Mi a diverzifikáció – Egy diverzifikált portfólió létrehozása
Időnként előfordulnak olyan jelentős visszhangú események, amelyeknek teljes egészében felbolygatják a piacokat. Szerencsére az ilyen nagyságrendű események ritkák.
Az idő nagy részében különböző tényezők vannak, amelyek a piac eltérő részeit érintik. Ezért a sok különböző piac egyidejűleg hátrányos befolyásának esélye meglehetősen csekély.
Ebben rejlik a portfólió diverzifikáció elméletének lényege. Most merüljünk el részletesebben, mi a diverzifikálás jelentése?
Mi a diverzifikáció?
A diverzifikáció során a piac különböző területein osztjuk szét a befektetéseinket, annak elkerülése érdekében, hogy egy egész vagy több szektort érintő tényező hátrányosan befolyásolja a teljes portfolióinkat.
Más szavakkal, ha az eszközallokációt okosan választjuk meg, megpróbálhatjuk megvédeni magunkat a kockázatoktól.
Diverzifikáció és kockázatcsökkentés
Tehát egy portfólió diverzifikációjával , de meg kell jegyeznünk, hogy ez nem vonatkozik minden típusú kockázatra.
Természetesen, amikor kereskedünk, mindig lesz valamennyi kockázatunk, ez maga a kereskedés és a befektetés jellege, és a portfólió diverzifikációnak is vannak határai.
Fontos pontosan felsorolni, hogy milyen típusú kockázatot kell és lehet csökkenteni egy diverzifikált portfólió stratégiával.
Szisztematikus és nem szisztematikus kockázat
A szisztematikus kockázat az egész piac velejáró bizonytalansága, ezért nem változtatható meg még egy diverzifikált portfólió felépítésével sem.
A nem szisztematikus kockázat ezzel ellentétben azt a típusú kockázatot írja le, amelyet egy jól diverzifikált befektetési portfólió kiválasztásával legalább bizonyos mértékben csökkenteni tudunk.
Az olyan események, amelyek aránytalanul érintik egy társaságot, ágazatot vagy egy instrumentumtípust, a nem szisztematikus kockázat példái.
Gondolj egy tőzsdei kereskedőre, aki befektetési portfóliót készít. Ha a befektetésének diverzifikációja változatos, akkor az egyik szektorra vonatkozó hírek csak a portfóliójának egyes részvényeire lesznek hatással.
Más szavakkal, egy diverzifikált befektetési portfólió segít megvédeni a befektetőt a rossz hírek hatásaitól. Egy megfelelően diverzifikált portfólió hiányára ráillik a híres közmondás is, miszerint „Ne tegyél fel mindent 1 lapra".
Vegyünk például egy olyan befektetőt, akinek allokációja kizárólag az energetikai szektorra összpontosít. Ha az OPEC úgy dönt, hogy növeli az olajtermelést, az leronthatja a teljes portfólió értékét.
Gondold át, mi lett volna, ha a befektető ehelyett több ágazat cégeinek keresztmetszetével rendelkezett volna. Ez biztosította volna azt, hogy a portfólió egy része kevésbé legyen kitéve az energiaszektor hirtelen változásainak.
Itt van a válasz arra, hogy miért olyan fontos a diverzifikáció. Egy diverzifikált befektetési stratégia arra törekszik, hogy különböző eszközökben oszlassa el a portfólióját, hogy csökkentse egy adott piaci ágazat kockázatának való kitettségét.
Ennek ellenére, ha visszatekintünk a 2008-as pénzügyi válságra, akkor nem igazán számít, mennyire jól alkalmazta valaki a portfólió diverzifikációját, ha minden pozíciója részvényekben volt.
Ennek oka az, hogy a probléma szisztematikus jellege a piac valamennyi ágazatát érintette. A részvényárak összességében hirtelen nagyot estek, más típusú befektetésekkel együtt (például ingatlanok).
Az olyan események, mint a háború, a kamatlábak változásai és a gazdasági visszaesések általában az egész piacot érintik, és a taktikai eszközallokációval valójában nem lehet őket védeni.
Az ilyen típusú kockázatokkal szembeni védelem fő stratégiája a fedezés.
Most, hogy ezt tisztáztuk érdemes keresni egy olyan kereskedési platfromot, ahol gyakorolhatod a portfólió diverzifikációt, azaz diverzifikált portfóliót hozhatsz létre magadnak. Az Admiral Markets tud ilyet biztosítani a számodra:
MetaTrader Supreme Edition - Admiral Markets
Tudtad, hogy az Admiral Markets a Metatrader továbbfejlesztett változatát kínálja, amely számos további eszközt nyújt számodra a kereskedéshez.
Most már kereskedhetsz a MetaTrader 4 és a MetaTrader 5 továbbfejlesztett verziójával, amely kiváló kiegészítő funkciókat kínál, például a Korrelációs Mátrixot, amely lehetővé teszi a különböző devizapárok valós időben történő korrelációjának megtekintését, vagy a Mini Trader-modult - amely lehetővé teszi, hogy egy kis ablakon keresztül vásárolhass vagy eladhass, miközben folytatod a tennivalódat.
