​Forex kauplemine: kuidas Forex turg toimib

Detsember 08, 2020 11:30 Europe/Tallinn

Paljud algajad kauplejad ei ole aru saanud sellest, kuidas Forexi turg toimib ja kas see üldse nende jaoks toimib. Selline mõistmatus viitab probleemi tuumikule, mida püütakse kahjuks tihti valede lähenemisviisidega lahendada.

Valed motiivid, ebareaalsed eesmärgid, ahnus, kiirustamine, vähesed pingutused ja puudulikud teadmised on peamised põhjused, miks paljud algajaid kauplejad Forexis ebaõnnestuvad ja pettunult suure kahjumiga kauplemise lõpetavad. Enne kauplemise alustamist peaksite kõigepealt põhjalikult taustatööd tegema, pikemaks ajaks maha istuma ja keskendunult uurima infot Forexi turu ning selle toimimise kohta.

Alustame algusest!

Forex kauplemine - Pakkumine ja nõudlus

Majanduses on pakkumine ja nõudlus mudel, mis selgitab hinna kujunemist vabal konkurentsiturul. Kauba hind määratakse kindlaks punktis, kus tarbija nõutav kogus on tasakaalustatud tootja poolt tarnitava kogusega.

Oletame, et lähete ühel päeval turule toitu ostma. Teil on vaja õunu ja juhtumisi on ainult ühel müüjal nii palju õunu kui te vajate. Te peate läbirääkimisi, lepite kokku hinna ja teete vahetuse - annate kindlaksmääratud rahasumma teatud õunte koguse eest. Nii teie kui ka müüja sooritasite tehingu, saades täpselt seda, mida tahtsite.

Järgmisel päeval soovite samuti sama koguse õunu osta, kuid seekord on turul kaks müüjat, kellel on soovitud kogus õunu. See tähendab, et õunte pakkumine on suurem kui nende järele on nõudlus. Müüjate vaheline konkurents surub õunte hinna alla, kuna mõlemad mõistavad, et tõenäoliselt ostate odavamad õunad, eeldades, et mõlemad müüjad müüvad täpselt ühesuguseid sama kvaliteediga õunu. Määratakse uus hind ja ostate õunad selle müüja käest, keda eelistate.

Kui te aga läheksite samal päeval turule koos sõbraga, kes soovib samuti õunu osta ning müüjaid oleks ainult üks, siis oleks nõudlus õunte järele suurem ja pakkumine väiksem. Müüja tõstaks hinda, sest ta teab, et teie ja te sõber ei saa kellegi teise käest õunu ja ostaksite need kindlasti tema käest.

See on majanduse ABC ja on hädavajalik, et algajad kauplejad mõistaksid selle näite lihtsat loogikat, kuna see aitab aru saada, kuidas Forexi turg toimib.

Nüüd läheb asi keerulisemaks. Õunaturu stsenaariumi rakendamine valuutaturul: iga konkreetse valuuta ostmisel tekib turul nõudluse ülejääk, mis lööb hinna tasakaalust välja ja surub selle kõrgemale. Samamoodi tekitatakse iga valuuta müümisega pakkumise ülejääk, mis lööb jällegi hinna tasakaalust välja ja surub selle allapoole.

Ühe tehingu mõju suurus hinnale on otseselt proportsioonis tehingu kauplemismahuga. Suured tegijad turul, näiteks riiklikud pangad, võivad oma valuutade pakkumise muutmisega märkimisväärse tasakaalutuse põhjustada. Väiksemad tegijad ehk sõltumatud kauplejad mõjutavad turgu vähesel määral, kuid kuna neid on palju, on nende tegevusel siiski arvestatav mõju.

Valuutade pidevalt muutuv pakkumine ja nõudlus liigutab Forexi turge. Hinna tasakaalustamise filosoofia on Forexis kauplemise mõistmise võti, kuna kõik maailma majandussündmused on turu jaoks olulised ainult selle poolest, kui palju need mõjutavad vara pakkumist ja nõudlust. Samuti väärib mainimist selle tähtsus, kui palju need mõjutavad vara prognoositavat pakkumist ja nõudlust.

Kasutades näitena veelkord eespool mainitud õunaturgu, võib öelda, et kui üks õunamüüja sellel hooajal pankrotti läheks, oleks tulemus kiire õunade hinna tõus.

