S&P 500 indeks - mis see on ja võimalused investeerimiseks

✺ S&P 500 loodi 1957. aastal, kuid Standard & Poor's on aktsiaid hallanud alates 1923. aastast.

✺ Kuigi indeksi nimi on S&P 500, sisaldab see üle 500 aktsia.

✺ S&P 500 loomisel kuulusid aktsiad vaid kolme sektorisse: tööstus, avalikud teenused ja raudtee.

Artiklis räägime, mida see indeks endast kujutab ja kuidas sellesse investeerida. Lisaks käsitleme peamisi riske, millega investor peaks arvestama.

Selles artiklis esitatud teave on mõeldud ainult hariduslikel eesmärkidel ega kujuta endast finantsnõuannet. Enne investeerimisotsuse tegemist pidage nõu finantsnõustajaga.

S&P 500 ajalugu

S&P 500 indeksi lõi 4. märtsil 1957 finantsreitingute ettevõte Standard & Poor's, mis asutati 1941. aastal Standard Statistics Company ja Poor's Publishingi ühinemisel.

Standard Statistics Company tuli välja oma algse aktsiaindeksiga 1923. aastal ning sinna kuulus 233 ettevõtet. Pärast kahe firma ühinemist tõusis number 416-ni ja 1957. aastal 500-ni.

S&P 500 asendas Dow Jones 30 kui USA aktsiaturu kõige esinduslikuma indeksi. Peamine põhjus seisneb selles, et S&P 500 väärtust mõjutab ka ettevõtete turukapital, samas kui Dow Jones põhineb puhtalt aktsiahindadel.

See tähendab, et S&P 500-sse kuuluva suurettevõtte aktsiahinna muutus ühe dollari võrra mõjutab indeksit suuremal määral kui väiksema ettevõtte oma. Seega on S&P 500 esinduslikum indeks.

S&P 500 indeksi koosseis

S&P 500 indeks koosneb enam kui 500 aktsiast, mille on emiteerinud 500 suurimat USA aktsiaturul noteeritud ettevõtet, millest see katab umbes 80%.

S&P 500-s on rohkem aktsiaid kui ettevõtteid, kuna indeks sisaldab mõnede selle ettevõtete aktsiaid kahes aktsiaklassis.

S&P 500 ettevõtete nimistu

Maineka aktisaindeksi moodustavate ettevõtete seast leiab näiteks hiiud nagu Apple, Amazon, Google, Microsoft, Facebook, Berkshire, JPMorgan, Exxon, Johnson & Johnson ja Bank of America. Juhime tähelepanu, et järgnevate ettevõtete näited on esitatud vaid illustratiivsel eesmärgil ja ega pole soovitus väärtpaberite ostmiseks või müümiseks.

Allolevas tabelis on kujutatud S&P 500 aktsiaindeksi ettevõtete esikümmet turukapitali järgi:

Allikas: MarketScreener, külastatud 06.01.2025. See teave on esitatud ainult hariduslikel eesmärkidel ja ei ole investeerimisalane nõuanne.

Kõige olulisematest sektoritest rääkides on nii S&P 500 kui ka majanduse jaoks üldiselt tähtsaimad tehnoloogia-, tervishoiu-, finants- ja kommunikatsioonisektorid.

Indeksit ei moodusta alati samad ettevõtted - nimekirjas on sageli mõned uued tulijad ja teised firmad jällegi lahkuvad. Indeksi nimekirja üle teeb otsuseid S&P Dow Jones Indices, mida omab Standard and Poor's.

Selleks, et ettevõte saaks S&P 500 indeksisse, peab see vastama muuhulgas järgmistele nõuetele:

• Turukapital peab olema vähemalt 20 miljardit dollarit.
• Turukapitali suhe ühe aasta kauplemismahuga dollarites peab olema vähemalt 1.
• Kuus kaubeldavate aktsiate maht peab kuue kuu jooksul enne hindamispäeva olema vähemalt 250 000 aktsiat.

Kas S&P 500-sse tasub investeerida?

Arvestades, et S&P 500 indeks koosneb 500 USA suurimast avalikust ettevõttest, peitub vastus küsimusele „Kas S&P 500-sse tasub investeerida?” selles, kuidas arvad, et suure turukapitaliga USA ettevõtetel pikas plaanis läheb.

Kuigi vaid seda kaaluda ei tasu, näib S&P 500 indeksi ajaloolist tootlust uurides investeerimine pikas perspektiivis olevat olnud kasulik. Varasem tootlus ei ole aga tulevaste tulemuste usaldusväärne näitaja ning investeerimisega kaasnevad alati riskid.

