Zgodovina forexa: kako se je začel EUR USD

Avgust 31, 2021 14:33 Europe/Ljubljana
Čas branja: 16 minut

V sodobni zgodovini trgovanja na Forexu je bil ameriški dolar proti evru najbolj priljubljen valutni par po obsegu trgovanja na svetu. Danes je tako uveljavljeno, da si je težko zamisliti, da pred manj kot 20 leti tega valutnega para Forex (FX) sploh ni bilo.

V tem članku bomo na kratko pogledali zgodovino Forexa s poudarkom na valutnem paru Forex EUR USD. Pogled tega para deviznih tečajev bomo pogledali širšo sliko zgodovine Forex trgovanja, preden bomo raziskali, kako so ukrepi centralne banke in drugi dejavniki vplivali na premike valutnih parov v zgodovino.

Zgodovina evrske valute: EUR vs USD

Spomnimo se zgodovine trgovanja na forexu v devetdesetih letih.

Stanje na trgih Forex v poznih 90. letih se je bistveno razlikovalo od današnjega.

Takrat je bila nemška marka glavni igralec v primerjavi z ameriškim dolarjem in sicer je bil to eden največjih parov v vsej zgodovini valutnih parov, poleg pa je bil tudi valutni par francoskim frankom vs ameriški dolarjem.

Ni trajalo dolgo, preden se je potek zgodovine menjave valut v zgodovini trgovanja na Forexu spremenil - 1. januarja 1999 je nastal EURO.

Od takrat zgodovina Forexa ni ista.

V zgodovini trga Forex se je pot do evra začela že desetletja prej. Obstajajo tudi starejše različice evra v obliki notranjih računovodskih enot za članice Evropske skupnosti:

To so bili:

  • Evropska obračunska enota
  • Enota evropske valute (ECU)

Vendar to niso bile prave valute.

Namesto tega so bile košare nekaterih valut ES, namenjene podpiranju stabilnosti evropskih menjalnih tečajev, zato niso spremenile poteka zgodovine deviznih tečajev tako kot uvedba končne evro valute.

Tako so pomagali utirati pot enotni valuti.

Košarica ECU valut ES je imela nekoliko drugačno sestavo kot tista, ki bi vsebovala evro in na koncu spremenila zgodovino Forexa, kakršno poznamo danes.

Kljub tej sestavi je ECU igrala ključno vlogo pri zgodovinskem tečaju evra. To je zato, ker je bila vrednost enega evra določena kot vrednost enega ECU na začetku 1. januarja 1999.

To je prvotni tečaj evra in dolarja v zgodovini Forexa določilo na 1,1686. Čeprav je evro v zgodovini deviz šele v letu 2002 postal fizična valuta, segajo začetki evra v začetek leta 1999, ko je EUR povezal razmerje med temi valutami evroobmočja.

Tako so se združili francoski frank, nemška marka, španska pezeta, italijanska lira itd. Po tem dogodko so namreč prenehali imeti ločene devizne tečaje.

Namesto tega so bili njihovi Forex statusi dejansko vezani na vrednost evra, dokler niso bili popolnoma zloženi v skupno valuto, ki jo poznamo danes, kar nas je pripeljalo do nedavne stopnje valut v zgodovini Forexa.

Mnogi so videli evro v prvih dneh svojega statusa Forex kot kandidata za prevzem neuradnega naslova dolarja kot svetovne rezervne valute. Čeprav bi se to še lahko zgodilo, dolar še vedno močno drži svojo krono. 

Kaj je v zgodovini Forexa vplivalo na EUR USD?

Medtem ko na kratkoročni spremembe in tokove tečaja Forex EUR USD v zgodovini Forexa vplivalo ogromno dejavnikov, so na dolgoročno uspešnost valutnega para vplivali različni temelji razlogi.

Seveda so to isti dejavniki, ki so vplivali na zgodovino menjave valut, kar velja kot splošno pravilo v zgodovini Forexa, ne glede na to, kateri valutni par gledate.

