Kategorizace klientů

Společnost Admiral Markets Cyprus Ltd je zapsána (osvědčení o zápisu do rejstříku č. HE 310328) v Kyperské republice prostřednictvím Oddělení registrátora společností a správce konkursní podstaty (http://www.mcit.gov.cy). Admiral Markets Cyprus Ltd je povolena a regulována Kyperskou komisí pro cenné papíry (http://www.cysec.gov.cy) (licence č. 201/13) a působí podle směrnice o finančních trzích (směrnice EU 2004/39/ES).

1. Úvod

1.1. Za účelem poskytování investičních služeb klientům vyžaduje společnost Admiral Markets Cyprus Ltd před poskytnutím služeb od klientů informace, které jsou nezbytné k pochopení hlavních okolností spojených s klientem. Rovněž poskytnout společnosti Admiral Markets Cyprus Ltd přiměřené důvody domnívat se, že klient má potřebné znalosti a zkušenosti, aby porozuměl rizikům spojeným s produktem nebo investiční službou, kterou klient nabízí nebo požaduje.

1.2. Za účelem zjištění znalostí a zkušeností zákazníka v oblasti investování se informace získané společností Admiral Markets Cyprus Ltd týkají alespoň následujících aspektů v rozsahu, který je relevantní z hlediska klasifikace klientů, povahy a rozsahu poskytované služby, typu a složitosti zamýšlené služby, produktu a transakce a souvisejících rizik:

1.2.1. druhy investičních služeb, transakcí a cenných papírů, o kterých má zákazník dostatečné znalosti;

1.2.2. objem, povahu a četnost klientových transakcí s cennými papíry a období, ve kterém byly provedeny;

1.2.3. úroveň vzdělání, profese nebo případně předchozí profese klienta nebo potenciálního klienta.

1.3. Admiral Markets Cyprus Ltd má právo spoléhat se na informace poskytnuté klientem, pokud si Admiral Markets Cyprus Ltd není vědoma nebo si neměla být vědoma skutečnosti, že předložené informace byly zastaralé, nepřesné nebo neúplné.

2. Retailový klient

2.1. Osobu, která není profesionálním klientem nebo způsobilou protistranou, považuje Admiral Markets Cyprus Ltd za retailového klienta.

3. Profesionální klient

3.1. Profesionální klient je klient, který má zkušenosti, znalosti a odbornost, aby mohl činit vlastní investiční rozhodnutí a správně posoudit rizika, která podstupuje.

3.2. Za profesionální klienty se svou povahou považují tyto osoby:

3.2.1. subjekty autorizované členským státem, subjekty autorizované nebo regulované členským státem a subjekty autorizované nebo regulované nečlenským státem:

3.2.2. úvěrové instituce, investiční podniky, jiné povolené nebo regulované finanční instituce, pojišťovny, programy kolektivního investování a správcovské společnosti těchto programů, penzijní fondy a správcovské společnosti těchto fondů, obchodníci s komoditami a komoditními deriváty;

3.2.3. národní a regionální vlády, veřejné orgány, které spravují veřejný dluh, centrální banky;

3.2.4. mezinárodní a nadnárodní instituce, jako jsou světové banky, IMF, ECB,

3.2.5. EIB a další podobné mezinárodní organizace;

3.3. Výše uvedené subjekty jsou považovány za profesionály. Mohou však požádat o neprofesionální zacházení a společnost Admiral Markets Cyprus Ltd může souhlasit s poskytnutím vyšší úrovně ochrany. Pokud je klientem společnosti Admiral Markets Cyprus Ltd výše uvedený subjekt, musí jej společnost Admiral Markets Cyprus Ltd před jakýmkoli poskytnutím služeb informovat, že na základě informací, které má společnost Admiral Markets Cyprus Ltd k dispozici, je klient považován za profesionálního klienta a bude s ním takto zacházeno, pokud se společnost Admiral Markets Cyprus Ltd a klient nedohodnou jinak. Klient může požádat o změnu podmínek smlouvy, aby si zajistil vyšší stupeň ochrany.

3.4. Tato vyšší úroveň ochrany bude poskytnuta, pokud klient, který je považován za profesionála, uzavře s Admiral Markets Cyprus Ltd písemnou dohodu, že pro účely platného režimu výkonu činnosti nebude považován za profesionála. V takové dohodě by mělo být uvedeno, zda se to vztahuje na jednu nebo více konkrétních služeb nebo transakcí nebo na jeden nebo více typů produktů nebo transakcí.

3.5. Následující osoby mohou být na požádání považovány za odborníky.

3.5.1. Jiní klienti než ti, kteří jsou uvedeni v oddíle 3.2.1, včetně orgánů veřejného sektoru a soukromých individuálních investorů, se mohou rovněž vzdát některých ochranných opatření poskytovaných pravidly chování společnosti Admiral Markets Cyprus Ltd.

3.5.2. Admiral Markets Cyprus Ltd může s kterýmkoli z výše uvedených klientů jednat jako s profesionálem, pokud jsou splněna příslušná kritéria a postupy uvedené níže. Nepředpokládá se však, že tito klienti mají znalosti trhu a zkušenosti srovnatelné s kategoriemi uvedenými v oddíle 3.2.1.

