Tooraineturu uudiste mõju turuhoiakutele
Pidevas otsingus väärtuse kasvatamise võimaluste järele oleks kauplejatel ja investoritel hea hoida end kursis toorainesektori makromajanduslike uudistega. Maailma ajakirjanduses on toorainete tulemuslikkusest palju kirjutatud ja seetõttu tasub uurida, kuidas uudised võivad turge ja meeleolu mõjutada.
Alustuseks küsime, kas toorainehindade ja uudiste vahel on tõesti otsene seos? Millised on tõendid selle kohta, et turuosalised reageerivad uudistele varasid ostes ja müües? Võib-olla ei piisa intuitiivsete tähelepanekute tegemisest või kogemustest. Lõppude lõpuks võivad meeled mõnikord luua valesid seoseid ja isegi kõige kogenum investor võib teha tõestamata oletuse.
Põhjuslik seos uudiste ja toorainehindade vahel
Kvantitatiivsete teadlaste Ankur Sinha ja Tanmay Khandait'i sõnul on uudiste ja ühe populaarseima tooraine - kulla - hindade vahel põhjuslik seos. Nende uurimus avaldati 2020. aastal ja selles käsitleti üle 1000 kulda puudutava uudise, mis pärinevad kvaliteetsetest ja kindlatest allikatest.
"...viisime läbi põhjusliku seose analüüsi, mis näitab, et kulla hinnaga seotud uudised mõjutavad kulla hinda märkimisväärselt," Ankur Sinha ja Tanmay Khandait, uurimistöö „Impact of News on the Commodity Market: Dataset and Results”.
Uudiste pealkirjad liigitati muuhulgas kategooriatesse „hinnatõus”, „hinnastabiilsus”, „hinnalangus”, „tuleviku hinna uudised”, „üldised uudised” ja „varade võrdlus”. Uuringus jõuti järeldusele, et pealkirjad mõjutavad kulllainvestorite ostu- ja müügikäitumist isegi 24 tundi hiljem.
Trendide jälgimine
Asjaolu, et uudised mõjutavad toorainehindu nagu kulda, võib täheldada turutrendides. Tuues ühe äärmusliku näite, 23. juunil 2016 tõusid kulla hetkehinnad hüppeliselt, mis näitab märkimisväärset ebakindlust finantsturgudel. See oli päev, mil leidis aset Brexiti referendum ja kauplejad ning investorid reageerisid ebakindlusele, paigutades kapitali kullaga seotud varadesse.
Need trendid esindavad ostjaid ja müüjaid, kes varade hindu aktsepteerivad või tagasi lükkavad ning me näeme selliseid mustreid ka teiste toorainete puhul, mida saab sageli siduda mõjukate aruannetega. Näiteks Austraalia Uus-Lõuna-Wales'i iganädalane toorainearuanne, mis võtab kokku teiste seas nisu, odra, sorgo, suhkru, puuvilla, õliseemnete ja kikerhernete hindade suunad. Aruanne on koostatud selliste allikate põhjal nagu USDA ja Grain Central. Lisaks hindade ülevaatele sisaldab aruanne ka ülevaadet ilmast, sest see mõjutab otseselt põllumajandustootmist.
Kohv ja muud toorained
USA põllumajandusministeerium (USDA) avaldab aruandeid paljude kaupade kohta alates puuvillast ja kohvist kuni liha ja kartulini. Need annavad ülevaate nii rahvusvahelisest pakkumisest ja nõudlusest kui ka nende oluliste tooraineturgude hinnaprognoosidest.
USDA aruanne kohvi kohta hõlmab Brasiilia, Vietnami, Colombia, Indoneesia ja teiste maailma tootjate toodangut. Raportis on kohvi kohta põnevaid fakte. Kas teadsite, et Euroopa Liit moodustab 40 protsenti maailma kohviimpordist, peamiselt Brasiiliast? Brasiilia on ka kohvi suuruselt teise importija - USA - üks peamisi varustajaid. Seega on mõistetav, miks kohviaruandes sisalduv teave avaldaks kohviga seotud aktsiahindadele mõju, juhul kui midagi ebatavalist peaks juhtuma.
Rahvusvahelise Valuutafondi (IMF) tooraineuudiste allikate jälgimine võib aidata toorainetega kauplejatel ja investoritel jälgida rahvusvaheliste toorainehindade ja impordi/ekspordi taseme muutumist alates puidust kuni teeni. IMFi tooraineandmete portaal jälgib 68 tooraine hinda neljast tooraineklassist: energia, põllumajandus, väetised ja metallid.
Artikli kokkuvõte
Vahest kõige kasulikum oskus on iga kauba tavapärase hinnavahemiku mõistmine. Sel viisil, kui hind tõuseb või langeb, siis teate, et see on ootamatu ja saate otsida selle taga olevat põhjust. Nagu me vaistlikult teame, kui maksame tassi kohvi eest liiga palju, tekib meil siis ka instinkt teha uurimistööd ja uurida välja hinna liikumise põhjused.
Kulla hetkehindade näitel teame, et turuhoiakud järgivad trende ning kuna kauplejad ja investorid muutuvad üha teadlikumaks, põhinevad need trendid aina rohkem pakkumise ja nõudluse põhialustel.
Kas teile pakub huvi uudiste põhjal kauplemine? Õppige selle kohta Admiralsi tasuta veebikoolitustel, kus te saate kohtuda ja suhelda kogenud kauplejatega ning vaadata reaalajas kauplemissessioone.
Seda materjali ei saa mingil juhul tõlgendada investeerimisnõuande või -soovitusena ega kutsena ükskõik millise tehingu sooritamiseks finantsinstrumentidega. Palun pange tähele, et taoline analüüs ei ole usaldusväärne näitaja praeguse ega tulevase tootluse kohta, sest olukord võib ajaga muutuda. Enne kauplemisega alustamist pidage nõu sõltumatu finantsnõustajaga, et tagada, et mõistate täielikult kaasnevaid riske.