Dva pomembna dejavnika, ki sta v zgodovini vedno vplivala na Forex menjalne tečaje:

  • Moč gospodarstva
  • Monetarna politika, ki jo izvaja ustrezna centralna banka.

Seveda je slednje zelo povezano s prvo točko.

Ne smemo pa pozabiti, da manjši ko je časovni okvir posamezne valute večje je možnost špekulacije za to obdobje. 

Dolgoročnejše obdobje pa skoraj vedno zaznamujejo  pričakovanja glede politike centralne banke.

Če pogledamo tečaj Forex EUR USD v zgodovini Forexa, lahko vidimo nekaj jasnih primerov.

Veliko teh se je zgodilo po enem največjih znižanj v zgodovini cen Forex v evrih in USD:

  • Ena izmed dogodkov je bila svetovna finančna kriza, ki se je začela leta 2007. Stresi, ki jih je ta dogodek povzročil gospodarstvom po vsem svetu, so prisilile zaporedje izrednih odzivov centralnih bank.

Tukaj pa se lahko spozna tudi zanimivost: odgovori centralnih bank niso bil enotni.

Izrazita je bila razlika v politiki med ameriško centralno banko in Evropsko centralno banko (ECB).

Zgodovina EUR valute: kako so se razlikovali odzivi centralnih bank?

Fed je z zgodnjimi in agresivnimi ukrepi spodbudil ameriško gospodarstvo s tremi različnimi obroki kvantitativnega popuščanja (QE). Nasprotno pa se je ECB dalj časa upirala QE.

Ko je končno začela kupovati državne obveznice kot ukrep spodbude, je za FED.om zaostajala že nekaj let.

Zgodovina evrske valute: Zakaj so bili odzivi različni?

FED ima dvojna pooblastila:

  • Za spodbujanje maksimalne zaposlenosti
  • Za stabilizacijo cen

Nasprotno pa je glavni cilj ECB samo en dejavnik:

  • Stabilnost cen

To neskladje v politiki je posledično povzročilo zanimive učinke na tečaj evro-dolarja (EUR/USD).

Pravzaprav so bile najpomembnejše novice o valuti EUR/USD na Forexu dlje časa povezane s spodbudami FED-a.

Drugo pomembno vprašanje, s katerim se sooča evro, je bila kriza državnega dolga v evroobmočju. Nekatere države članice so imele ogromen znesek državnega dolga.

Enotna narava denarne politike za skupno valuto je predstavljala kompleksen problem:

  • Z denarno politiko, ki ustreza vsem, ne morete prilagoditi ukrepov posebnim potrebam različnih držav.

To je povzročilo kar nekaj pomoslekov ali bo enotna valuta sploh preživela.

Poglejmo nekaj posebnosti zgodovine cen Forex v erazmerjih EUR USD v obravnavanem obdobju.

Tukaj je tedenski Forex zgodovinski grafikon EUR USD iz leta 2006:

Vir: Admiral Markets MetaTrader 5, EURUSD, tedensko - Razpon podatkov: od 2. aprila 2006 do 1. julija 2021, pripravljeno 02.09.2021, Upoštevajte: pretekle uspešnosti niso zanesljiv pokazatelj prihodnjih rezultatov.

Nekateri ključni dogodki v obdobju v zgodovini Forex so označeni na zgornjem grafikonu, tako da lahko vidimo, kako so vplivali na zgodovino tečaja Forex EUR USD.