Forex kauplemine kui muutuv ookean

Kui rääkida Forexi turu toimimisest, siis on kõige parem seda ette kujutada pidevalt muutuva ookeanina.

Selles ookeanis on palju erinevaid kalu, nii suuri kui ka väikeseid, ning nende ostujõud on erinev. Ookeanis on mitu miljardit leviataanit ehk rahvuspangad, rahvusvahelised ettevõtted ja riskifondid. Nende rahapoliitika ja kauplemisotsused tekitavad kõige suuremaid laineid, mis ajavad hinnad kõige rohkem tasakaalust välja. Lisaks on seal keskmise suurusega ettevõtted - nagu näiteks erainvestorid, riskimaandamist vajavad ettevõtted ja erapangad. Veel on oma koht ka väiksematel tegijatel, näiteks finantsmaakleritel, väikestel pankadel ja investoritel.

Enamikul eelnimetatud turuosalistest on suur ostujõud ning see annab neile otsese juurdepääsu Forexi pankadevahelisele turule, kus toimuvad kõik valuutavahetused. See tähendab, et need isikud saavad üksteisega ilma vahendajateta otse kaubelda.

Väikseimad tegijad üritavad turul ellu jääda ja piisavalt teenida, et saada professionaalseks kauplejaks ning ilmselt kuulub enamik artikli lugejaid ka sellesse gruppi. Algaja sõltumatu kaupleja ostujõud on kõrgema taseme professionaalsete kauplejatega võrreldes tavaliselt nii väike, et neil on vaja kasutada finantsvõimendusega kauplemiskontot, mida pakuvad Forexi maaklerid ja pangad ning nad pääsevad turule kauplemisserverite kaudu. Arusaamine oma positsioonist ja sellest, kuidas Forexi turg toimib on oluline, sest see ajendab rakendama korralikku riskijuhtimist.

Admiral Marketsi tasuta reaalajas kauplemisteemalised veebinarid

Kas teadsite, et saate registreeruda TASUTA Admiral Marketsis regulaarselt toimuvatele kauplemisteemalistele veebiseminaridele? Niiviisi õpite professionaalsete kauplejate juhtnööride kaudu, mis aitavad teil saavutada samasugust taset nagu neilgi, saate teada, millised on parimad kauplemisindikaatorid, kõige populaarsemad strateegiad, olete kursis värskeimate uudistega, trendidega ja turgude arengutega ja veel palju muu kasulikuga. TASUTA registreerumiseks klõpsake allolevale ribareklaamile!

Forex kauplemine - Forex Forexi turg ja keskpangad

Nüüdseks olete ilmselt teadlik sellest, et Forex on valuutade turg ja erinevalt enamikest teistest finantsinstrumentidest on valuutad nii majandusvahendid kui ka majandusnäitajad. Lihtsakoelise näitena võib öelda, et kui riigid oleksid ettevõtted, siis oleksid valuutad nende aktsiad. Rahapoliitikaga tegelevad inimesed keskpankades on peamised hindade ja pakkumiste muutumise eest vastutajad ning seega on nende rahapoliitikat puudutavatel otsustel suur mõju Forexi turule ja selle toimimisele.

Üks hea ja selge näide rahapoliitika mõju kohta on kõikide maailma riikide intressimäärad. Kuna USA dollar, euro, Suurbritannia naelsterling ja Jaapani jeen on maailma kõige kaubeldavamad valuutad, siis on Föderaalreserv, Euroopa Keskpank, Inglismaa Pank ja Jaapani Pank valuutaturul suurimad tegijad ja selle mõjutajad. Arusaamine, kuidas nende pankade rahapoliitika mõjutab majandust, aitab ka Forexi turu toimimisest aru saada.

Kui intressimäärasid tõstetakse, muutub turuosaliste jaoks selle valuuta laenamine pangast kallimaks. Selline olukord põhjustab kiiresti pakkumise puudujäägi ja tõstab valuuta hinda. See peaks ju hea olema? Kes siis ei tahaks seda, et nende riigi valuuta väärtus on kõrge?

