Bandes de Bollinger : Analyse de Volatilité et Configuration DBB
Développé par John Bollinger, les Bandes de Bollinger (ou Bollinger Bands en anglais) aide à anticiper la volatilité d'un marché.
Comment apprendre à lire la volatilité en utilisant cet indicateur technique de tendance dans le trading ? C'est ce que je vais vous expliquer dans cet article.
Les informations dans cet article sont fournies à des fins éducatives uniquement et ne constituent pas un conseil financier. Consultez un conseiller financier avant de prendre des décisions d’investissement.
Bandes de Bollinger - Qu'est-ce que c'est ?
Les bandes de Bollinger est un indicateur technique de la famille des tendances.
Les Bandes Bollinger sont matérialisées par trois lignes distinctes : la moyenne mobile, la bande supérieure et la bande inférieure, situées au-dessus et en dessous de la moyenne mobile, englobant ainsi le prix.
Il s'avère qu'avec les deux écarts types, les statistiques démontrent que 95,4 % du cours devrait demeurer à l'intérieur de ces bandes. C'est la loi normale en statistiques.
Pourquoi est-ce important ? Parce que théoriquement, si le prix sort des bandes de Bollinger lors de 4.6 % restants, le marché nous indique qu'il se passe quelque chose d'exceptionnel, comme par exemple une inversion de tendance. Mais comme pour tout indicateur technique, les Bandes de Bollinger sont utilisées en trading comme une aide à la décision et non pas comme une vérité absolue.
Quelles informations puis-je avoir sur les graphiques avec cet indicateur ?
Les bandes de Bollinger fournissent une grande quantité d'informations utiles telles que :
- Poursuite ou inversion de la tendance ;
- Les phases de consolidation du marché ;
- Les périodes de forte volatilité à venir ;
- Les sommets ou les creux de marché potentiels et les objectifs de prix.
Comment sont calculées les bandes de Bollinger ?
La formule de calcul de la Bande Bollinger est la suivante :
- Une moyenne mobile de N périodes (MA);
- Une bande supérieure égale à K fois l'écart type au-dessus de la moyenne mobile de N périodes (MA + Kσ);
- Une bande inférieure égale à K fois un écart type au-dessous de la moyenne mobile de N périodes (MA - Kσ).
Indicateur Bande de Bollinger - Paramètres dans MetaTrader
Dans les paramètres par défaut des bandes de Bollinger, le nombre de périodes sur lesquelles est calculée la moyenne mobile centrale est de 20 jours tandis que l'écart type multiplié par 2 permettra de définir les valeurs des bandes supérieures et inférieures.
Si vous utilisez la plateforme MetaTrader 4 ou Metatrader 5, voici le chemin à suivre pour ajouter l'indicateur :
- Cliquer sur Insérez, en haut de la plateforme
- Passer la souris sur Indicateurs
- Puis sur Tendances
- Cliquer sur Bollinger Bands
La fenêtre des paramètres s'ouvre. Vous pouvez valider les paramètres initiaux (Période 20, voir l'image ci-dessous) ou les modifier en fonction de votre stratégie.
Si vous utilisez l'application mobile, il est également possible d'intégrer les bandes de Bollinger sur votre graphique de trading en appuyant sur le logo des indicateurs puis en cliquant sur le logo ƒ+. Il ne vous reste plus qu'à trouver Bollingers Bands et de valider les paramètres souhaités.
Comment Interpréter les Bandes de Bollinger ?
Les Bandes Bollinger peuvent s'interpréter de différentes manières selon leurs comportements. En effet, au regard de cet indicateur, on peut observer différentes phases selon que le marché se trouve en range ou en tendance. Selon le fonctionnement du marché et de ses cycles, une phase de volatilité est généralement suivie d'une phase d'accalmie ou de range.
Si vous regardez les bandes sur un graphique boursier, vous verrez que les bandes ont plusieurs comportements :
- À la hausse ou à la baisse, permettant d'identifier la tendance.
- Écartées ou serrées, représentant le niveau de volatilité du marché.
Ces états montrent un contexte de marché particulier et plusieurs interprétations possibles :
Identifier La Tendance En Bourse Avec Les Bandes Bollinger
Lorsque les Bandes de Bollinger s'écartent, la pente des bandes suivra celle de la moyenne mobile centrale allant ainsi à la hausse en tendance haussière et à la baisse en tendance baissière. Les phases de tendance sont pour la plupart initiées par la cassure du range précédent matérialisée par une clôture en dehors d'une des deux bandes extérieures.
Trading De Range Avec Les Bandes Bollinger
Lorsque les prix évoluent de manière horizontale, les bandes de Bollinger se resserrent et la pente de la moyenne mobile reste faible illustrant une accalmie et donc un range avec des rebonds sur la bande basse et haute de l'indicateur de John Bollinger.
En résumé :
- Lorsque le marché est en range, la probabilité d'un retour à l'intérieur des bandes après un test ou une cassure des bandes est élevée.
- Lorsque la tendance est nettement haussière ou baissière, la cassure d'une ligne peut être le début d'une phase d'accélération où le prix "colle" à la bande.
Comment trader avec les Bandes De Bollinger : Technique DBB de Kathy Lien
Kathy Lien, une célèbre analyste et trader bien connue dans le milieu du Forex, a décrit une technique pour le combo des indicateurs Bollinger Bands explication, à savoir DBB - Bollinger Double Bands ou Double Bandes de Bollinger. Dans son livre The Little Book of Currency Trading, elle y écrit que c'est sa méthode préférée.
A l'origine, la DBB peut être appliquée à l'analyse technique pour tout actif négocié sur de marchés liquides et importants comme par exemple le Forex, les indices ou les matières premières.
