart Trader" – taškiniams kainų pokyčiams stebėti, skirtingi tick grafikai – nuo japoniškų žvakių iki tendencijų linijų, prekyba tiesiogiai iš „Tick Chart"
• „Connect" – rinkos naujienų ir realiojo laiko verslo kalendoriaus stebėjimui tiesiogiai „MetaTrader" platformoje – stebėkite statistiką, kad pagerintumėte savo strategiją
• Išplėstinis indikatorių rinkinys – atgalinis žvakių skaičiavimas, grafikų grupė, dienos sesija, piešimas laisvomis rankomis, žemiausia kaina, įsakymų istorija, apsisukimo taškai, „Renko" grafikas
• Prekybos simuliatorius – strategijų išbandymui ir jų optimizavimui pagal jūsų prekybos poreikius, prekybos simuliatorius apima „Smart Lines" ir Forex skaičiuoklę, toks testavimas padės jums išanalizuokite jūsų prekybos strategiją.
• „Mini grafikas" – kainų pokyčių analizei skirtinguose laikotarpiuose ir įvairių tipų grafikuose – į pagrindinį grafiką įterpiamos mažesnių grafikų serijos, pateikia naujas grafikų formacijas, tokias kaip „Point-and-Figure", „Kagi" ar „Range".

Techninė analizė gali pasiūlyti prekiautojams:

• Būdą nustatyti, ar prekybos priemonės grafikas yra tinkamas prekybai tam tikru metu
• Būdą, kaip nustatyti struktūras arba formacijas, turinčias prekybos potencialo
• Informaciją apie tai, kur surasti šias galimas prekybos struktūras
• Informaciją apie tai, kaip galima valdyti šias prekybos struktūras

Techninė analizė gali būti atliekama:

• Rankiniu būdu
• Automatiškai

Rankiniu būdu atlikta Forex techninė analizė reiškia, kad prekiautojas tiria grafikus ir techninius indikatorius bei interpretuoja duomenis, kad nuspręstų, kada ir ar jie duoda signalus dėl rinkos pavedimų ir su kokia prekybos priemone.

Automatinė Forex techninė analizė reiškia, kad naudojama automatinė programa, pavyzdžiui, ekspertas patarėjas, kuris pagal jame užprogramuotas instrukcijas siekia nustatyti tam tikrus prekybos signalus rinkoje, priklausomai nuo kurių jis automatiškai sudaro sandorius.

Automatinės prekybos pranašumas yra tas, kad mes stengiamės pašalinti prekybos psichologijos elementus iš prekybos sprendimų priėmimo proceso.

Galite rinktis atlikti rankinę techninę analizę arba automatinę techninę analizę, jeigu turite programavimo žinių arba galite nusipirkti programas internete. Taip pat galite stebėti kitą prekybos sąskaitą ir kopijuoti jos prekybos operacijas. Pageidautina visus šiuos metodus naudoti labai atsargiai ir, pirmiausia, išbandyti juos demonstracinėje sąskaitoje, prieš prekiaujant su tikrais pinigais.

Nėra tokios prekybos sistemos, pagal kurią būtų atliekamos tik pelningos prekybos operacijos.

Analitika Forex rinkoje – pagrindiniai techninės analizės elementai

Price action

Price action yra techninės Forex analizės subdalis, kuri ypač išpopuliarėjo po to, kai prekyba Forex rinkoje tapo prieinama masėms. Tokio populiarumo šuolio priežastis yra ta, kad price action, nors ir sutampa su pagrindiniais Charles Dow teorijos postulatais, teigia, kad dauguma techninių prekiautojų turimų priemonių, tokių kaip klasikiniai techniniai indikatoriai, nesugeba prekiautojui suteikti jokio konkurencinio pranašumo.

Prekiautojai, kurie remiasi price action, daro išvadas vien tik iš grafikų, o kainų pokyčiai palaiko jų pirminius sprendimus renkant duomenis. Visa kita, net jeigu ir svarstoma, yra tik palaikymas, tačiau prekybos veiksmų neinicijuoja.

Prekybos, pagrįstos price action, pagrindas yra pastebėjimas, kad rinka dažnai grįžta prie tų kainų lygių, ties kuriais anksčiau apsisukdavo arba konsoliduodavosi, taip yra dėl to, kad ten vis dar yra pasiūlos arba paklausos lygiai.