Ajaloolisest vaatepunktist lähtudes on USA aktsiaturg pidevalt tõusnud ning vaatamata paljudele majanduskriisidest tulenevatele tagasilöökidele on see alati taastunud - mingeid garantiisid tuleviku osas aga kunagi anda ei saa.

Eestis S&P 500 indeksisse investeerides võib tekkida risk, et puutud niiviisi kokku vaid USA aktsiaturuga. Seega, kui USA turul esineb langus või volatiilne periood, mõjutab see kogu sinu investeeringut negatiivselt.

Seetõttu tasub kaaluda oma portfelli hajutamist. See aitab kaitsta sind ühest piirkonnast, tööstusharust või ettevõttest tuleneva põjendamatult suure riski eest.

Kas S&P 500-sse saab investeerida?

Kuigi otse S&P 500-sse või ühtegi teisse aktsiaindeksisse ei ole võimalik investeerida, on investoritel võimalik aktsiaindeksite käekäigust osa saada, paigutades oma raha investeerimisfondidesse või börsil kaubeldavatesse fondidesse (ETF), mis jälgivad soovitud indeksit.

Nende fondide eesmärgiks on jälgida indekseid, kasutades investorite raha kõigi komponentide aktsiate ostmiseks ja püüdes niiviisi üldindeksi tootlust peegeldada. Näiteks S&P 500 puhul ostaks fond kõigi 500 indeksi moodustava ettevõtte aktsiaid proportsionaalselt nende osakaaludega. Täpselt sama tootlus ei ole indeksiga ei ole aga garanteeritud.

ETF-id ja investeerimisfondid erinevad mitmel viisil, millest üks on nende ostmise ja müümise viis. ETF-id on noteeritud börsidel ja seetõttu võib neid tavainvestoritele kättesaadavamaks pidada.

S&P 500-sse investeerimine Eestis

Eestis S&P 500 ETF-idesse investeerimiseks tuleb esmalt leida ja avada konto seda tüüpi instrumentidele juurdepääsu võimaldava maakleri juures.

Näiteks Admiralsis leidub mitmeid S&P 500 ETF-e, nagu:

Lyxor S&P 500 UCITS ETF (LYPS)
Invesco S&P 500 UCITS ETF (SPXSL)
Vanguard S&P 500 UCITS ETF (VUSA)

Kui sind huvitab, kuidas need ETF-id erinevad või milline on sulle kõige sobilikum S&P 500 ETF, siis reaalsuses on vahe väike.

Kuna need kõik jälgivad sama aktsiaindeksi, peaksid erinevused nende tootluses teoreetiliselt minimaalsed olema. Kuid enne S&P 500 ETF-i valimist kontrolli kindlasti selle konkreetse ETF-i omamisega seotud tasusid ja ETF-i pakkuja mainet.

Kui kaalute S&P 500 ETF-i lisamist oma portfelli Admiralsi kaudu Eestis, koosneb see protsess tavaliselt järgmistest sammudest:

• Ava Invest.MT5 konto ja vii lõpule registreerimisprotsess.
• Klõpsa Dashboardis MetaTraderi veebiterminali avamiseks nuppu "Investeeri".
• Otsi soovitud S&P 500 ETF-i ja avage hinnagraafik.
  Vajuta ekraani allosas nuppu "Create New Order", sisesta mitu S&P 500 ETF-i aktsiat soovid osta ja klõpsa oma tellimuse turule saatmiseks nuppu "Buy".

S&P 500 aktsiaindeksi CFD

Teine variant S&P 500 liikumiste üle spekuleerimiseks on hinnavahelepingud ehk CFD-d. CFD-d on omapärased kuid riskantsed instrumendid, mille kaudu saab vara hinna üle spekuleerida ilma alusvara omamata. S&P 500 CFD võimaldab kaubelda nii turu languse kui tõusu korral. Samuti saab kasutada võimendust. See suurendab aga lisaks võimalikule kasumile ka võimalikku kahjumit, mistõttu tuleb olla ettevaatlik ja omada head riskijuhtimisstrateegiat.

Enne S&P 500 CFD positsiooni avamist arvesta jägnevaga:

• Keskmine kursivahe: 0,4 punkti
• Minimaalne tehingumaht: 0,1 lotti
• Maksimaalne tehingumaht: 500 lotti
• minimaalne tagatis %: 5 tavaklientidele
• Puuduvad komisjonitasud positsioonide avamise ja sulgemise eest. Võivad aga rakenduda kursivahed, SWAP-tasud üleöö hoidmise eest ja muud kulud.
• 3-päeva SWAP: reede
• Sümbol: SP500
• Kauplemisaeg: 01:00 - 23:15 esmaspäevast reedeni. Eelsulgemine: reedel kell 22.00
• Stop-loss korralduse, take-profit taseme ja tehingute arvu osas ei ole piiranguid.

