Prețurile spot Gold în creștere: Ce ar trebui să știi..

De câte ori ai citit sau auzit că aurul este un refugiu sigur pentru investitori și traderi? De nenumărate ori, probabil. Cifrele ridicate ale inflației, înregistrate în majoritatea economiilor dezvoltate, par să fi stimulat prețurile spot ale aurului, pe măsură ce cererea a crescut.

Prețurile spot ale aurului s-au situat în jurul valorii de 1.884 $/uncie, pe 12 ianuarie. Prețurile spot ale aurului sunt cu 8,3% mai mari decât în urmă cu 6 luni, deoarece mărfurile au recâștigat terenul pierdut în august și septembrie 2022. Întrebarea este acum dacă această creștere va continua sau dacă orice schimbare în mediul macroeconomic  ar putea să-i pună capăt.

Aurul versus Monedele fiat: Ce cred analiștii...

„Aurul va continua să existe, aurul va însemna bani, atunci când dolarul, euro, yuanul și ringgitul vor fi simple amintiri” - citat Richard Russell, autorul „Dow Theory Letters”, publicat în 1958. 

Richard Russell este persoana care a prevăzut vârful pieței bullish din 1946-1966 și începutul marii piețe bullish din decembrie 1974, așa că opinia acestuia nu trebuie deloc neglijată. În acest blog, vom împărtăși câteva informații importante despre aur, pe care traderii începători le-ar putea găsi foarte utile, și câteva informații preluate de la instituții bancare și analiști de top.

Aur: Mai poate fi considerat un refugiu sigur și un activ valoros în diversificarea strategiei de tranzacționare?

Aurul a fost folosit ca bani naturali și ca depozit de valoare de-a lungul istoriei. În vremuri de turbulențe ale pieței, investiția sau tranzacționarea aurului poate ajuta în gestionarea riscului, reducând pierderile din portofoliu. Aurul servește ca acoperire împotriva inflației pe multe burse majore, cum ar fi Statele Unite, Regatul Unit și altele.

Aurul este una dintre cele mai importante și mai comercializate mărfuri. Piața aurului este apreciată pentru importanța sa istorică și este folosită pentru tranzacționarea și schimbul de mărfuri. În prezent, piața aurului este evaluată la aproape 2,4 trilioane $, în timp ce tot aurul care a fost extras vreodată este estimat la aproximativ 10 trilioane $. Valoarea aurului fluctuează constant, deoarece se tranzacționează pe burse, cu un preț determinat de cerere și ofertă.

Aurul tinde să aibă o probabilitate mai mare de a-și menține valoarea pe o perioadă mai lungă de timp, în comparație cu alte tipuri de active. Ca urmare, poate fi folosit ca acoperire împotriva inflației, atunci când puterea de cumpărare a populației scade din cauza creșterii prețurilor bunurilor și serviciilor. Cu toate acestea, traderii ar trebui să țină cont de faptul că uneori piețele se pot mișca împotriva așteptărilor lor. Având în vedere acest lucru, traderii ar trebui să studieze piețele, să efectueze cercetări amănunțite și să dea dovadă de prudență, utilizând instrumentele de gestionare a riscului, pe care le au la dispoziție.

Prețurile spot ale aurului cresc, dar oare se va menține acest trend?

Prețurile spot ale aurului par să fi păstrat impulsul de anul trecut, la trecerea în anul 2023. Pe 5 ianuarie, prețurile spot ale aurului se situau la 1.839 $, în timp ce peste o săptămână, pe 12 ianuarie, prețurile spot ale aurului au ajuns la 1.884 $. Unii analiști sugerează că prețurile spot ale metalului prețios ar putea depăși nivelurile înregistrate la jumătatea anului 2020.

Unele bănci se așteaptă ca prețurile spot ale aurului să crească și mai mult în 2023

De exemplu, un raport publicat de Credit Suisse nu exclude o creștere la pragul de 2.300 $. Raportul băncii, publicat pe 10 ianuarie, menționează că „în cazul în care creșterea se va extinde vreodată peste maximele record din 2020 și 2022, la 2.070/2.075 $, aceasta ar fi considerată a marca un nou break semnificativ și pe termen mai lung, cu o deschidere, credem,  spre 2.300 $ și posibil chiar mai sus.".

Economiștii de la Commerzbank afirmă că datele privind inflația din SUA joacă un rol semnificativ atunci când vine vorba de prețurile spot ale aurului. În așteptarea publicării pe 12 ianuarie a datelor CPI (consumer price index) din SUA pe luna decembrie 2022, analiștii sectorului de mărfuri ai Commerzbank sugerau că cifrele CPI ar putea adăuga ‘vânt în pânze’ prețului metalului prețios. „Piața se așteaptă ca rata inflației să fi scăzut de la 7,1% la 6,5% – economiștii noștri prevăd chiar o scădere la 6,4%. Ultima dată când a fost mai mică, a fost acum mai bine de un an. Datele privind inflația din SUA ar putea adăuga ‘vânt în pânze’ prețului aurului, având în vedere că încetinirea inflației, observată încă din vară, este probabil să fi continuat luna trecută”, se menționează în raportul lor (n.t. valoare CPI publicat, 6,5%, în linie cu așteptările).

Alți analiști nu sunt atât de optimiști, deși se așteaptă ca prețurile spot ale aurului să se situeze în jurul valorii de 1.890 $, în primul trimestru al anului 2023. Ultimul raport Erste Group Research, publicat pe 9 ianuarie, sugerează că „randamentele reale rămân în teritoriu negativ în primul trimestru 2023, în ciuda majorării ratelor de dobândă impuse de Fed. Acesta este un factor care favorizează creșterea prețului aurului. Încetinirea preconizată a creșterii economice globale și scăderea câștigurilor corporative vor stimula achizițiile de tip safe haven în aur. Ne așteptăm la o ușoară creștere a prețului, la aproximativ 1.890 $ în T1 2023.”

Managementul riscului este esențial în tranzacționare

Când vine vorba de tranzacționare și investiții, există riscuri. Dacă prețul unui activ se mișcă contrar așteptărilor tale, strategia ta ar putea eșua, ducând la pierderea fondurilor. Construirea strategiei de tranzacționare ar trebui să implice o cercetare amănunțită de piață. În plus, ar trebui să știi cum să utilizezi instrumentele de gestionare a riscurilor, oferite de broker.

Atunci când îți gestionezi eficient riscul, preiei controlul asupra sumei de bani care poate fi pierdută pe o tranzacție sau un grup de tranzacții, prin limitarea sumei totale care poate fi pierdută. O bună gestionare a riscurilor îți dă posibilitatea de a le reduce, chiar și în cazul apariției celui mai pesimist scenariu.

Te interesează tranzacționarea pe știri macroeconomice? Află cum funcționează această abordare cu webinarele noastre gratuite. Întâlnește și interacționează cu traderi experimentați. Urmărește și învață din sesiunile live de tranzacționare.

Acest material nu conține și nu trebuie interpretat ca si cum ar conține sfaturi de investiții, recomandări de investiții, o ofertă sau o solicitare pentru orice tranzacție cu instrumente financiare. Vă rugăm să rețineți că o astfel de analiză de tranzacționare nu este un indicator de bază pentru nici o performanță actuală sau viitoare, deoarece circumstanțele se pot schimba în timp. Înainte de a lua orice decizie de investiție, ar trebui să solicitați sfatul unor consilieri financiari independenți pentru a vă asigura că înțelegeți riscurile.