Trading ECN Forex - Le Trading No Dealing Desk
Forex is a popular market for those interested in CFD trading . Several types of traders exist, and the same is true for brokers. In this article , we will focus specifically on ECN CFD brokers.
The abbreviation ECN stands for Electronic Communications Network, and many see it as the future of forex trading. The defining characteristic of an ECN forex broker can be described as a bridge connecting smaller market participants with the liquidity providers of that same ECN broker.
This link is created using a specific configuration, a sophisticated technology called the Financial Information Exchange Protocol. On the one hand, the broker obtains liquidity from the liquidity provider and makes it available for trading by its clients, while on the other hand, the broker delivers client orders to the liquidity providers for order execution.
But what does forex ECN broker actually represent?
Forex ECN definition
This is an automated system that matches the buying and selling of securities. The ECN broker connects individual traders with major brokers so they can trade directly with each other without an intermediary. The ECN forex broker makes money by charging fees on each transaction.
This practice allows investors located in different geographical locations to place orders quickly while having access to market liquidity. In the US, the Securities and Exchange Commission requires broker-dealers to be registered, and such institutions exist in countries outside the US.
There's more to say about the ECN market. The Forex ECN aims to eliminate the role of third parties in executing specific orders entered on a forex market, or by a counterparty. This allows such orders to be fully or partially executed. It's worth noting that orders placed through the ECN market are primarily limit orders.
Furthermore, the no dealing desk broker demonstrates the best accessibility of supply and demand on prices for a specific number of market participants, automatically matching them, resulting in a simple and fast order execution.
Ils facilitent non seulement le trading sur les paires majeures pendant les heures du marché, mais ils sont aussi utilisés pour le trading après la fermeture des bourses et notamment sur le trading ECN des devises étrangères. De plus, un certain nombre de systèmes ECN fournissent des investisseurs institutionnels, tandis que d'autres sont conçus pour seulement servir des investisseurs au détail.
Comme vous le savez peut-être, le Forex est un marché rentable et attractif pour ceux qui aspirent à investir leur argent gagné difficilement et augmenter sa valeur dans une période de courte durée. Comme le Forex représente un fort intérêt autour du globe, des nouveaux brokers sur devises émergent toujours sur le marché. Il y a un nombre incroyable de brokers Forex dans le monde financier, donc la sélection du juste est absolument cruciale quand le moment est venue de démarrer votre activité de trading.
Que signifie ECN market
Il s'agit du réseau de communication électronique qui fournit un marché pour les traders et des institutions à travers le monde. Ce marché leur permet d'acheter et vendre de l'un à l'autre.
Alors, qu'est-ce qu'un broker forex ECN?
C'est un expert financier forex qui utilise des réseaux de communication électroniques pour fournir l'accès aux participants au marchés des devises.
Un broker ECN cfd intègre les cotations des prix de plusieurs participants au marché, il peut offrir à ses clients des spreads plus serrés (écart entre le prix de demande et d'offre) qui ne seraient pas autrement accessibles. Comme un courtier ECN fait correspondre simplement les opérations entre des participants du marché, il ne peut pas négocier en opposition avec son client - une accusation régulièrement adressée contre une certains broker forex ECN sans scrupules.
Parce que les spreads relatif au courtier ECN sont beaucoup plus étroits comparées à ceux utilisés par les autres types de courtier, le broker ECN cfd facture aux clients une commission établie sur chaque transaction.
Il est peut être plus avantageux de choisir un courtier no dealing desk forex du fait qu'ils ne négocieront jamais contre vous comme les market makers. Leur source première de revenu est par la commission précédemment mentionnée, donc peu leur importe si vos positions sont gagnantes ou perdantes.
Néanmoins, il y a beaucoup de brokers qui font semblant d'être des brokers forex ECN pour établir une base de client, quand leurs services ne représentent rien que de la fraude. Ceci est une question assez sérieuse qui peut avoir un impact épouvantable sur votre trading. C'est pourquoi, nous avons préparé cet article pour vous aider à apprendre à déterminer les vrais brokers Forex ECN.
Comment savoir si un broker est ECN ou no dealing desk?
Les brokers ECN peuvent être divisés en trois catégories :
- le Vrai broker ECN.
