Beleggen in ArcelorMittal aandeel - ArcelorMittal aandelen kopen in 2021

Juli 27, 2021 15:32 UTC
Leestijd: 18 minuten

Tegenwoordig horen we veel over de opkomst van China en zijn bedrijven in sectoren zoals mijnbouw en bouwproducten. De wereldleider in de staalsector is echter een Europees bedrijf gevestigd in Luxemburg met vestigingen in 27 landen, waaronder distributiecentra in Nederland en fabrieken in België. Daarnaast is ArcelorMittal genoteerd op de Euronext Amsterdam en maakt het deel uit van de AEX 25.

Is het een goed moment om te beleggen in ArcelorMittal aandelen? In dit artikel bespreken we de geschiedenis van ArcelorMittal, geven we een fundamentele en technische analyse van ArcelorMittal aandeel en hoe u zelf ArcelorMittal aandeel kunt kopen bij Admirals.

Wat is ArcelorMittal?

ArcelorMittal is de grootste staalproducent ter wereld, met een aanwezigheid in 60 verschillende landen en industriële faciliteiten in 17 landen.

Het bedrijf is de toonaangevende leverancier van hoogwaardig staal in sectoren zoals automobiel, bouw, huishoudelijke apparaten en verpakkingen. Daarnaast is de R&D-afdeling van het bedrijf op zoek naar oplossingen op basis van staal die bijdragen aan het verbeteren van de energie-efficiëntie.

Naast de staalactiviteiten neemt het bedrijf een prominente plaats in in de ijzer- en steenkoolindustrie, als een van de 5 grootste producenten ter wereld.

De aandelen van ArcelorMittal zijn genoteerd op vijf aandelenmarkten. U kunt ArcelorMittal aandelen kopen op de beurzen van: New York (NYSE), Amsterdam (Euronext), Parijs (CAC 40), Luxemburg (LuxSE) en Spanje (IBEX 35).

Geschiedenis van ArcelorMittal

ArcelorMittal is het resultaat van de fusie die in 2006 plaatsvond tussen Arcelor en Mittal Steel.

Arcelor voor de fusie

Arcelor was het resultaat was van de fusie in 2002 van de drie oudste staalfabrieken in Europa: het Luxemburgse Arbed, het Spaanse Aceralia en het Franse Usinor.

Daarnaast beschikte het bedrijf over belangrijke ijzer- en staalfaciliteiten in andere landen zoals Duitsland, België, Italië, Argentinië en Brazilië.

Deze kenmerken maakten het in 2006, vóór de fusie, de op een na grootste staalproducent ter wereld. Het bedrijf viel op door de kwaliteit van zijn staal.

Mitta Steel voor de fusie

Mittal Steel werd opgericht in 1976 in Calcutta, India. Het bedrijf groeide sinds 1989 aanzienlijk dankzij de implementatie van een groeistrategie op basis van het model van overnames en fusies.

De strategie was om bedrijven in de staalsector te kopen die zich in een moeilijke financiële situatie bevonden of zelfs failliet waren.

Na de overname wordt het Mittal Steel managementmodel toegepast, inclusief een proces van reconversie en aanpassingen, waardoor het concurrentievermogen uiteindelijk wordt toegenomen.

Om deze reden wordt Mittal Steel gekenmerkt door het creëren van winstgevende bedrijven op plaatsen die vanuit investeringsoogpunt niet belangrijk worden geacht.

Na de fusie

Het resultaat van de fusie in 2006 werd ArcelorMittal, een staalreus met een marktkapitalisatie die in productievolume zou verviervoudigen naar zijn meest directe concurrent. Een personeelsbestand van meer dan 270.000 werknemers, een omzet van $ 60.000 miljoen, wat overeenkomt met 10% wereldwijd en een resulterende nettowinst van $ 7.000 miljoen.

Sindsdien heeft het bedrijf zijn expansieproces voortgezet, voornamelijk door organische groei, en blijft het de wereldleider in de staalproductie.

