Wat zijn Spot Bitcoin ETF's? En wat betekent het voor crypto?

Handelen in Bitcoin en cryptocurrencies is altijd een controversieel onderwerp geweest. Om die reden voelden veel beleggers, zowel groot als klein, zich ongemakkelijk bij het toevoegen van Bitcoin aan hun beleggingsportefeuille. Maar dat zou kunnen veranderen met de komst van de Spot Bitcoin ETF.

Hoewel ze extra bescherming bieden in vergelijking met conventionele Bitcoin-beleggingen, stellen spot Bitcoin ETF's beleggers ook in staat om in realtime blootstelling te krijgen aan de prijs van het activum zonder het te hoeven bezitten.

In dit artikel bespreken we de basisprincipes van spot Bitcoin ETF's, hun positieve en negatieve punten, hoe ze zich verhouden tot andere Bitcoin ETF's en hoe u erin kunt investeren.

Een introductie tot Spot Bitcoin ETF's

Op 12 januari 2024 zette Bitcoin - en cryptocurrencies als geheel - een belangrijke stap in de richting van mainstream adoptie.

Na jaren van debat en discussie keurde de Amerikaanse Securities and Exchange Commission (SEC) de eerste 11 spot Bitcoin exchange-traded funds (ETF's) goed.

Hoewel investeringen in cryptocurrency al een tijdje bestaan, zijn dit de eerste SEC-gereguleerde investeringen.

Op deze manier hebben beleggers extra bescherming - iets wat traditionele crypto exchanges voorheen niet konden bieden. Dit omvat ook de verzekering van de Securities Investor Protection Corporation, die tot $500,000 aan verliezen kan dekken in het geval dat het bedrijf failliet gaat.

Het bezitten van Bitcoin of een andere cryptocurrency was altijd een grote hindernis voor beleggers, die vaak op hun hoede waren voor de potentiële risico's.

Met spot Bitcoin ETF's als alternatief hebben beleggers in realtime blootstelling aan Bitcoin-investeringen en prijsschommelingen, zonder dat ze het activum in bewaring moeten nemen.

Het moet gezegd worden dat spot Bitcoin ETF's al beschikbaar waren in andere landen. Maar de beslissing van de SEC markeert de eerste stap voor cryptocurrencies naar Wall Street.

Wat is een Spot Bitcoin ETF?

Een Spot Bitcoin ETF is een exchange-traded fund zoals alle andere. Bij een ETF-belegging is het bedrijf dat het product aanbiedt eigenaar van de onderliggende waarde - die kan variëren van aandelen tot valuta's en grondstoffen.

De beleggers daarentegen hoeven het actief niet te bezitten, wat hen een alternatieve manier biedt om blootstelling te krijgen aan de prijzen van deze activa.

Door in een ETF te beleggen, heeft u recht op dezelfde rente en dividenden als wanneer u de activa zelf zou bezitten. Uiteraard is het rendement evenredig met uw investering. Fondsen zullen er ook een kleine vergoeding bovenop brengen.

In een spot Bitcoin ETF verwerft het fonds de cryptocurrency zelf. Beleggers krijgen dus blootstelling aan de Bitcoin-markt, maar zonder zelf Bitcoin te hoeven bezitten.

Het kopen en bezitten van cryptocurrencies kan een lastig proces zijn, waaronder het opzetten van een crypto wallet en het vinden van een betrouwbaar crypto beursbedrijf.

Aangezien de cryptobeurs niet wordt gereguleerd door nationale instanties, betekent dit ook dat beleggers geen bescherming hebben voor het geval het bedrijf failliet gaat. Met ETF's daarentegen kunnen beleggers blootstelling aan het actief krijgen via gereguleerde brokers.

Wilt u meer weten over ETF's, Cryptocurrency CFD's, beleggen en de financiële markten? Registreer dan voor een van onze gratis webinars - Klik op de onderstaande banner hieronder om de webinar agenda te bekijken:

Hoe werken Spot Bitcoin ETF's?

Zoals eerder vermeld, krijgen beleggers in een ETF blootstelling aan de onderliggende waarde van het fonds zonder deze te bezitten.

