Mutual Funds ehk investeerimisfond - põhjalik juhend investeerimiseks

Märts 07, 2021 16:01 Europe/Tallinn
Lugemise aeg: 14 minutit

Investeerimisfondidesse investeerimise kohta teabe kogumine on viimastel aastatel muutunud üha populaarsemaks. Ja sellel võib olla mõjuv põhjus, kuna analüütikud ennustavad, et investeerimisfondide sektor kasvab 2025. aastaks 26,8 triljoni dollarini.

Kuid mida täpselt kujutavad endast investeerimisfondid ja millised on ühisfondidesse investeerimise eelised ja puudused võrreldes traditsioonilise aktsiaturgudel investeerimisega? Lugege seda artiklit, et saada vastused neile ja veel paljudele teistele küsimustele.

Artikli läbivad teemad on:

✅ Mis on investeerimisfondid ja kuidas need toimivad

✅ Kuidas alustada investeerimist investeerimisfondidesse, näiteks Vanguard, Fidelity, Blackrock jt

✅ Erinevused investeerimisfondidesse investeerimise ja aktsiatesse investeerimise vahel ning investeerimisfondidesse investeerimise eelised ja puudused

✅ Kuidas alustada investeerimist investeerimisfondidesse Admiral Markets Invest.MT5 kontol minimaalse 1 euro suuruse sissemaksega ning komisjonitasudega, mis on kõigest 0,01 dollarit USA aktsiate ja ETF-ide puhul

✅ Kuidas täiendada oma kauplemisplatvormi eksklusiive tasuta Admiral Markets Supreme Editioniga, et saada reaalajas uusimaid kauplemis- ja investeerimisideid 

✅ Kuidas harjutada TASUTA demokontol, kus saate testida kõiki Admiral Marketsi pakutavaid funktsioone ja teenuseid ning oma kauplemis- ja investeerimisideid riskivabas virtuaalses keskkonnas

✅ Ja veel palju, palju muud kasulikku

Mutual Funds investeerimine  - mida see endast kujutab?

Investeerimisfondid on investeerimistooted, mis ühendavad erinevate investorite raha. Fondiga ostetakse aktsiaid, võlakirju või väärtpabereid. Sisuliselt toimib investeerimisfond mitme investori või aktsionäri grupi investeeringuna. See võimaldab investoritele ligipääsu erinevatele varaklassidele ja aktsiatele vaid ühe investeeringuga.

Investeerimisfondi hinda nimetatakse selle puhasväärtuseks (ingliskeelne lühend NAV) ja see arvutatakse päeva lõpus nii, et kõigi portfellis olevate väärtpaberite koguväärtus jagatakse fondi ringluses olevate aktsiate arvuga. Investeerimisfondi investeerides saavad investorid juurdepääsu kõigi selles hoitavate väärtpaberite tootlusele. Investorile kuuluvad siiski fondi aktsiad, mitte fondis hoitavad üksikud väärtpaberid.

Investeerimisfondidesse investeerijate jaoks on oluline teada, kuidas fondi hallatakse ehk kas see on aktiivselt hallatav fond või passiivselt hallatav fond? Vaatame nüüd nende fondide erinevusi.

▶ ️ Aktiivselt hallatav investeerimisfond. Seda tüüpi fonde haldab investeerimishaldur või haldurite meeskond. Enamasti on fondide meeskondades teadlased ja analüütikud ning mitmed portfellihaldurid, kelle ülesandeks on tagada mõne suure ja tuntud indeksi tootluse ületamine, näiteks S&P 500 indeks.

▶ ️ Passiivselt hallatav investeerimisfond. Seda tüüpi fonde hallatakse passiivselt ja need jälgivad lihtsalt suure ja tuntud indeksi, näiteks S&P 500 indeksi tootlust. Mingit tüüpi spetsiaalseid investeerimisotsuseid ei tee nende jaoks teadlased ega muud juhtkonnad.

Admiral Markets Invest.MT5 kontol saate investeerida aktsiatesse ja börsil kaubeldavatesse fondidesse (ETF-id), millel on mõningaid sarnasusi investeerimisfondidega, mida on selgitame varsti ka selles artiklis. Admiral Markets Invest.MT5 kontol on madalad teenustasud, mis algavad kõigest 0,01 dollarist USA aktsiate puhul ning konto saate avada minimaalse 1 euro suuruse sissemaksega. Lisateabe saamiseks ja konto avamiseks vajutage allolevale ribareklaamile:

Mutual Funds investeerimine  - kuidas see toimib? 