Om de evolutie van de ArcelorMittal koers goed te begrijpen, is het noodzakelijk om te weten wat het bedrijf is en hoe het kan worden beïnvloed door verschillende gebeurtenissen.

BELEGGEN IN ARCELORMITTAL

Wat zijn de activiteiten van ArcelorMittal?

Het bedrijf is aanwezig in twee fundamentele sectoren, ijzerwinning en staalproductie. Daarnaast zet het bedrijf zich in voor R&D.

Staal

ArcelorMittal is 's werelds grootste staalconcern. Het bedrijf heeft de capaciteit om tot 113 miljoen ton vloeibaar staal per jaar te produceren.

De fabrieken zijn over de hele wereld verdeeld om aan de vraag te kunnen voldoen. Volgens de meest recente beschikbare gegevens is Europa de grootste productieregio met een aandeel van 46%, gevolgd door Amerika met 37% en andere regio's zoals Kazachstan, Zuid-Afrika en Oekraïne met 17%.

Mijnbouw

ArcelorMittal heeft ijzererts- en kolenmijnen.

De kolenmijnen van de groep bevinden zich in de Verenigde Staten en Kazachstan, terwijl de ijzermijnen worden gedistribueerd in acht landen over de hele wereld: de Verenigde Staten, Canada, Mexico, Brazilië, Liberia, Bosnië, Oekraïne en Kazachstan.

Daarnaast exploiteert ArcelorMittal in Canada mijnen op Baffin Island via een joint venture.

Onderzoek en ontwikkeling (R&D)

De toewijding van het bedrijf aan duurzaamheid blijkt uit de zoektocht naar oplossingen die bijdragen aan het verbeteren van de energie-efficiëntie. Deze zoektocht wordt uitgevoerd via 17 technologiecentra in Europa en Amerika, waar meer dan 1.400 bedrijfsonderzoekers werken.

ArcelorMittal Industrie- en Concurrentieanalyse

Hoe gaat het met de sector? Wie zijn de concurrenten van ArcelorMittal? Het is belangrijk om deze vragen te analyseren bij het beslissen of u Arcelor Mittal aandelen wilt kopen.

Met gegevens aan het einde van 2019 bleef Arcelor 's werelds grootste producent van ruwstaal, met een productie van 97,31 miljoen ton. Het wordt op de voet gevolgd door het Chinese staatsbedrijf China Baowu Group, dat 95,47 miljoen ton produceerde.

Hieronder vindt u de top 15 producenten per eind 2019.

Bedrijf Hoofdzetel Productie in miljoen ton
ArcelorMittal Luxemburg 97,31
China Baowu Group China 95,47
Nippon Steel Corporation Japan 51,58
HBIS Group China 46,56
Posco Zuid-Korea 43,12
Shagang Group China 41,1
Ansteel Group China 39,2
Jianlon Group China 31,1
Tata Steel India 30,1
Shaugang Group China 29,3
Shandong Group China 27,6
JFE Steel Japan 27,35
Valin Group China 24,3
Nucor VSA 23,1
Hyundai Steel Zuid-Korea 21,6

Bron: eigen uitwerking via worldsteel.org - 27 april om 16:00 uur CET.

Het belang van Azië is opvallend, waar het hoofdkantoor van 80% van 's werelds grootste staalproducenten is gevestigd. Vooral China valt op, waar het hoofdkantoor van meer dan 50% is gevestigd.

Als we de wereldproductie per land analyseren, is te zien dat China veruit de grootste staalproducent ter wereld is, met een productie die hoger is dan die van de rest van de landen in de wereld samen.

Bron: eigen uitwerking via worldsteel.org - 27 april om 16.15 uur CET.

Deze situatie is zinvol bij het analyseren van de vraag naar staal en de prognoses van de sector voor de komende jaren.

Ondanks het feit dat in 2020, als gevolg van de coronacrisis, de vraag naar staal met meer dan 6% is gekrompen, zijn de prognoses voor 2021 en 2022 veel optimistischer. Dit scenario kan gemakkelijk worden waargenomen in de volgende grafiek die de evolutie van de prijs van stalenrollen futures in de Verenigde Staten laat zien.

