Mi az infláció és hogyan védd magad tőle?
Az infláció fogalma meglehetősen ismerősnek tűnik a nagyközönség számára, és szinte minden nap találkozhatunk vele a legtöbb médiában. Alig van azonban olyan, aki valóban tudja, mi az infláció, és hogyan lehet megvédeni magukat tőle.
Ebben a cikkben a következő kérdésekre adunk válaszokat:
- Mi az infláció?
- Hogyan számítják ki az inflációt?
- Mennyi az infláció Magyarországon?
- Hivatalos és valós infláció
- Melyek az infláció különböző típusai?
- Milyen okai vannak az inflációnak?
- Keresleti infláció
- Ki nyer az inflációval?
- Mennyit veszíthetsz az inflációval?
- Hogyan lehet megvédeni magadat az inflációtól?
- Infláció elleni védelem, arany befektetés
- Hogyan lehet elindítani az infláció elleni védelmet befektetésen keresztül?
Érdekelnek a kérdésekre és a válaszok? Akkor ez a cikk Neked szól, vágjunk bele!
Mi az infláció?
Az inflációról beszélve az áremelkedés kérdése, amelynek eredményeként kevesebb árut és szolgáltatást vásárolhatunk az 1 forintért. Más szóval, ennek az 1 HUF-nak az értéke alacsonyabb, mint korábban.
Ezért az infláció növekedése a következőket fogja érinteni:
- A lakosság vásárlóereje
- A lakosság összes költsége
A fogyasztói árak meredek emelkedése lelassíthatja a gazdaságot. Az inflációt azonban nem mindig kell kellemetlen jelenségnek tekinteni.
- A közgazdászok konszenzusos álláspontja szerint tartós infláció akkor következik be, amikor egy ország pénzkészletének növekedése meghaladja a gazdasági növekedést.
Világszerte sok központi bank rendelkezik megfelelő monetáris politikával, hogy a helyi éves inflációt elfogadható határok között tartsa. Itt látható a legvilágosabban a monetáris politika és az infláció kapcsolata. A fejlett gazdaságokban a központi bankárok közös célkitűzései a 2–3% közötti infláció.
Például az Európai Központi Bank célja az "alig 2% alatti" éves infláció, míg az Egyesült Államok Federal Reserve 2% -os éves inflációt céloz meg.
A monetáris politika és az infláció két olyan tényező, amelyek súlyos hatással lehetnek a pénzügyi piacok árfolyamainak mozgására, és gyakran éles változásokat okozhatnak a különféle pénzügyi eszközökben.
Most, hogy megértetted, mi is az infláció, nézzük meg, hogyan számítják ki az inflációt, és melyek a leggyakrabban használt mutatók ennek a gazdasági mutatónak a mérésére.
Infláció és defláció
Ne feledd, hogy az infláció és a defláció két ellentétes gazdasági kifejezés (defláció = negatív infláció). Íme a jelentésük:
- Az infláció akkor áll fenn, amikor az áruk és szolgáltatások ára emelkedik.
- Defláció akkor áll fenn, amikor az áruk és szolgáltatások ára csökken.
A két gazdasági feltétel, amely ugyanazon érme ellentétes oldalainak közötti egyensúly finom, és a gazdaság gyorsan válthat az egyik feltételről a másikra.
A központi bankok szorosan figyelemmel kísérik az árváltozások szintjét, és a monetáris politika részét képező kamatlábak megváltoztatásával lépnek fel a defláció vagy az infláció megfékezéséért. Így világosan látható a kormány monetáris politikája és az infláció közötti kapcsolat.
Hogyan számolják az inflációt?
Az inflációt a szóban forgó áruk és szolgáltatások típusától függően különböző módon számítják ki.
Az infláció kiszámításához a legnépszerűbb mutató a fogyasztói árindex (CPI), de vannak más mutatók az áremelkedés mérésére, például a termelői árindex.
Az infláció kiszámításához a mutató által megadottakon kívül más mutatókat is sokkal ritkábban használnak, tehát a fentieket részletesebben megvizsgáljuk.
Fogyasztói árindex (Costumer price index, azaz CPI)
Természetesen lehetnek különbségek a kosárban, amely alapján kiszámítják a mutatót.
Gyakran találkozhat a maginfláció kifejezéssel, amely leggyakrabban az élelmiszer- és energiatermékektől eltérő áruk és szolgáltatások kosarára utal. A maginfláció mellett megtalálható az infláció is, amely az árak növekedését mutatja a teljes fogyasztói kosárban.
Példa:
A magyar Központi Statisztikai Hivatal (KSH) által kiszámított inflációnak szintén van fogyasztói árindexe, amely "a magyar háztartások által személyes fogyasztásra használt áruk és szolgáltatások árának teljes relatív súlyát méri". Az KSH CPI-jét havonta teszik közzé.
Az Központi Statisztikai Hivatal fogyasztói árindexei négy fő mintán alapulnak:
- Fogyasztói kosár - azoknak a háztartásoknak az áruk és szolgáltatások mintája, amelyek árait regisztrálták;
- Minta azokról a településekről, amelyekben megfigyelik az áruk és szolgáltatások árait a fogyasztói kosárból;
- Megfigyelési pontok - boltok, műtermek, éttermek, kávézók és mások mintája a földrajzi hatókörű településeken;
- Nyilvántartott árak - az árminta, amely tartalmazza a fogyasztói kosárban található áruk és szolgáltatások megfigyelési pontjain érvényes árakat.