Menjalni tečaj EUR USD v zgodovini Forexa: vse od leta 2006

Označeni dogodki v zgodovini EUR/USD na Forexu so naslednji:

  Datum  Dogodek Vpliv
1. 18. september 2007 FED znižuje obrestno mero sredstev Fed-a za 50 bazičnih točk Evro se je okrepil glede na dolar
2. 16. december 2008 FED znižuje stopnje skoraj na nič Evro se je okrepil glede na dolar
3. 19. oktober 2009  Novoizvoljena grška vlada revidira napovedi primanjkljaja s 6,7% BDP na 12,7% BDP Evro oslabi glede na dolar
4. 1.junij 2011 Moody's je grški dolg znižal za sedem stopinj na status neželene Evro oslabi glede na dolar
5. 18.december 2013 FED napoveduje, da se bo "zmanjšanje" spodbude začelo januarja 2014 Evro je do dolarja do februarja 2014 slabel
6. 14. julij 2014 Predsednik ECB Mario Draghi pripravlja trg za QE in trdi, da ta "popolnoma spada v naš mandat". Evro oslabi glede na dolar
7. 14. januar 2015 ECB uvaja celovito QE Evro oslabi glede na dolar
8. 13. december 2015 Fed je prvič po desetletju zvišal obrestne mere. Evro se krepi proti dolarju
9. 8. november 2016 Donald Trump je zmagal na predsedniških volitvah v ZDA. Evro oslabi glede na dolar
10. 26. oktober 2017 ECB prepolovi program nakupa obveznic za 60 milijard EUR Evro se krepi proti dolarju
11. 13. december 2018 ECB konča program stimulacije QE v ​​višini 2,5 bilijona EUR Evro oslabi glede na dolar
12. 25.julij 2019 Predsednik ECB Mario Draghi se zaradi upočasnitve rasti pripravlja na znižanje obrestnih mer Evro oslabi glede na dolar

Pripravljeno,02.09.2021

Zgodovinski podatki Forex EUR USD kažejo razumno jasen odziv na vsakega od teh dogodkov.

Če pogledamo menjalni tečaj po datumu in ugotovimo, da na zgodovino menjalnih tečajev med EUR USD očitno vplivajo dejanje centralne banke - tako lahko  pridobimo predviden vpogled v to, kaj bi lahko sledili v prihodnosti, če se bo zgodovina ponovila.

Na primer, boljša je naša napoved za ukrepe FED, boljša je naša zmožnost okvirnega napovedovanja EUR/USD. Ni treba posebej poudarjati, da je to sicer lažje reči kot narediti.

Pameten način preizkušanja vaših napovedi brez tveganja denarja pa je demo račun za trgovanje. Forex demo trgovalni račun vam omogoča trgovanje z virtualno valuto v okolju za trgovanje brez tveganja z uporabo informacij o cenah v realnem času, tako da lahko izpopolnite svoje sposobnosti pred začetkom na resničnih trgih.

Napredni trgovci celo uporabljajo demo račune za preizkušanje novih strategij, zato demo računi ni samo nekaj za začetnike.

Če želite si lahko prenesete in demo računa  BREZPLAČNO že danes. Če želite začeti, kliknite na sliko spodaj.

Tu je še ena dobra novica za vas: eden od rezultatov finančne krize je bila povečana komunikacija s FED-om.

Centralna banka je razumno izrecno opredeljena, katere meritve vplivajo na njeno odločanje.

Ključno merilo je trg dela zaradi pooblastila FED-a za doseganje čim večje zaposlitve.

To je razlog, zakaj je bilo mesečno poročilo o stanju zaposlovanja eden izmed najbolj pozorno spremljanih kazalnikov Forex koledarja v zgodovini menjave valut, zlasti za tiste, ki trgujejo z USD.

Poročilo vsebuje mesečne podatke imenovane tudi NFP. Prebertie si članek: "Kako trgovati v časi NFP poročil."

Eden od razlogov, zakaj se podatki tako pozorno spremljajo, je tudi ta, da so se v preteklosti pokazali močno povezani z rastjo BDP v ZDA.

Podatki o BDP se objavljajo četrtletno in zato veliko manj pogosto in z večjo zamudo podajajo usmeritve, kot podatki o plačah.