Bron: Investing.com - US Steel Coil Futures - 27 april om 17.00 uur CET.

 

De prijs van staalrollen is praktisch verdrievoudigd van ongeveer $ 440 medio augustus 2020 tot de huidige prijs van $ 1.360.

Volgens de prognoses van de industrie zal de vraag naar staal in 2021 met 5,8% toenemen tot 1.875 miljoen ton. De groei zal in 2022 in mindere vorm worden voortgezet, waarbij de vraag naar staal met 2,7% zal groeien tot 1.924,6 miljoen ton. Per regio:

Bron: worldsteel.org - Staalvraagprognose - op 27 april om 17.00 uur CET.

Zoals te zien is in de vorige afbeelding van de staalvraagprognoses, komt bijna 70% van de verwachte wereldwijde vraag naar dit product overeen met de regio Azië en Oceanië.

Als u zich afvraagt wat er gebeurt met Arcelor Mittal aandelen bij het beslissen of u al dan niet belegt, kan fundamentele analyse van het bedrijf meer informatie kan bieden.

Fundamentele analyse van Arcelor Mittal koers

Bij de analyse van de rekeningen van ArcelorMittal wordt de verslechtering van de activiteit in 2019 en in 2020 waargenomen, waarbij het bedrijf nettoverliezen boekte.

Opvallend is de daling van de EBITDA in 2019, die weliswaar positief is, maar met 57,7% is gedaald ten opzichte van het jaar ervoor.

Deze indicator meet de inkomsten vóór rente, belastingen, waardevermindering en afschrijving; die gelijkwaardig zou zijn aan het analyseren van het resultaat van de activiteit als er geen rekening zou worden gehouden met andere extra kosten.

Ondanks de sterke daling blijft de activiteit winstgevend. Een dergelijke sterke daling kan echter twijfels oproepen over het bedrijf, vooral als de trend zich voortzet, iets dat in 2020, ondanks de daling van de activiteit, niet heeft plaatsgevonden.

De belangrijkste economische ratio's worden hieronder beschreven.

  2017 2018 2019 2020
Bruto inkomen 69,39 75,95 70,6 53,62
Bedrijfskosten 63,69 68,43 69,3 50,16
EBITDA 8,49 10,32 4,37 6,44
Nettowinst 4,62 5,14 -2,45 -0,74

Bron: Eigen uitwerking aan de hand van gegevens uit Tradingview.com - 27 april om 17.45 uur.

De belangrijkste elementen op de balans van de ArcelorMittal Group zijn de afgelopen jaren onveranderd gebleven. Hoewel de daling van de voorraden en de toename van de contanten in de afgelopen twee jaar opvalt.

Grafisch:

Bron: Tradingview.com - 27 april om 17.15 uur

De kwartaalrapporten wijzen echter op veel hoopvollere vooruitzichten voor Arcelor Mittal aandeel, zoals te zien is in de onderstaande afbeelding.

Bron: Tradingview.com - 27 april om 17.45 uur

Het bedrijf is uit het rood gestapt en de winst per aandeel is de afgelopen 5 kwartalen in een stijgende lijn.

Op 6 mei 2021 zijn de resultaten van Arcelormittal voor het eerste kwartaal van 2021 gepresenteerd. Het bedrijf zijn beste kwartaal in tien jaar heeft afgesloten.

De nettowinst over het eerste kwartaal van 2021 bedroeg 2.285 miljoen, vergeleken met de verliezen van 1.120 miljoen vorig jaar in dezelfde periode.

De gepresenteerde resultaten weerspiegelen de verbetering van het bedrijf en de definitieve exit van de rode cijfers.

Hieruit concluderen we dat de fundamentele analyse aangeeft dat de onderneming een proces van aanpassingen heeft ondergaan als gevolg van de slechte resultaten die in 2019 zijn behaald.

