Mi az az ETF? – Az ETF jelentése [Útmutató 2025]

A tőzsdén kereskedett alapok, vagyis az ETF-ek az alapokba történő befektetést sokkal elérhetőbbé teszik a lakossági befektetők számára. Következésképpen az ETF-ek az elmúlt évtizedben rendkívül népszerűvé váltak.

Ez a népszerűségnövekedés új ETF-ek ezreihez vezetett az elmúlt években. Ez azt jelenti, hogy ekkora választék mellett a befektetők számára nehéz lehet megtalálni a top ETF-eket. Ebben a cikkben összeállítottunk egy listát a legjobb ETF-ekről 2025-ben!

Ez az anyag csak tájékoztató jellegű, nem minősül pénzügyi tanácsnak. A befektetési döntések meghozatala előtt konzultálj pénzügyi tanácsadóval.

Mik az ETF-ek? – Az ETF jelentése

Az ETF jelentése magyarul tőzsdén kereskedett alapok. Az ETF befektetés számos eszközosztályt foglal magában: a hagyományos tőzsdén jegyzett társaságoktól más eszközosztályokra, mint például árupiaci termékekre is kiterjed (commodity ETF). 

Az ETF-ek jellemzője, hogy kereskedési költségük alacsony, likvidek és elérhetőek a lakossági befektetők számára is, akiknek manapság egyszerűen internetkapcsolatra és egy megbízható, szabályozott brókercégre van szükségük ahhoz, hogy top ETF-ekbe fektessenek be.

Ne feledd, hogy amikor a top ETF befektetéseket keresed, mint minden befektetés esetében, fontos, hogy alaposan tájékozódj a piacon fellelhető ETF befektetési lehetőségekről és csak olyan ETF befektetésekkel bővítsd portfóliódat, amelyek összehangban vannak befektetési stratégiáddal és pénzügyi céljaiddal.

Mik az ETF-ek előnyei?

Mint minden befektetési vagy kereskedési lehetőségnek, az ETF-eknek is vannak előnyei és hátrányai. Az alábbiakban összefoglaljuk az ETF-ek előnyeit:

• Újrabefektetett osztalék lehetősége: Vannak ETF-ek, melyek esetén az osztalék újra befektetésre kerül és vannak ETF-ek, melyek esetén az osztalékot kifizetik.
• Diverzifikáció: Az ETF-ek legvonzóbb előnye, hogy lehetőséget kínál a portfólió diverzifikálására. A kereskedő vagy a befektető több részvénynek, stílusnak és szegmensnek is kitett.
• Alacsonyabb díj: Az aktívan kezelt alapokhoz, például a befektetési alapokhoz képest az ETF-ek alacsonyabb költséghányados díjakkal rendelkeznek.

Mik az ETF-ek hátrányai?

Bár számos területen számos előnnyel rendelkeznek, az ETF-eknek vannak hátrányaik is, többek között:

• Elszámolási késedelmek: Az ETF-eladások elszámolása a tranzakció után két napig nem történhet meg, ami azt jelenti, hogy az eladó pénzeszközei a két nap letelte után nem állhatnak rendelkezésre újrabefektetésre.
• Illikviditás: Néhány ritkán kereskedett ETF széles vételi/eladási árkülönbséggel rendelkezhet, ami azt jelenti, hogy a tranzakciós költségek magasak lehetnek, bár ugyanez elmondható a ritkán kereskedett kisvállalati részvényekről is.
• Árkülönbségek: Bár az ETF-ek árai meglehetősen jól követik az alapul szolgáló eszközosztályukat, eltérések előfordulhatnak.
• Kereskedési költségek: Ha a befektetés értéke kicsi vagy ritkább, alacsonyabb költségű alternatívák állhatnak rendelkezésre, ha közvetlenül az eszközosztályba fektetnek be.

Az ETF-ek eredete

Termékként az ETF-eket 1993-ban hozták létre az Egyesült Államokban, amikor Nathan Most és Steven Bloom kifejlesztették a Standard & Poor's letéti jegyeket (SPY).

Harry Markowitz közgazdász volt az egyik, aki letette az első téglákat az Exchange Traded Fund (ETF) létrehozásában. Az ő ötlete egy nyilvánosan kereskedett alap bevezetése volt, amely a világ legnépszerűbb indexéhez, az S&P 500-hoz kapcsolódik. Az SPDR vagy Spiders néven ismert alap a világ legnagyobb ETF-jévé vált.

Később számos új ETF jött létre és a részvény ETF-ek sikere arra ösztönözte az iparágat, hogy elindítson egy aranyhoz kapcsolódó ETF-et, így elindult a Gold SPDR (#GLDAR).

Hogyan működnek az ETF-ek?