FED zato uporablja nekmetijske plačilne liste kot približek za zdravje gospodarstva. Močno gospodarstvo s tesnim trgom dela bo verjetno povečalo inflacijske pritiske.

To ima posledice za stabilnost cen, ki je druga naloga FED.

Z drugimi besedami:

Slabše kot je poročilo na izplačane plače, bolj verjetno je, da bo FED ublažil monetarno politiko
Čim močnejše je poročilo o plačah, večja je verjetnost, da bo FED  zaostrill denarno politiko

Zaostrena politika pomeni večji donos na dolarske vloge in bi morala teoretično povečati privlačnost dolarja.

Zato je strožja politika za dolar pomeni bikovski trend, če so vsi drugi dejavniki enaki.

V resnici pa vse ni tako enostavno, saj je zgodovina cen Forex valuntega para EUR USD že večkrat pokazala, da je zelo zapletena.

To je zato, ker so vsi drugi dejavniki redko enaki. Kratkoročno smer pogosto vodijo rezultati podatkov glede na pričakovanja.

S tem v mislih lahko razvijete svojo napoved Forex EUR USD za danes ali kadar koli želite objaviti podatke.

Vendar je pomembno, da svoje analize ne poenostavite in se zanašate na to eno načelo. Trgovanje pomeni neverjetno finančno tveganje in najboljši trgovci upoštevajo številne kazalnike in uporabljajo napredne strategije za razvoj napovedi in zmanjšanje tveganja.

Zdaj pa se osredotočimo na dnevni Forex zgodovinski EUR USD grafikon v živo, ki zajema del leta 2021:

Vir: Admiral Markets MetaTrader 5 , EURUSD, Daily - Razpon podatkov: od 30. decembra 2020 do 1. julija 2021, pripravljeno 2.9.2021, ob 13:00 BST. - Upoštevajte: pretekle uspešnosti niso zanesljiv pokazatelj prihodnjih rezultatov.

Rdeče črte na zgornji tabeli označujejo datume objave poročila o zaposlovanju v ZDA. Na splošno vidimo večje sveče (od visokih do nizkih), ki predstavljajo povečano trgovalno aktivnost.

V drugih primerih so novice spremenile tudi prejšnje trende valut. Še ena zanimivost, ki jo prikazuje ta grafikon med evri in dolarji, je nestanovitnost.

V zgornjem grafu je trgovec pod grafikonom narisal povprečni resnični obseg (ATR) - merilo nestanovitnosti:

Več o nestanovitnosti in ATR lahko preberete v našem članku o najbolj nestanovitnih valutnih parih.

Sprostitev plačilnih list nekmetijskega sektorja je splošno sprejeta kot čas izjemno hitrih premikov cen valut.

Če pogledamo ravni ATR, bi lahko trdili, da je bila  volativnsot ob dnevih poročilu NFP manjša in da se je gibanje navzgor povečalo.

ATR je eden od standardnih kazalnikov, ki je priložen MetaTrader 5.

MetaTrader 5 je elitna platforma za trgovanje, ki trgovcem ponuja vrsto ekskluzivnih ugodnosti, kot so:

  • Večjezična podpora
  • Napredne grafične zmogljivosti
  • Avtomatizirano trgovanje
  • Sposobnost popolne prilagoditve in spreminjanja platforme glede na vaše individualne nastavitve trgovanja
  • Brezplačni grafikoni v realnem času
  • Novice o trgovanju
  • Tehnična analiza
  • In še toliko več! Kliknite spodnjo pasico za brezplačen prenos MetaTrader 5 danes.

 

Če želite dostopati do še večje izbire kazalnikov po meri, razmislite o prenosu MetaTrader 5 Supreme Edition .

To je tudi BREZPLAČEN prenos - vtičnik po meri za MetaTrader 5, ki povečuje zmogljivosti vaše trgovalne platforme MetaTrader 5.