Tegelikult ei ole kõrge valuuta hind väga positiivne. Lühiajalises perspektiivis tähendab see seda, et ettevõtluse arendamiseks on vähem raha, vähem majapidamiste kulutusi ja majanduskasv aeglustub. Samas aga aeglustub inflatsioon ja võlgade paratamatu kogunemine, mis on pikas perspektiivis hea.

Kui aga intressimäärasid kärbitakse, laenavad turuosalised rohkem raha ja valuuta hind hakkab selle rohkuse tõttu langema. Lühiajaliselt võib see põhjustada ettevõtete laienemist, majapidamiste kulutuste kasvu ja majanduskasvu.

Kõlab hästi, kas pole?

Tegelikult pole see jällegi nii. Kui aina rohkem raha laenatakse, kasvavad võlad muudkui suuremaks. Pikas perspektiivis võib kogunenud pangakrediit tekitada finantskriisi näol majandusliku tormi. Sellist nähtust nimetatakse makromajanduslikuks tsükliks, mis on levinud kõikides kapitalistlikut tüüpi majandustes. Riikide pangad püüavad erinevate äärmuste vältimiseks alati majandust tasakaalus hoida ning langetavad ja tõstavad vaheldumisi intressimäärasid.

Seda tuntakse kui mikromajanduslikku tsüklit. Majandustsüklid sarnanevad oma olemuselt kliimamuutuste tsüklitele, sest need on samuti aeglased, peatamatud ja väga ohtlikud turuosalistele, kes neid oodata ei oska.

Forex kauplemine - kuidas toimib Forex turg - Analüüs on kõige võti

Analüüs ei ole mitte ainult eduka kauplemise võti, vaid mõnes mõttes ka ainus kindel vahend, mille abil Forexis kasumit teenida. Turuanalüüsi kaks peamist tüüpi on fundamentaalne analüüs ja tehniline analüüs.

Fundamentaalne analüüs on finantsauditi arenenud vorm, mis hõlmab üldjuhuk ühte riiki, aga mõnikord kogu maailma. See on vanim hinna prognoosimise vorm, mis vaatleb majanduse erinevaid elemente - selle praegust tsükli etappi, majandust mõjutavaid sündmuseid, tuleviku prognoose ja eeldatavat mõju turule.

Fundamentaalne analüüs käsitleb riigi SKP-d (sisemajanduse koguprodukit) ja töötuse määra, intressimäärasid ja ekspordimäärasid, sõdu, valimisi, loodusõnnetusi ja majanduse edusamme. Kõikide faktorite tugevust mõõdetake nende mõju järgi nõudlusele ja pakkumisele. Fundamentaalse analüüsi läbiviimiseks peab kauplejal olema põhjalik arusaam kogu maailma majandusest, sest uuritavad faktorid ei ole veel üldjuhul turgu mõjutanud. Seda tüüpi analüüs on levinud investorite ja pikaajaliste kauplejate seas.

Fundamentaalse analüüsi negatiivne külg on ebakindlus, mille tekitab erinevate elementide rohkus, millega peab arvestama. Fundamentaalse analüüsi eelis seisneb aga selles, et kui analüüs korrektselt läbi viia, näitab see tulevasi hinnaliikumisi ja aitab pikaajaliselt kasumit teenida.

Tehniline analüüs on uuem turuanalüüsi variant, milles peab arvestama ainult kahe faktoriga - aeg ja hind. Need andmed saab väga täpselt turult kätte ja need on kindlad faktid. Seetõttu eelistavad paljud kauplejad majandusandmete uurimise asemel graafikuid analüüsida.

Ükskõik, kas tuvastate toetus-ja vastupanujooni, kasutate tehnilisi indikaatoreid või võrdlete küünlamustreid - te õpite otseselt Forexis kauplema ilma pakkumise ja nõudluse põhjuseid analüüsimata. Tehnilist analüüsi saab edukalt kasutada nii lühi- kui ka pikaajaliseks kauplemiseks. See sobib väga hästi lühiajaliselt kauplevatele skalpijatele, kes teenivad kasumit Forexi kurikuulsa igapäevase suure volatiilsuse kaudu, mitte ei jälgi pikaajalisi trende.