- le Broker ECN par Association.
- le Broker ECN par intermédiation.
On connaît largement ces groupes parmi les traders et les brokers, mais si vous êtes un trader novice il vous sera utile de lire attentivement ce qui suit.
Un vrai broker forex ECN offre une plate-forme entièrement transparente où les traders Forex, les banques et les organisations différentes peuvent rivaliser les uns contre les autres en envoyant des ordres d'achat et de vente. Les traders forex obtiennent le meilleur accord pour leurs ordres à ce moment précis, lorsque l'offre rejoint la demande.
Ceux que l'on connaît comme l'ECN broker forex d'association rassemble deux brokers FX qui forment un pont entre des traders Forex et le marché (souvent mentionné comme des vrais brokers ECN). Cette sorte de courtier possède sa propre plateforme de trading ecn fait maison et peut ainsi manipuler vos positions comme bon lui semble.
Le dernier groupe est le broker ECN par intermédiation. De tels brokers sont rien de plus que les escrocs frauduleux qui sont présents pour voler votre argent. Soyez prudent et essayez de les éviter à tout prix!
Avec tant de brokers essayant de garantir l'obtention de nouveaux clients, il peut être difficile de savoir lequel choisir. Heureusement, nous avons quelques astuces qui peuvent vous aider.
Tout d'abord, la majorité des nouveaux traders Forex ne liront très probablement jamais le contrat client du broker forex ECN. En réalité c'est précisément ce document qui vous informe en générale si le courtier est un vrai broker forex ECN, ou juste un courtier ECN par association.
Tous les brokers ECN sérieux le mentionnent dans leurs documents et accords, c'est obligatoire pour eux de divulguer cette information à leurs clients. Des vrais brokers ECN auront aussi des spreads variables. Quand un courtier ECN promet d'offrir des spreads établies, alors c'est très probablement un faux courtier ECN.
Rappelez-vous que si c'est un forex ECN broker, il ne doit y avoir aucun dealing desk du tout. Les market maker ont d'habitude un dealing desk, signifiant qu'ils négocieront contre vous. Si vous voulez découvrir si un broker est un courtier dealing desk, vous pouvez ouvrir un compte de démonstration et peut-être même un compte réel de trading afin de réaliser des tests.
Broker ECN CFD - des limites sur les gains
Si un courtier ne permet pas aux spéculateurs intraday ou aux day traders de prendre les profits ou pertes rapidement, il devrait vous dire qu'il n'est pas un vrai courtier ECN.
Si votre courtier par exemple vous fournit uniquement des slippages négatifs, ce n'est pas un vrai courtier ECN non plus. En fait, le slippage est normale, particulièrement avec un vrai broker forex ECN. Il faut savoir que le slippage peut être aussi bien négatif que positif dans vos résultats ecn trading.
Furthermore, the best ECN Forex broker should allow traders to place any number of positions. Also, such brokers will not promise large discounts for opening an account. The final tip we would like to share is that good ECN brokers will display all price updates every minute, as the prices come directly from the market.
ECN STP Brokers - the best choice for you?
What is the difference between STP and NDD (No Dealing Desk)?
NDD is essentially a non-Dealing Desk account in which all orders are sent directly to the market (liquidity providers) for execution. It offers clients direct market access since their orders are executed directly at market prices.
In STP, or Straight Through Processing, a broker may or may not send orders to the market. A broker has a spread, which is the only profit the broker makes.
One could argue that even those who appear to be the best ECN forex brokers take money to make money. Using the example of an online ECN broker like FxPro, you can see that they have a relatively higher minimum deposit than most regular FX accounts.
Similarly, you won't find mini-lot traders who trade exclusively with an ECN broker. An ECN broker can be compared to an international bank trader, so you should be able to trade positions at $7-$10 per pip, similar to international bank positions in increments of $100,000. You can be confident that you'll pay the commission. ECN forex brokers primarily charge commissions because they don't make their money by taking the counterparty to your trades.
Due to the niche nature of trading, there are only a handful of truly good brokers. They can be easily found online – and it's clear they're only there to attract serious forex traders and those with the capital to back their trades.
