Ce Sunt Titlurile de Valoare și Cum Puteți Să Le Tranzacționați? ↗️ Ghid Actualizat 2023

Știați că titlurile de valoare oferă traderilor una dintre cele mai bune modalități de a-și dezvolta capitalul? Este posibil ca mulți dintre voi să fiți deja familiarizați cu investițiile în titluri de valoare precum acțiuni și obligațiuni. Cu toate acestea, în era digitală, există multe tipuri diferite de titluri de valoare disponibile pentru investitori, ceea ce înseamnă că este extrem de important să dețineți informații despre ele, pentru a putea fi un trader de succes.

În acest articol, vom răspunde la următoarele întrebări:

• Titluri de Valoare - Definiție
• Titluri de Valoare Exemple
• De Ce Să Investiți în Titluri de Valoare?
• Cumpărarea și Vânzarea Titlurilor de Valoare
• De Ce Să Cumpărați Sau Să Vindeți Titluri de Valoare cu Admiral Markets?

Titluri de Valoare - Definiție

În principiu, titlurile de valoare reprezintă proprietatea asupra unei companii cotate la bursă (acțiuni) sau un împrumut acordat statului sau unei companii (obligațiuni). Desigur, există și o combinație a celor două tipuri de titluri de valoare, care sunt adesea numite hibride.

Instrumentele financiare derivate, cum ar fi contractele futures, opțiunile, contractele pentru diferență etc., pot fi considerate, de asemenea, titluri de valoare.

În continuare vom detalia celelalte tipuri de titluri de valoare.

Titluri de Valoare Exemple

Există o varietate de tipuri diferite de titluri de valoare disponibile pentru investitori. Însă, în general, cele mai interesante pentru aceștia sunt titlurile de valoare-acțiuni și obligațiuni.

✴️ Acțiunile Sunt Titluri De Valoare

Titlurile legate de capitalul propriu al unei compoanii reprezintă probabil cea mai cunoscută formă de titluri de valoare și se referă la acțiunile companiilor care se listează public pe bursă, precum acțiunile Apple, acțiunile BP, etc.

Când o companie dorește să se dezvolte, are nevoie de finanțare. Companiile pot împrumuta banii de la o bancă, pot găsi investitori privați sau pot merge pe piețele de capital unde pot emite acțiuni sau titluri de valoare pentru a atrage capitalul necesar.

Dacă alegeți să cumpărați titluri de valoare ale unei companii cotate la bursă sub formă de acțiuni, atunci cumpărați o parte din compania a cărei acțiuni ați ales să le cumpărați:

• În cazul în care compania este profitabilă, aceasta vă poate oferi oportunitatea de a obține profituri sub formă de dividende sau de creștere a prețului acțiunilor;
• În cazul în care compania este în pierdere, prețul acțiunilor sale va scădea. Cu toate acestea, companiile care plătesc dividende pot recupera cel puțin o parte din pierderile investitorilor lor prin aceste plăți. 

În graficul de mai jos puteți observa evoluția acțiunilor Johnson & Johnson (#JNJ), o companie care și-a majorat plățile de dividende de aproape 58 de ani consecutivi:

Sursa: Admiral Markets MetaTrader 5, grafic săptămânal #JNJ; Interval: 25 august 2013 - 26 martie 2021. Vă rugăm să rețineți: performanța anterioară nu este un indicator fiabil al rezultatelor viitoare. 

Cu ajutorul contului Invest.MT5, puteți cumpăra și vinde titlurile de valoare precum acțiuni de la 15 dintre cele mai mari burse de valori din lume! De asemenea, puteți crea un flux de venituri pasive prin colectarea plăților de dividende și să deschideți un cont cu un depozit minim de 1 €. Puteți începe chiar acum făcând clic pe bannerul de mai jos:

✴️ Titluri de Valoare - Obligațiuni sau Titluri de Creanță

Titlurile de creanță sunt cel mai adesea denumite obligațiuni. Dacă o companie sau un guvern dorește să împrumute bani, poate încerca să obțină un împrumut de la bancă sau poate emite o obligațiune. După emiterea unei obligațiuni, deținătorul de obligațiuni împrumută efectiv banii respectivi emitentului.