A fogyasztói infláció kiszámításához használt áruk és szolgáltatások Magyarországon a következőket tartalmazzák:
- Élelmiszer 26,401
- Szeszes italok, dohányáruk 10,272
- Ruházkodási cikkek 3,795
- Tartós fogyasztási cikkek 7,703
- Háztartási energia 6,538
- Egyéb cikkek, üzemanyagok 17,976
- Szolgáltatások 27,315
A KSH Fogyasztóiár-statisztika módszere, 2000.
Forrás: KSH
Termelői árindex
Ezzel az infláció kiszámításához használt mutatóval lehetséges, hogy az egyik komponens, például az olaj áremelkedése megszüntesse mások, mondjuk a búza és a kukorica árának csökkenését. Általánosságban elmondható, hogy az egyes indexek az infláció súlyozott átlagát képviselik bizonyos összetevők, például az ágazat vagy az árucikk esetében.
Magyarországon a Központi Statisztikai Hivatal negyedéves és éves adatokat számol a mezőgazdaság termelői árindexéről. Más országokban, például az USA-ban, Németországban, Franciaországban stb. Ezt a mutatót havonta számítják.
Infláció Magyarországon, vagyis a magyar infláció
Térjünk vissza a helyi helyzetre, és nézzük meg, hogy Magyarországon milyen inflációs ráták vannak, amelyeket az Központi Statisztikai Hivatal havonta kiszámít.
A legfrissebb, 2020. augusztus 11-én közzétett, a magyar inflációra vonatkozó KSH-adatok szerint 2020 júliusában az árak 3,8% -kal nőttek. Magyarországon ha csak az utóbbi 2 évet nézzük, akkor megállapíthatjuk, hogy 2019 január óta folyamatosan nőnek az árak.
Az előző hónaphoz képest a fogyasztóiár-index 1,1%-kal növekedett.
Íme egy kép a 2019 július és 2020 július közötti fogyasztói árváltozásokról és kiadásokról:
forrás : KSH
Hivatalos és valós infláció
Az ókorban a kormányok megpróbálták ellenőrizni az inflációt. Egyes esetekben árkontrollhoz is folyamodnak, áruk hiányához és más, a gazdaság teljesítményét torzító mellékhatásokhoz vezetve.
Az állam és a kormány valószínűleg nem ismeri el az inflációval kapcsolatos bűnösségüket, mivel sokkal könnyebb tagadni, hogy az infláció fennáll, és aláássák a problémát. Ezért minden kormánynak érdeke a hivatalos statisztikák manipulálása, és gyakran alacsonyabb inflációs rátát jelent, mint a valós.
Az alábbi okai lehetnek, hogy a bejelentett alacsony infláció:
- A kormány munkája önmagáért beszél
- Manipulálja a gazdasági helyzetet, hogy jobban nézzen ki
- Stabilabbá teszi a valutát.
Azt is meg kell jegyezni, hogy sok ország politikája az állami bérek és nyugdíjak indexálása az inflációs rátával. Így alacsonyabb infláció mellett a kormány jelentős pénzeszközöket spórolhat meg.
Az inflációs statisztikák manipulálásának módszerei különböznek.
- A totalitárius kormányok a legközvetlenebb módon manipulálják az inflációt: a kormány által kívánt érték fabrikálásával.
- Másrészt az úgynevezett demokratikus kormányok módszerei sokkal burkoltabbak, és egyes esetekben még "tudományos alapúak" is. Eljuthat odáig, hogy a módszereket az egyetemeken tanítsák és közgazdászok támogassák.
Ezek a technikák tartalmaznak egy irreális fogyasztói kosarat, amely valójában nem tükrözi a piaci fogyasztást, az áruk osztályának bővülését vagy egyes áruk cseréjét másokkal, amelyek ára nem emelkedett annyira.
Egy másik "újítás" ebben az irányban az úgynevezett. maginfláció, amelyben a hirtelen emelkedő áruk árait elhanyagolják. A leggyakoribb példa az élelmiszer- és energiatermékekre vonatkozik.
Ezért az esetek többségében az országok reális inflációs rátája magasabb, mint amelyet a nemzeti statisztikák hirdetnek, és a magyar infláció aligha jelent kivételt ebben a témakörben. Bizonyos esetekben a reálinfláció meghaladja a hivatalos infláció kétszeresét vagy akár háromszorosát is.
Védd meg a tőkédet az
inflációtól!
Az infláció típusai
Miután megértettük, mi az infláció és hogyan számoljuk azt, nézzük meg, hogy mi az infláció fő típusa az áremelkedés nagysága szerint, és melyik a gazdaság számára egészséges, és melyik a károsabb. Tisztáznunk kell, hogy az alább említett számok nem vonatkoznak abszolút a világ minden országára, hanem inkább a fejlett gazdaságok inflációjára.
Lassú infláció
- Az árak évente legfeljebb 3% -kal növekednek
- A fogyasztók azt várják, hogy az árak tovább emelkedjenek, és a kereslet növekedésével most vásárolnak
- Pozitív a gazdasági növekedés szempontjából
- Az Egyesült Államok Szövetségi Tartaléka szerint lassú az infláció, ha az árak 2% -kal vagy annál kevesebben emelkednek. A gazdasági növekedés előnyeit élvezheti az ilyen infláció.
Lépegető infláció
- Az árak éves szinten 3–10% -kal növekednek
- A fogyasztók többet vásárolnak, mint amire szükségük van, csak hogy elkerüljék a holnapi esetleges magasabb árakat
- Olyan magas a kereslet, hogy a beszállítók nem tudnak válaszolni
- A bérek nem tudják támogatni a keresletet, és sok áru és szolgáltatás sok vásárló számára nem elérhető
- Kezdetben káros lesz a gazdaság számára, mert túl gyorsan növekszik.