In het geval van een Bitcoin ETF betekent dit dat beleggers toegang hebben tot de Bitcoin-markt, maar zonder zich zorgen te hoeven maken over het verwerven en bezitten van de cryptocurrency zelf.

Er is echter één uiterst belangrijk aspect als het gaat om spot Bitcoin ETF's. In dit geval zal de ETF de prijsschommelingen van Bitcoin in realtime repliceren. Tot nu toe hadden beleggers alleen toegang tot Bitcoin futures ETF's, die niet noodzakelijkerwijs de marktprijs van de cryptocurrency weerspiegelden.

Na het verwerven van het activum, in dit geval Bitcoin, zal het fonds aandelen verkopen aan beleggers, die vervolgens de aandelen zullen verwerven om blootstelling aan de onderliggende waarde te krijgen.

Naarmate de prijs van de onderliggende waarde verandert, verandert ook de koers van het aandeel. Beleggers kunnen hun aandelen terugverkopen aan het fonds en profiteren van het verschil. Het fonds zal een kleine vergoeding in rekening brengen in verhouding tot het geïnvesteerde bedrag.

Wat is het verschil tussen Spot Bitcoin ETF's en Bitcoin ETF's?

Hoewel Bitcoin of cryptocurrency ETF's niet bepaald nieuw zijn, kunnen spot Bitcoin ETF's een interessante impact hebben op de algehele financiële markten. Dit is een game-changer.

Tot nu toe hadden beleggers alleen toegang tot Bitcoin futures ETF's. In dit geval bezat de ETF geen Bitcoin, maar eerder futures contracten op basis van de prijs van de Bitcoin.

Beleggers zouden dan aandelen van de futures-contracten verwerven en handelen op basis van de prijsfluctuatie van het actief.

In een Bitcoin futures ETF kunnen beleggers kiezen tussen een shortpositie, handelend op basis van een daling van de waarde van Bitcoin, of een longpositie, handelend op basis van een stijging.

Maar hoewel Bitcoin future ETF's enige blootstelling aan de cryptocurrency-markt boden, kon het zelden de prijs van het activum goed repliceren. Hoewel futurescontracten in de buurt kunnen komen van de spotprijs van het activum, zijn ze niet altijd in staat om deze 1:1 te repliceren.

Een spot Bitcoin ETF  is daarentegen wel in staat om de prijs van Bitcoin in realtime nauwkeurig te repliceren.

Aangezien het fonds het activum zelf bezit, in plaats van te speculeren op de prijs ervan, stelt het beleggers in staat een betere blootstelling te krijgen aan de hoge volatiliteit van Bitcoin. Hoewel ze het prijsverschil waarschijnlijk niet volledig zullen elimineren, zal het aanzienlijk kleiner zijn in vergelijking met andere Crypto ETF's.

Evenzo kunnen spot Bitcoin ETF's ook day trading versnellen, waardoor het kopen of verkopen van het aandeel van de ETF gemakkelijker wordt in vergelijking met futures.

Als u wilt beleggen in verschillende ETF CFD's, ETF's en andere financiële instrumenten, klik dan op de onderstaande banner om u te registreren voor een gratis Admirals rekening:

Voor- en nadelen van Spot Bitcoin ETF's

Net als elke andere belegging hebben spot Bitcoin ETF's hun eigen voor- en nadelen. We zullen er nu enkele bekijken.

Voordelen van Spot Bitcoin ETF's

• Spot Bitcoin ETF's maken beleggen in crypto veel gemakkelijker, omdat u het activum niet daadwerkelijk hoeft te bezitten. Dit betekent dat beleggers die op hun hoede waren voor het verwerven van cryptocurrencies, maar toch blootstelling aan deze markt wilden, nu een manier hebben om crypto-investeringen aan hun portefeuilles toe te voegen.
• Spot Bitcoin ETF's bieden beleggers in realtime toegang tot de cryptomarkt en Bitcoin-prijzen via gereguleerde makelaars. Op deze manier hebben beleggers extra bescherming.
• In vergelijking met traditionele Bitcoin-handel maken spot Bitcoin ETF's het hele proces veel eenvoudiger en veiliger. Afgezien van het wegnemen van enkele belangrijke hindernissen, namelijk het maken van een wallet en het verwerven van Bitcoin, is liquiditeit ook een ander belangrijk positief punt. Het kopen en verkopen van ETF-aandelen is gemakkelijker voor beleggers in vergelijking met het kopen en verkopen van Bitcoin op een bepaalde cryptobeurs. 