Investeerimisfonde haldavad tavaliselt suured varahaldurid. Investorid või finantsnõustajad kannavad kapitali varahaldusettevõttele, kus seejärel tehakse teie jaoks investeering. Seejärel ühendatakse need fondid teiste investorite fondidega, et investeerida valitud turgudel aktiivse halduri abil või kui valite passiivse fondi, siis see jälgib turu aktsiaindeksit.

Mõned maailma suurimad investeerimisfondide haldusettevõtted on järgmised:

  1. BlackRocki fondid. BlackRock on maailma suurim investeerimisfondide haldur, kelle hallatava vara väärtus on üle 8 triljoni dollari.
  2. Vanguard Group. See ettevõte on väiksemate investorite jaoks üks tuntumaid fondihaldureid, kellel on rohkem kui 20 miljonit investorit 170 erinevas riigis ja kelle hallatava vara väärtus on üle 6 triljoni dollari.
  3. Fidelity. See varahaldusettevõte on tegelikult rahvusvahelisi finantsteenuseid pakkuv ettevõte, mis pakub mitmeid erinevaid tooteid. Nende investeerimisfondide tooted on ülemaailmselt tuntud ning nende hallatavate varade väärtus on üle 3,3 triljoni dollari.
  4. State Street Global Advisors. State Street pakub mõningaid tuntumaid börsil kaubeldavate fondide (ETF) tooteid nimega SPDR (Standard & Poor’s Depositary Receipt) ning nende hallatava vara väärtus on üle 2,8 triljoni dollari.

Nende ettevõtete hallatavatesse investeerimisfondidesse investeerides võite erinevatel viisidel kasumit teenida. Kõige sagedamini soovitakse kasumit teenida investeeritud kapitali tootluse pealt. Enamik investeerimisfonde näitavad potentsiaalsetele klientidele ühe, kolme ja viie aasta ajaloolise tootluse graafikuid, mis aitavad investoritel otsustada, millisesse fondi investeerida.

Teine investeerimisfondidesse investeerimise teel kasumi teenimise vorm on dividendid ja intressid. Kui ettevõtted teenivad kasumit, võivad nad seda kasumit aktsionäridega jagada.Neid makseid nimetatakse dividendideks. Intresse saab ka võlakirjadesse investeerimisel. Nii dividendid kui ka intressid on investeerimisfondidesse investeerivate inimeste jaoks täiendavad viisid investeeritud kapitali pealt kasumit teenida.

Admiral Markets Invest.MT5 kontoga saate luua globaalse dividende maksvate aktsiate portfelli. Selle konto omanikud saavad vaadata reaalajas hindasid, värskemaid turu-uuringuid ja kasutada veel paljusid teisi suurepäraseid funktsioone. Lisateabe saamiseks vajutage allolevale ribareklaamile:

Ühisfondidesse vs. aktsiatesse investeerimine

investeerimisfondid investeerivad erinevatel turgudel sõltuvalt fondi eesmärgist ja sellest, kuidas seda hallatakse. Näiteks kui investor soovib ligipääsu Hiina turule, saab ta valida aktiivselt hallatava investeerimisfondi, näiteks Fidelity China Special Situations PLC või passiivselt hallatava investeerimisfondi, näiteks SPDR S&P China ETF. 

The Fidelity China Special Situations Fond

Fidelitysi teabelehe kohaselt on selle fondi eesmärk "saavutada pikaajaline kapitali kasv aktiivselt hallatava portfelliga, mis koosneb peamiselt Hiinas noteeritud ettevõtete ja mujal riikides noteeritud Hiina ettevõtete emiteeritud väärtpaberitest".

Fondihaldur on kodulehel välja toonud üksikasjaliku statistika fondi investeerimise kohta. See hõlmab põhistatistikat, hinda, tootlust, tasusid, dividende, portfelli, riske ja muid olulisi kategooriaid, mida näeb alloleval pildil:



Allikas: Fidelity, 23. veebruar 2021. Pange tähele: Varasemad tulemused ei ole usaldusväärne tulevaste tulemuste või tulevase tulemuslikkuse näitaja. 