Vágtató infláció
- A 10% feletti inflációval a káosz a gazdaságban rejlik
- A pénz nagyon gyorsan veszíteni kezd értékéből
- A lakosság jövedelme nincs összhangban a kiadásokkal
- A külföldi befektetők kezdik kerülni az országot
- A politikai vezetők iránti bizalom gyorsan csökken
- Mindenképpen meg kell akadályozni az infláció elérését.
Hiperinfláció
- A hiperinfláció jelensége ritka
- A legtöbb példa háborúkhoz vagy súlyos pénzügyi válságokhoz kapcsolódik: Németország az 1920-as években, Zimbabwe 2000-ben, Venezuela 2010-ben és Bulgária az 1990-es években (a dollár leértékelődése).
- Az árak már havonta több mint 50% -kal egyenesen az egekbe szöknek
- A lakosság jövedelme olvad
- Az egész politikai rendszer remeg
Stagfláció
Stagfláció akkor következik be, amikor a gazdasági növekedés stagnál, de az infláció folytatódik, és általában magas munkanélküliséggel párosul. Ez ellentmondásosnak, sőt lehetetlennek tűnik. Hogyan fog emelkedni az árak, ha nincs elég kereslet a gazdasági növekedés ösztönzésére?
Ez történt például, amikor az Egyesült Államok az 1970-es években felhagyott az aranyszabvánnyal. Miután a dollár értékét már nem kötötték az aranyhoz, esett. Ugyanakkor az arany ára hirtelen felugrott.
Defláció
Már említettük, hogy a defláció ellentétes az inflációval (negatív infláció). A deflációt az árak csökkenése jellemzi, és gyakran az eszköz buborékának felszakadása után következik be.
Pontosan ez történt a lakhatással a 2008-as globális pénzügyi válság előtt. A házárak deflációja csapdát jelentett azok számára, akik 2005-ben vásárolták otthonukat.
Általában a defláció nagyon riasztó jel, és gyakran gazdasági recesszióval jár, és ha az árak hosszabb ideig csökkennek, akkor depresszió léphet fel. Az 1929-es nagy gazdasági válság idején az árak évente 10% -kal csökkentek. Amint a defláció elindul, nehezebb megállítani, mint az inflációt.
Az infláció okai
Az infláció számos oka miatt az árak fel vagy le mozoghatnak a gazdaságban. Az infláció azonban általában a termelési költségek növekedésének vagy a termékek és szolgáltatások iránti kereslet növekedésének az eredménye.
Nézzük meg részletesebben ezt a két esetet!
Költséginfláció
Költségvető infláció akkor következik be, amikor az emelkedő termelési költségek, például a nyersanyagok vagy a munkavállalók bérei miatt az árak emelkednek. Az áruk iránti kereslet változatlan maradt, míg az árukínálat csökkent, a magasabb termelési költségek fényében.
Ennek eredményeként a hozzáadott előállítási költségeket a késztermékek magasabb árai formájában hárítják a fogyasztókra.
A költséginfláció néhány fő jele:
- Drágább nyersanyagok
- Magasabb fizetések
- A természeti katasztrófák
Ez a három tényező magasabb árakhoz vezethet a fogyasztók vagy a vállalatok számára anélkül, hogy a kereslet jelentősen megváltozna.
Itt kell megjegyezni, hogy magasabb üzleti költségek mellett csökkenhet a növekedés által érintett vállalatok részvénye.
Keresleti infláció
A fogyasztói bizalom általában magas, ha alacsony a munkanélküliség és nőnek a bérek, ami magasabb költségekhez vezet. A gazdasági terjeszkedés közvetlen hatással van a fogyasztói kiadások szintjére a gazdaságban, ami magas kereslethez vezethet a termékek és szolgáltatások iránt.
A kereslet inflációt a következők okozhatják:
- Megnövekedett fogyasztói kereslet egy termék vagy szolgáltatás iránt. Amikor egy gazdaságban növekszik az áruk iránti kereslet, az árak emelkednek, ennek eredménye a kereslet inflációja.
- Amikor a fogyasztók hajlandóak többet fizetni egy termék megszerzéséért.
Ebben az esetben azoknak a vállalatoknak a részvényei emelkedhetnek, amelyek nagyobb nyereséggel (magasabb haszonkulccsal) rendelkeznek.
Használd ki a gazdasági hírek, például az infláció által okozott pénzügyi piaci mozgásokat. Kezdd el az alábbi képre kattintva, és szerezz magadnak profitot!
Ki nyer az inflációval?
Valószínűleg hallottad a mondást: "Az érmenek mindig két oldala van." Minden valós élethelyzetben vannak nyertesek és vesztesek. Az infláció sem kivétel e szabály alól
Noha a fogyasztók nem részesülnek jelentős mértékben az infláció előnyeiből (éppen ellenkezőleg), a befektetők profitálhatnak a növekvő fogyasztói árakból, ha értékpapírokat és egyéb eszközöket tartanak a pénzügyi piacokon. Ugyanakkor a vállalkozások profitálhatnak és károsíthatják az inflációt.
Összegezve: az infláció előnyös is lehet például az alábbiak számára:
- A társaságok
- Hitelfelvevők
- Befektetők
Egyes vállalatok profitálnak az inflációból, ha a kereslet megugrása következtében többet tudnak rákényszeríteni termékeikre. Más szavakkal, az infláció a vállalkozások számára árhatalmat biztosíthat és növelheti a haszonkulcsot (a bevételek gyorsabban nőnek, mint a költségek).
Ezenkívül a vállalkozások tulajdonosai szándékosan visszafoghatják a piaci kínálatot, hogy az árak kedvező szintre emelkedhessenek.