Dit proces had een positief effect moeten hebben op de rekeningen van 2020, maar de verslechtering van de mondiale economische situatie en de gevolgen voor met name de staalsector hebben ertoe geleid dat de onderneming voor het tweede opeenvolgende jaar verliezen heeft geregistreerd.

Het toekomstscenario is echter veel optimistischer. De winst per aandeel van het bedrijf uit de 3 kwartaalrapporten van het afgelopen jaar was positief en hoger dan verwacht. Bovendien heeft het bedrijf bij de publicatie van de kwartaalresultaten van het bedrijf over het eerste kwartaal van 2021 de beste kwartaalcijfers in tien jaar gepresenteerd.

Wilt u meer leren over de waardering van bedrijven?

U kunt meer leren over de populairste onderwerpen en drijfveren van de financiële markten in de professionele Forex & CFD webinars van Admirals. Deze live tradingsessies worden gehost door professionele traders en vinden elke dag plaats, van maandag tot vrijdag. Klik op de onderstaande banner voor meer informatie en om u vandaag nog in te schrijven voor een webinar:

Technische analyse van koers aandeel Arcelor Mittal

In de volgende grafiek zien we wekelijks de lange termijn evolutie van arcelormittal koers op de beurs.

Bron: Admirals MetaTrader 5 - MT- Weekgrafiek - Gegevensbereik: 22 september 2013 tot 6 mei 2021 - Vastgelegd op 6 mei 2021 om 11:30 uur CET. Let op: Prestaties uit het verleden zijn geen betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.

Historische prestaties van ArcelorMittal aandelen in de afgelopen 5 jaar: 2020: 22%, 2019: -14%, 2018: -33%, 2017: 29%, 2016: 133%.

Daarin is te zien dat ArcelorMittal aandelen in de afgelopen 8 jaar slechts 3 keer van trend zijn veranderd.

Elk van deze trends duurde ongeveer twee jaar, met de laatste verandering eind februari 2020.

Waar kan ArcelorMittal's bodem op de beurs zich bevinden? Er heeft zich een ondersteuningsniveau in de buurt van $ 6,6 per aandeel gevormd. Deze ondersteuning werd gecreëerd aan het begin van de 21e eeuw en in de afgelopen jaren hebben kopers op dit niveau vertrouwd om ArcelorMittal aandelen te kopen, wat leidde tot een verandering in de trend.

We moeten met deze trends of langdurige cycli zullen rekening houden als we willen beleggen in Arcelor Mittal aandelen.

De helling van deze laatste verandering is echter veel uitgesprokener dan bij eerdere gebeurtenissen. Hoewel het lijkt dat deze bullish rally sinds begin maart 2021 momentum heeft verloren.

De volgende afbeelding toont de grafiek van de ArcelorMittal aandelen, waarbij u de evolutie van de ArcelorMittal aandeelprijs op korte termijn kunt observeren.

Bron: Admirals MetaTrader 5 - MT - Weekgrafiek - Gegevensbereik: 16 juni 2019 tot 6 mei 2021- Vastgelegd op 6 mei 2021 om 11:30 uur CET. Let op: Prestaties uit het verleden zijn geen betrouwbare indicator voor toekomstige resultaten.

Op deze grafiek is de bullish rally duidelijk te zien. De prijs die sinds half maart 2020 een rally heeft gekend, lijkt de afgelopen weken aan momentum te hebben verloren.

Momenteel ligt de prijs boven de exponentiële voortschrijdende gemiddelden op 10 (groen), 20 (geel) en 200 perioden (rood). Dit weerspiegelt dat het de kopers zijn die controle hebben over de markt Ook zijn de drie exponentiële voortschrijdende gemiddelden in een opwaartse trend, wat impliceert dat het aandeel nog een weg te gaan heeft.

De presentatie van de bedrijfsresultaten zou kunnen leiden tot een toename van het verhandelde volume op de markt en bij uitbreiding tot een mogelijke toename van de volatiliteit van de waarde. Is het een goed moment om te beleggen in Arcelor Mittal?