Grafikai

Grafikai yra kainų kotiruočių serija, pavaizduota grafiškai. Grafikai pateikia užfiksuotą rinkos istoriją. Ašyje „0Y" atidedama kaina, o ašyje „0X" atidedamas laikas. Tai, kas pateikiama pačiame grafiko lauke, ir yra kainos judėjimas. Nesvarbu, kurį prekybos stilių prekiautojas pasirenka – ilgalaikę pozicinę ar trumpalaikę dienos prekybą – viskas prasideda nuo grafikų sudarymo.

Apie Forex grafikus išsamiau žiūrėkite čia:

Pats grafikų sudarymas Vakarų pasaulyje yra palyginti nauja technika. Volstryte grafikai naudojami tik šiek tiek daugiau kaip šimtmetį, nors Tolimuosiuose Rytuose yra dokumentų, kuriuose yra žvakių pavidalo kainų kotiruotės, datuojamos net 300 metų atgal. Tai žinomos „ryžių kainų kotiruotės".

Žvakės yra pats paprasčiausias įrankis, kurį gali naudoti techninis prekiautojas. Pačių žvakių modelių naudojimas nustatant Forex prognozes jau savaime yra strategija.

Be įprastų žvakių ar kainų formacijų, prekiautojas turi suprasti ir jas sudarančias pasiūlos ir paklausos jėgas. Techniniai prekiautojai naudoja:

• Japoniškų žvakių formacijos
• Tendencijų kanalus
• Palaikymo ir pasipriešinimo linijas
• Kainų formacijas: kilimas, kritims, neapibrėžtumas, vėliavos, dviguba viršūnė, dvigubas dugnas, galva ir pečiai, trikampiai
• Ir dar daug kitų

Jie naudojami vien tik prekiautojo patogumui ir geresniam ankstesnių įvykių supratimui. Tą pačią schemą skirtingi prekiautojai ar net tas pats prekiautojas gali skirtingai interpretuoti skirtingais laikotarpiais – tai duos skirtingus įėjimo į rinką signalus. Štai kodėl neturėtumėte pagrįsti savo sprendimo patekti į rinką tik kainų arba žvakių formacijomis. Turėtumėte atsižvelgti ir į bendrą pasiūlą bei paklausą.

Techniniai indikatoriai

Techniniai indikatoriai yra statistiškai užprogramuoti elementai, įdiegti prekybos platformose ir kuriais siekiama išanalizuoti matematinius ryšius tarp skirtingų elementų, bandant padėti numatyti kainą ateityje.

Vienas iš didžiausių techninės analizės iššūkių yra tai, kad yra šimtai matematinių rodiklių, kurie galėtų supainioti net gerai išmanantį matematiką arba statistiką, jeigu jiems tektų pasirinkti iš jų.

Ir, žinoma, nėra nė vieno indikatoriaus, kuris būtų laikomas visuotinai tinkamu, dauguma jų yra taikomi tik tam tikromis aplinkybėmis. Kai kurie techniniai indikatoriai yra aktualesni tam tikrose srityse, kiti – tik atliekant tam tikrų prekybos priemonių techninę analizę, priklausomai nuo rinkos likvidumo ar kapitalizacijos ir t. t.

Techninius indikatorius galėtume pavadinti netobulais indikatoriais. Jie atsilieka nuo kainos, ir dažnai perbraižomi jau po to, kai žvakė būna uždaryta. Jie dažniausiai naudojami deriniuose, kad papildytų vienas kitą, nes kitaip jie visiškai nepadėtų.

Techninės analizės indikatoriai turėtų būti naudojami atsargiai, nes istoriniai duomenys nebūtinai reiškia tą patį elgesį ir pelną ateityje.

Kai girdime, kad profesionalūs prekiautojai pradedantiesiems prekiautojams pataria savo grafikus išlaikyti švarius ir paprastus, jie kalba apie tai, kad nereikia piktnaudžiauti techninėmis priemonėmis. Ir galų gale, prekybos strategijos, pagrįstos vien tik techniniais rodikliais, vargu ar gali suteikti konkurencinį pranašumą.

