Handel in turbulenten Zeiten: Was sind sichere Hafenmärkte?

Die Ankündigung der Handelszölle des US-Präsidenten Donald Trump am 7. April 2025 führte zu einem erheblichen Anstieg der Marktvolatilität und Unsicherheit. Für alle Arten von Händlern kann dies oft ein herausforderndes Umfeld sein und einige dazu führen, sich sicheren Märkten zuzuwenden.  

Dieser Leitfaden wird untersuchen, was sichere Hafenmärkte sind und warum sie wichtig sind. Bitte beachten Sie, dass dieses Material nur zu Informationszwecken dient und nicht zur finanziellen Beratung. 

Aktuelle Markvolatilität und ihre Ursachen 

Die Rolle von Handelszöllen 

Handelszölle sind im Wesentlichen Steuern, die auf importierte Waren erhoben werden, und ihr Hauptzweck besteht darin, die heimischen Industrien vor dem, was als unfaire Konkurrenz wahrgenommen wird, zu schützen. Am 7. April 2025 setzte das Weiße Haus von Donald Trump eine aggressive Anwendung von Zöllen in einem Versuch um, die Handelsdefizite auszugleichen, was zu einem erheblichen Anstieg der Volatilität auf den globalen Märkten führte.  

Diese Maßnahmen haben nun zu Vergeltungszöllen von anderen Nationen geführt, was das globale Handelsumfeld destabilisiert. Dies hat zu plötzlichen Veränderungen der Marktstimmung geführt, da Investoren versuchen, ihre Portfolios neu zu positionieren und sich gegen Risiken abzusichern.  

Die erhöhte Volatilität bedeutet, dass die Märkte innerhalb kurzer Zeit dramatisch im Wert schwanken können, was einige Anleger dazu veranlasst, alternative, stabilere Märkte zu suchen oder einfach den Markt zu verlassen und in Bargeld zu bleiben. 

Was sind sichere Hafenmärkte? 

Sichere Hafenmärkte beziehen sich auf Anlageklassen oder Segmente, die historisch dazu tendiert haben, ihren Wert während Marktturbulenzen zu erhalten oder zu steigern, obwohl dies nicht garantiert ist und Risiken birgt. Während diese Vermögenswerte nicht garantiert das Risiko eliminieren, werden sie von einigen Marktteilnehmern typischerweise als potenziell stabilisierende Einflüsse innerhalb diversifizierter Portfolios angesehen.  

Dieser Überblick beschreibt mehrere Anlageklassen, die historisch als sichere Häfen eingestuft wurden. Es ist wichtig zu beachten, dass nicht alle Märkte für alle Personen geeignet sind und vergangene Leistungen keine Garantie für zukünftige Leistungen bieten. 

Wichtige sichere Zufluchtsmärkte für den Handel 

Lass uns mehrere sichere Hafenmärkte besprechen. 

1. Gold- und Edelmetallmärkte 

Gold wird häufig als eines der traditionellen sicheren Anlagewerte genannt. Im Gegensatz zu Finanzinstrumenten, die an bestimmte Währungen oder Volkswirtschaften gebunden sind, ist Gold ein greifbarer Vermögenswert, von dem einige Marktteilnehmer glauben, dass er im Laufe der Zeit einen inneren Wert behalten kann. Andere Edelmetalle, wie Silber, werden manchmal zusammen mit Gold diskutiert, obwohl diese Metalle volatiler sind. 

Es gibt mehrere Möglichkeiten, um Zugang zu Gold zu erhalten.  

• Gold ETFs. Ein börsengehandelter Fonds ist darauf ausgelegt, die Wertentwicklung von Gold zu verfolgen, indem er in physisches Gold investiert und es lagert oder durch Derivate wie Terminkontrakte eine Beteiligung erlangt. Anteile des Fonds werden an der Börse gehandelt und können wie reguläre Unternehmensanteile gekauft und verkauft werden.  
• Goldminenaktien. Unternehmen, die an der Goldgewinnung und -verarbeitung beteiligt sind, haben eine indirekte Verbindung zu sicheren Häfen. Die Leistung eines Goldbergbauunternehmens kann an den Goldpreis gebunden sein und eine Exposition gegenüber dem Metall bieten.
• Goldß CFDs sind gehebelte Derivate, die es Händlern ermöglichen, auf die Preisbewegungen von Gold zu spekulieren, ohne das physische Asset zu besitzen. Der Händler und der Broker tauschen die Differenz im Wert zwischen dem Eröffnungs- und dem Schlusskurs des Vertrags aus.

