Trading pour les Débutants – Dollar Australien : Ce qu'il faut savoir
Le dollar australien (AUD), ou "Aussie" comme l'appellent certains traders, est l'une des devises les plus fortes de la région Asie-Pacifique. Le dollar australien figure parmi les principales devises échangées sur les marchés mondiaux, représentant environ 6,0% du volume quotidien, pour une valeur moyenne de 479 milliards de dollars.
La Reserve Bank of Australia (RBA), dans son document intitulé "Driver of the Australian Dollar Exchange Rate" (cet explicatif met en évidence certains des principaux moteurs du taux de change du dollar australien), note : "Les matières premières représentent une part importante des exportations australiennes et les variations des prix des matières premières se traduisent donc par des variations des prix à l'exportation. Des prix d'exportation plus élevés signifient qu'il faut davantage de dollars australiens pour acheter la même quantité de matières premières exportées par l'Australie. Ce phénomène entraîne une augmentation de la demande de dollars australiens et provoque ainsi une appréciation de l’AUD. En effet, le dollar australien est souvent considéré comme une devise liée aux matières premières".
Dans cet article, nous allons vous apporter des informations utiles sur le dollar australien, l'économie du pays et la politique monétaire de la RBA.
Variations du dollar australien
Le dollar australien a chuté face à son homologue américain en mars 2020, atteignant son niveau le plus bas depuis 2003 avec un creux à 0,5510 le 19 mars. Un rapport de la National Australian Bank (NAB), publié en avril 2020, a noté que "l'augmentation de la pression baissière sur l'AUD/USD a été la chute des prix des matières premières, non seulement en raison du choc de la demande dû à la contraction économique mondiale en cours, mais aussi de l'effondrement des prix du pétrole".
Veuillez noter : Les rendements passés ne sont pas une indication fiable des résultats futurs.
Le dollar australien s'est redressé par rapport au dollar américain, atteignant son plus haut niveau sur 3 ans le 1er mai 2021, avant de reculer dans les mois qui ont suivi, pour atteindre son plus bas niveau sur 2 ans en octobre 2022.
Veuillez noter : Les rendements passés ne sont pas une indication fiable des résultats futurs.
Cette année, le dollar australien est resté à la traîne de la plupart des devises du G10 (les dix devises les plus échangées dans le monde), perdant 2,5 % par rapport au dollar américain. Un rapport de Bloomberg a suggéré que la chute "s'est produite dans un contexte de turbulences bancaires aux États-Unis, de baisse des rendements du Trésor et de la décision de la Reserve Bank of Australia de suspendre ses hausses de taux afin d'évaluer les perspectives".
Que faut-il savoir sur l'économie australienne ?
Selon les données fournies par la Banque Mondiale, l'économie australienne est la 13ème au monde en termes de Produit Intérieur Brut (PIB) nominal. Un sondage réalisé par l'Organisation de Coopération et de Développement Économiques (OCDE) indique que la dette publique australienne s'élève à 83,7% du PIB national.
Les dernières Perspectives Économiques Mondiales du Fonds Monétaire International (FMI) prévoient une croissance du PIB australien de 1,6% en 2023 et de 1,7% en 2024 ; il convient de noter que l'économie australienne a connu une croissance de 3,7% en 2022. Le Trésor australien et la Reserve Bank of Australia (RBA) prévoient un taux de croissance du PIB de 1,5% pour 2023 et 2024.
Le même rapport du FMI indique que l'inflation s'élèvera à 5,3% en 2023 et tombera à 3,2% en 2024. Les analystes de la RBA prévoient quant à eux une inflation de 4,75% cette année et de 3,5% en 2024.
Le trésorier australien Jim Chalmers a déclaré aux journalistes d'ABC que "la situation dans le monde est devenue plus complexe et plus difficile, même au cours des derniers mois. Nous ne serons donc pas complètement à l'abri de cette situation. Le Trésor s'attend à ce que notre propre économie ralentisse considérablement dans le courant de l'année. En raison de la combinaison du ralentissement de l'économie mondiale et de l'impact de la hausse des taux d'intérêt chez nous également. Nous devons donc faire face à de nombreux défis provenant du monde entier".
La RBA évalue les effets de sa politique monétaire
Le 4 avril, le conseil d'administration de la RBA a annoncé sa décision de suspendre ses plans de resserrement de la politique monétaire. Le communiqué publié à l'issue de la réunion indique que le plein effet de l'augmentation substantielle des taux d'intérêt ne s'est pas encore fait sentir. Les membres du conseil d'administration de la RBA ont souligné que l'inflation à la consommation semble avoir atteint son maximum, mais ont ajouté "qu'un nouveau resserrement pourrait bien être nécessaire pour s'assurer que l'inflation revienne à son niveau cible".
Dans un rapport, les spécialistes des devises de Westpac ont écrit : "Lorsque les marchés australiens ont rouvert après Pâques, les estimations d'une augmentation de 25 points de base du taux directeur de la RBA en mai étaient de l'ordre de 25 à 30%. Une hausse en mai reste le scénario de base de Westpac avant les données essentielles de l'IPC du premier trimestre le 26 avril. Après le mois de mai, les estimations du marché commencent à pencher en faveur d'un assouplissement".
Le gouverneur de la RBA, Philip Lowe, a déclaré au National Press Club : "Troisièmement, le conseil d'administration de la banque centrale est prêt à ce que le retour de l'inflation à l'objectif soit légèrement plus lent que celui de certaines autres banques centrales. Selon nos dernières prévisions, l'inflation devrait revenir à son niveau cible d'ici le milieu de l'année 2025".
Trading du dollar australien et limitation des risques
Les paires de devises en AUD telles que AUD/USD, AUD/GBP ou même AUD/NZD font souvent l'objet d'articles dans les médias financiers. Dans le monde du trading, le dollar australien est une devise qui suscite l'attention dans la mesure où il est étroitement lié au commerce des matières premières et où l'économie du pays est corrélée à celle de la Chine.
Comme pour tout instrument financier, la gestion du risque est cruciale, en particulier pour les débutants. En effet, les nouveaux traders s'exposent à des risques tels que la perte de capital, faute de disposer de l'expérience nécessaire pour déterminer la meilleure ligne de conduite à adopter. Afin d'améliorer vos compétences en matière de trading et vos perspectives de réussite, il est préférable d'apprendre à utiliser des outils de gestion des risques. L'utilisation d'outils tels que les ordres stop loss, par exemple, vous aide à limiter les risques sur vos trades. Par conséquent, votre niveau de stress est moins élevé et vous bénéficiez d'une plus grande clarté d'esprit pour ajuster votre stratégie de trading comme vous le souhaitez.
Le trading de news vous intéresse ? Découvrez comment cette approche fonctionne grâce à nos webinaires gratuits. Interagissez avec des traders professionnels. Assistez à des séances de trading en direct et apprenez-en davantage.
INFORMATIONS SUR LES MATÉRIAUX ANALYTIQUES :
Ce contenu ne contient pas et ne doit en aucun cas être interprété comme contenant des conseils ou des recommandations d'investissement, une offre ou une sollicitation à trader sur des instruments financiers. Veuillez noter que cette communication marketing n'est pas un indicateur fiable de toute performance actuelle ou future, dans la mesure où les circonstances peuvent évoluer dans le temps. Avant de prendre toute décision d'investissement, vous devez demander l'avis de conseillers financiers indépendants afin de vous assurer que vous comprenez bien les risques encourus.