Yra keturios didelės statistinių indikatorių grupės su šiais geriausiai žinomais indikatoriais:

• Tendencijų indikatoriai:
  • Slankusis vidurkis (MA)
  • Slankiųjų vidurkių konvergencija ir divergencija (MACD)
  • Vidutinis kryptinio judėjimo indeksas (ADX)
  • Parabolinis SAR indikatorius
  • Ichimoku Kinko Hyo
• Impulsų indikatoriai:
  • Stochastinis osciliatorius
  • Santykinis stiprumo indeksas (RSI)
• Kintamumo indikatoriai:
  • Bolingrio juostos (BB)
  • Vidutinis tikrasis diapazonas (ATR)
  • Standartinis nuokrypis
• Apimties indikatoriai:
  • Kaupimo ir paskirstymo linija
  • Pinigų srauto indeksas
  • Balanso apimtis

Tendencijų indikatoriai naudojami nustatant Forex prognozes ir gerai veikia tose rinkose, kuriose yra aiški vyraujanti tendencija, tuo tarpu impulso indikatoriai gerai veikia ramiose rinkose. Bent jau taip yra teoriškai.

Kintamumo indikatoriai yra pirmųjų 2 kategorijų derinys. O apimties indikatoriai daugiausia grindžiami apimties duomenimis ir jais bandoma įvertinti paklausos bei pasiūlos apimtį rinkoje, nors Forex rinkoje indikatoriui tai tiksliai padaryti praktiškai neįmanoma.

Taip yra todėl, kad Forex rinka yra užbiržinė rinka. Tai, ką prekiautojas gali pamatyti naudodamas apimties indikatorių, yra tik visos analizuojamos apimties pavyzdys. Ar ši informacija iš tiesų yra reprezentatyvi – tai yra diskusijų klausimas.

Prekyba naudojant demonstracinę sąskaitą

Nepamirškite, kad prekiautojai taip pat turi galimybę nemokamai prekiauti demonstracinėje prekybos sąskaitoje. Tai reiškia, kad prekiautojai gali tobulinti savo prekybos įgūdžius, bet išvengti rizikos savo lėšoms, ir gali pasirinkti, kada jausis užtikrintai, kad pereitų į realią prekybą.

Pavyzdžiui, „Admirals" demonstracinė prekybos sąskaita suteikia prekiautojams prieigą prie naujausių rinkos duomenų realiu laiku, galimybę prekiauti virtualia valiuta ir naudotis naujausiomis ekspertų prekiautojų įžvalgomis.

Norėdami nemokamai atidaryti demonstracinės prekybos sąskaitą, spauskite šią reklaminę juostą!

Analitika Forex rinkoje – pagrindiniai techninės analizės principai

Price action apima visus veiksnius

Pagal Dow teoriją, į kainą įeina visi svarbūs veiksniai ir ji atsispindi grafikuose. Bet kokie kiti įvykiai, neįeinantys į kainą, yra laikomi nesvarbiais, nekvalifikuotais ir nepakankamai patikimais.

Kaina kinta

Techninei analitikai labiau simpatizuoja tendencingai rinkai – tai vėl primena Dow teoriją.

Rinkos gali vystytis aukštyn – bulių rinkos, kai nuolat sukuriamos vis aukštesnės ir ir aukštesnės kylančias viršūnes bei dugnai, o aukštesnio laiko grafikuose tai atrodo tarsi koridorius, kurio kaina juda tai aukštyn, tai žemyn. Ir atvirkščiai, rinkose gali vystytis mažėjimo tendencija – meškų rinkos, kuomet sukuriamos vis žemesnės ir žemesnės viršūnės ir dugnai.

Horizontalus judėjimas yra konsolidavimo arba šoninis judėjimas, kuriam esant prekiautojai dažnai iš viso neprekiauja, nes tuo metu, kai rinka konsoliduojasi, sunku numatyti, kas nutiks toliau. Konsoliduota rinka reiškia, kad pardavėjai ir pirkėjai turi beveik vienodą įtaką rinkai ir nė vieni iš jų nėra pakankamai stiprūs, kad suformuotų tendenciją.

Apskritai maždaug 60 % laiko rinkos juda pagal tam tikrą tendenciją, todėl tendencijų nustatymas yra labai svarbus.

Taip pat reikėtų atminti, kad analitika Forex rinkoje neturi tikslo rasti atsakymus į tokius klausimus: „kodėl atsiranda tendencijos". Kadangi techninė analizė negali pateikti atsakymo, tendencijos laikomos empiriškai įrodytomis.