ECN brokers for retail clients offer spreads that vary compared to your current broker. This is how they make their money—and why you aren't charged a commission. However, ECN brokers often have no spread at all, or just a very small one. Your forex trade goes directly through an international bank, so you're trading with a legitimate trader.
With a retail broker, we can say that the broker is on the other side of all transactions. Using an ECN forex broker, the other side of the trade could be a bank, an insurance fund, a hedge fund, or even another individual speculator. Since the spread is negligible, this attracts many traders and speculators.
Finally, what is Forex ECN?
STP forex, or ECN trading, is a multilateral trading system. To answer this question, we should mention the various ECN providers that are available. Some of them only require a brief explanation.
The pioneers of ECN include SelectNet, Instinet, and the New York Stock Exchange, Arca. Instinet, which was the first ECN provider in 1969, was used for minor brokerage and specific inter-institutional transactions. It is now widely used by market makers for Nasdaq bourse trading, although individuals and small businesses can also use it.Nasdaq bourse, bien que les individus et les petites entreprises puissent l'utiliser aussi.
As for SelectNet, it is used primarily by market makers, but it does not require instant order execution and it helps investors in trading with particular market makers.
Here's another example with the New York Stock Exchange Arca, which emerged from the merger between the New York Stock Exchange and Archipelago (a no-dealing-desk firm in 1996). It simplified stock trading with electronic trading on major US stocks, including those listed on the New York Stock Exchange and the Nasdaq.Nasdaq.
Let's now address the main purpose of our article: what is ECN trading?
ECN Broker - What more can it offer you?
On the internet, you'll find an incredible number of forex brokers claiming to be ECN+ brokers. We'd like to give an example of some characteristics of no-dealing-desk forex brokers that can provide such a service. However, the following example doesn't reflect the full range of advantages and offerings of no-dealing-desk forex brokers—some of the features mentioned may be more or less present, so you should exercise caution.
Firstly, the entire ECN trading process can be completely anonymous. This anonymity allows forex traders to deal with neutral prices that reflect genuine market conditions and are therefore uninfluenced.
The majority of forex brokers offer instant trade execution. This means that clients can trade forex with current prices and receive immediate confirmation. Some forex brokers may simply provide market makers with a final look at prices, while others consider it their duty to verify the transaction and confirm it to their client once it has been executed.
Donc, il n'y a aucun dealing desk pour intervenir et il n'y a aucune nouvelle cotation. Vous pouvez testez si c'est approprié pour votre style de trading avec un compte de démonstration forex no dealing desk, notamment via une plateforme de trading ECN. Quant au trading de client-à-banque, quelques modèles ECN permettent aux clients de négocier sur la liquidité mondiale de banques de classe mondiales et aussi des institutions financières qualifiées.
Nous avons précédemment mentionné que l'ECN permet des opérations forex automatisées. Il donne aussi accès aux bases de données du marché. Quelques brokers forex permettent donc à leurs clients par l'utilisation de leur API de se connecter à leurs modèles de trading, ainsi qu'aux systèmes de gestion des risques alimentés avec les données du marché du courtier.
Néanmoins, quelques brokers forex prétendent donner en plus accès au meilleur prix ask et bid au sein des données de marché live et des exécutions de l'ordre. Soyez prudent avec de telles réclamations et laissez le compte de démonstration Forex ECN confirmer ce types de fonctionnement.
Le dernier point à mentionner est ces brokers forex no dealing desk spécifiques peuvent vous offrir des spreads variables, contrairement aux négociants ou dealers. De plus, vous pourriez obtenir l'accès aux prix du marché directement. Si vous avez des experts advisors sur votre plateforme de trading, utilisez un vpn ecn pour être sur que la station de trading ne s'éteigne jamais.
ECN STP Brokers - Trader le Forex avec un broker ECN sur MetaTrader 4
MetaTrader 4 est la plateforme de trading forex offerte par plus de 60 % des brokers et utilisée par 90 % de traders forex. Elle a gagné sa popularité suite une conception simple et efficace ainsi que par sa pratique agréable. L'ECN forex instaure le trading FX au niveau des banques internationales et le marché dans son ensemble.