A vállalatokat azonban az infláció is érinti, mivel a termelési költségek emelkednek. A vállalkozásokat veszély fenyegeti, ha a magasabb termelési költségeket a magasabb árak révén nem hárítják át a fogyasztókra.
Azok is profitálhatnak az inflációból, akik hitelt vesznek fel, mert az emelkedő árak miatt csökken az adósságuk értéke. Minél magasabb az inflációs ráta, annál kevesebb terhet rónak a jövőbeni kölcsönök a hitelfelvevőkre. Ennek megfelelően növekszik a hitelezőkre nehezedő nyomás.
Azok, akik energiacégek részvényeibe fektettek be, részesülhetnek az emelkedő részvényárakból, az energiaárak emelkedésével, a magasabb infláció mellett. Ugyanez vonatkozik azoknak a társaságoknak a befektetőire is, amelyek üzleti tevékenysége az infláció alatt folyamatosan működik.
Fektess be a világ 17 legnagyobb tőzsdéjének részvényeibe és ETF-be. Indítsd el befektetését mindössze akár 1 eurós befizetéssel az alábbi képre kattintva:
Mennyit veszíthetsz az infláció miatt?
Az infláció miatt az egyes pénznemek értéke csökken. Ez azt jelenti, hogy például a 1.000 HUF összegért megvásárolható termékek és szolgáltatások kosara is csökken. Mivel az infláció tovább növekszik, a kosár továbbra is csökken, ezáltal csökken a lakosság vásárlóereje.
De térjünk vissza arra a kérdésre, hogy mennyit lehet veszíteni az infláció miatt?
A válasz nagyon egyszerű - pontosan annyit, mint az infláció.
Például, ha 10 000 forintod van, és Magyarországon 2,8%-os az infláció, akkor 1 éven belül 280 forintot veszítesz el a pénzedből. Azaz, ha van 100.000 forintod, akkor az éves veszteséged 2.800 forint lesz.
Ha hosszú távon 3%-os inflációval számolunk, akkor a pénz mindössze 24 év alatt elveszíti vásárlóerejének felét. 40 év múlva értéke pedig több, mint 70%-kal csökken.
Itt azonban újra meg kell jegyeznünk a hivatalos infláció és a reálinfláció közötti különbséget, amely jóval meghaladhatja az KSH által közzétett adatokat. Ezért a személyes pénzeszközök elvesztése jóval nagyobb értéke lehet, mint a fenti példában.
Most, hogy megbeszéltük azt, hogy az infláció tulajdonképpen a pénzednek a "néma gyilkosa" lehet, nézzük meg, hogyan lehet megvédeni magunkat az inflációtól.
Hogyan lehet megvédeni magadat az inflációtól?
Annak érdekében, hogy az infláció ellenére is képes legyél fenntartani és növelni tőkédet, nyereségességi forrást kell biztosítani, amely minden költség után meghaladja a magyar inflációs szintet. Természetesen, minél magasabb az infláció megtérülése, annál jobb (gondolj újra a hivatalos és a reál infláció közötti különbségre).
Más szavakkal, a jövedelmezőség kritikus fontosságú ahhoz, hogy megtakarításaid növekedjenek, és így elég nagy összegű legyen nyugdíjba vonuláskor, és megvédjed magadat az infláció negatív hatásaitól. De melyek a különféle lehetőségek?
Bankbetétek
A legtöbb ember számára a bankbetétek kamatai tűnnek a legbiztosabb módszerek a jövedelmezőség és a tőke tárolására. De itt egy nagyon fontos kérdés merül fel. Tényleg lehet pénzt keresni banki betétekből? És a rövid válasz az, hogy nem, de nézzük meg részletesebben a helyzetet.
Forrás MNB.hu
Ahogy látható 2016-ben az év közepén szinte havonta csökkentették a jegybanki alapkamatot, és egész 2020-ig 0,9% volt. Idén ez még alacsonyabb értéket vett fel, és már csak 0,6% a Magyar Nemzeti Bank által meghatározott alapkamat.
Hogyha visszanézel a cikk elejére, akkor láthatod, hogy míg az infláció, vagyis a pénz vásárlói értéke 3,8%-kal csökken, addig a bankokban kapható kamat nem éri el már a 0,60%-ot. Ez pedig egyértelműen veszteséges.
És itt néhányan azt fogják mondani, hogy megtakarításait a külföldi bankban lévő betétekre helyezi el. De a világ számos részén (eurózóna, Svájc, Nagy-Britannia, Japán) a kamatlábak negatívak, vagy az infláció alatt maradnak. És ha beleszámítjuk a banki díjakat és adókat, amelyeket a betétek hozamánál kell fizetnünk, a helyzet még siralmasabbá válik.
Ilyen módon gyakorlatilag elpárolog az a képesség, hogy megtakarításaidat bankbetétben tartsd az infláció elleni védelem érdekében. Lássuk, melyek a további lehetőségek!
Ingatlan vásárlás
A magyarok számára a második legismertebb befektetési forma valószínűleg ingatlanvásárlás. Az ingatlanokba történő befektetés nem rossz megoldás az infláció elleni védelemben, de nem mindig lehet a legjobb opció.
Mint minden befektetésnek azonban a megfelelő eszköz (ingatlan) mellett a megfelelő árnak is kell lennie. Ellenkező esetben csökken a potenciális hozam és nő a veszteségek kockázata.