Istorija kartojasi

Techniniai analitikai mano, kad investuotojai veikia pagal tam tikras struktūras arba šablonus. Jie mano, kad dėl tokio elgesio gali tiksliai atpažinti šiuos šablonus ir pelningai pagal juos prekiauti. Jiems reikia tik nedidelio statistinio pranašumo, padauginto iš maržos, ir pasikartojamumo.

Naudoti vien tik techninę analizę nėra pati geriausia idėja.

Dažniausiai techninė analizė naudojama kartu su fundamentine analize arba kitomis analizės rūšimis, pavyzdžiui, rinkos nuotaikų analize. Nors techniniai analitikai gali puikiai identifikuoti ir patvirtinti tendencijas, fundamentiniai pokyčiai sudaro sąlygas toms tendencijoms vystytis.

Analitika Forex rinkoje – fundamentalioji analizė

Fundamentinė analizė yra finansų rinkų analizės metodas, siekiant numatyti būsimą kainų raidą. Fundamentinė analizė arba naujienomis pagrįsta analizė – tai iš tikrųjų ekonominių įvykių ir statistikos tyrimas, siekiant nustatyti prekybos galimybes.

Prekiautojai, prekiaujantys per naujienas, atidžiai stebi ekonominių rodiklių, tokių kaip pinigų politika, palūkanų normos, nedarbo lygis, infliacija, bendrojo vidaus produkto raidą, pokyčius ir dinamiką.

Taigi, kai mes kalbame apie Forex rinką, Forex fundamentinė analizė įvertina bendrą šalies ekonomikos būklę ir atsižvelgia į daugelį veiksnių, įskaitant: BVP (bendrasis vidaus produktas) raidą, pinigų politiką, palūkanų normas, prekybos balansą, vidaus pramonės produkcija ir jų poveikį atitinkamos šalies valiutai. Fundamentinė analitika Forex rinkoje atsižvelgia į ekonomines naujienas ir ataskaitas, taip pat į politinius įvykius ir tiria jų poveikį nagrinėjamai nacionalinei valiutai.

Šalies ekonominiams rodikliams turi įtakos daugybė veiksnių, kurie laikui bėgant keičiasi, įskaitant ekonomikos augimą ir finansinius pajėgumus. Fundamentiniai prekiautojai studijuoja visą šią informaciją, norėdami įvertinti šalies valiutą.

Prekiautojas, norintis prekiauti EUR USD valiutų pora, iš esmės atliks Forex EUR/USD analizę, ieškos informacijos apie euro zonos ir JAV palūkanų normas ir tikrins ekonominį kalendorių, norėdamas sekti ekonomines naujienas, kurios daro įtaką šios abiem valiutoms.

Fundamentinė Forex rinkos ir kitų finansų rinkų analizės prielaida yra ta, kad aktyvo kaina gali skirtis nuo jo tikrosios vertės. Dėl šios priežasties įvairiose rinkose aktyvas gali būti pervertintas arba per mažai įvertintas trumpuoju laikotarpiu. Fundamentalistai tvirtina, kad nors per trumpą laiką skirtingas aktyvas gali būti nepakankamai įvertintas, tam tikru momentu įvyks korekcija ir aktyvo kaina grįš į tikrąją ir teisingą kainą.

Pagrindinis fundamentinės analizės tikslas yra teisingai įvertinti tikrąją aktyvo vertę ir palyginti ją su esama kaina bei nustatyti prekybos galimybes. Fundamentalioje analizėje atsižvelgiama į visus veiksnius, turinčius įtakos aktyvui, atėmus dabartinę kainą, o techninėje analizėje atsižvelgiama tik į dabartinę kainą. Ir tai yra pagrindinis skirtumas tarp šių dviejų požiūrių.

Fundamentalioji analizė prognozuoja ilgalaikes tendencijas, nes pagrindiniai veiksniai ir kaip jie analizuojami sukuria pokyčius ateityje.

Paprastai fundamentinei analizei pirmenybę teikia ilgalaikiai prekiautojai ir swing prekiautojai, o dienos prekiautojai ir skalpuotojai ja naudojasi mažiau. Pastarieji naudoja tik ekonominį kalendorių, pavyzdžiui, tomis dienomis, kai kiekvieno mėnesio pirmą ketvirtadienį skelbiama ECB palūkanų norma, arba kiekvieno mėnesio pirmąjį penktadienį – JAV NFP.