Jusqu'à récemment, il y avait des réclamations selon lesquelles c'était impossible pour la plateforme MT4 d'avoir accès à la technologie ECN. Cependant, le temps a démontré que c'est non seulement c'était possible, mais qu'il est produit ainsi de grands résultats selon les témoignages d'utilisateurs.
Cela va sans dire, MetaTrader 4 est fait pour les market maker. La plateforme de trading ECN metatrader 4 a été construit pour le trader forex particulier et leur compte d'exploitation via la technologie ECN. C'est intuitif, simple et fournit à tout novice ou trader forex expérimenté les réponses à ses exigences. Elle facilite considérablement l'achat et la vente, aussi bien que l'offre de beaucoup d'autres critères intéressants.
En revenant quelques années en arrière, MT4 ECN au premier coup d'oeil a semblé inutile. En fait, la réaction initiale à ce concept était que ça ressemblait à quelque chose d'impossible. Si un trader FX voulait utiliser la plateforme standard, il était censés négocier seulement avec un courtier. Néanmoins, les demandes de la vente au détail de trader FX s'est en fin de compte fait entendre et MT4 ECN a été développée.
En parlant de no dealing desk avec spread, nous devrions mentionner le ceci: les opérations no dealing desk interviennent sur le marché global. Elles sont négociées par le système interbancaire, aussi bien que par les grandes institutions financières et le spread entre les paires est insignifiant, si même existant.
Le plus souvent, les brokers forex traitent des commissions de charge de trading no dealing desk pour cette raison. Ils ne font pas en réalité d'argent à prendre l'autre côté des positions et parce qu'ils traitent avec le système interbancaire et des grands établissements financiers, la marge trading est considérablement plus importante et l'argent alloué au trading est plus conséquent.
Les avantages de MetaTrader 4 peuvent sembler évidents. Le trader forex ne doit pas s'inquiéter de sa position perdue ou pire - ayant été refusé. De plus, les ordres sont vus par d'autres sur le marché. La place est beaucoup plus grande et le prix des ordres peut être déclenché et activer rapidement, par opposition au besoin de toujours analyser le prix pour s'assurer du déclenchement de la position.
En outre, en négociant sur MT4, le spread est serré et les ordres sont effectifs de manière beaucoup plus efficace. Il n'y a aucun recours et tous les ordres du marché sont remplis au meilleur prix possible, ainsi il n'y a aucun conflit d'intérêts. Le courtier forex n'est pas de l'autre côté du trade.
Mais qui est alors la contre-partie ?
Il peut ne pas paraître comme un inconvénient, mais peut-être devrait-il être pris en compte. La volatilité impliquée dans le trading avec MT4 ECN a exponentiellement augmentée. Vous traitez avec un ensemble de banques internationales sur le marché du Forex. En négociant sur ce marché, vous traitez avec les grands acteurs. Ce marché n'est ralenti pour personne, tandis qu'avec les market makers, c'est un environnement relativement plus contrôlé.
En outre, le trading MT4 ECN dépend du volume, donc le trader FX devrait s'assurer qu'il est positionné sur un marché liquide. Avec le market maker FX, que la position soit déclenché ou non, cela n'a rien avoir avec le volume du marché.
Quel broker trading ECN trading choisir - Conclusion
A genuine no-dealing-desk broker can be useful for your Forex trading. By following the rules we've outlined in this article, you should be able to find exactly what you need. You should be able to distinguish genuine ECN brokers from fake ones, although this will certainly come with experience.
There's a good saying for Forex: there's a time for everything.
Whether an ECN broker is right for you is a decision for you to make. It's true that the advantages of using a retail forex broker are numerous. Furthermore, you'll have a forex demo account, which you can use as a learning tool. In addition, the minimum capital requirement is considerably lower.
Many forex traders are successful with retail brokers. However, if you consistently meet high trading demands in large volumes and maintain a substantial balance in your account, then an ECN broker can be advantageous for your trading, especially when using ECN forex brokers with MT4.
ECN trading can be a good option. Your task is to study all the important aspects and ultimately decide if it suits your trading style. ECN technology has demonstrated a high level of popularity for many reasons. No-dealing-desk forex trading also involves selecting a broker who can fully meet all your needs.
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References