Deținătorul sau cumpărătorul acesteia va primi o dobândă fixă reprezentând un anumit procent din datorie, care va fi plătită periodic și la intervale regulate până la scadență. În mod similar, atunci când obligațiunea ajunge la scadență, emitentul va trebui să plătească înapoi suma împrumutată.

Investiția în obligațiuni este mult mai complexă decât investiția în acțiuni. De fapt, piața obligațiunilor corporative este destinată în principal traderilor și investitorilor instituționali.

Cu toate acestea, există o modalitate de a valorifica în continuare titluri de creanță și aceasta se realizează prin produse financiare precum ETF-uri (fonduri tranzacționate la bursă). Puteți afla mai multe despre acestea în articolul nostru „Ce este un fond tranzacționat la bursa (ETF)".

De exemplu, investitorii ar putea câștiga expunere pe titluri de creanță, cum ar fi obligațiunile, prin intermediul Vanguard long-term Bond ETF. Potrivit paginii de produse Vanguard, acest ETF investește în principal în obligațiuni guvernamentale.

Acest produs, dar și multe altele, sunt disponibile pentru a fi tranzacționate prin intermediul contului Invest.MT5. Puteți vizualiza, de asemenea, un grafic al prețurilor istorice în platforma de tranzacționare MetaTrader 5, oferită în mod gratuit de Admiral Markets, după cum puteți observa mai jos:

Sursa: Admiral Markets MetaTrader 5, grafic zilnic #BLV, Interval: 3 septembrie 2019 - 26 martie 2021. Vă rugăm să rețineți: performanța anterioară nu este un indicator fiabil al rezultatelor viitoare. 

Știați că puteți descărca complet GRATUIT platforma de tranzacționare MetaTrader 5 oferită de Admiral Markets? După descărcare, puteți vizualiza prețurile istorice și puteți tranzacționa pe o gamă largă de instrumente care acoperă active multiple. Puteți începe descărcarea gratuită făcând clic pe bannerul de mai jos:

✴️ Definiție Titluri de Valoare cu Venit Fix

Un titlul de valoare cu venit fix este o investiție care plătește dobânda în cadrul unui program obișnuit până la scadență, atunci când principalul (suma împrumutată) este rambursat. De fapt, titlurile cu venit fixe sunt titluri de creanță, dintre care cel mai popular tip este obligațiunea.

✴️ Ce Sunt Titlurile de Valoare Ipotecare?

Titluri de valoare ipotecare sau MBS (Mortgage Backed Securities) pe termen scurt sunt investiții garantate prin credite ipotecare.

✳️ Când o persoană obține un credit ipotecar de la o bancă, banca poate vinde împrumutul/creditul către o bancă de investiții pentru a genera capital pentru noi împrumuturi;

✳️ Banca de investiții poate apoi să colecționeze aceste credite ipotecare și să le vândă ca titluri de valoare ipotecare. Acestea pot fi apoi cumpărate și vândute pe piața secundară altor instituții.

Acest tip de titluri de valoare a jucat un rol foarte important în criza financiară globală din 2008-2009 și, de atunci, statutul lor a devenit foarte controversat.

Una dintre cele mai accesibile modalități de a tranzacționa astfel de titluri ipotecare este prin intermediul unui fond tranzacționat la bursă care investește în acestea. Un astfel de ETF este iShares Mortgage Real Estate ETF (#REM) și oferă expunere la ipotecile imobiliare rezidențiale și comerciale din SUA. Iată graficul CFD REM :

Sursă: Admiral Markets MetaTrader 5, grafic zilnic #REM. Interval: 3 septembrie 2019 - 26 martie 2021. Vă rugăm să rețineți: performanța anterioară nu este un indicator fiabil al rezultatelor viitoare. 