Väljatoodud andmete näol on tegu vaid näidetega ja need võivad erineda. Hoia end alati kursis oma maakleri poolt esitatud uusimate lepingutingimuste ja instrumentide spetsifikatsioonidega.

NB! Juhul, kui otsustad S&P 500-ga kaubelda Zero.MT4 kontol, kontrolli lepingu tingimusi - keskmine kursivahe on vaid 0,1 punkti, kuid lisanduvad positsioonide avamise ja sulgemise tasud.

Meie veebilsaidi instrumentide spetsifikatsiooni lehel saad alati S&P 500-ga kauplemise tingimuste kohta detailset infot leida. See sisu on esitatud ainult informatiivsel eesmärgil ja ei ole investeerimisalane nõuanne ega soovitus CFD-dega kauplemiseks. Varasem tootlus ei ole usaldusväärne näitaja tulevaste tulemuste kohta. Kauplemine ei pruugi sobida kõigile investoritele.

Millial kaubeldakse S&P 500 CFD-ga enim?

• Kell 16.30–23.00 (MetaTrader platvormi aeg)
• Kui USA-s sessioon algab, on Aasia turud juba umbes kaks tundi suletud olnud, kuid Euroopa kauplemissessioonid pole lõppenud. Sel ajal kaubeldakse indeksiga enim.
• Kui kauplemine USA turgudel lõpeb, toimub langus umbes kella 22.00-st kuni Aasia turgude avamiseni.

Ameerika majanduskalender on väga kirju, mõjutades märkimisväärselt S&P 500 käiku.

Seetõttu hoiavad paljud S&P 500 kauplejad majanduskalendril silma peal. Niiviisi on võimalik kaubelda paar minutit populaarsetel aegadel, mil aeg-ajalt esinevad suured liikumised, samas kui mõned kauplejad võivad otsustada neid aegu suurenenud volatiilsuse ja riski tõttu täielikult vältida.

Kuidas on S&P 500 indeks seotud VIX indeksiga?

Turu volatiilsuse mõõtmise aluseks on Chicago optsioonide volatiilsuse võrdlusindeks. Siinpuhul võrreldakse S&P 500 indeksi Chicago optsioonituruga. See tähendab, et kui VIX tõuseb, kasvab S&P 500 volatiilsus ja vastupidi.

VIX loodi 1993. aastal CBOE poolt ja see esindab viimase 30 päeva keskmist volatiilsust. Seda tuntakse ka kui paanikaindeksit, kuna volatiilsuse kasv kipub panema traditsioonilisi investoreid likviidsust eelistama ja mitte võtma riske enne, kui volatiilsus langeb.

Tavaliselt on VIX vahemikus 20-30. Kui see on alla 20, tähendab see, et turg on rahulik ja seetõttu on volatiilsus madal. Selline olukord võib viia vähemate lühiajaliste kauplemisvõimalusteni. Kui VIX on aga üle 30, siis tähendab see, et turg on volatiilne, käes on ärev aeg ja kauplejad on närvilised. 18. märtsil oli VIX näiteks 75, mis tähendab, et turg oli väga volatiilne.

Kuidas mõjutab VIX S&P 500-ga kauplemist?

Igal juhul tähendab VIX-i tõus (ja seeläbi ka suurenenud volatiilsus) seda, et turud hakkavad liikuma agressiivsemalt. See võib luua kauplemisvõimalusi erinevate varadega, nagu GERMANY40, Forex või S&P 500, suurendades samal ajal ka riski.

Vastupidiselt, kui VIX langeb, sõltumata turu suunast, väheneb ka volatiilsus ja seetõttu liiguvad hinnad vastavas suunas vähem.

VIX-i tõus viib volatiilsust ärakasutatavate strateegiate kasutamiseni. VIX-i langus aga toob endaga kaasa strateegiad, mida volatiilsus ei toeta. 

Kuidas töölaua MetaTraderis S&P 500 indeksi investeerida?

Kui S&P 500 indeksi instrumenti, millest huvitud, vaikimisi MetaTraderis ei kuvata, pead selle lisama, järgides neid samme:

• Ava turuvaade
• Paremklõpsa hiirega turuvaate aknale
• Vali "Sümbolid"
• Kirjuta otsingusse instrumendi nimi, millega soovid kaubelda või milesse investeerida
• Vajuta leitud sümbolile
• Vajuta nupule "Näita"

Kui S&P 500 instrument on sinu turuvaatlusaknas, siis tuleb selle peal paremklõpsama ja vajutama variandile "diagrammiaken", et kauplemist alustada.