Investeerimisfondi reaalajas graafikut saate vaadata ka otse Admiral Marketsi pakutavalt MetaTrader 5 kauplemisplatvormil. Allpool on välja toodud Fidelity China Special Situations PLC pikaajaline kuupõhine hinnagraafik:

Allikas: Admiral Markets MetaTrader 5, FCSS, kuugraafik. Andmevahemik: 1. aprillist 2010 kuni 23. veebruarini 2021, kasutatud 23. veebruaril 2021 kell 11:30 GMT. Pange tähele: Varasemad tulemused ei ole usaldusväärne tulevaste tulemuste või tulevase tulemuslikkuse näitaja. 

Kuigi pikaajaline tõusev trend on selge, on esinenud ka väga volatiilseid hinnakõikumisi. Selle põhjuseks on asjaolu, et Hiinas ja arenevatel turgudel investeerimine võivad hinnad äärmiselt muutlikud, kuna nende riikide majandused muutuvad pidevalt ja väiksemate tavainvestorite jaoks pole need alati hõlpsasti kättesaadavad.

Mõnikord on võimalik vaadata infolehelt täpset fondi osaluse nimekirja portfellis. Näiteks näitab allolev pilt fondi kümmet suurimat osalust ja sisaldab selliseid ettevõtteid nagu Alibaba Group Holding Ltd ADR, Tencent Holdings Ltd. Fond omab kirjutamise ajal 160 aktsiat ja ühte võlakirja.

Allikas: Fidelity, 23. veebruar 2021.

Kuigi mõned neist aktsiatest võivad olla investeerimiseks kättesaadavad, ei ole seda enamik neist, kuna Hiina on suletud turg. Seega annab investeerimisfond investoritele võimaluse saada ligipääs piirkondadele, mis tavaliselt jäävad nende käeulatusest välja. 

Admiral Marketsi kaudu saate kaubelda USA börsidel noteeritud Hiina aktsiatega American Depositary Receipt (ADR) süsteemi kaudu.

Kas teadsite, et MetaTrader 5 kauplemisplatvormi kaudu saate vaadata tuhandete erinevate turgude reaalajas ja ajaloolisi hindu üle kogu maailma? Sõltumata sellest, kas soovite investeerida USA turgudel või Euroopa turgudel või valuutaturul, on teil platvormi kaudu juurdepääs enam kui 3000 instrumendile.

Platvormi allalaadimine on täiesti TASUTA! Allalaadimise alustamiseks klõpsake allolevale ribareklaamile:

Ühisfondidesse vs. ETF-idesse investeerimine

Kuigi paljusid investeerimisfonde hallatakse aktiivselt, on siiski ka neid, mida hallatakse passiivselt ja mis järgivad lihtsalt turuindeksit. ETF-id ehk börsil kaubeldavad fondid on näited passiivselt hallatavad fondid. 

Investeerimisfondid jagunevad kahte kategooriasse: avatud või suletud. Avatud investeerimisfondidel ei ole piirangut sellele, kui palju aktsiaid nad kättesaadavaks teevad. Suletud ühimisfondid pakuvad esmase avaliku pakkumise (IPO) kaudu fikseeritud arvu aktsiaid. Kahest tüübist on enamik ETF-e avatud ja passiivselt hallatavad. Vaatame ühte näidet.

SPDR S&P 500 ETF

SPDR S&P 500 ETF on üks suurimaid investeerimisfonde kogu maailmas. Allpool on välja toodud fondi pikaajaline kuupõhine hinnagraafik:

Allikas: Admiral Markets MetaTrader 5, #SPY, nädalagraafik. Andmevahemik: 8. juulist 2018 kuni 23. veebruarini 2021, kasutatud 23. veebruaril 2021 kell 12:30 GMT.

Viimase viie aasta tootlus: 2020 = + 16,16%, 2019 = + 28,79%, 2018 = -6,35%, 2017 = + 19,38%, 2016 = + 9,64%, 2015 = -0,81%. Pange tähele: Varasemad tulemused ei ole usaldusväärne tulevaste tulemuste või tulevase tulemuslikkuse näitaja. 

Traditsioonilise kinnise investeerimisfondi ja börsil kaubeldava fondi (ETF) üks peamisi erinevusi on see, et ETF-iga saab kaubelda nagu aktsiatega, mida investor saab turu lahtiolekuajal osta ja müüa. investeerimisfonde saab seevastu osta ainult pärast kauplemissessiooni hinna eest, mis vastab nende puhasväärtusele ehk NAV-ile. 