Attention : cette stratégie est évoquée uniquement à titre éducatif. Il est nécessaire de s'entraîner et de la développer personnellement avant de l'utiliser.
Je vous détaille les différentes informations pour l'appliquer sur un graphique de trading :
- Insérer les Bandes de Bollinger sur le graphique ;
- Aller dans Paramètres de l'indicateur et sélectionner un écart type de 2 et une SMA de 20 périodes ;
- Insérer une seconde fois les Bandes de Bollinger avec une couleur différente ;
- Accéder aux paramètres et sélectionner un écart type de 1 et un SMA de 20.
Lorsque les indicateurs auront été correctement attachés au graphique, on devrait observer les zones suivantes :
- A1: la ligne supérieure BB (Bandes de Bollinger) qui est à 2 écarts types de la ligne X, soit la moyenne mobile simple sur 20 périodes (SMA) ;
- B1: la ligne BB supérieure qui est à 1 écart type par rapport à la moyenne mobile 20 périodes (SMA) ;
- X: SMA à 20 périodes du H4. Cela sert à la fois de centre des DBB et de référence pour déterminer l'emplacement des autres bandes ;
- B2: La ligne BB inférieure est à 1 écart type par rapport à la moyenne mobile simple 20 périodes (SMA) ;
- A2: La ligne BB inférieure correspond à 2 écarts types par rapport à la moyenne mobile simple 20 périodes (SMA).
Selon Kathy Lien, ces bandes représentent quatre zones de trading distinctes utilisées par les traders pour effectuer leurs transactions.
- La zone d'achat se situe entre les lignes A1 et B1 ;
- La zone neutre 1 entre les lignes B1 et X ;
- La zone neutre 2 entre les lignes X et B2 ;
- La zone de vente entre les lignes B2 et A2.
L'idée que l'on retrouve au travers de cette stratégie Bande Bollinger et développée par Kathy Lien est que l'on devrait combiner les deux zones centrales et se concentrer sur trois zones :
- Le quart supérieur ;
- La moitié centrale ;
- Le quart inférieur.
La zone d'achat DBB :
Lorsque les prix se situent dans cette zone supérieure (entre les deux lignes supérieures, A1 et B1), ils nous indiquent que la tendance haussière est forte et qu'il y a plus de chances que les prix continuent à augmenter. Tant que les bougies continuent à se clôturer dans le quart supérieur, on doit (selon la stratégie) conserver les positions acheteuses actuelles, voir même en ouvrir de nouvelles.
La zone de vente DBB :
Lorsque les prix se situent dans la zone inférieure (entre les deux lignes les plus basses, A2 et B2), la tendance baissière se poursuivra probablement. Tant que les bougies continuent de se clôturer dans le quart inférieur, on doit conserver les positions vendeuses actuelles, voir en ouvrir de nouvelles.
La zone neutre DBB :
Lorsque le prix se situe dans la zone définie par les bandes d'écart type (B1 et B2), il n'y a pas de tendance forte, le prix est susceptible de fluctuer dans une fourchette de négociation parce que le momentum n'est plus assez fort pour poursuivre la tendance. La moyenne mobile simple de 20 jours (X) qui sert de référence pour les Bandes Bollinger se trouve au centre de la zone.
La technique Bollinger Double Bands peut être résumée dans le tableau suivant :
Avantages Et Limites des Bandes de Bollinger
Avant de terminer cet article, il me semblait important de répertorier les principaux avantages et limites de cet outil technique.
Parmi les avantages, nous pouvons indiquer que les bandes de Bollinger permet :
- D'identifier les ranges
- D'identifier les tendances
- De permettre de suivre la volatilité sur les marchés
- De réagir fortement selon les conditions du marché
En revanche, l'indicateur pose aussi certaines limites :
- Utilisation des données passées, il est donc en retard.
- Ne tient pas compte des volumes échangés sur le marché.
- Comme tout indicateur technique de trading, il est essentiel de compléter votre analyse à l'aide d'indicateur de famille différente (par exemple : oscillateurs, volume...)
Bande De Bollinger Bourse - Conclusion
Les Bandes Bollinger se révèlent être un des indicateurs favoris des traders techniques. Il est, je pense, important de comprendre cet indicateur et de le tester pour en savoir davantage et peut être l'intégrer dans votre stratégie de trading. Vous pouvez le tester sur un compte de démonstration Admirals gratuit, dans des conditions de trading réelles, sans risquer de perdre votre capital.
Les points importants des bandes de Bollinger :
- Les Bandes Bollinger fournissent une définition relative de la volatilité.
- Il n'est pas utile d'utiliser plusieurs indicateurs de la même famille. Par exemple, vous pouvez utiliser l'indicateur momentum ou un indicateur de volume.
- Les prix peuvent dépasser la bande supérieure et aller au-dessous de la bande inférieure de Bollinger.
- L'indicateur permet de trader lorsque les marchés sont en tendance haussière, baissière, ou en range.
- Les bandes Bollinger sont basées sur une moyenne mobile simple. En effet, une moyenne mobile simple est utilisée dans le calcul de l'écart-type.
FAQ Bandes de Bollinger
Quels réglages pour utiliser les bandes de Bollinger ?
Généralement, la moyenne mobile simple est de 20 jours et l'écart type est multiplié par 2.
De quelle famille est cet indicateur ?
L'indicateur bandes de Bollinger est issu de la famille de la tendance.
Puis-je l'utiliser pour prendre des positions en trading ?
Oui, vous pouvez l'utiliser, mais utiliser uniquement les bandes de Bollinger pour prendre vos décisions de trading est risqué. Accompagné cet indicateur avec un indicateur de volume et un indicateur de momentum permettrait d'affiner votre analyse.
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