Töltsd le INGYEN ma az alábbi képre kattintva!
Miért fontos a diverzifikáció?
A diverzifikáció fontos a befektetés során, mivel csökkenti annak a káros tényezőnek a hatását, amely az egész portfóliód befolyásolja.
A jövedelmező kereskedés a hosszú távú nyereségekről szól. Hosszú távon nem nyerhetsz, ha olyan súlyos veszteséget szenvedsz el, amely megakadályozza a kereskedést.
A diverzifikáció segít elkerülni ezt a negatív forgatókönyvet. Most talán feltetted magadban azt a kérdést is, hogy van-e olyan előnye a portfólió diverzifikációnak, amely túlmutat a kockázat csökkentésén? A válasz igen.
Íme a diverzifikáció három előnye:
- Csökkenti az adott eszközosztályhoz kapcsolódó kockázatokat
- Növeli annak az esélyét, hogy a kedvező feltételek nagyobb hatással legyenek a rendszeredre
- Több jelzést kaphatunk belőle
Vegyünk példának egy olyan kereskedőt, akinek csak néhány devizapár van a portfoliójában. Tegyük fel, hogy ő egy trendkövető, aki csak az EUR / USD és GBP / USD devizapárokkal kereskedik.
Ha ezek a devizapárok hosszabb ideig oldalaznak, a kereskedőnek nem lesz semmilyen jelzése a kereskedés folytatására. Most nézzünk meg a kereskedőt, aki sokféle piacot vizsgál egyszerre. Ez a kereskedő valószínűleg több belépési jelet fog kapni.
De ezen túlmenően a trend követés lényege, hogy legyen egy nagyobb nyerő kereskedésünk a gyakoribb, a kisebb veszteségek között.
Azáltal, hogy több piacon szerzett kitettséget, a kereskedőnk növelte annak az esélyét, hogy olyan kedvező piaci feltételeket találjon, amelyek szükségesek egy nagyobb nyerő kereskedés zárásához.
Ebben az esetben növelték egy hosszan tartó trend felfedezésének esélyét.
Eszközök diverzifikációja
Ha több pénzügyi instrumentum birtoklását tervezed, akkor a kockázat-kiegyensúlyozott portfoliókészítés ugyanazok az elvek érvényesek.
Tehát ha árucikkekkel kereskedsz, bölcs dolog mérlegelni azok diverzifikációját. A portfólió megfelelő diverzifikálása természetesen magában foglalja a kockázat több eszközosztályra történő megosztását is.
Ha diverzifikált pénzügyi befektetéseket tartasz, akkor kevésbé lesz valószínű, hogy egy terület túlzott kockázatának leszel kitéve.
Ez azt jelenti, hogy a megfelelő arányban kialakított befektetésekkel csökkenthető a kockázat. De hogyan és mi alapján döntsek a portfolióm elosztásáról?
A legtöbb kereskedő feltenné ezt a kérdést.
Mint általában a kereskedés minden területére igaz, minden az egyéni stratégiától és kereskedési stílustól függ. Mi a célod? Ha Te is inkább kockázatkerülő vagy, akkor a diverzifikáció egy nagyon fontos terület lesz számodra.
Példák egy diverzifikált portfolióra
Egy részvényportfolióval meglehetősen könnyű változatos portfóliót összeállítani, ahol a különböző szektorok ötvözhetők és egyeztethetők.
Egy Forex portfólió diverzifikációja azonban kevésbé tűnik egyértelműnek. Általánosságban elmondható, hogy amit meg kell próbálnunk elkerülni, hogy ugyanabba az irányba kereskedjünk számos korreláló devizapárral.
Ha ezt el tudjuk kerülni, akkor valamivel előrébb vagyunk egy kiegyensúlyozott befektetési portfólió elérése felé. Ám kérdés, hogy miből tudjuk megmondani, hogy mely Forex párok vannak összefüggésben?
A MetaTrader Supreme Edition bővítmény segítségünkre lehet ebben és ráadásul mind a MetaTrader 4 és a MetaTrader 5 platformokon remekül használható.
Az MTSE bővítmény jelentősen továbbfejlesztett kereskedési indikátorokat és eszközöket kínál számodra.
Ezen eszközök között szerepel például a Korrelációs mátrix is, amely kifejezetten előnyös a Forex diverzifikációra törekvő kereskedőknek.
Forrás: MetaTrader 4 Supreme Edition - Korrelációs mátrix
A korrelációs mátrix lehetővé teszi, hogy egy pillanat alatt megnézd a devizapárok közötti korreláció erősségét. Ezenkívül megtekintheted a korrelációkat különböző idősíkokon.