Aan de top is er een interessant niveau om te bekijken, namelijk de bovenste weerstand wordt gevormd rond 31,5 euro per aandeel, die de uptrend van ArcelorMittal aandelen heeft gestopt.

De RSI-indicator ligt echter boven de 70 punten, wat aangeeft dat dit activum oververkocht is en de kans op een correctie in de komende weken vergroot.

Bij eerdere gelegenheden hebben kopers het exponentiële voortschrijdende gemiddelde van 10 periodes gebruikt als ondersteuning om de markt opnieuw te betreden, die momenteel bijna 28,7 euro per aandeel bedraagt.

Het zou interessant zijn om de evolutie van het aandeel te volgen en zich op beide niveaus te concentreren, omdat ze grotere handelsmogelijkheden met ArcelorMittal zouden kunnen bieden. Met het MetaTrader 5 handelsplatform van Admirals kunt u real-time prijzen bekijken van duizenden instrumenten in verschillende activaklassen.

Klik op de onderstaande banner om vandaag nog een rekening te openen: ▼▼▼

Hoe Arcelor Mittal aandelen kopen?

Om ArcelorMittal aandelen te kopen, is het noodzakelijk om een handelsrekening te hebben. Een mogelijkheid is om het via een broker te doen.

Bij Admirals bieden we verschillende soorten beleggingen aan, waaronder beleggingen in aandelen en beleggingen via Contracts for Difference (CFD's).

Bent u na het lezen van dit artikel klaar om te beleggen in ArcelorMittal aandelen? Hieronder vindt u de verschillende mogelijkheden die u heeft bij Admirals.

➽ U kunt ArcelorMittal aandelen contant kopen met een Invest.MT5-rekening.

➽ U kunt CFD's verhandelen op ArcelorMittal-aandelen, met een Trade.MT5-account, waarmee u kunt speculeren op de prijsbewegingen in zowel stijgende als dalende markten. U moet zich ervan bewust zijn dat CFD's complexe hefboomproducten zijn die een hoger risico met zich meebrengen en niet geschikt zijn voor alle beleggers.

➽ Of u kunt een demo-rekening openen en uw beleggingsstrategieën oefenen zonder risico te lopen om uw eigen kapitaal te verliezen.

➽ Admirals biedt ArcelorMittal aandelen aan via het meest populaire en meest gebruikte handelsplatform, MetaTrader.

Hoe beleggen in ArcelorMittal bij Admirals?

Als u wilt beleggen in Arcelormittal aandelen bij Admirals, volgt u deze eenvoudige stappen:

1️⃣ Log in op uw handelsaccount op het MetaTrader 5 platform

2️⃣ Klik op het Market Watch venster met de rechtermuisknop.

3️⃣ Klik in het menu dat verschijnt op Symbols en typ ArcelorMittal of #MT in de zoekbalk.

4️⃣ Selecteer de ticker die hieronder verschijnt en klik op Show Symbol en OK.

5️⃣ Het symbool dat u zoekt, wordt weergegeven in de lijst van het Market Watch menu: Sleep het naar de grafiek.

6️⃣ Nu hoeft u alleen maar met de rechtermuisknop op de grafiek te klikken, Operations te kiezen en vervolgens New Order en ten slotte Buy of Sell.

Volg gewoon deze stappen om te beginnen met handelen! Beleg in ArcelorMittal met de Invest.MT5-rekening om aandelen te kopen of om short te gaan met CFD's met de Trade.MT5-rekening.

Conclusie: Beleggen in ArcelorMittal aandelen in 2021?

Beleggen in Arcelor Mittal aandelen staat synoniem voor beleggen in een toonaangevende onderneming, die sinds de oprichting in 2006 de staalindustrie wereldwijd heeft gedomineerd.

In de afgelopen jaren heeft het bedrijf zich moeten aanpassen vanwege de verliezen die het in 2019 en later de coronaviruscrisis van 2020 heeft geregistreerd. Dit was een zware klap voor de sector en heeft een aanzienlijke impact gehad op de staalprijs.