✴️ Titluri de Valoare Hibride

După cum sugerează și numele, titlurile de valoare hibride pot combina unele dintre caracteristicile titlurilor de capital și titlurilor de creanță.

Exemple de titluri de valoare hibride:

• Opțiuni emise de respectiva companie care oferă acționarilor dreptul de a cumpăra acțiuni la un anumit moment și la un anumit preț;
• Obligațiuni convertibile (obligațiuni care pot fi convertite în acțiuni ordinare ale societății emitente);
• Acțiuni preferențiale (acțiuni ale societăților comerciale ale căror dobânzi, dividende sau alte modalități de rambursare a capitalului pot avea prioritate față de cele ale acționarilor obișnuiți).

Valorile mobiliare hibride sunt, de obicei, mai puțin populare în rândul investitorilor individuali, deoarece nu sunt disponibile la fel de mult ca titlurile de capital și titlurile de creanță.

✴️ Ce Sunt Titlurile de Valoare Tranzacționabile?

Titlurile de valoare tranzacționabile pe termen scurt sunt o modalitate prin care companiile pot câștiga bani din rezervele de numerar. O companie va deține numerar în rezervele sale în cazul în care trebuie să acționeze rapid pentru a profita de o oportunitate de achiziție, de exemplu.

În loc să păstreze acest numerar, să nu obțină niciun câștig, compania va investi o parte din numerar în titluri lichide pe termen scurt. Aceste titluri de valoare tind să ajungă la scadență în mai puțin de un an, astfel încât investițiile pot fi transformate în numerar foarte repede și sunt constituite în principal din titluri de creanță precum obligațiuni corporative și valori mobiliare din categoria acțiunilor.

De Ce Să Investiți în Titluri de Valoare?

Oamenii aleg să facă investiții din mai multe motive, cum ar fi obținerea unui venit pe termen lung, plata pentru educația copiilor, generarea de capital pentru propria afacere, atingerea altor obiective financiare sau pur și simplu creșterea venitului disponibil.

Subiectul investițiilor în titluri de valoare, precum și în alte active financiare, a devenit din ce în ce mai relevant în ultimii ca urmare a următoarelor aspecte:

◇ Rata dobânzii la depozitele bancare aproape de zero;

◇ Inflația depășește semnificativ ratele dobânzilor la depozitele bancare;

◇ Programe în curs de stimulare a economiilor mondiale, care sporesc oferta monetară și presiunile inflaționiste;

◇ Situația economică dificilă din cauza pandemiei de coronavirus.

Deci, să vedem ce veți obține investind în titluri de valoare:

✔️ Protejarea capitalului existent împotriva inflației;

✔️ Oportunitatea de a realiza câștiguri de capital și de a atinge obiective financiare;

✔️ Oportunitatea de diversificare a portofoliului de active;

✔️ Oportunitatea de a crea un flux de venituri pasive prin încasarea de plăți aferente dividendelor;

✔️ Lichiditate foarte mare a activelor (puteți cumpăra și vinde activele dvs. în doar câteva secunde);

✔️ Datorită lichidității ridicate, puteți beneficia de costuri de investiții reduse (spread-uri și comisioane);

✔️ Investiție inițială redusă (puteți deschideți un cont Invest.MT5 cu un depozit minim de doar 1€ prin intermediul Admiral Markets);

Cumpărarea și Vânzarea Titlurilor de Valoare

Cumpărarea și vânzarea titlurilor de valoare, precum acțiuni și ETF-uri, se poate face în doar trei pași simpli:

1. Deschideți un cont de tranzacționare pentru acțiuni;
2. Descărcați platforma de tranzacționare;
3. Plasați un ordin de tranzacționare și realizați prima tranzacție.

1️⃣ Cum să deschideți contul de tranzacționare de acțiuni Zero.MT4?