Yra keletas ekonomikos teorijų, kurios nustato esamos valiutos kainos ir jos tikrosios vertės skirtumus. Štai keli pavyzdžiai:

• Pirkimo galios paritetas (PPP) – daroma prielaida, kad pakoregavus valiutos kursą prekės turėtų kainuoti tiek pat. Jeigu ne, susidaro geros prekybos galimybės.

• Palūkanų normos paritetas (IRP) – iš esmės toks pat kaip ir PPP, išskyrus tai, kad prekės šiuo atveju yra finansinis turtas, o jų pirkimas skirtingose šalyse turėtų duoti tą patį rezultatą, pakoregavus palūkanų normą.

• Mokėjimų balanso teorija (BPT) – nagrinėja šalies prekybos balansą. Jeigu importuojama daugiau prekių ir paslaugų nei eksportuojama, nacionalinė valiuta nuvertėja.

• Tikrosios palūkanų normos apibrėžimo modelis (RIRDM) – visiškai toks pat kaip IRP. Valiuta su aukštesnėmis palūkanų normomis bus vertinama labiau už valiutą su mažesne palūkanų norma, nes bus patrauklesnė investicija.

• Aktyvų rinkos modelis (SMA) – panašus į prekybos balansą, išskyrus tai, kad įvertinamos užsienio investicijų įplaukos ir nutekėjimai. Kuo daugiau užsienio investicijų, tuo labiau vertinama nacionalinė valiuta.

Fundamentinė rinkos analizė tai kelių etapų procesas, būtent:

Makroekonominės aplinkos tyrimas

Pirmiausia turite atsižvelgti į makroekonominę situaciją pasauliniu mastu. Norėdami tinkamai įvertinti tam tikros valiutų poros padėtį, turite pradėti nuo makro lygio – svarbu būtent verslo ciklo dinamika, svarbiausių tarptautinių centrinių bankų pinigų politika ir svarbiausi ekonominiai rodikliai.

Už pinigų politiką atsakingų institucijų veiksmų istorija yra svarbi priimant būsimus prekybos sprendimus. Todėl analizuojant būsimą rinkų kryptį, svarbu atsižvelgti į istorinius duomenis. Ekonominio pakilimo etapais kintamumas sumažėja, o likvidumas yra tinkamas, ekonomikos nuosmukio metu viskas yra atvirkščiai.

Jūsų, kaip prekiautojo, veikloje svarbu mokėti atskirti svarbius duomenis nuo rinkos keliamo triukšmo, kad netaptumėte politinių ar žiniasklaidos gandų auka.

Identifikuokite ekonominio vystymosi ciklo fazę. Tam mes tiriame paskolų negrąžinimo procentą, atsargų kaupimą tarptautiniu lygiu, bankų paskolų raidą atsižvelgiant į ekonomines galias. Šie rodikliai gali parodyti verslo ciklo fazės pokyčius, kol tai nepatvirtina pramonės produkcijos sumažėjimas ir nedarbo lygio padidėjimas.

Išnagrinėkite technologines inovacijas, politinę aplinką IR besivystančių rinkų fundamentinius duomenis. Įdiegus naujas technologijas, tokias kaip mobiliosios technologijos, internetas, dirbtinis intelektas, ekonomikos augimas vyksta neveikiant infliacijos. Be to, besivystančios šalys naudojasi išsivysčiusių šalių sukurtomis naujomis technologijomis, atsiranda jų ekonomikos augimas. Tokiu būdu nustatomas ekonominio ciklo etapa – plėtra.

Politinis kišimasis daro įtaką makro arba šalies lygio valiutų svyravimams. Pavyzdžiui, aštuntajame dešimtmetyje, kai JAV atsisakė aukso standarto, šis sprendimas ilgą laiką turėjo įtakos tarptautinėms rinkoms.

Pasaulinės pinigų politikos tyrimas

Siekiant nustatyti ekonominio ciklo fazės trukmę ir amplitudę, tiriama globalių valstybių pinigų politika. Konkrečiau kalbant, Europos centrinio banko (ECB), JAV federalinio rezervo (EDF) ir Japonijos banko (BOJ) pinigų politika.

Taigi, jūs galite susidaryti aiškesnę idėją apie padidėjusią pinigų pasiūlą ir apie rinkų augimo galimybes, vertybinių popierių biržų nepastovumą ir lūkesčius dėl vietinės rinkos palūkanų normų, kurios gali smarkiai skirtis, lyginant su kitomis šalimis.