Tehnilise analüüsi tugevus seisneb kvantifitseeritava teabe analüüsimises, mille saab hõlpsasti turult kätte. Selle puudus on asjaolu, et analüüsitav info on juba turgu mõjutanud. Tehnilise analüüsi tulemuste usaldamiseks peab nõustuma teooriaga, et varasem hinnakäitumine mõjutab tulevaste hindade kujunemist, mis paljude fundamentaalset analüüsi kasutavate kauplejate jaoks võib tunduda naeruväärne ja väga ebausaldusväärne.

Lihtsustatult öeldes on fundamentaalne analüüs majanduslik ennustusvahend tuleviku prognoosimise elementidega, samas kui tehniline analüüs on visuaalne hinnaanalüüs koos statistikaga.

Forex kauplemise õnn soosib ettevalmistunud kauplejaid

Ettevalmistuse puudumine on peamine põhjus, miks nii paljud algajad kauplejad ebaõnnestuvad juba enne seda, kui nad isegi korralikult aru saavad sellest, kuidas Forexi turg toimib. Kauplejate psühholoogia ja levinud vigade vältimise kohta on kirjutatud arvukalt raamatuid. Jällegi on probleemiks lähenemisviis, kuid kerge on segadusse sattuda, kui teil pole kauplemiskogemusi.

Mõned Forexi maaklerid reklaamivad oma äritegevuse olemuse tõttu Forexit sageli kui pseudoteaduslikku hasartmängu, mis sarnaneb mündi viskamisele ja teistele õnnemängudele ning ainus erinevus on mõnevõrra parem metoodika. Sellise turunduse tulemusel saabuvad uustulnukad Forexi kauplemiskoolitustele väga väheste või üldse mitte mingite eelnevate teadmistega, lootes ilma vaevata rikkaks saada vaid omapoolse 10 dollari panustamisega ja paari hiireklõpsuga. Nad tormavad naiivselt ja lootusrikkalt turule ning lahkuvad sealt peagi kahjumisse jäädes ja pettunult.

'Kui pöörduda tagasi ettevalmistusest rääkimise juurde, siis kõige parim vahend selleks on demo kauplemiskonto - riskivaba viis reaalajas turutingimustes kauplemise harjutamiseks ilma oma rahaga riskimata, mida võite kasutada ükskõik kui kaua, kuni tunnete, et olete valmis päris kontole üle minema. Soovitame kõiki uusi ideid demokontol katsetada ning kasutada neid alles siis päris kontol, kui olete nende toimivuses kindel. Tulemused räägivad iseenda eest.

Riskivaba kauplemine Admiral Marketsiga

Algajatele kauplejatel, kes valivad Admiral Marketsi, on kindlasti hea meel teada, et nad saavad TASUTA demo kauplemiskontol täiesti riskivabalt kaubelda. Päris turgudel kohese uute kauplemisideede rakendamise ja oma kapitaliga riskimise asemel saate virtuaalsete vahenditega demokontol harjutada nii kaua kuni olete valitud meetodi efektiivsuses täiesti kindel. Haarke enda kätesse kontroll oma kauplemiskogemuste üle! Vajutage TASUTA demokonto avamiseks allpool olevale ribareklaamile!

Kuidas Forexis kauplemine toimib?

Valuuta väärtust mõõdetakse selle järgi, kui palju teisi valuutasid saab sellega osta. Seda nimetatakse hinnapakkumiseks. Hinnapakkumises on alati kaks hinda - pakkumishind ja nõudlushind. Nõudlushinda kasutatakse valuuta ostmisel, pakkumishinda aga müümisel. Pange tähele, et mis tahes finantsinstrumendi nõudlushind on pakkumishinnast alati kõrgem. Seega ostab pank alati teie valuuta natuke odavamalt ja müüb selle kõrgema hinna eest. Pakkumise- ja nõudlushinna erinevust nimetatakse kursivaheks (spread).

Kui soovite Forexi hinnapakkumiste kohta rohkem infot lugeda, siis soovitame lugeda selleteemalist põhjalikku artiklit.

Nii pakkumis- kui ka nõudlushinda näevad turuosalised koheselt ja nad saavad omavahel läbirääkimisteks suhelda, välja arvatud siis, kui turg on suletud. Kauplejad saavad hinnapakkumisi internetist maakleri kaudu, kelle juures neil konto on. Maakleri firma saab hinnapakkumisi oma likviidsuse pakkujatelt ehk pankadelt.