Dacă nu ați făcut-o deja, puteți urma pașii de mai jos pentru a deschide un cont de titluri de valoare. Dacă ați făcut deja acest lucru, nu ezitați să treceți la următoarea secțiune despre cum să descărcați platforma de tranzacționare.

Pentru a deschide un cont, pur și simplu accesați pagina de start Admiral Markets și faceți clic pe butonul verde cu eticheta "Deschide un Cont":

Apoi completați detaliile necesare, cum ar fi numele, e-mailul și parola:

După ce veți face acest lucru, veți avea acces instant la Dashboard! De aici, puteți deschide diferite tipuri de conturi de tranzacționare și investiții:

După ce faceți clic pe butonul verde cu eticheta Open Live Account puteți selecta contul pe care doriți să îl deschideți. Pentru a investi în titluri de valoare precum acțiuni, selectați contul Invest.MT5.

De aici puteți deschide contul dvs. de investiții și acțiuni Invest.MT5 după ce completați formularul de înscriere, încărcați documentele necesare și parcurgeți un proces de verificare. După ce ați făcut acest lucru și formularul dvs. a fost aprobat, sunteți gata să descărcați platforma de tranzacționare a acțiunilor MetaTrader 5.

Pentru o imagine mai detaliată despre deschiderea unui cont MetaTrader 5, citiți articolul „ Ghidul Suprem MetaTrader 5".

2️⃣ Cum să descărcați platforma de tranzacționare a acțiunilor MetaTrader 5

Accesați pagina Dashboard, navigați în partea de jos și selectați MetaTrader 5 pentru PC sau MetaTrader 5 pentru Mac:

Urmați instrucțiunile computerului dvs. pentru a finaliza descărcarea platformei de tranzacționare a acțiunilor MetaTrader 5.

3️⃣ Cum puteți tranzacționa prin intermediul platformei MetaTrader 5?

Deschideți platforma de tranzacționare a acțiunilor MetaTrader 5 și urmați acești pași pentru a realiza o tranzacție:

1. Deschideți fereastra „Market Watch" din fila "View" sau apăsați pe Ctrl + M;
2. Faceți clic dreapta pe fereastra "Market Watch" și selectați "Symbols" sau apăsați Ctrl + U pe tastatură;
3. Aceasta va deschide apoi fereastra afișată mai jos care detaliază toate instrumentele disponibile pentru tranzacționare. De aici puteți adăuga o varietate de acțiuni în fereastra dvs. Market Watch, selectând cotația sau țara relevantă și făcând clic pe Show Symbol.

Platforma de tranzacționare Admiral Markets MetaTrader 5 care prezintă un grafic al Vanguard Long-Term Bond ETF, specificațiile contractului și fereastra simbolurilor.

Disclaimer: Graficele pentru instrumentele financiare din acest articol sunt cu titlu ilustrativ și nu reprezintă sfaturi de tranzacționare sau solicitarea de a cumpăra sau de a vinde vreun instrument financiar furnizat de Admiral Markets (CFD-uri, ETF-uri, Acțiuni). Performanțele din trecut nu reprezintă în mod necesar un indiciu cu privire la performanțele viitoare.

După ce faceți clic pe butonul OK din fereastra" Symbols", puteți vizualiza diferitele instrumente din fereastra Market Watch. Pentru a vizualiza graficul cu prețul acțiunilor cotate la bursă, faceți pur și simplu clic pe unul dintre simbolurile acțiunilor din fereastra Market Watch și poziționați instrumentul pe grafic (drag & drop). De aici puteți deschide acum o fereastră aferentă unui ordin de tranzacționare:

1. Faceți clic dreapta pe grafic;
2. Selectați tranzacționare;
3. Selectați New Order sau apăsați F9 pe tastatură;
4. Se va deschide un ticket de tranzacționare pentru a vă introduce prețul de intrare, nivelurile de stop loss și take profit și dimensiunea pozițiției (volum).