Palyginkite padidėjusį pinigų kiekį, skolinimo standartus su ankstesniu laikotarpiu. Lengvesnė prieiga prie pinigų nuosmukio fazės pabaigoje, nes skolinimo kanalai veikia normaliai, tada turėtumėte apsvarstyti galimybę padidinti su savo investiciniu portfeliu susijusią riziką. Priešingai, pinigų pasiūlos ribojimo politika reiškia, kad artėja ekonomikos nuosmukio fazė ir jūs turėtumėte sumažinti riziką, susijusią su jūsų portfelyje esančiomis finansinėmis priemonėmis.

Be to, ilgas pinigų politikos kiekybinio skatinimo laikotarpis padidina spekuliacinių burbulų atsiradimo riziką, nes valiutos, kurių pagrindiniai rodikliai yra silpni, bus įvertintos viršijant jų pusiausvyros vertę ir tokiu būdu sukuriamos prekybos galimybės priešinga kryptimi, kai spekuliaciniai burbulai pradės koreguotis. Tokiems scenarijams taip pat yra išimčių, tokių kaip netikėti politiniai įvykiai, netyčiniai spekuliacinių burbulų sprogimai ar šokai finansų rinkose.

Analizuokite kintamumo indeksus, įmonių ir privačių paskolų įsipareigojimų nevykdymo lygius išsivysčiusiose ekonomikose. Vertybinių popierių biržų kintamumas ir įmonių paskolų grąžinimo statistika turi lemiamą įtaką Forex rinkos kintamumui.

Kadangi ekonomikoje rizika yra maža, tai leidžia subjektams padidinti maržą ir likvidumą, o tai paprastai sukuria saugesnę aplinką Forex prekiautojams.

Artėjant ekonominio pakilimo fazių pikui kintamumo indeksai, įsipareigojimų neįvykdymo lygiai ir palūkanų normos bus žemame lygyje. Ir priešingai, artėjant ekonomikos nuosmukio maksimumams, aukščiau išvardintų rodiklių vertės turės aukščiausią lygį, o sumažindami riziką, jūs apsaugosite savo kapitalą.

Tyrinėkite svarbius rodiklius, kad nustatytumėte valiutų poras, kuriomis prekiausite

Išnagrinėkite įvairių šalių pinigų politikos palūkanų normų skirtumus. Remiantis nedarbo ir gamybos statistika, galima numatyti politinių palūkanų normų pokyčius. Didėjant gamybos pajėgumų suvaržymams ekonomikoje ir mažėjant nedarbui, darbo rinkos nesugebėjimas patenkinti paklausos sukuria spaudimą atlyginimams, kurie toliau didėja dėl kainų augimo ir ekonomikos infliacijos.

Dėl to centriniai bankai padidina palūkanų normas, kad išvengtų ekonomikos perkaitimo, o tai padidina nedarbą ir sumažina gamybos pajėgumų suvaržymus.

Palyginkite valstybių mokėjimų balansą, kad nuspėtumėte valiutų kitimą. Kuo labiau subalansuotas šalies mokėjimų balansas, tuo geriau valiuta veiks ekonominės suirutės metu. Ar atitinkamos šalies išorinę situaciją palaiko banko indėliai ir turto pardavimas ar tiesioginės užsienio investicijos ir atsargų kaupimas?

Taigi, norėdami atlikti aukščiau pateiktas koreliacijas ir atlikti patikimą fundamentinę savo prekybos veiklos analizę, turite vadovautis keliomis svarbiomis rodiklių klasėmis, kurias periodiškai skelbia kompetentingos institucijos. Visus šiuos rodiklius rasite mūsų ekonomikos naujienų kalendoriuje:

Šalinis: „Admirals", Ekonominių naujienų kalendorius. 2020 m. vasario 5 d. duomenys.

Finansinis kapitalas yra glaudžiai susijęs su tuo, kokia stipri yra ekonomika. Jeigu tikimasi, kad ekonomika augs, ji bus patraukli užsienio investuotojams, nes yra didesnė tikimybė, kad ji duos didesnę grąžą finansų rinkose. Remdamiesi šiais argumentais, norėdami investuoti, investuotojai pirmiausia turi konvertuoti savo kapitalą į šalies, kurioje jie investuoja, valiutą. Taigi, padidėja atitinkamos valiutos poreikis ir tai yra vertinama.