Nadelen van Spot Bitcoin ETF's

• Bitcoin is, net als elke andere cryptocurrency, zeer volatiel. Hoewel volatiliteit tot grote winsten kan leiden, kan het ook tot grote verliezen leiden. Houd daar rekening mee als u spot Bitcoin ETF's overweegt voor uw beleggingsportefeuille.
• Zoals eerder vermeld, brengen ETF's een vergoeding in rekening bovenop de investering. Hoewel deze kosten meestal vrij klein zijn, variërend van 0.2% tot 1%, is er nog steeds een aanzienlijk verschil tussen de ene broker en de andere.
• Spot Bitcoin ETF's moeten eigenaar zijn van de onderliggende waarde. En daarom worden ze nog steeds blootgesteld aan enkele van de veiligheidsrisico's die gepaard gaan met cryptocurrencies, namelijk hacking. Hoewel deze activa meestal worden opgeslagen in een uiterst veilige virtuele wallet, kunnen ze nog steeds vatbaar zijn voor cyberaanvallen.

Als u geen ervaring heeft met trading, waarom registreert u zich dan niet eerst voor een gratis demo-rekening en oefent u met handelen met virtuele fondsen? Klik op de onderstaande banner om u te registreren:

Hoe beïnvloeden Spot Bitcoin ETF's de Bitcoin prijs?

Een van de grootste gespreksonderwerpen rond Spot Bitcoin ETF's was hun potentiële effect op de prijs van Bitcoin.

De dag voordat het nieuws over de beslissing van de SEC uitbrak, steeg de prijs van Bitcoin naar het hoogste punt in twee jaar. In de dagen na de aankondiging ging de prijs echter de andere kant op en daalde met bijna 20%.

Dit was een natuurlijke marktbeweging: zodra duidelijk werd dat de SEC uiteindelijk groen licht zou geven voor Bitcoin ETF's, maakten veel beleggers van de gelegenheid gebruik om Bitcoin in te slaan.

En naarmate de prijs steeg, verkochten deze investeerders snel hun activa, wat leidde tot een toestroom van aanbod en bijgevolg tot een daling van de prijzen.

Zoals u zich kunt voorstellen, blijft de activiteit van de prijs van BTC van dag tot dag zeer volatiel.

Maar op de lange termijn verwachten beleggers dat deze trend weer zal verschuiven. Spot Bitcoin ETF's zouden kunnen leiden tot een stijging van de vraag naar Bitcoin-investeringen, wat op zijn beurt de prijzen weer zou opdrijven. Er wordt ook gespeculeerd dat de nieuwe, gereguleerde investeringen de legitimiteit van Bitcoin zouden kunnen verhogen en meer stabiliteit in de prijs zouden kunnen brengen.

Nogmaals, dit is allemaal speculatie, dus neem het met een korreltje zout.

Hoewel verwacht wordt dat spot Bitcoin ETF's de prijs van de cryptocurrency zullen beïnvloeden, is het moeilijk om de werkelijke impact te meten. Zelfs met deze veranderingen zal de volatiliteit van Bitcoin nog steeds aanzienlijk hoger zijn dan die van andere beleggingen - wat positief of negatief kan zijn, afhankelijk van uw voorkeuren en risicoprofiel.

Hoe beleggen in Spot Bitcoin ETF's?

Als u wilt beleggen in spot Bitcoin ETF's, dan kunt u dit het beste doen via een gereguleerde, veilige en betrouwbare broker, zoals Admirals. Bij Admirals kunt u in meerdere ETF's beleggen, waardoor u een extra niveau van diversificatie aan uw portfolio toevoegt.