De Ce Să Cumpărați Sau Să Vindeți Titluri de Valoare cu Admiral Markets?

Dacă vă gândiți să cumpărați și să vindeți titluri de capital sau să obțineți o expunere pe titluri de creanță prin ETF-uri pe obligațiuni, puteți lua în considerare contul Invest.MT5 unde vă puteți bucura de beneficii precum:

✅ Posibilitatea de a investi în mii de acțiuni și ETF-uri listate la 15 dintre cele mai mari burse din lume;

✅ Deschiderea unui cont cu o depunere minimă de 1 € și investiți de la 0,01 € pe acțiune cu comisioane minime de tranzacție de 1 USD pe acțiunile SUA;

✅ Primirea de date de piață în timp real, gratuit, și fără întârzieri sau fără costuri suplimentare;

✅ Crearea unui flux de venituri pasive prin colectarea plăților de dividende;

✅ Utilizarea platformei de tranzacționare multi-active MetaTrader 5, de renume mondial;

Puteți începe chiar acum făcând clic pe bannerul de mai jos!

Curs Forex

• Cele Mai Bune Investiții - Ghid Detaliat
• Cumpărarea de Acțiuni Facebook în 2021
• Cum sa cumperi actiuni la Bursa

Despre Admiral Markets

Ca broker reglementat, oferim acces la unele dintre cele mai utilizate platforme de tranzacționare din lume. Puteți tranzacționa prin noi CFD-uri, acțiuni și ETF-uri. Iată un articol recapitulativ De ce să tranzacționați cu Admiral Markets!

Datele furnizate oferă informații suplimentare cu privire la toate analizele, estimările, prognozele, previziunile, studiile de piață, perspectivele săptămânale sau alte evaluări sau informații similare (sub denumirea de "Analiză") publicate pe site-ul Admiral Markets. Înainte de a lua orice decizie de investiție, vă rugăm să acordați o atenție deosebită următoarelor aspecte:

1. Aceasta este o comunicare de marketing. Conținutul este numai pentru scopuri informaționale și nu trebuie interpretat ca un sfat sau recomandare de investiții. Acesta nu a fost elaborat în conformitate cu cerințele legale de promovare a independenței cercetării în domeniul investițiilor și nu este supus niciunei interdicții de tratament înainte de difuzarea cercetării în domeniul investițiilor.
2. Orice decizie de investiție este luată de fiecare client pe cont propriu, în timp ce societatea Admiral Markets AS (Admiral Markets) nu este responsabilă pentru nici o pierdere sau daună rezultată ca urmare a acestei decizii, indiferent dacă este sau nu bazată pe conținut.
3. Pentru a proteja interesele clienților noștri și obiectivitatea analizei, Admiral Markets a instituit proceduri interne adecvate pentru prevenirea și gestionarea conflictelor de interese.
4. Analiza este pregătită de un analist independent (denumit în continuare "Pierre Perrin-Monlouis") pe baza estimărilor personale ale lui Jérémy Delsol (Analist financiar).
5. Cu toate că au fost făcute toate eforturile rezonabile pentru a asigura fiabilitatea tuturor surselor de conținut și pentru a ne asigura că toate informațiile sunt prezentate într-o manieră inteligibilă, în timp util, exactă și completă, Admiral Markets nu garantează exactitatea sau exhaustivitatea informațiilor cuprinse în analiză.
6. Orice tip de performanță trecută sau modelată a instrumentelor financiare prezentate în conținut nu trebuie interpretat ca o promisiune, garanție sau implicare explicită sau implicită de către Admiral Markets a oricărei performanțe viitoare. Valoarea instrumentului financiar poate crește și scădea, iar păstrarea valorii activului nu este garantată.
7. Produsele cu efect de levier (inclusiv contractele pentru diferență) sunt speculative și pot duce la pierderi sau profituri. Înainte de a începe să tranzacționați, asigurați-vă că înțelegeți riscurile implicate.