Impactul Știrilor Pieței Mărfurilor asupra Sentimentului

În căutarea constantă a profitului, traderii și investitorii se străduiesc să rămână la curent cu știrile macroeconomice din sectorul mărfurilor. S-au scris multe despre performanța mărfurilor în presa mondială și merită să explorăm modul în care știrile pot influența piețele și Sentimentul.

Pentru început să ne întrebăm dacă există într-adevăr o legătură directă între prețurile mărfurilor și știri? Ce dovadă există că participanții la piață reacționează la știri cumpărând și vânzând active? Poate că nu este suficient să faci observații intuitive sau să iei decizii doar pe baza experienței. La urma urmei, simțurile pot face conexiuni greșite uneori și chiar cel mai experimentat investitor ar putea face o presupunere nefondată.

Legătura cauzală între știri și prețurile mărfurilor

Răspunsul este da, există o legătură cauzală între știri și prețurile unei mărfi majore - aurul - conform cercetătorilor Ankur Sinha și Tanmay Khandait. Studiul lor a fost publicat în 2020 și a analizat peste 1000 de titluri de știri despre aur din surse bine stabilite și solide.

„...am efectuat o analiză de cauzalitate, care dezvăluie că știrile legate de prețul aurului au un impact semnificativ asupra prețurilor aurului.” Ankur Sinha și Tanmay Khandait. Studiu: „Impactul știrilor asupra pieței de mărfuri: set de date și rezultate”.

Titlurile știrilor au fost în principal clasificate în „prețuri mai mari”, „prețuri stabile”, „prețuri în scădere”, „știri despre prețuri viitoare”, „știri generale” și „comparare a activelor”, printre altele. Cercetarea a concluzionat că titlurile au influențat comportamentul de cumpărare și vânzare al investitorilor în aur, chiar și 24 de ore mai târziu.

Urmărirea trendurilor

Faptul că prețurile mărfurilor precum aurul sunt afectate de știri, poate fi observat în trendurile pieței. Într-un exemplu extrem, pe 23 iunie 2016, prețurile spot ale aurului au crescut vertiginos, indicând o incertitudine semnificativă pe piețele financiare. Aceasta a fost ziua referendumului pentru Brexit, când traderii și investitorii au reacționat la incertitudine prin mutarea resurselor în active legate de aur.

Aceste trenduri reprezintă cumpărători și vânzători care acceptă sau resping prețurile activelor. Putem observa trenduri pentru alte mărfuri, care pot fi adesea urmărite până la timpul publicării rapoartelor importante. De exemplu, Australia’s New South Wales Weekly Commodity Report, care publică direcțiile prețurilor pentru grâu, orz, sorg, zahăr, bumbac, semințe oleaginoase și năut, pentru a numi câteva. Raportul este întocmit din surse precum USDA și Grain Central. Pe lângă o imagine de ansamblu asupra prețurilor, raportul include un instantaneu al vremii, deoarece aceasta afectează direct producția agricolă.

Cafeaua și alte mărfuri

Departamentul Agriculturii din SUA (USDA) publică rapoarte privind o gamă largă de mărfuri, de la bumbac și cafea, la carne și cartofi. Sondajele oferă perspective asupra ofertei și cererii internaționale, precum și previziunile prețurilor pe aceste piețe importante de mărfuri.

Raportul USDA privind cafeaua acoperă producția din Brazilia, Vietnam, Columbia, Indonezia și alți producători mondiali. Există fapte fascinante despre cafea în raport…Știați că Uniunea Europeană reprezintă 40 % din importurile mondiale de cafea, în principal din Brazilia? Brazilia este, de asemenea, unul dintre principalii furnizori pentru al doilea mare importator de cafea - SUA. De aici, nu este prea departe să presupunem că informațiile incluse în raportul privind cafeaua ar avea un efect de undă asupra prețurilor acțiunilor din sectorul de retail al cafelei și HORECA, dacă ceva neobișnuit s-ar întâmpla.

Urmărirea rapoartelor despre mărfuri ale Fondului Monetar Internațional (FMI) poate ajuta traderii de mărfuri și investitorii să urmărească mișcările prețurilor pentru prețurile internaționale ale mărfurilor și nivelurile de import/export, de la lemn până la ceai. Portalul de date despre mărfuri al FMI urmărește prețurile a 68 de mărfuri din patru clase de mărfuri: energie, agricultură, îngrășăminte și metale.

Rezumat

Poate cea mai utilă informație din reperele prezentate este înțelegerea intervalului obișnuit de preț pentru fiecare marfă. În acest fel, atunci când un preț crește sau scade într-un mod neobișnuit, vei ști că este o mișcare neașteptată și vei căuta motivul din spatele acesteia. La fel cum știm instinctiv - când plătim prea mult pentru o ceașcă de cafea, instinctul va fi să facem câteva cercetări și să analizăm cauzele mișcării prețului.

În exemplul prețurilor spot ale aurului, sentimentul pieței urmează tendințele și - pe măsură ce traderii și investitorii devin din ce în ce mai informați și mai sofisticați - este posibil ca aceste tendințe să se bazeze din ce în ce mai mult pe fundamentele cererii și ofertei.

Te interesează tranzacționarea pe știri macroeconomice? Află cum funcționează această abordare cu webinarele noastre gratuite. Întâlnește și interacționează cu traderi experimentați. Urmărește și învață din sesiunile live de tranzacționare.

Acest material nu conține și nu trebuie interpretat ca si cum ar conține sfaturi de investiții, recomandări de investiții, o ofertă sau o solicitare pentru orice tranzacție cu instrumente financiare. Vă rugăm să rețineți că o astfel de analiză de tranzacționare nu este un indicator de bază pentru nici o performanță actuală sau viitoare, deoarece circumstanțele se pot schimba în timp. Înainte de a lua orice decizie de investiție, ar trebui să solicitați sfatul unor consilieri financiari independenți pentru a vă asigura că înțelegeți riscurile.