Veel üks erinevus on see, et börsil kaubeldavaid fonde hallatakse enamasti passiivselt, kuna need jälgivad tavaliselt turuindeksit.

Näiteks vastavalt State Street Global Advisori SPDR S&P 500 ETF-i teabelehele on nende eesmärk "pakkuda investeerimistulemusi, mis enne kulude mahaarvamist astavad üldiselt S&P 500 indeksi hinna ja tootluse näitajatele".

Teabelehel on üksikasjalik info fondi kohta, näiteks selle ajalooline tootlus, peamised osalused, sektori jaotused jms andmed. Näiteks näitab allolev ekraanipilt fondi suurimaid osalusi 22. veebruaril 2021:

Allikas: SSGA, 23. veebruar 2021.

Mõned investorid võivad otsustada investeerida fondi üksikutesse aktsiatesse ja nendega kaubelda. Teised investorid võivad investeerida lihtsalt fondi endasse. Kõik sõltub investori valitud investeerimisstiilist ja sellest, kas nad ise soovivad oma portfelli ülesehitamisel olla aktiivsemad või passiivsemad.

Veel üks teine võimalus on hinnavahelepinguid (CFD-sid), et spekuleerida üksikute aktsiate, ETF-ide ja muude turgude, näiteks valuutade või toormete hinnaliikumiste üle. CFD-d võimaldavad kauplejatel kasutada finantsvõimendust. See tähendab, et saate kontrollida suurt positsiooni väikese sissemaksega, millel on nii oma plusse kui ka miinuseid. 

CFD-dega kauplemise kohta on olemas eraldi artikkel. CFD-dega kauplemise jaoks konto avamiseks vajutage allolevale ribareklaamile:

Ühisfondidesse investeerimise eelised ja puudused

Ühisfondidesse investeerimisel on palju erinevaid puuduseid ja eeliseid, mis sõltuvad investorite stiilist. Valida on ka mitme investeerimisstiili vahel, näiteks lühiajaline, pikaajaline, kasvupõhine, väärtuspõhine, dividendidel või kapitalil põhinev jne. Heidame nüüd pilgu investeerimisfondidesse investeerimise eelistele ja mõnele riskile. 

Investeerimisfondidesse investeerimise eelised

Siin on mõned investeerimisfondidesse investeerimise eelised:

✔️ Lai valik mitmekesistamist võimaldavaid fonde. Tegelikult on investeerimisfondide puhul mitmekesistamise kaks astet. Esimene on see, et investeerimisfondid keskenduvad ühele konkreetsele piirkonnale või sektorile, nii et saate portfelli mitmekesistada, investeerides tehnoloogia investeerimisfondi või farmaatsiasektori investeerimisfondi. Fond on erinevate aktsiate kogum ning seega iseenesest mitmekesine. 

✔️ Aktiivselt või passiivselt hallatava fondi valimine. Mõnele investorile meeldib mõte, et aktiivselt hallatavates investeerimisfondides on otsuste langetamise taga professionaalne haldur ja teadlaste meeskond. Mõni teine eelistab aga passiivseid investeerimisfonde, kuna nende halduskulud on tõenäoliselt palju madalamad.

✔️ Võimalus investeerida dividendid liitkasumi saamiseks uuesti. Mõne ettevõtte dividende saab kasutada fondi reinvesteerimiseks ja aktsiate ostmiseks. See aitab pikema aja jooksul kasumit suurendada, kuna investeeringust saadav tulu kasvatab teie investeeringu suurust.

investeerimisfondidesse investeerimise puudused

Siin on mõned investeerimisfondidesse investeerimise puudused:

❌ Aktiivselt hallatavatel fondidel võivad olla kõrged halduskulud. Ehkki mõnele investorile meeldib professionaalse halduri ja teadlaste meeskonna abi kontsept, on nende kaasamise tõttu fondi halduskulud üldiselt märgatavalt suuremad. See võib pikas perspektiivis teie kasumi passiivsete fondidega võrreldes palju väiksemaks muuta. 

❌ Üksikute aktsiate omamise võimalus puudub. Investeerimisfondidesse investeerides ostate kõik fondis olevad aktsiad, mitte üksiku aktsia fondist ning teil puudub õigus otsustada selle üle, milliseid konkreetseid üksikuid aktsiaid portfelli lisada. 