Beleggen in ETF's is relatief eenvoudig en u kunt beginnen met kleinere stappen dankzij fractioneel beleggen.

U kunt ook beginnen met een risicovrije demo-account, die geen echte activa gebruikt. Op deze manier kunt u verschillende strategieën uitproberen zonder dat u zich zorgen hoeft te maken over mogelijke verliezen. Zodra u er volledig zeker van bent, kunt u storten en beginnen met handelen met een live-account.

Bij Admirals kunt u handelen met het zeer geavanceerde MetaTrader 5-platform.

Deze multi-asset trading tool biedt onder andere geavanceerde grafieken, marktgegevens en nieuws, educatieve tools en automated trading. Allemaal verpakt in handige en gemakkelijke, gebruiksvriendelijke software.

Wilt u vandaag nog beginnen met handelen in Bitcoin ETF's? Klik dan op de onderstaande banner om een handelsaccount te openen:

Andere artikelen die u kunnen interesseren:

• Wat is de Bitcoin Halving? En wanneer is de BTC halving?
• Hoe handelen in Bitcoin CFD's?
• Wat zijn Altcoins? - Beste Altcoins van 2024

Over Admirals

Admirals is een meermaals bekroonde, wereldwijd gereguleerde Forex- en CFD-broker en biedt handel op meer dan 8.000 financiële instrumenten via 's werelds populairste handelsplatformen: MetaTrader 4 en MetaTrader 5. Begin vandaag nog met handelen!

INFORMATIE OVER ANALYTISCHE MATERIALEN:

Deze gegevens bieden aanvullende informatie met betrekking tot alle analyses, schattingen, prognoses, marktevaluaties, wekelijkse vooruitzichten of andere soortgelijke beoordelingen of informatie (hierna "Analyse") gepubliceerd op de websites van Admirals beleggingsondernemingen die opereren onder het handelsmerk Admirals. Let goed op het volgende voordat u investeringsbeslissingen neemt:

1. Dit is een marketingcommunicatie. De inhoud wordt alleen voor informatieve doeleinden gepubliceerd en mag in geen geval worden opgevat als beleggingsadvies of aanbeveling. Het is niet opgesteld in overeenstemming met de wettelijke vereisten die bedoeld zijn om de onafhankelijkheid van onderzoek op beleggingsgebied te bevorderen, en het is niet onderworpen aan enig verbod op handel voorafgaand aan de verspreiding van onderzoek op beleggingsgebied.
2. Elke investeringsbeslissing wordt door elke klant zelf genomen, terwijl Admirals niet verantwoordelijk is voor enig verlies of enige schade die voortvloeit uit een dergelijke beslissing, al dan niet gebaseerd op de inhoud.
3. Met het oog op het beschermen van de belangen van onze klanten en de objectiviteit van de analyse, heeft Admirals relevante interne procedures opgesteld voor het voorkomen en beheren van belangenconflicten.
4. De analyse is opgesteld door een onafhankelijke bijdrager en marktanalist Brandie E Blackler, hierna "auteur" op basis van persoonlijke schattingen.
5. Hoewel alle redelijke inspanningen worden gedaan om ervoor te zorgen dat alle bronnen van de inhoud betrouwbaar zijn en dat alle informatie zoveel mogelijk op een begrijpelijke, tijdige, nauwkeurige en volledige manier wordt gepresenteerd, kan Admirals de juistheid of volledigheid niet garanderen van alle informatie in de analyse.
6. Elk soort eerdere of gemodelleerde prestatie van financiële instrumenten die in de inhoud wordt vermeld, mag niet worden opgevat als een expliciete of impliciete belofte, garantie of implicatie door Admirals voor toekomstige prestaties. De waarde van het financiële instrument kan zowel stijgen als dalen en het behoud van de vermogenswaarde is niet gegarandeerd.
7. Leveraged producten (inclusief contracten voor verschil) zijn speculatief van aard en kunnen leiden tot verliezen of winst. Voordat u begint met handelen, dient u ervoor te zorgen dat u de risico's volledig begrijpt.