3.5.3. Jakékoli takové zřeknutí se ochrany poskytované standardním režimem chování v obchodním styku se považuje za platné pouze tehdy, pokud přiměřené posouzení odborných znalostí, zkušeností a vědomostí klienta provedené společností Admiral Markets Cyprus Ltd. poskytuje vzhledem k povaze zamýšlených transakcí nebo služeb přiměřenou jistotu, že klient je schopen činit vlastní investiční rozhodnutí a rozumí souvisejícím rizikům.

3.5.4. Za příklad hodnocení odborných znalostí a vědomostí lze považovat test způsobilosti uplatňovaný na manažery a ředitele subjektů s licencí podle evropských směrnic v oblasti financí. V případě malých subjektů by osoba, která podléhá výše uvedenému posouzení, měla být osobou oprávněnou provádět transakce jménem subjektu.

3.5.5. Při výše uvedeném hodnocení by měla být splněna minimálně dvě z následujících kritérií:

• klient uskutečnil na relevantním trhu transakce významného objemu s průměrnou četností 10 transakcí za čtvrtletí v předchozích čtyřech čtvrtletích,
• velikost portfolia finančních nástrojů klienta, které je definováno jako portfolio zahrnující hotovostní vklady a finanční nástroje, přesahuje 500 000 EUR.
• klient pracuje nebo pracoval ve finančním sektoru po dobu nejméně jednoho roku na odborné pozici, která vyžaduje znalost plánovaných transakcí nebo služeb.

3.6. Výše definovaní klienti se mohou vzdát výhod podrobných pravidel chování pouze v případě, že je dodržen níže uvedený postup:

• musí písemně oznámit společnosti Admiral Markets Cyprus Ltd, že si přejí, aby s nimi bylo zacházeno jako s profesionálními klienty, a to buď obecně, nebo ve vztahu ke konkrétní investiční službě nebo transakci nebo typu transakce či produktu,
• Admiral Markets Cyprus Ltd je musí jasně písemně upozornit na ochranu a práva na odškodnění investorů, o které mohou přijít,
• musí písemně prohlásit v dokumentu odděleném od smlouvy, že jsou si vědomi důsledků ztráty této ochrany.

3.7. Před rozhodnutím o přijetí jakékoli žádosti o zproštění povinnosti je společnost Admiral Markets Cyprus Ltd povinna podniknout veškeré přiměřené kroky k zajištění toho, aby klient, který žádá o zacházení jako s profesionálním klientem, splňoval příslušné požadavky uvedené výše.

3.8. Profesionální klienti jsou povinni informovat společnost Admiral Markets Cyprus Ltd o všech změnách, které by mohly ovlivnit jejich stávající zařazení do kategorie. Pokud se však společnost Admiral Markets Cyprus Ltd dozví, že klient již nesplňuje původní podmínky, díky kterým byl způsobilý pro profesionální zacházení, pak společnost Admiral Markets Cyprus Ltd podnikne příslušné kroky.

4. Způsobilá protistrana

4.1. Následující osoby lze klasifikovat jako způsobilé protistrany pouze v souvislosti s poskytováním služby přijímání a předávání pokynů k cenným papírům, provádění pokynů k cenným papírům jménem nebo na účet klientů a obchodování s cennými papíry na vlastní účet:

• subjekty autorizované členským státem, subjekty autorizované nebo regulované členským státem a subjekty autorizované nebo regulované nečlenským státem:
• úvěrové instituce, investiční podniky, jiné povolené nebo regulované finanční instituce, pojišťovny, programy kolektivního investování a správcovské společnosti těchto programů, penzijní fondy a správcovské společnosti těchto fondů, obchodníci s komoditami a komoditními deriváty;
• národní a regionální vlády, veřejné orgány, které spravují veřejný dluh, centrální banky;
• mezinárodní a nadnárodní instituce, jako jsou Světová banka, MMF, ECB, EIB a další podobné mezinárodní organizace;
• osoby, jejichž hlavní činností je obchodování s komoditami nebo komoditními deriváty na vlastní účet;
• osoby, které obchodují na vlastní účet na trzích s finančními futures, opcemi nebo jinými derivátovými nástroji a na peněžních trzích pouze za účelem zajištění investic provedených na trzích s derivátovými nástroji nebo které provádějí transakce na účet účastníků uvedených trhů nebo pro ně stanovují zásady oceňování a jejichž provádění transakcí zajišťují osoby, které organizují vypořádání na stejných trzích.

5. Žádost o jinou kategorizaci

5.1. Neprofesionální klient může požádat o zařazení do kategorie profesionálních klientů. Klient tak přijímá nižší úroveň ochrany.

5.2. Profesionální klient může požádat o zařazení do kategorie neprofesionálních klientů. Klient tak získává vyšší úroveň ochrany.

5.3. Způsobilá protistrana může požádat o zařazení do kategorie profesionálních nebo neprofesionálních klientů. Klient získává vyšší úroveň ochrany.

5.4. Admiral Markets Cyprus Ltd si vyhrazuje právo odmítnout jakoukoli z výše uvedených žádostí o jinou kategorizaci.