Az ingatlanárak becslésének egyik népszerű módszere az éves fizetések módszere:
- Egy átlagos otthont 2-3 éves fizetésből kell fizetni
- A havi fizetés/kereset legfeljebb 30%-át szabad elkülöníteni az ingatlannal kapcsolatos kiadásokra. Ellenkező esetben az ember számára nehéz lesz finanszírozni egyéb szükségleteit, például ételt, közüzemi szolgáltatásokat, autót és másokat, és nem lesz képes teljes életet élni.
Az mik.hu 2020. szeptember 1-i adatai szerint egy budapesti panel otthon átlagos ára 583 ezer forint négyzetméterenként. Ez azt jelenti, hogy egy átlagos, 50 négyzetméteres otthon ára:
50 x 583 e = .29.150.000 forint, ami nagyjából 81.424,5 euró 358 HUF/EUR árfolyamon
Ugyanakkor a Központi Statisztikai Hivatal (KSH) 2020 első félévére vonatkozó legfrissebb adatai szerint az átlagos bruttó havi fizetés 395 ezer forint (1.101,35 EUR). Ez átlagosan 4.740. Ezer forint HUF vagy 13 240 EUR bruttó éves fizetést jelent.
A fenti adatok szerint könnyen kiszámolhatjuk, hogy egy átlagos budapesti panel ingatlan megvásárlása:
29.150.000 / 4.740.000 = 6,15 átlagos éves fizetés
Így ha az ingatlanbecsléshez az éves fizetések módszerét alkalmazzuk, megértjük, hogy a budapesti ingatlanok jelenleg meglehetősen túlértékeltnek tűnnek, ami komolyan csökkentheti az ezekbe történő potenciális befektetés megtérülését. Hasonló eredmények figyelhetők meg Magyarországon máshol is És akkor még nem is vettük hozzá azt, hogy nem nettó, hanem bruttó fizetésről beszéltünk.
Van azonban egy másik lehetőség az ingatlanbefektetésre, amelynek mindenképpen megvannak az előnyei az ingatlan fizikai megvásárlásával szemben. Ez ingatlanpiaci befektetés a tőzsdéken keresztül.
Ilyen típusú ingatlanbefektetéseket a következő lehetőségek vásárlásával tehetsz:
- Ingatlan társaságok részvényei.
- Tőzsdén forgalmazott alapok (ETF-ek), amelyek ingatlanba fektetnek be.
- Ingatlanbefektetési alapok (REIT).
Nézzük meg, hogy meleyk az előnyei az ingatlan befektetésnek, és melyek a tőzsdei kereskedének:
Ahogy azonban mondani szoktuk az éremnek mindig két oldala van, jöjjenek most a hátrányok:
A részvénypiacokon keresztül történő ingatlanbefektetések kisebb kezdeti összeget igényelnek, alacsonyabb költségekkel, magas likviditással, bizonyított hosszú távú jövedelmezőséggel és még sok mással rendelkeznek. Ugyanakkor a tőzsdék nem kínálják azt a fizikai érzést, amelyet az ingatlanvásárlás kínál, és kevésbé ismerős befektetési típus a magyar lakosság számára.
Befektetések a pénzpiacokra
Az infláció elleni védelem harmadik lehetősége, amelyet megvizsgálunk, a pénzpiacokra, tőzsdére történő befektetés. Nem annyira híres Magyarországon, mint az első kettő, de egyre nagyobb népszerűségre tesz szert, és ez nem a véletlen műve.
Tábla: A pénzpiac vagy tőzsde az a piac, ahol a pénzügyi eszközökkel országosan és globálisan kereskednek. A kereskedők és a befektetők két okból vásárolják és adják el ezeket az értékpapírokat: a potenciális profit megszerzése és a kockázatok korlátozása érdekében.
A globális pénzpiacok létfontosságú szerepet játszanak a létező gazdaságok zavartalan működésében azáltal, hogy forrásokat osztanak el és likviditást teremtenek a vállalkozások számára.
Ezenkívül a pénzpiacok számos lehetőséget kínálnak arra, hogy különböző eszközosztályokba fektessenek be, ami megvédhet Téged a növekvő fogyasztói áraktól. Íme csak néhány lehetőség a pénzpiacokon az infláció elleni védelemre:
- Devizák, devizapárok (amerikai dollár, euró, font, svájci frank stb.)
- Nyersanyagok (arany, ezüst, olaj, földgáz, mezőgazdasági nyersanyagok stb.)
- Tőzsdei indexek (Dow Jones, S&P 500, Nasdaq, DAX 30, Nikkei 225 stb.)
- Részvények (az Admiral Markets segítségével több mint 4500 vállalat közül választhatsz)
- Kötvények (amerikai kötvények, német kötvények stb.)
- ETF-ek (befektetési lehetőségek különböző eszközökben, ágazatokban és régiókban)
- Kriptovaluták (Bitcoin, Ethereum, Ripple, Lightcoin stb.)
A pénzügyi eszközökön keresztül elérhetõ számos eszközzel komoly lehetõségeket kapsz:
- Potenciális jövedelmezőség
- Diverzifikálod a portfóliódat
- Kockázatkezelés
Természetesen, mint minden más befektetés, a pénzügyi piacokon történő befektetések is magukban hordozzák a veszteség kockázatát.
A pénzügyi piacokon forgalmazott eszközök nem kis része nyújt védelmet az infláció ellen, és a legnépszerűbbek erre a célra a különféle fémek (arany, ezüst, platina, palládium) és egyéb nyersanyagok.
Vizsgáljuk meg közelebbről a népszerű arany beruházásokat, mint az infláció elleni védelmet.
Infláció elleni védelem, az arany befektetés
Az aranyat az egész világon mindig is tiszteletben tartották ritkasága, értéke és gazdag történelme miatt. A papír devizához, érmékhez vagy más típusú eszközökhöz képest az arany az évek során megőrizte értékét, és az emberek arra használják, hogy vagyonukat nemzedékről nemzedékre továbbadják.