Íme, néhány egyszerű tipp egy diverzifikált portfólió stratégia kialakításához:
- Ellenőrizd a korrelációt több idősíkon
- Kerüld el az azonos irányú kereskedést erősen korreláló párokon
- Ehelyett kereskedhetsz ellentétes irányban az erősen korreláló devizapárokkal
- Kerüld el a hasonló pozíciókat ugyanazon régiók devizáinál
- A diverzifikációt tovább fokozhatod, ha különböző idősíkokon tartasz pozíciókat
- Fontold meg a stratégiáid diverzifikációját is
Összességében az a lényeg, hogy a portfoliódon belüli különféle pozíciók összhangban legyenek a diverzifikációra vonatkozó tőzsde stratégiáddal.
Például, ha fontolgatod az AUD / GBP és az NZD / USD long kereskedését, akkor a diverzifikáció érdekében a kettő közül csak egyet válassz.
Hogy miért? Azért, mert az NZD és az AUD egyaránt az óceániai régió valutái. Ésszerűen számíthatunk arra, hogy az adott régióra jellemző tényezők hasonló hatással vannak rájuk.
A fenti lista utolsó pontja az általad alkalmazott tényleges kereskedési stratégiára vonatkozik. Előfordulhat, hogy egy bizonyos stratégia csak néhány jelet kínál havonta, míg egy másik 20 vagy 30-at is kínál.
A rendelkezésre álló kockázati tőke felosztása e stratégiák között segíthet abban, hogy a jelzések kiegészítsék egymást.
A fent említett technikák alkalmazását próbáld ki egy ingyenes és kockázatmentes Demo számlán, amellyel kidolgozhatod a saját módszered a pénzügyi eszközök diverzifikációjára.
A Demo számla segítségével kipróbálhatod a stratégiáid, és megnézheted, hogy melyik működik a legjobban, még mielőtt az élő piacokon alkalmaznád őket. Ezzel tapasztalatot szerzel és ráadásul a saját pénzedet sem kockáztatod. Kattints a lenti képre és nyisd meg ingyenes demo kereskedési számládat pár kattintással!
Konklúzió – Egy Diverzifikált portfolió építése
Megvizsgáltuk a diverzifikáció jelentését, amely a pénzügyi kockázatok kezelésének egyik módszere. Nagyon könnyen átvetheted ezeket az ötleteket, és tovább finomíthatod őket, hogy még inkább személyre szabott stratégiáid legyenek.
Most már tudod, mi egy diverzifikált portfolió jelentése a tőzsdén, ám ne felejtsd el, hogy a befektetés diverzifikációja nem garantálja a veszteségek elkerülését, de széles biztonsági hálónak tekinthető, amely megkönnyítheti a kockázat elleni küzdelmet.
Ne feledd továbbá, hogy a diverzifikáció célja a portfólió átfogó védelme.
Tehát akkor is, ha diverzifikált befektetések vannak, az adott portfólió egyes szegmensei továbbra is veszélyben lehetnek.
Ezért mindig érdemes más jó kockázatkezelési stratégiákat is használni minden egyes kereskedésnél. Fontold meg például a stop loss használatát és a pénzkezelési módszereket.
Végezetül, soha nem szabad olyan területekre diverzifikálnod, amelyekhez nem értesz és minden befektetés előtt győződj meg arról, hogy elegendő információt gyűjtöttél a szektor sajátosságairól.
Kereskedés kockázatmentesen az Admiral Marketsnál
Tudtad, hogy kereskedhetsz virtuális tőkével anélkül, hogy a tőkéd kockázatnád? Az Admiral Markets kockázatmentes demo kereskedési számlájával kipróbálhatnád a kereskedést virtuális alapokkal!
A demo számla ideális a kezdő kereskedők számára, hogy gyakorolják a tőzsdézést, de hasznos a haladóbb kereskedők számára is, hogy tökéletesítsék a stratégiájukat. Bármi is legyen a cél, a demo számla a modern kereskedés fontos hozzávalója.
Esetleg úgy érzed, hogy szívesen tanulánál még a diverzifikációról, hogy még magabiztosabban tudjál kereskedni? Erre is van megoldás. Jelentkezz ingyenes webináriumainkra, és szerezd meg a kellő tudást ahhoz, hogy valóban sikeres befektetésid legyenek! Ehhez nem kell mást tenned, mint a képre kattintani, és beregisztálni:
További oktatási cikkek:
Az Admiral Marketsról
Szabályozott brókercégként hozzáférést biztosítunk a világ legnépszerűbb kereskedési platformjaihoz. Kereskedhetsz nálunk CFD-kkel, részvényekkel és ETF-ekkel.
Ez az anyag nem tartalmaz semmilyen befektetési tanácsot vagy befektetési döntés meghozatalára vonatkozó ajánlást, sem javaslatot vagy ösztönzést semmilyen pénzügyi eszközbe való befektetésre. Kérjük vegye figyelembe, hogy a kereskedési elemzés nem minősül megbízható előrejelzésnek sem a jelenlegi, sem a jövőbeni teljesítményre vonatkozóan, mivel a körülmények az idő függvényében bármikor megváltozhatnak. Mielőtt bármilyen befektetési döntést hozna, kérjük tájékozódjon független befektetési tanácsadóknál, hogy megbizonyosodjon arról, hogy megértette a felmerülő kockázatokat.