Enne kauplemist veendu, et teed põhjalikku eeltööd osana oma otsustusprotsessist — see hõlmab instrumendi spetsifikatsioonide, kulude, võimenduse ja riskide mõistmist ning seda, kuidas see sobib sinu üldiste kauplemiseesmärkide ja riskitaluvusega

Miks kaubelda S&P 500-ga just Admiralsis?

Admiralsis S&P 500-ga kauplemise plussideks on:

• Admirals on rahusvaheliselt reguleeritud ettevõte.
• Tavaliselt saad Admiralsis S&P 500-ga kaubelda 0,6-punktilise kursivahega.
• Admirals pakub mitmekesiseid kauplemisvõimalusi: Forex, CFD-d, ETF-id ja aktsiad.
• Admirals pakub mitmeid kauplemisplatvorme, mis on sobilikud kõikide operatsioonisüsteemide jaoks.
• Admiralsil on negatiivse kontojäägi kaitse poliitika.
• Admiralsis puudub minimaalne stop-lossi tase ning tellimuste täitmine on kiire.

Admiralsi pakutavate teenusete ja platvormidega saate lähemalt tutvuda tasuta demokonto abil. See võimaldab simuleerida kauplemistingimusi riskivabas keskkonnas. Kui soovid S&P 500-ga kauplemise strateegiaid testida, saad avada tasuta demokonto, klikkides allolevale reklaamile:

Korduma kippuvad küsimused

Teised artiklid, mis võivad sulle huvi pakkuda:

• Mis on optsioonidega kauplemine?
• Mis on short squeeze ehk lühikeseks pigistamine?
• Kuidas kasutada stop-loss korraldust

Admiralsist

Reguleeritud ja auhinnatud kauplemisteenuse osutajana pakume juurdepääsu maailma kõige populaarsematele kauplemisplatvormidele. Admirals pakub võimalust kaubelda aktsiate, Forexi, indeksite ja toorainete hinnavahelepingutega (CFD) ning aktsiatega.

TEAVE ANALüüTILISTE MATERJALIDE KOHTA:

Antud andmed annavad lisateavet kõigi kaubamärgi Admirals all tegutsevate Admiralsi investeerimisühingute (edaspidi „Admirals“) veebisaitidel avaldatud analüüside, hinnangute, prognooside, ennustuste, turuülevaadete, iganädalaste turuperspektiivide või muude sarnaste hinnangute või teabe kohta (edaspidi „analüüs“). Enne investeerimisotsuse tegemist pöörake tähelepanu järgmisele:

• See on turunduskommunikatsioon. Sisu avaldatakse ainult informatiivsel eesmärgil ja seda ei saa mingil juhul tõlgendada investeerimisnõuande või soovitusena. See ei ole koostatud kooskõlas juriidiliste nõuetega, mille eesmärk on edendada investeerimisanalüüsi sõltumatust, ning sellele ei kehti investeerimisanalüüsi levitamise eel tehingute tegemise keeld.
• Iga klient teeb investeerimisotsuse ise, samas kui Admirals ei vastuta sellisest otsusest tulenevate kaotuste või kahjude eest, olenemata sellest, kas see põhineb sisul või mitte.
• Klientide huvide kaitsmiseks ja analüüsi objektiivsuse tagamiseks on Admirals kehtestanud huvide konfliktide ennetamise ning haldamise asjakohased sisemised protseduurid.
• Analüüsi on koostanud analüütik (edaspidi "autor"). Autor Florent Dubreuil on Admiralsi töövõtja. See sisu on turunduskommunikatsioon ja ei kujuta endast sõltumatut finantsuurimistööd.
• Kuigi tehakse kõik mõistlikud jõupingutused tagamaks, et kõik sisu allikad on usaldusväärsed ja et kogu teave esitatakse võimalikult arusaadaval, õigeaegsel, täpsel ning täielikul moel, ei garanteeri Admirals analüüsis sisalduva teabe täpsust ega täielikkust.
• Sisus näidatud finantsinstrumentide mis tahes varasemat või modelleeritud tootlust ei tohiks tõlgendada kui Admiralsi otsest ega kaudset lubadust, garantiid või vihjet mis tahes tulevase tootluse kohta. Finantsinstrumendi väärtus võib nii kasvada kui ka kahaneda ning vara väärtuse säilimine ei ole garanteeritud.
• Finantsvõimendusega tooted (muu hulgas hinnavahelepingud) on olemuselt spekulatiivsed ja võivad põhjustada kahjumit või kasumit. Enne kauplemisega alustamist veenduge, et mõistate täielikult kaasnevaid riske.