Mit Admiral Markets können Sie Gold gegen US-Dollar-CFDs handeln. Es ist wichtig zu beachten, dass Gold zwar als sicherer Hafen angesehen werden kann, sein Preis jedoch stark schwankt, da er weiterhin von Veränderungen in Angebot, Nachfrage, Zinssätzen und Inflation beeinflusst wird. Daher garantiert die historische Performance von Gold keine zukünftigen Ergebnisse.

2. Staatsanleihen und Anleihefonds 

Staatsanleihen, insbesondere solche, die von Ländern mit einem stabilen wirtschaftlichen und politischen System emittiert werden, werden von Marktteilnehmern oft als relativ risikofrei in Zeiten von Marktturbulenzen angesehen. Diese Anleihen werden in der Regel durch die Kreditwürdigkeit der ausstellenden Regierung unterstützt und bieten typischerweise einen festen Einkommensstrom. 

Es gibt verschiedene Möglichkeiten, um sich mit Anleihen vertraut zu machen.  

• Direktkauf. Einige Anleger können Anleihen direkt von der Regierung oder über den Sekundärmarkt erwerben.  
• Anleihen-ETFs. Ein Anleihen-Exchange-Traded Fund (ETF) investiert in viele verschiedene Staatsanleihen. Investoren können Anteile des Anleihen-ETFs erwerben, was eine breite Exposition gegenüber einem diversifizierten Portfolio von Anleihen bietet.  

Admiral Markets bietet verschiedene Anleihen-ETFs von Anbietern wie iShares, Lyxor und Vanguard zum Investieren an. Sie können die verschiedenen Instrumente auf der Seite der Kontraktspezifikation durchsuchen.  

3. Währungspaare 

Währungen, die mit Ländern verbunden sind, die über gut etablierte wirtschaftliche Rahmenbedingungen verfügen, werden manchmal als sicherere Wertspeicher in Zeiten von Marktinstabilität angesehen. Häufig genannte Beispiele sind der US-Dollar, der Schweizer Franken und der japanische Yen. Die zugrunde liegende Idee ist, dass es in Zeiten der Unsicherheit zu einem Wechsel hin zu Währungen kommen kann, die als stabil wahrgenommen werden. 

Wenn jedoch in der Realität die Wirtschaft der Währung, mit der Sie handeln, die Ursache für Marktturbulenzen ist, dann bietet sie möglicherweise keinen Wertspeicher oder Stabilität für Investitionen. Es ist wichtig, sich über die globale Situation in Zeiten von Turbulenzen an den Finanzmärkten zu informieren.  

Mit Admiral Markets können Sie über 80 Forex-CFDs 24 Stunden am Tag, 5 Tage die Woche handeln. Sehen Sie sich die vollständige Liste der Währungspaare auf der Seite der Kontraktspezifikationen an.  

4. Defensive Aktien 

Defensive Aktien beziehen sich auf die Anteile von Unternehmen, die Waren und Dienstleistungen produzieren, die als notwendig angesehen werden. Es umfasst Sektoren wie Gesundheitswesen, Versorgungsunternehmen, Konsumgüter sowie Lebensmittel und Getränke. Da es eine konstante Nachfrage nach diesen Produkten gibt, selbst während Marktturbulenzen, könnten sie einen Wertspeicher und mögliches Wachstum bieten.

Abschließendes 

Handel und Investieren in wirtschaftlichen Turbulenzen kann herausfordernd sein. In diesem Artikel haben wir mehrere Anlageklassen behandelt, die als sichere Häfen gelten. Es ist jedoch schwierig zu entscheiden, welche Anlageklassen einen Wert speichern oder Wachstum bieten werden, da niemand die Zukunft vorhersagen kann.

Indem sie sich bewusst sind, wie sich verschiedene Anlageklassen entwickeln, können Investoren hilfreiche Einblicke in den aktuellen Zustand des Marktes gewinnen. Eine weitere Option für Investoren besteht darin, während wirtschaftlicher Turbulenzen aus dem Markt fernzubleiben, bis sich die Bedingungen für ihre individuellen Strategien verbessern.

Ein Demokonto kann verwendet werden, um in einer virtuellen Umgebung zu handeln und zu investieren. Dies kann nützlich sein, um das Handeln einer bestimmten Strategie zu üben oder eine Idee zu testen.

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