Tačiau viskas nėra taip paprasta ir ekonominės sąsajos nėra tokios tiesioginės. Valiutų rinkomis, ypač mažosiomis, gali būti manipuliuojama, visų pirma, tai daro centriniai bankai, tačiau yra buvę atvejų, kai tai padarė privatūs prekiautojai, pavyzdžiui, George Sorosas.

Skelbiant ekonomines naujienas, rinkose dažnai susidaro didelis kintamumas, todėl pradedantiesiems prekiautojams rekomenduojama neprekiauti tokiais laikotarpiais, kai yra suplanuotos svarbios publikacijos.

Analitika Forex rinkoje – rinkos nuotaikų analizė

Kadangi rinkoms įtaką daro emocijos, be techninių ir fundamentinių elementų, aktyvo kainoms taip pat daro įtaką rinkos nuotaika.

Rinka emociškai sureagavo paskelbus 2016 m. birželio mėn. Jungtinėje Karalystėje vykusio balsavimo dėl „Brexit" rezultatus. Apklausos prognozavo, kad Jungtinė Karalystė liks Europos Sąjungoje. Paskelbus rezultatus „Brexit" naudai, tai buvo priešinga rinkos lūkesčiams, tad, buvo pradėta masiškai išparduoti svarą – per kelias valandas nukrito 1800 punktų. Tokią reakciją daugiausia lėmė rinkos nuotaikos.

Todėl prekiaujant taip pat būtina atsižvelgti į rinkos nuotaikas.

Kas yra rinkos nuotaika?

Rinkos nuotaiką galima apibrėžti kaip bendrą požiūrį, dominuojančią emociją arba investuotojo idėją dėl dabartinės turto ar rinkos krypties. Rinkos nuotaikos dažnai nėra grindžiamos fundamentiniais pagrindais. Tai reiškia, kad investuotojai gali turėti savo viziją, remdamiesi tuo, ką jie supranta, o ne tuo, ką konkrečiai stebi. Ne veltui sakoma, „pirk pagal gandus, parduok pagal realybę".

Rinkos nuotaika gali būti:

• meškų,
• neutrali,
• bulių.

Kai vyrauja meškų nuotaikos, rinka traukiasi. Kai stipresnis bulių požiūris, rinka auga.

Kas yra rinkos nuotaikų analizė?

Rinkos nuotaikų analizė yra Forex analizės forma, kurios tikslas – išmatuoti valiutų rinkos dalyvių psichologinę ir emocinę būklę. Šios Forex analizės tikslas yra kiekybiškai įvertinti bulių ir meškų rinkos dalyvių procentus, kitaip tariant, optimistus ir pesimistus.

Vėlgi, prekyba remiantis vien rinkos sentimentų analize gali būti rizikingas požiūris. Tačiau rinkos sentimentų analizė kartu su fundamentine ir technine analize gali suteikti aiškumo Forex rinkos supratimui. Ir nors vienu metu naudoti visus šiuos Forex analizės tipus gali būti sudėtinga, šių pastangų rezultatai bus matomi jūsų sąskaitos pelningume.

Kaip praktiškai panaudoti rinkos nuotaikas?

Rinkos nuotaikos yra palyginti naujas analizės tipas, kuris patvirtina rinkos ekspertų, analitikų ir gerbiamų strategų nuomones apie bendrą rinkos nuotaiką. Tikslas yra išsiaiškinti investuotojų nuomones dėl tolesnės rinkos raidos.

Vienas iš seniausių rinkos nuotaikų tyrimų yra Amerikos individualių investuotojų asociacijos, dar žinomos kaip AAII, nuotaikų tyrimas. Apklausa vykdoma internete ir skelbiama kiekvieną ketvirtadienį. Čia pateikiama išsami informacija apie atskirų investuotojų rinkos nuotaikas. AAII investuotojų nuotaikų tyrimas yra labai paklausus rinkos dalyvių rodiklis.

„Admirals" rinkos nuotaikų rodiklį galite stebėti mūsų tinklalapio skiltyje „Rinkos nuotaikos":

Šaltinis: „Admirals". 2020 vasario 5 d. duomenys.

Yra akivaizdus paradoksas, susijęs su Forex rinkos nuotaikomis. Šie tyrimai atspindi ankstesnę rinkos būklę, o ne būsimą jos būklę. Ir dažniausiai šių tyrimų prognozės prieštarauja daugumos lūkesčiams. Tai reiškia, kad perdėto optimizmo laikotarpiai, pavyzdžiui, paskatins pardavimus ir tendencijų pasikeitimą.