A vállalati részvényekhez hasonlóan az ETF-ek is tőzsdén jegyzettek és kereskedési órákban vásárolhatók és eladhatók. A tőzsdén jegyzett részvényekhez hasonlóan az ETF-eknek is van egy részvényszimbóluma és napközbeni árfolyama.

Az ETF-ek jellemzői a következők:

• A részvényekhez hasonlóan kereskednek velük, ami valós időben láthatóvá teszi az árfolyamukat.
• A kereskedési napok során bármikor eladhatók vagy megvásárolhatók.
• Egyetlen eszközről van szó, amely számos kereskedési eszközt tartalmaz, beleértve a részvényeket és a fix kamatozású értékpapírokat.
• Nem kizárólag vállalati befektetők vagy a pénzügyi piacok nagy szereplői számára érhetők el.

Mi a különbség az ETF-ek és a befektetési alapok között?

Ha fontolgattad már a befektetési alapokba való befektetést vagy az ETF vásárlást, úgy érezheted, hogy az ETF-ek és a befektetési alapok nagyon hasonlóak. Bár a két eszköznek vannak hasonlóságai, vannak köztük kulcsfontosságú különbségek is. Ezeket az alábbi táblázatban foglaltuk össze:

ETF-ek, amelyeket érdemes figyelemmel kísérni

Most, hogy már sok mindent tudunk az ETF-ekről, azok előnyeiről és hátrányairól, nézzük, mely ETF-eket érdemes figyelemmel kísérni!

Bár nincs egyértelmű válasz arra, hogy melyek a top ETF-ek, a magasabb kockázatú befektetések vonzóak lehetnek azon kereskedők számára, akiknek magasabb a kockázatvállalási hajlandósága.

Nézzünk néhány példát!

• Index ETF-ek – egy adott piaci index, például a FTSE100 vagy az S&P 500 teljesítményének lemásolására törekszenek. Pl. Vanguard S&P 500 UCITS ETF (VUSA)
• Iparági ETF-ek – egy adott iparág vagy szektor teljesítményének nyomon követésére törekszenek. Pl. iShares Oil & Gas Exploration & Production UCITS USD Acc ETF (IOGP)
• Árupiaci ETF-ek – egy árucikk vagy árucikk-csoport teljesítményének nyomon követésére törekszenek. Pl. iShares Gold Trust ETF CFD (#IAU)

ETF vásárlás Magyarországon

Az ETF befektetések népszerűsége az elmúlt években ugrásszerűen nőtt Magyarországon is és mára szinte minden hazai brókercégnél elérhetőek különféle típusú ETF-ek. A globális és szektorális indexeket követő alapoktól kezdve az árupiaci vagy tematikus (pl. technológiai, ESG) ETF-ekig széles választék áll a befektetők rendelkezésére. Fontos azonban kiemelni, hogy a választás során nemcsak az alap neve vagy múltbeli teljesítménye számít, hanem az is, hogy milyen eszközök alkotják az ETF portfólióját, valamint ki az alap kezelője.

Mivel egyes ETF-ek akár jelentős kockázatokat is hordozhatnak, a befektetési döntést mindig előzetes tájékozódásnak kell megelőznie. Érdemes pénzügyi tanácsadó vagy tapasztalt szakértő segítségét kérni a kiválasztásban.

Jelenleg csak 1 ETF létezik Magyarországon amelyik a Budapesti Értéktőzsde BUX indexét követi, ez az OTP által még 2006-ban létrehozott BUX ETF, amely a BUX indexen alapul. A BUX ETF jellemzőit az alábbi táblázatban láthatod:

Forrás: BÉT, BUX ETF

ETF befektetés – Hogyan fektessünk be ETF-ekbe?

Az Invest.MT5 számlával több mint 200 ETF-be fektethetsz be a világ legnagyobb tőzsdéin! Az ETF befektetés megkezdéséhez kövesd az alábbi lépéseket:

1. Nyiss egy Invest.MT5 számlát, és jelentkezzen be a Dashboard felületére
2. A MetaTrader WebTrader megnyitásához kattints az Invest.MT5 számla adatai mellett a „Befektetés” gombra
3. Görgess le a Market Watch, azaz a Piacfigyelő ablak aljára a képernyő bal oldalán és keresd meg a megvásárolni kívánt ETF-et
4. Húzd az ETF befekteté szimbólumát a diagramra az ETF árfolyamdiagramjának megnyitásához
5. Kattints a jobb gombbal a diagramra, válaszd a „Kereskedés”, majd az „Új megbízás” lehetőséget. Itt kiválaszthatod a megvásárolni vagy eladni kívánt részvények számát, illetve beaállíthatod a stop loss és a take profit szintet.