Üldiselt võib öelda, et mida suurem on likviidsus, seda tihedam on kursivahe, mis on kõikide turuosaliste jaoks parim. Tavaliselt on turul palju kauplejaid, likviidsus on suur ja kõik tehingud sujuvad kenasti, ent tuleb ette ka selliseid aegu, näiteks suurte majandusuudiste avaldamine, mil tekib hinnalünkasid suurte lühikese aja jooksul toimunud hinnamuutuste tõttu.

Ülejäänud Forexi mehaanika on lihtne. Kaubelda saab vaid mõne hiireklõpsuga sellel platvormil, mille kaupleja ise valib. Kui näiteks kaupleja sooritab EUR/USD valuutapaari ostutehingu, siis võetakse tema kontolt teatud summa raha, mis on vaja selleks, et osta baasvaluuta - käesoleva näite puhul euro - ja müüa noteeritud valuuta - USA dollar.

Seda nimetataksegi Forexis ostutehinguks. Väiksemad tegijad peavad tehingu sooritama maakleri kaudu, kuid suuremad tegijad saavad seda teha otse pankadevahelisel turul. Oluline on aru saada sellest, et kauplejad saavad müüa valuutasid, mida nad tegelikult ei oma.

Järgnev tegevus oleneb kauplemisstrateegiast. Kaupleja ootab, et ostetud valuuta väärtus kasvaks makstud hinnast suuremaks. Kui kaupleja on kogutud kasumiga rahul, sulgeb ta tellimuse ja maaker teostab vastupidise tehingu - müüb eurosid ja ostab dollareid. Kogu tehing toimub vastupidiselt, kui kaupleja sooritab müügitehingu.

Forexis ostmise ja müümise kontsept võib alguses keeruline tunduda, kuna igas tehingus vahetatakse üks valuuta teise vastu, mis tähendab, et tegelikult te nii ostate kui ka müüte igat tehingut sooritades. Algaja jaoks võib olla lihtsam mõelda, et iga valuutapaar on abstraktne finantsinstrument, mille hinna määrab turg.

Nüüdseks peaksid teie jaoks selged olema Forexis kauplemise põhitõed, peamised turgu liigutavad jõud, selle aluseks olev struktuur ehk turuosalised, kaks peamist turuanalüüsi tüüpi ja see, kuidas toimub interneti teel Forexis kauplemine.

Kaubelge Admiral Marketsiga

Kui saite inspiratsiooni kauplemise alustamiseks või see artikkel andis teile vajalikku lisateavet kauplemise kohta, siis on teil ilmselt hea meel teada saada, et Admiral Markets pakub võimalust kaubelda Forexi ja CFD-dega rohkem kui 80 valuutaga ning uusimad turuvärskendused ja tehniline analüüs on täiesti TASUTA! Konto avamiseks klõpsake alloleval ribalreklaamil:


Lugege lisaks Forexi kauplemisega seotud artikleid

Meist: Admiral Markets

Reguleeritud maaklerina pakume juurdepääsu maailma kõige populaarsematele kauplemisplatvormidele. Meie juures saate kaubelda valuutade, CFD-de, aktsiate ja ETF-idega.

See materjal ei sisalda ega seda ei tohiks tõlgendada investeerimisnõuande või -soovitusena ega finantsinstrumentidega tehtavate tehingute pakkumisena. Juhime tähelepanu, et see kauplemisanalüüs ei ole usaldusväärne näitaja mistahes praegusele või tulevasele turukäitumisele, kuna asjaolud võivad aja jooksul muutuda. Enne investeerimisotsuste tegemist soovitame pidada nõu sõltumatu finantsnõustajaga ning teadvustada endale täielikult kauplemisel kaasnevaid riske.

Avatar-Admirals
Admirals Kõik-ühes lahendus Sinu raha kulutamiseks, investeerimiseks ja haldamiseks

Admirals on rohkem kui lihtsalt maakler. Admirals on finantskeskus, mis pakub laia valikut finantstooteid ja teenuseid. Me muudame võimalikuks läheneda isiklikule rahandusele läbi kõik-ühes lahenduse, mis on mõeldud investeerimiseks, kulutamiseks ja raha haldamiseks.