Zgodovina valutnega tečaja EUR USD in mednarodna trgovina

Ko vrednost uvoza države presega njen izvoz, je to znano kot trgovinski primanjkljaj. Dolgoročen trgovinski primanjklj bi moralo pripreljati do pretoka bogastva iz države in teoretično bi to prineslo padec vrednosti valute.

ZDA že dalj časa trpijo zaradi velikega trgovinskega primanjkljaja.

Kljub temu tečaj ameriškega dolarja v primerjavi z evrom v zgodovini ne kaže dokazov, ki bi podprli idejo o padajočem dolarju.

Razlaga za to je obsežna uporaba dolarja kot rezervne valute: to pomeni, da je bilo povpraševanje dovolj visoko, da bi preprečilo takšno dogajanje.

Kaj je v zgodovini Forex povzročilo nestanovitnost valutnih parov EUR USD?

Da bi razumeli, kaj povzroča nestanovitnost, zlasti v zgodovini ameriškega dolarja in evra, moramo najprej ugotoviti, kaj je nestanovitnost ali volativnost.

Volatilnost se nanaša na stopnjo in pogostost gibanja cene sredstva.

Na trgih, kjer trgovci trgujejo v smeri gibanja cen sredstev, ti trgovci običajno vidijo nestanovitna sredstva kot tisto priložnost, ki ponujajo možnost za ustvarjanje dobička. Ker na njegovo ceno vpliva veliko dejavnikov, je par EUR USD skozi zgodovino Forexa pogosto ponujal nestanovitnost, kar je bilo privlačno za večino trgovcev.

Kako je EUR ustvaril nestanovitnost v paru EUR USD?

Uporaba temeljne analize, ki temelji na evru, je lahko učinkovita, ker je v zgodovini Forexa na evro močno vplival politični in gospodarski razvoj vseh 16 državah, ki jih predstavlja.

Ker obstaja veliko število držav, ki lahko čez dan objavijo različne podatke, je tako lahko znotraj dneva veliko možnosti, ki vplivajo na cene evra.

Kako je USD ustvaril nestanovitnost v paru EUR USD?

Pri obravnavi para EUR USD moramo pogledati tudi nestanovitnost  USD.

Novice, ki prihajajo ves dan in so povezane z ameriškim gospodarstvom in njegovimi glavnimi trgovinskimi partnerji, lahko vplivajo tudi na vrednost dolarja.

S tem je jasno videti, da obstaja veliko priložnosti, da skozi dan izkoristite gibanje cen valutnega para  EUR USD.

Kot vedno je inteligentna strategija bistvena za zmanjšanje tveganj in preprečevanje izgub.

Majhni premiki na valutnem paru EUR USD lahko pomenijo velike dobičke/izgube

Poglejmo en poseben primer, ki ponazarja učinek nestanovitnosti EUR USD v zgodovini Forex. V bistvu se lahko ena majhna sprememba (na primer en pip ) vrednosti para EUR USD prevede v velike dobičke ali izgube.

"PIP" pomeni Točko v odstotkih.

To je merska enota, s katero se Forex trgovci sklicujejo na najmanjšo možno spremembo vrednosti med dvema valutama.

Pip je vrednost enomestno spremembe na štiri decimalna mesta v Forex ponudbo.

V primeru EUR USD, če se spremeni z 1,1703 na 1,1704, je to premik za en pip ali en premik „točke“.

Izračunajmo vrednost pipa s parom EUR USD:

Samo pomnožite en pip (0.0001) s posebno velikostjo pogodbe (vrednost pipa = velikost pogodbe x ena točka).

Zdaj večina posrednikov ponuja standardno in mini pogodbo v višini 100.000 oziroma 10.000 enot osnovne valute. Zato je v standardni pogodbi vrednost pipa v USD USD mogoče izračunati na naslednji način:

0,0001 x 100,000 = 10

Zato je v standardni pogodbi en pip enak cca 10 USD.

Skozi zgodovino trgovanja na Forexu so majhne spremembe vrednosti, celo več pipov, pomenile znatne izgube.