Echter zijn de cijfers van het bedrijf sinds medio 2020 beginnen te verbeteren, net als de prognoses van de sector en de prijs van staalrollen.

Als gevolg hiervan bevinden de aandelen van ArcelorMittal zich midden in een bullish rally, en nog steeds meer dan 20% onder de hoogtepunten van begin 2018. De resultaten van het eerste kwartaal van 2021 bevestigen de positieve evolutie van Arcelor Mittal. De cijfers van de afgelopen twee jaar lijken de rode cijfers achter zich te laten.

Denkt u dat het een goede tijd is om ArcelorMittal aandelen te kopen? Open dan nu een beleggingsrekening bij Admirals! Klik op de onderstaande banner om vandaag nog van start te gaan:

Andere artikelen die u kunnen interesseren:

Over Admirals

Admirals is een meermaals bekroonde, wereldwijd gereguleerde Forex- en CFD-broker en biedt handel op meer dan 8.000 financiële instrumenten via 's werelds populairste handelsplatformen: MetaTrader 4 en MetaTrader 5. Begin vandaag nog met handelen!

INFORMATIE OVER ANALYTISCHE MATERIALEN:

Deze gegevens bieden aanvullende informatie met betrekking tot alle analyses, schattingen, prognoses, prognoses, marktevaluaties, wekelijkse vooruitzichten of andere soortgelijke beoordelingen of informatie (hierna "Analyse") gepubliceerd op de websites van Admirals beleggingsondernemingen die opereren onder het handelsmerk Admirals (hierna "Admirals" genoemd). Let goed op het volgende voordat u investeringsbeslissingen neemt:

Dit is een marketingcommunicatie. De inhoud wordt alleen voor informatieve doeleinden gepubliceerd en mag in geen geval worden opgevat als beleggingsadvies of aanbeveling. Het is niet opgesteld in overeenstemming met de wettelijke vereisten die bedoeld zijn om de onafhankelijkheid van onderzoek op beleggingsgebied te bevorderen, en het is niet onderworpen aan enig verbod op handel voorafgaand aan de verspreiding van onderzoek op beleggingsgebied.

Elke investeringsbeslissing wordt door elke klant zelf genomen, terwijl Admirals niet verantwoordelijk is voor enig verlies of enige schade die voortvloeit uit een dergelijke beslissing, al dan niet gebaseerd op de inhoud.

Met het oog op het beschermen van de belangen van onze klanten en de objectiviteit van de analyse, heeft Admirals relevante interne procedures opgesteld voor het voorkomen en beheren van belangenconflicten.

De analyse is opgesteld door een onafhankelijke bijdrager (Javier Oliván), financieel analist hierna "auteur" op basis van persoonlijke schattingen.

Hoewel alle redelijke inspanningen worden gedaan om ervoor te zorgen dat alle bronnen van de inhoud betrouwbaar zijn en dat alle informatie zoveel mogelijk op een begrijpelijke, tijdige, nauwkeurige en volledige manier wordt gepresenteerd, kan Admirals de juistheid of volledigheid niet garanderen van alle informatie in de analyse.

Elk soort eerdere of gemodelleerde prestatie van financiële instrumenten die in de inhoud wordt vermeld, mag niet worden opgevat als een expliciete of impliciete belofte, garantie of implicatie door Admirals voor toekomstige prestaties. De waarde van het financiële instrument kan zowel stijgen als dalen en het behoud van de vermogenswaarde is niet gegarandeerd.

Leveraged producten (inclusief contracten voor verschil) zijn speculatief van aard en kunnen leiden tot verliezen of winst. Voordat u begint met handelen, dient u ervoor te zorgen dat u de risico's volledig begrijpt.

Javier Oliván
Javier Oliván Financieel Analist en Content Creator, Admirals Spanje

Javier is een econoom gespecialiseerd in internationale economie met een master in internationale handel en een passie voor financiële markten, waar hij al meer dan 15 in belegd.