Rinkos nuotaikų indikatoriai

Kokie yra rinkos nuotaikos indikatoriai? Tai gali būti skaitmeninis arba grafinis indikatorius, skirtas parodyti tam tikros grupės pojūtį rinkoje arba verslo aplinkoje. Yra daug indikatorių, skirtų nustatyti rinkos nuotaikas, tačiau manome, kad svarbiausi yra šie:

• Rinkos nuotaikų indikatoriams prieštaraujantys metodai
• Prekiautojų įsipareigojimų ataskaita
• Kintamumo indeksas (VIX)

Rinkos nuotaikų rodikliams prieštaraujantys metodai

Minios elgesys yra pagrindinis elementas investicijoms priešinga kryptimi. Tai yra – parduoti, kai optimizmas yra maksimalus, o pirkti, kai pesimizmas pasiekė didžiausią savo lygį, o rinka – žemiausią. Šis požiūris egzistuoja tik todėl, kad kainas lemia rinkos nuotaika. Priešingu atveju minios elgesys yra daugelio veiksnių, procesų ir emocijų padarinys ir jo apskaičiuoti praktiškai neįmanoma.

Prekiautojų įsipareigojimų ataskaita

Šis rodiklis gali suteikti konkrečios informacijos apie tendencijas ir prekiautojų įsipareigojimą toms tendencijoms, išsamiai apibūdindamas dabartinę spekuliacinių ir komercinių prekiautojų padėtį ateities rinkose.

Kintamumo indeksas (VIX)

VIX indikatorius yra gana populiarus tarp prekiautojų ir yra naudojamas kintamumui matuoti. Kaip žinoma, kintamumas yra skirtinga kainų kitimo amplitudė per vidutinį tam tikrą laikotarpį.

Analitika Forex rinkoje – išvada

Negalima sakyti, kad egzistuoja „geriausias" Forex analizės metodas, taip pat negalima pasirinkti vien tik techninės analizės ar fundamentalios. Kiekvienam prekiautojui tinkamiausias Forex analizės metodas priklauso nuo laiko, skirto prekybai ir prieigos prie informacijos.

Trumpalaikiai prekiautojai, pavėluotai prisijungiantys prie ekonominių duomenų, bet turintys gerą prieigą prie kainų realiu laiku, teikia pirmenybę techninei analizei. Nors prekiautojai, turintys prieigą prie ekonominių duomenų ir ataskaitų realiu laiku, pirmenybę teiks fundamentinei analizei.

Nepriklausomai nuo to, kokioje situacijoje esate ir kokia analitika Forex rinkoje jums labiau patinka, pirmiausia, išbandykite savo pasirinkimą ir kurkite savo strategijas naudodami virtualią demo sąskaitą. Tokiu būdu išvengsite kapitalo praradimo mokymosi procese.

Jeigu šis straipsnis jums suteikė papildomos informacijos arba įkvėpė pradėti prekybą, jums bus naudinga žinoti, kad „Admirals" suteikia galimybę prekiauti Forex ir CFD daugiau kaip 80 valiutų bei teikia rinkos atnaujinimus ir techninę analizę. Ir visa tai nemokamai! Spauskite šį reklaminį paveikslėlį, kad jau šiandien atidarytumėte savo realią prekybos sąskaitą!

Kiti naudingi straipsniai

• Dažniausios prekybos klaidos – kaip prekiaujant neprarasti pinigų
• Treiderio drabas – įprastinė profesionalaus Forex prekiautojo diena

Apie „Admirals“

„Admirals“ – brokeris, kurio veiklą reguliuoja atitinkamos institucijos, suteikia galimybę naudotis populiariausiomis pasaulyje prekybos platformomis ir prekiauti susitarimais dėl kainų skirtumo (CFD), akcijomis bei biržoje prekiaujamais fondais (ETF).

Šis turinys nėra ir neturėtų būti suprantamas kaip patarimas, rekomendacija, pasiūlymas ar skatinimas sudaryti sandorį dėl kokio nors finansinio instrumento. Atkreipkite dėmesį, kad ši analizė nėra tikslus dabartinės ar būsimos veiklos rodiklis ir kad rinkos sąlygos laikui bėgant gali keistis. Prieš priimdami sprendimą investuoti, kreipkitės į nepriklausomą finansų patarėją, kad įsitikintumėte, jog suprantate susijusią riziką.