Konklúzió – ETF befektetés

Az ETF-ek lehetővé teszik diverzifikált portfólió létrehozását. Legyen szó globális részvényekről, technológiai szektorról vagy éppen nyersanyagokról, egyetlen ETF megvásárlásával széles körű kitettség érhető el. Emellett az ETF-ek a tőzsdén valós időben forognak, így a befektetők rugalmasan reagálhatnak a piaci eseményekre, miközben jellemzően alacsony kezelési költségek mellett fektethetnek be.

Fontos azonban észben tartani, hogy az ETF-ek is hordoznak kockázatokat: az árfolyamok ingadozása, a piac mozgása vagy a kiválasztott szektor teljesítménye hatással lehet a befektetés eredményére. Éppen ezért érdemes tisztában lenni a kiválasztott ETF felépítésével, költségeivel és devizanemével. Az ETF-ek hosszú távon kiegyensúlyozott, passzív befektetési stratégia részei lehetnek, de minden esetben ajánlott tudatos döntést hozni, és szükség esetén szakértői tanácsot kérni.

Javasoljuk, hogy ETF kereskedési stratégiáidat először egy demo számlán gyakorold. Az Admiral Markets demo számlájának köszönhetően virtuális alapokkal, valódi piaci körülmények között kereskedhetsz. Demo számla nyitásához kattints az alábbi bannerre!

GYIK – ETF befektetés

További oktatási cikkek: 

• Mi az a Dogs of the Dow stratégia?
• S&P500 index - Az S&P 500 jelentése, összetevői és kereskedése
• A világ 10 legértékesebb vállalata 2025-ben

Az Admiral Marketsról

Az Admiral Markets egy többszörösen díjnyertes, globálisan szabályozott Forex és CFD bróker, amely több mint 8000 pénzügyi eszközzel kínál kereskedést a világ legnépszerűbb kereskedési platformjain keresztül: MetaTrader 4 és MetaTrader 5. 

INFORMÁCIÓK AZ OKTATÁSI ANYAGOKRÓL: 

A megadott adatok további információt nyújtanak az Admiral Markets védjegye alatt működő befektetési társaságok (továbbiakban Admiral Markets) weboldalain közzétett minden elemzésről, becslésről, prognózisról, előrejelzésről, piaci áttekintésről, heti kitekintésről vagy más hasonló értékelésről vagy információról (továbbiakban „Elemzés”). Mielőtt bármilyen befektetési döntést hozna, ügyeljen a következőkre: 

1. Ez egy marketing kommunikáció. A tartalom csak tájékoztató jellegű, és semmilyen módon nem tekinthető befektetési tanácsnak vagy ajánlásnak. Nem a befektetési kutatások függetlenségének előmozdítását célzó jogszabályi előírásoknak megfelelően készült, és semmilyen kereskedési tilalom nem vonatkozik rá a befektetési kutatások terjesztését illetően. 
2. A befektetési döntés minden ügyfél saját felelőssége, ezen okból kifolyólag az Admiral Markets nem vállal felelősséget az ilyen döntésekből eredő veszteségekért vagy károkért, attól függetlenül, hogy azok alapja a publikált tartalom vagy sem. 
3. Ügyfeleink érdekeinek védelme és az Elemzés tárgyilagossága érdekében az Admiral Markets releváns belső eljárásokat dolgozott ki az összeférhetetlenség megelőzésére és kezelésére. 
4. Az Elemzést elemző (a továbbiakban: Szerző) készíti. A szerző Eva Blanco, független elemző az Admiral Markets alkalmazottja/vállalkozója. Ez a tartalom marketingkommunikáció, és nem minősül független pénzügyi kutatásnak. 
5. Bár minden erőfeszítést megteszünk annak érdekében, hogy a tartalom megbízható forrásból származzon és minden információ a lehető legnagyobb mértékben, időszerűen, pontosan és teljes egészében kerüljön nyilvánosságra, az Admiral Markets nem garantálja az Elemzésben található minden információ pontosságát vagy teljességét. 
6. A tartalomban feltüntetett pénzügyi instrumentumok bármilyen múltbeli vagy modellezett teljesítményét nem szabad az Admiral Markets kifejezett vagy hallgatólagos ígéretének, garanciájának vagy következményének értelmezni. A pénzügyi eszköz értéke növekedhet és csökkenhet és az eszközérték megőrzése nem garantált. 
7. A tőkeáttételes termékek (beleértve a különbözeti szerződéseket is) spekulatív jellegűek és veszteséget vagy nyereséget eredményeznek. Mielőtt elkezdenéd a kereskedést, győződj meg arról, hogy teljes mértékben megértetted a kockázatokat.