V mini pogodbi je en pip enak 1 USD. Mini pogodbe ne pomenijo tako hitrega dobička ali izgube, zato so lahko varnejša oblika trgovanja.

Vendar pa je pnatančna in preverjena strategija bistvena za zmanjšanje tveganja in izgub, kot smo že omenili.

EUR USD trgovalne ure

Sedaj velja omeniti, da so dodatna prednost trgovanja z Forex valutnim parom EUR USD trgovalne ure 

Vsakdo lahko 24 ur na dan, 5  dni v tednu, zamenja ali trguje EUR USD.

Pravzaprav to ne velja le za par EUR USD. Forex trg je odprt 24 ur na dan.

Zaradi mednarodnih časovnih pasov je možen 24-urni dostop do trga Forex.

Trg Forex je največji finančni trg na svetu. Jasno je, da vsak trg ni odprt 24 ur na dan, ob vsakem času podnevi ali ponoči pa je odprt vsaj en trg po vsem svetu.

Seveda obstaja prekrivanje časov zapiranja in odpiranja za več trgov.

Vsak dan se v regiji Avstralija odpre trgovanje na Forexu. Sledi Evropa, sledi Severna Amerika. Zadnja beseda o zgodovini trgovanja z ameriškim dolarjem proti evru

Zgodovina EUR USD valutnega para je tako zapletena, kot si želite

V tem članku smo se dotaknili nekaterih ključnih področij tega posebnega obdobja zgodovine Forex -a, vendar obstaja veliko več dejavnikov, ki so vplivali na zgodovinske devizne tečaje in to še vedno počnejo na današnjih trgih Forex.

Tej vključujejo:

  • Geopolitična tveganja , kot sta vojna in volitve
  • Ekonomske spremenljivke , kot so raven proizvodnje, povpraševanje in ponudba denarja

To so tudi pomembni vidiki, ki jih je treba upoštevati.

Zdaj, ko razumete zgodovino ameriškega dolarja proti evru in kaj na to vpliva, vam želimo srečo pri prihodnjem trgovanju!

Uspešno trgovanje vam želimo z Admirals 

Če se počutite pripravljene za začetek trgovanja ali pa je ta članek zagotovil dodaten vpogled v vaše obstoječe znanje o trgovanju, boste morda veseli, da Admirals ponuja možnost trgovanja s Forexom in CFD -ji z ​​do 80+ valutami, z BREZPLAČNO najnovejše posodobitve trga in tehnična analiza .

Kliknite spodnjo pasico, da danes odprete svoj prvi trgovalni račun za FOREX trgovanje.

Drugi članki, ki bi vas lahko zanimali:

O Admirals (prej Admiral Markets)

Admirals je večkrat nagrajen, globalno reguliran posrednik Forex in CFD, ki ponuja trgovanje z več kot 8.000 finančnimi instrumenti prek najbolj priljubljenih trgovskih platform na svetu: MetaTrader 4 in MetaTrader 5. Začnite trgovati danes !

To gradivo ne vsebuje in ga ne smemo razlagati kot naložbeno svetovanje, naložbena priporočila, ponudbo ali nagovarjanje za kakršne koli transakcije s finančnimi instrumenti. Upoštevajte, da takšna analiza trgovanja ni zanesljiv pokazatelj trenutne ali prihodnje uspešnosti, saj se lahko okoliščine sčasoma spremenijo. Preden se odločite za naložbe, se posvetujte z neodvisnimi finančnimi svetovalci, da se prepričate, da razumete tveganja.

 

Avatar-Admirals
Admirals Vse rešitve na enem mestu za porabo, investiranje in upravljanje denarja

Več kot samo broker, Admirals je finančno središče, ki nudi široko paleto finančnih produktov in storitev. Omogočamo vam upravljanja vaših osebnih financ preko enkratne združene rešitve, ki omogoča investiranje, porabo in upravljanje denarja.