Kas ir Equity?
Forex un citu finanšu instrumentu tirdzniecībā jāizprot vairāki koncepti un viens no tiem ir Equity jeb kapitāls. Apskatīsim Equity aprēķinu gan laikā, kad ir atvērti darījumi, gan tad, kad nav atvērtu tirgus pozīciju.
Vienkāršiem vārdiem sakot, Equity jeb kapitāls atspoguļo tirdzniecības konta kopējo vērtību. Kad kontā ir atvērts kāds darījums, Equity ir vienāds ir atvērto darījumu tekošo peļņu/zaudējumu un konta bilances summu. Kad atvērtu pozīciju nav, Equity ir zināms arī kā "free margin" jeb brīvā ķīla un ir vienāds ir konta bilanci.
Ko Forex tirdzniecībā nozīmē Equity - kapitāls?
Forex tirdzniecībā Equity apzīmē tirdzniecības konta absolūto vertību. Atverot pirkšanas vai pārdošanas darījumu, tirdzniecības platforma ņems vērā vairākus parametrus, lai aprēķinātu konta Equity. Piemēram, MetaTrader 5 (MT5) platformas "Terminal" logā būs redzami vairāki parametri:
Pirmais parametrs Equity aprēķinā ir ķīla jeb margin. Tas ir nodrošinājuma līmenis, kas darījuma atvēršanai jāsedz pašam treiderim, bet atlikušo summu sniedz brokeris ar kredītplecu. Vajadzētu paturēt prātā, ka Forex tirgū tiek izmantoti augsti kredītpleca līmeņi un tādā veidā treideri kontrolēt lielākas pozīcijas, kā ķīlu nodrošinot mazāku naudas summu.
Nākamais parametrs ir bilance, kas ir vienāda ar tirdzniecības konta sākuma kapitālu. Jāņem vērā, ka bilance mainās tikai tad, kad atvērtais darījums tiek aizvērts. Trešais parametrs ir nerealizētā peļņa/zaudējumi - visu atvērto pozīciju peļņas vai zaudējumu summa.
Turklāt nerealizētās peļņas/zaudējumu klātbūtne liecina par atvērtām tirgus pozīcijām, un kamēr darījumi nav aizvērti, šī summa var mainīties. Peļņa vai zaudējumi tiek piefiksēti tikai tad, kad darījums tiek aizvērts - pievienojot darījuma rezultātu konta bilancei. Kad tas ir izdarīts un nav vairs atvērto darījumo, nekas nevar izmainīt tirdzniecības konta vērtību.
Pēdējais parametrs ir Equity un tas apzīmē konta patieso kapitālu, kas kontā paliktu, aizverot visas atvērtās pozīcijas. Ja ir atvērts viens vai vairāki darījumi, Equity visu laiku mainās atkarībā no nerealizētās peļņas/zaudējumiem. Aizverot visas pozīcijas, peļņa/zaudējumi tiek pievienoti konta bilancei un Equity ir skaidri zināms.
Bilances, kredītpleca, Equity un ķīlas jēdzieni ir cieši saistīti. Lai pilnvērtīgi darbotos ar savu kapitālu, Forex treiderim ir jāzin visi šie jēdzieni un kā tie savā starpā ir saistīti. Treideri, kuri neapzinās pamatjēdzienu mijiedarbību, bieži vien atver pozīcijas, kuras nav piemērotas viņu kapitālam un rada konfliktējošas situācijas, piemēram, vairākas pārāk lielas pozīcijas, kuru nerealizētie zaudējumi var izraisīt margin call - automātisku negatīvākās pozīcijas aizvēršanu.
Apskatot Equity, noteikti jāņem vērā arī kredītplecs un Forex kontā Equity vajadzētu būt lielākam par atvērtajiem darījumiem vajadzīgo ķīlu. Kā to ietekmē kredītplecs? Kredītplecs no vienas puses ir noteicošais peļņas/zaudējumu faktors, jo tas palielina pozīcijas lielumu, līdz ar to arī peļņu un zaudējumus. Tieši šeit ir vajadzīga atbilstoša riska pārvaldība, lai Equity nenoslīdētu līdz margin call līmenim.
Bezmaksas ievadsemināri ar Admiral Markets!
Ja Forex un finanšu instrumentu tirdzniecība jums ir jaunums, piedāvajam apmeklēt ievadsemināru, kurā izskaidrosim, kā nopelnīt ar finanšu instrumentu tirdzniecību un iepazīstināsim ar MetaTrader platformu!
Kā aprēķināt Equity?
Izmantosim vairākus piemērus, lai labāk izceltu Equity aprēķina procesu. Pirmkārt, jāapskata "Terminal" logs MetaTrader platformā, kur redzamas atvērtās pozīcijas. Konta bilance mainīsies tikai tad, kad treideris aizvērs savas pozīcijas, pieskaitot peļņu/zaudējumus.
Iedomāsimies, ka tirdzniecības kontā ir 5000€ un ir atvērta 1 lotes pozīcija EUR/USD valūtu pārī, kuras nerealizētā peļņa ir 100€, tātad:
- Equity jeb kapitāls = 5000€ pamatkapitāls + 100€ nerealizētā peļņa = 5100€
Lai vispār atvērtu 1 lotes pozīciju EUR/USD ar kredītplecu 1:200, vajadzīga 500€ liela ķīla jeb margin.