❌ Liiga suur valik pole alati hea. Mõne investori jaoks tundub suurepärane juurdepääs paljudele erinevatele investeerimisfondidele. Paljude vähem kogenud hobi korras investeerivate inimeste jaoks võib aga liiga suur valikuvõimalus olla segadusseajav. Lõppude lõpuks võib juba ühe fondi teabelehtede lugemine, kulude arvutamine, ajaloolise tootluse analüüsimine jms näida hirmutav, rääkimata tuhandetest olemasolevatest investeerimisfondidest.

Õigete tööriistade kättesaadavus aitab lahendada mõningaid puudusi. Näiteks Technical Insight Lookup indikaator, mis on saadaval Admiral Markets MetaTrader Supreme Edition platvormil, pakub investoritele reaalajas rakendatavaid kauplemisideid tuhandetes erinevate investeerimisfondide, aktsiate, ETF-ide ja muude turgude, nagu näiteks toormete ja valuutade turgude jaoks. 

Alloleval ekraanipildil on Technical Insight Lookup indikaator, mis otsib SPDR S&P 500 ETF Trust'i. Artikli kirjutamise ajal näitab see 13 tehnilist sündmust, mis toimuvad lühikeses, keskmises ja pikas ajaraamis. 

Miks investeerida investeerimisfondidesse koos Admiralsiga?

Invest.MT5 konto võimaldab teil osta aktsiaid ja börsil kaubeldavaid fonde (ETF-id) 16 maailma suurimalt börsilt. Muud Invest.MT5 kontoga kaasnevad eelised hõlmavad:

☑️  Tasuta reaalajas turuandmed

Saate kõigi olemasolevate instrumentide praeguse turuhinna kohta teavet viivitamatult ja ilma lisakuludeta.

☑️  Esmaklassilised täiendavad turuvärskendused

Hankige Dow Jones Newsilt turu-uudiseid ja kasulikke teadmiseid otse oma kauplemisplatvormilt.

☑️  Lai valik erinevaid turge

Saate investeerida tuhandetesse erinevatesse aktsiatesse 15 maailma suurimalt börsilt

☑️  Madalad tehingutasud ja konto haldustasud puuduvad

Avage Invest.MT5 konto minimaalselt 1 euro suuruse sissemaksega. Igakuiseid hooldustasusid ei ole. Kauplemistasud algavad 0,01 dollarist aktsia kohta ja minimaalne tehingutasu on 1 dollar USA aktsiatele.

☑️  Dividendide jaotamine

Looge passiivne potentsiaalse sissetuleku voog portfelliga, milles on hajutatud aktsiad ja millelt kogute dividende. Iga kord, kui ettevõte maksab dividende, saate summa, mis on proportsionaalne teie kontolt tehtud investeeringuga.

☑️  Kaasaegne kauplemisplatvorm

Uurige, testige ja automatiseerige oma strateegiat MetaTraderi abil - see platvorm võimaldab kaubelda mitmete varaklassidega ja seda saab kasutada nii arvutis kui ka mobiilis.

Lugege lisaks Forexi kauplemisega seotud artikleid

Meist: Admiral Markets

Reguleeritud maaklerina pakume juurdepääsu maailma kõige populaarsematele kauplemisplatvormidele. Meie juures saate kaubelda valuutade, CFD-de, aktsiate ja ETF-idega.

See materjal ei sisalda ega seda ei tohiks tõlgendada investeerimisnõuande või -soovitusena ega finantsinstrumentidega tehtavate tehingute pakkumisena. Juhime tähelepanu, et see kauplemisanalüüs ei ole usaldusväärne näitaja mistahes praegusele või tulevasele turukäitumisele, kuna asjaolud võivad aja jooksul muutuda. Enne investeerimisotsuste tegemist soovitame pidada nõu sõltumatu finantsnõustajaga ning teadvustada endale täielikult kauplemisel kaasnevaid riske.

Avatar-Admirals
Admirals Kõik-ühes lahendus Sinu raha kulutamiseks, investeerimiseks ja haldamiseks

Admirals on rohkem kui lihtsalt maakler. Admirals on finantskeskus, mis pakub laia valikut finantstooteid ja teenuseid. Me muudame võimalikuks läheneda isiklikule rahandusele läbi kõik-ühes lahenduse, mis on mõeldud investeerimiseks, kulutamiseks ja raha haldamiseks.