Az aranyba történő befektetést gyakran használják az infláció elleni védelemre. Gyakran, amikor egy devizaa értéke csökken, az emberek kezdik elveszteni a bizalmukat, és más módszereket keresnek tőkéjük tárolására, az arany az első a listán.
Ezenkívül a nemesfém drágul a geopolitikai vagy gazdasági bizonytalanság, az alacsony kamatlábak és a gyenge amerikai dollár miatt. Ez az arany menedék lehetőséget biztosít, amelyet a globális bizonytalanság nagyon keres.
De hogyan lehet befektetni az aranyba? A fő lehetőségek a következők:
- Befektetési arany (fizikai vásárlás)
- Arany futures
- Arany CFD-k
- Aranybányászati vállalatok részvényei
- Aranyba fektető ETF-ek
Befektetési arany
A legtöbb emberhez legközelebb a fizikai aranyba történő befektetés ugrik be elsőre, rudak, érmék és akár ékszerek formájában. A befektetési arany vásárlásának azonban van néhány hátránya:
- Magas jutalékok az adásvételért
- A tárolással és szállítással kapcsolatos további költségek és kockázatok
- Meg kell vásárolni, amennyibe a rúd, az érme stb kerül, nem lehet tört részt venni.
Másrészt a befektetési arany vásárlása sokkal jobban ismert a nagyközönség számára, és bizalmat ébreszt a fizikai birtoklás. Aki aranyba fektet, annak mérlegelnie kell, hogy hajlandó-e megfizetni az árát, vállalni-e a fizikai arany birtoklásával járó kockázatokat és költségeket.
Arany futures
Manapság az arany határidős ügyletekkel a Chicagói Kereskedelmi Tanácson keresztül lehet kereskedni. A határidős szerződések azonban bizonyos időpontokban lejárnak, ami megnehezítheti a kereskedő vagy a befektető számára a hosszú távú pozíció elfoglalását.
Az arany futures-szel történő kereskedés szintén nagyobb összegű befektetést igényelhet, mivel a szerződések nagysága általában meglehetősen nagy (hacsak nem határidős ügyletekkel kereskednek).
Például egy 100 unciás aranyügyletben az 1 dollár árának bármilyen változása 100 dolláros nyereséget vagy veszteséget eredményezhet. Ez azt jelenti, hogy csak egy határidős arany szerződés vásárlása (a legalacsonyabb, amelyet a tőzsdén találsz) azt jelenti, hogy a 10 dolláros áresés 1000 dolláros veszteséget jelent. És ilyen árcsökkenés akár 24 órán belül is megtörténhet.
A következő képen láthatod az arany határidős árfolyam grafikonját 2020 augusztusára:
Forrás: Admiral Markets, MetaTrader 5, Gold, Futures for June, Négy órás diagram 2019. október 9. - 2020. július 9. Készült: 2020. július 9., 09:00. Felhívjuk a figyelmedet, hogy a múltbeli teljesítmény nem garantálja a jövőbeni eredményeket.
2015-ben az arany értéke 10,4%-kal csökkent, de 2016-ban 8,1 -kal nőtt, 2017-ben az arany további 13,1%-kal, 2018-ban pedig 1,6%-kot vesztett. Az elmúlt, azaz a 2019-es évben az arany 18,9 -kal emelkedett, ami azt jelenti, hogy 5 év alatt az arany árfolyama összesen 28%-kal nőtt.
Arany CFD-k
A CFD szerződések újabb lehetőséget jelentenek az arannyal történő kereskedésre. CFD-kkel a kereskedőknek és a befektetőknek lehetőségük van:
- Tőkeáttételt alkalmazható. A tőkeáttétel használatával nagyobb összeggel képes kereskedni, mint amely a számládon elérhető. Ily módon nagyobb befektetés valósulhat meg, mint a kereskedő vagy a befektető lehetőségei. Ezzel nőhet a potenciális nyereség, de vigyázat, mert az esetleges veszteség is.
- Hasznosak az ár mozgásának irányából. A CFD-k lehetővé teszik az úgynevezett short pozíciók megnyitását, amelyeken keresztül kereskedhetsz, nem csak a növekedés mellett, hanem az arany árfolyamának csökkenése esetén is.
- Addig tarthatod a pozícióikat, ameddig csak szeretnéd. A előző szerződésekkel ellentétben itt egyáltalán nincs végdátum. Ez lehetővé teszik a piacra lépést és kilépést is, néhány másodpercen belül, és hetek, hónapok vagy akár évekig is megtartó egy nyitott pozíció.
Természetesen az arany CFD-knek is vannak hátrányai, például a fizikai tulajdonjog hiánya, a tőkeáttétel nagyobb kockázata, a könnyű hozzáférés és az alacsony tőkeköltségek túlzott kereskedéshez vezethetnek.
Az alábbiakban láthatod az arany különbözetére vonatkozó szerződések grfikonját is:
Forrás: Admiral Markets MetaTrader 5, Gold CFD, napi grafikon adattartománnyal 2018. március 28. - 2020. július 9. Készült: 2020. július 9., 09:05. Felhívjuk a figyelmedet, hogy a múltbeli teljesítmény nem garantálja a jövőbeni eredményeket.
2015-ben az arany értéke 10,4%-kal csökkent, de 2016-ban 8,1 -kal nőtt, 2017-ben az arany további 13,1%-kal, 2018-ban pedig 1,6%-kot vesztett. Az elmúlt, azaz a 2019-es évben az arany 18,9 -kal emelkedett, ami azt jelenti, hogy 5 év alatt az arany árfolyama összesen 28%-kal nőtt.