- Margin jeb ķīla = darījuma apjoms / kredītplecu = 100 000€ / 200 = 500€
Šajā brīdī var aprēķināt arī ķīlas līmeni. Atkarībā no stop-out līmeņa, kas parasti ir 30% vai 50%, sasniedzot attiecīgo ķīlas līmeņi, automātiski tiks aizvērta negatīvākā pozīcija.
- Margin level jeb ķīlas līmenis = (Equity / ķīla) * 100 = (5100 / 500) * 100 = 1020%
Papildu ieteikumi saistībā ar Equity
Situācijā, ja darījuma tekošā peļņa ir negatīva, bet tirgus pagriežas otrā virzienā un zaudējumu apjoms samazinās, atbrīvojas vairāk ķīla - margin - un tā rezultātā rodas iespēja atvērt jaunu darījumu, kura apjomu (lotes) noteiks tas, cik ļoti Equity ir lielāks par ķīlu.
Pastāv arī iespējamība, ka tirgus turpina kustēties jums nelabvēlīgā virzienā, kā rezultātā Equity var nokrist zem margin un tad būs praktiski neiespējami atvērt jaunus darījumus. Lieki piebilst, ka zaudējošās pozīcijas vajag taisīt ciet, lai līdzsvarotu vienādojumu un aizsargātu brokera kapitālu.
Jāņem vērā arī, ka brokeris var noteikt procentuālu līmeni, pie kura tiks aizvērtas zaudējošākās pozīcijas un to sauc par margin call. Piemēram, ja brokeris margin call līmeni nosaka 10%, tas nozīmē, ka ķīlas līmenim sasniedzot 10% (tātad Equity ir 10% no ķīlas) brokeris automātiski aizvērs zaudējošas pozīcijas, sākot ar to, kurai ir vislielākais mīnuss.
Ja apsverat tirdzniecību ar Admiral Markets, paturiet prātā, ka mēs treideriem piedāvājam dažādus tirdzniecības kontus atkarībā no klienta statusa - "Privāts klients" vai "Profesionāls klients". Visas detaļas varat atrast sadaļā tirdzniecības konti.
Ja pēc negatīvākās pozīcijas aizvēršanas tirgus vēl arvien kustās pretēji treidera prognozēm, apdraudot brokera kapitālu, brokeris būs spiests atkārtoti aizvērt negatīvāko darījumu. Treideris no tā var izvairīties pēc iespējas ātrāk papildinot savu tirdzniecības kontu, piemēram, ar kredītkarti, lai ar šo naudu palielinātu kontā pieejamo ķīlu un izvairītos no pozīciju automātiskas aizvēršanas.
Skaidras zināšanas par Equity jēdzienu Forex tirdzniecībā ir ļoti svarīgas, jo tādā veidā varat saglabāt strukturētu tirdzniecības pieeju un izvairīties no pārlieku lieliem riskiem, kas noved pie treideru ļaunākā murga - margin call.
Secinājumi - Equity
Equity ir viens no svarīgākajiem Forex tirdzniecības aspektiem. Equity līmeni vienmēr vajadzētu saglabāt pietiekami augstu, lai nevarētu rasties situācijas, kad negatīvo darījumu iespaidā cieš konta bilance. To var izdarīt palielinot konta Equity, vai arī izmanotjot atbilstošu kredītplecu. Izmēģiniet savas jaunās zināšanas bezriska Demo kontā - drošs veids, kā pārbaudīt visu apgūto informāciju un izmēģināt savas tirdzniecības stratēģijas.
MetaTrader - Supreme Edition
Admiral Markets piedāvā uzlabotu MetaTrader versiju, kas iekļauj vairākus jaunus indikatorus un arī padomniekus (EA). Piemēram:
- korelāciju matrica - salīdziniet dažādu FX pāru un arī citu aktīvu savstarpējo korelāciju dažādos laika periodos;
- Mini Terminal - atveriet darījumus ar automātiski iestatītu stop loss un take profit;
- Renko grafiki - atklājiet jaunu grafiku veidu, kura visas "sveces" sastāv no specifiska punktu skaita.
Pilnveidojat savas zināšanas
- Atliktie darījumi
- Tirdzniecība bez kredītpleca
- Investīcijas atjaunojamās enerģijas uzņēmumos un tehnoloģijās!
- Kas ir ETF jeb Biržā Tirgotie fondi?
- Akcijas ar augstāko dividenžu izmaksu! ASV, Lielbritānija un ES!
Par Admiral Markets
Admiral Markets investīciju uzņēmumi, kuri darbojas zem Admiral Markets preču zīmes, ir vadošie tiešsaistes finanšu instrumentu tirdzniecības pakalpojumu sniedzēji un piedāvā Forex, indeksu, izejvielu, akciju, obligāciju un kriptovalūtu CFD tirdzniecības investīciju pakalpojumus.
Šis materiāls nav uzskatāms par personīgu piedāvājumu, ieteikumu vai aicinājumu pirkt vai pārdot jebkuru finanšu instrumentu. Tā kā apstākļi laika gaitā var mainīties, šāda tirgus analīze nevar tikt uzskatīta par uzticamu indikatoru šī brīža un nākotnes sniegumam. Pirms investīciju lēmumu pieņemšanas, aicinām konsultēties ar neatkarīgu finanšu padomnieku, lai pārliecinātos, ka izprotat saistītos riskus.