Aranybányászati vállalatok részvényei
Az aranyba történő befektetés másik lehetősége ismét a pénzügyi piacokkal függ össze - az aranybányászati vállalatok részvényeinek megvásárlásával. Ezek a vállalatok többet keresnek magasabb aranyárak mellett. Ezért, ha ilyen társaságokba fektetsz be, akkor profitálhatsz az arany árának potenciális növekedéséből is.
Ezen túlmenően, ha aranybányászati vállalatok részvényeit vásárolod meg, akkor előnyös lehet az is, ha osztalékot kapsz ezektől a vállalatoktól.
A vállalatok részvényei jóval likvidebbek az arany (befektetési arany) fizikai megvásárlásához képest, amely lehetőséget nyújt arra, hogy jó árat érjen el, amikor tőkésíti az aranybefektetéseket. A részvényvásárlás másik előnye, hogy a legtöbb esetben kisebb kezdeti befektetést igényelnek, mint például a befektetési arany vásárlása.
Íme a világ 5 legnagyobb bányavállalata, ahol irányíthatod a befektetéseidet aranyba:
- Newmont Goldcorp (#NEM)
- Barrick Gold (#ABX)
- Freeport-McMoRan (#FCX)
- Agnico Eagle Mine (#AEM)
- Kirkland Lake Gold (#KL)
Mindegyik és több mint 4000 részvény megtalálható az Admiral Markets portfóliójában.
Az alábbiakban megtalálja a Barrick Gold árfolyam grafikonját:
Forrás: Admiral Markets, MetaTrader 5, #ABX, Daily Chart with Data Range 2018. február 16 - 2020. július 9. Készült: 2020. július 0, 09:20. Felhívjuk figyelmét, hogy a múltbeli teljesítmény nem garantálja a jövőbeni eredményeket.
2015-ben az arany értéke 10,4%-kal csökkent, de 2016-ban 8,1 -kal nőtt, 2017-ben az arany további 13,1%-kal, 2018-ban pedig 1,6%-kot vesztett. Az elmúlt, azaz a 2019-es évben az arany 18,9 -kal emelkedett, ami azt jelenti, hogy 5 év alatt az arany árfolyama összesen 28%-kal nőtt.
Az ETF aranyba kereskedés
Egy másik nagyon érdekes érdekes lehetőség az aranyba történő befektetésre az infláció elleni védelem érdekében egy tőzsdén kereskedett alap (ETF) megvásárlása, amely fizikai aranyba vagy különböző aranybányászati vállalatokba fektet be. Az aranybányászati vállalatokba fektető ETF egy ilyen vállalat kosara, ami még könnyebbé teszi a kereskedő számára, mivel nem kell időt tölteni a részvények kiválasztásával, és a költségek alacsonyabbak lesznek, mint például a részvényekbe történő befektetés esetén.
Az ETF egy részvényének megvásárlásakor a befektető egy jutalékot fizet, míg például három vállalat vásárlásakor három jutalékot kell fizetnie.
Íme néhány a legnépszerűbb ETF-ekből, amelyek aranybányászati vállalatokba fektetnek be:
- VanEck Vectors Gold Miners ETF (#GDX)
- VanEck Vectors Junior Gold Miners ETF (#GDXJ)
Említettük, hogy vannak olyan tőzsdén kereskedett alapok is, amelyek fizikai aranyba fektetnek be. Ily módon lehetővé teszik a befektető számára, hogy közvetlen kitettséget szerezzen a nemesfémmel szemben. A gyakorlatban ezek az alapok pontosan tükrözik az arany árának mozgását, és sokkal alacsonyabb költségek jellemzik őket, mint a befektetési arany vásárlása.
Íme néhány példa az ilyen tőzsdén kereskedett alapokra:
- SPDR Gold Shares ETF (#GLDAR)
- iShares Gold Trust ETF (#IAU)
Hogyan tudod elindítani az infláció elleni védelmet kereskedéssel?
Az infláció elleni védelem érdekében mindössze három lépést szükséges megtenned, és már indul is a befektetés a pénzpiacokon:
- Nyiss számlát a pénzpiacokon való kereskedéshez!
- Töltsd le az általad legszimptikusabbnak vélt kereskedési platformját!
- Nyiss meg egy Új megrendelés ablakot, és kösd meg első üzletet, azaz nyiss egy pozíciót!
Kis segítségként nézd meg ezt a videót, hogy hogyan tudsz éles számlát nyitni:
Elmondunk egy egyszerű példát arra, hogyan lehet első ügyletet kötni az infláció elleni védelem egyik legnépszerűbb eszközével, nevezetesen az arannyal, CFD szerződéseken keresztül.
Hogyan lehet aranyat vásárolni?
- Jelentkezz be fiókodba az Admiral Markets szolgáltatással (MT4 / MT5 / WebTrader / Mobile alkalmazás)
- Lépj a Piaci állapot elemre
- Keresd meg a megvásárolni kívánt arannyal kapcsolatos pénzügyi eszközt
- Kattints a jobb gombbal az eszközre, majd válaszd a "Grafikon ablak" lehetőséget
- Amint megjelenik a grafikon, kattints az "Új megrendelés" gombra (a menü alatti eszköztáron)
- Válaszd ki a tételek számát a Kötet mezőben, valamint állítsd le a veszteséget és állítsd be a stop loss és take profit szinteket, ha ilyeneket szeretnél elhelyezni
- Kattints a kék "Vásárlás" gombra
Amikor nyitsz egy pozíciót (hosszú pozíció), akkor arra számítasz, hogy az arany és a megvásárolt eszköz felértékelődik, hogy profitálhasson kereskedéséből.
Hogyan lehet eladni az aranyat?
- Jelentkezz be fiókjába az Admiral Markets szolgáltatással (MT4 / MT5 / WebTrader / Mobile alkalmazás)
- Lépj a Piaci állapot elemre
- Keresd meg az eladni kívánt arannyal kapcsolatos pénzügyi eszközt
- Kattints a jobb gombbal az eszközre, majd válassza a "Grafikon ablak" lehetőséget
- Amint megjelenik a grafikon, kattints az "Új megrendelés" gombra (a menü alatti Eszköztáron)
- Válaszd ki a tételek számát a Kötet mezőben, valamint állítsd le a veszteséget és állítsd be a stop loss és take profit szinteket, ha ilyeneket szeretnél elhelyezni
- Kattints a piros "Eladás" gombra
Amikor eladási pozíciót nyitsz (short pozíció), akkor arra számít, hogy az arany és a megvásárolt eszköz olcsóbbá válik, hogy profitot tudjon szerezni kereskedéséből.
Infláció - összegzés
Te már megértetted, hogy az infláció az áruk és szolgáltatások, nemcsak a termékek árának széles emelkedését jelenti. E becslés eredményeként egy bizonyos összegért kevesebb áru és szolgáltatás vásárolható meg. Ha meg szeretnéd tudni, hogy mekkora az infláció egy adott országban, akkor leggyakrabban a helyi statisztikai hivatal által közzétett fogyasztói árindexet kell követni. Magyarországon ez a KSH.
A lassú infláció (a fejlett gazdaságokban kevesebb, mint 3%) kedvez a gazdasági növekedésnek, ezért a központi bankok inflációs célokat tűznek ki. Ha az éves infláció súlyosan meghaladja a jegybank által meghatározott szintet, az akadályozni kezdi a gazdaság fejlődését és jelentős problémává válik. De a negatív infláció (defláció) szintén komoly nehézségeket okoz.
Az áruk és szolgáltatások emelkedő árai miatti tőkevesztés elkerülése érdekében jó, az inflációnál magasabb hozamú befektetésekre, kereskedésekre összpontosítani. Ezek lehetnek a tőzsdéken keresztül történő ingatlanbefektetések és általában a pénzügyi piacokon történő befektetések (alapanyagok, részvények, kötvények, indexek, ETF-ek, kriptovaluták).
Indítsd el az infláció elleni védelmet a világ első számú platformjával több eszköz kereskedéséhez - MetaTrader 5. Töltsd le most a MetaTrader 5 alkalmazást teljesen ingyenesen, az alábbi képre kattintva!
Az Admiral Marketsról
Szabályozott brókercégként hozzáférést biztosítunk a világ legnépszerűbb kereskedési platformjaihoz. Kereskedhetsz nálunk CFD-kkel, részvényekkel és ETF-ekkel.
A fenti adatok további információkat nyújtanak az Admiral Markets honlapján közzétett összes elemzéshez, becsléshez, prognózishoz, előrejelzéshez vagy egyéb hasonló értékeléshez vagy információhoz (a továbbiakban: Elemzések). A befektetési döntések meghozatala előtt kérjük, figyeljen oda a következőkre:
1. A cikk tartalma marketing kommunikáció. A megjelenített tartalom kizárólag informatív célokat szolgál, és semmi esetre sem értelmezhető befektetési tanácsadásként vagy ajánlásként. Nem a befektetéssel kapcsolatos elemzések függetlenségének előmozdítását célzó jogi előírásoknak megfelelően készült, és nem képezi semmiféle tilalom vagy korlátozás tárgyát, bárminemű befektetéssel kapcsolatos elemzés előterjesztését megelőzően.
2. Az Admiral Markets nem vállalja a felelősséget az ügyfelei befektetési döntéseiért és azokból származó esetleges veszteségeiért, akkor sem ha ezt a döntést az Admiral Markets elemzéseire alapozva hozták meg.
3. Annak érdekében, hogy az ügyfelek érdekei védhetők legyenek és az elemzés tárgyilagossága ne sérüljön meg, az Admiral Markets megfelelő belső eljárásokat hozott létre az összeférhetetlenség megelőzésére és kezelésére.
4. Az Elemzés egy független elemző, Jéremy Delsol, pénzügyi elemző (a továbbiakban: Szerző), személyes becslései alapján készült.
5. Miközben mindent megteszünk annak érdekében, hogy az elemzés összes forrása megbízható legyen, és hogy minden információt, amennyire csak lehetséges, érthető, időszerű, pontos és teljeskörűen mutassunk be, az Admiral Markets nem garantálja az elemzésben szereplő információk pontosságát vagy teljességét. A bemutatott számok múltbeli teljesítményre vonatkozó adatok, amelyek nem megbízható mutatók a jövőbeli eredményekre.
6. Az Admiral Markets által feltüntetett pénzügyi instrumentumok bármilyen korábbi vagy modellezett teljesítménye nem értelmezhető kifejezett ígéretnek, tanácsadásnak, garanciavállalásnak vagy következtetésnek semmilyen jövőbeli teljesítményre vonatkozóan. A pénzügyi instrumentum értékének növekedése és csökkenése, valamint az eszköz értékmegőrzése nem garantált.
7. A tőkeáttételes termékek (beleértve a CFD-ket) spekulatív jellegűek, amelyek profitot és veszteséget is eredményezhetnek. A kereskedés megkezdése előtt bizonyosodjon meg arról, hogy megértette a felmerülő kockázatokat
