Admiral Markets Group состоит из следующих компаний:

Admiral Markets Pty Ltd

Регулируется Австралийской комиссией по ценным бумагам и инвестициям (ASIC)
  • Кредитное Плечо до:
    1:500 для розничных клиентов
  • Защита от волатильности
  • Защита от отрицательного баланса
ПРОДОЛЖИТЬ

Admiral Markets UK Ltd

Регулируется в Управлении по финансовому контролю Великобритании (FCA)
  • Кредитное Плечо до:
    1:30 для розничных клиентов,
    1: 500 для профессиональных клиентов
  • FSCS защита
  • Защита от отрицательного баланса
ПРОДОЛЖИТЬ
Обратите внимание, если Вы закроете это окно без выбора компании, Вы соглашаетесь действовать в соответствии с регуляцией FCA (Великобритания).
Обратите внимание, если Вы закроете это окно без выбора компании, Вы соглашаетесь действовать в соответствии с регуляцией FCA (Великобритания).
Регулятор asic fca

Что такое короткие позиции в трейдинге

Время чтения: 19 минут

Когда рынки растут, традиционный подход «покупай дешево и продавай дорого» имеет все шансы на успех. Если вы покупаете акции компании «ABC» по 100 долларов, а затем продаете их по 150 долларов, вы получаете чистую прибыль в размере 50 долларов за вычетом комиссий или процентов. Но что происходит, если рынок не растет? А если рынок падает? Вот тут-то и наступает очередь коротких позиций.

Если вы купили акции компании ABC, а их стоимость упала до 50 долларов, вы потеряли бы деньги в случае открытия сделки на продажу. Короткие позиции позволяют получать прибыль на фондовом рынке независимо от того, растет ли он или двигается в противоположном направлении. Пока рынок движется в одном направлении с вами, короткие позиции будут приносить вам прибыль.

Что такое короткие продажи в торговле?

Из этой статьи вы узнаете все, что вам нужно знать про короткие сделки - что значит шортить акции и как работает шорт позиция а также как шортить акции и чем отличаются длинные и короткие позиции

Что такое шортить

Шортить это слово, образованное от английского short - короткий. Оно означает "открыть короткую позицию", соответственно короткая позиция это "шорт позиция".

Что такое короткая позиция и как шортить на бирже

Короткая позиция это медвежья или отрицательная сделка по активу. Вместо того, чтобы покупать по низкой цене и продавать по высокой, вы продаете по высокой цене и покупаете по низкой - и получаете прибыль от разницы цен.

Давайте продолжим с предыдущим примером акций компании ABC. Если вы предполагаете, что они пойдут вниз, вместо того, чтобы открывать сделку на покупку, вы открываете сделку на продажу. Вы открываете сделку по 100 долларов, а цена акции ABC падает до 50 долларов. Тогда вы получите прибыль в размере 50 долларов США - разницу между ценой открытия и закрытия акции.

Прежде чем мы рассмотрим причины, по которым вам стоит предпочесть короткие позиции на бирже или короткие позиции Форекс - давайте сначала разберемся, что значит шортить и как работает короткая продажа или как вы можете совершить свою первую короткую сделку.

Что такое короткие позиции и как они работают

Один из самых больших вопросов, которые возникают у новых трейдеров при рассмотрении коротких продаж, - как продать то, что вам не принадлежит?

Для открытия традиционной сделки на продажу трейдеру нужно сначала "позаимствовать" акции, которыми он не владеет (обычно со счета своего брокера). Затем он будут продавать эти акции на открытом рынке по более низкой рыночной цене.

Цель сторонника коротких позиций - позже выкупить эти акции по более низкой цене и вернуть "заемные" акции. Затем он может положить в карман разницу между начальной ценой продажи акции и стоимостью ее "выкупа".

Короткие позиции - Математическая формула

Математическая формула для шорт позиции относительно проста. По умолчанию онлайн-брокеры всегда используют значения для чистой прибыли или убытка на торговых платформах. Чем ниже цена выкупа ваших акций относительно цены продажи, тем больше заработано денег. Другими словами, чем ниже цена проданной акции, тем выше вероятность того, что вы получите значительную прибыль.

Формула:

(Цена продажи - цена покупки) х Количество активов - цена сделки = прибыль

Вот разбивка каждой части формулы

  • Цена продажи = цена, по которой трейдер продает финансовые ценные бумаги
  • Цена покупки = цена, по которой трейдер выкупает проданные ценные бумаги
  • Количество активов = Количество активов, проданных трейдером
  • Стоимость транзакции = комиссия брокера

Если результат этой формулы:

  1. Положительный: трейдер имеет в результате чистую прибыль
  2. Отрицательный: трейдер имеет в результате чистый убыток.

Короткие позиции - Пример

Предположим, трейдер занял короткую позицию для 100 акций компании ABC по цене 20 долларов за акцию. Через некоторое время акции падают до 10 долларов, и трейдер принимает решение о повторной покупке акций. Прибыль от торговли будет составлять 1000 долларов за вычетом комиссий и процентов.

(20 - 10 долларов) х 100 = 1000 долларов

Однако что произойдет, если акция выросла после того, как трейдер открыл короткую позицию? Допустим, что котировка акций компании ABC выросла до 50 долларов за акцию, и трейдер решил сократить свои убытки. В этом случае его убыток составит 3000 долларов США ((50 - 10 долларов США) х 100) сверх любой комиссии и процентов, которые он должен будет заплатить дополнительно.

Как вы можете видеть, потери составляют более 100% от вложенного капитала, при этом первоначальные инвестиции составляют 2000 долларов США (20 x 100 долларов США), а убытки - 3000 долларов США. Это главный риск шорт позиций - бесконечные убытки. Поскольку не существует верхнего предела цены акций, максимальный убыток шорт-трейдера теоретически бесконечен.

Тем не менее, есть торговые продукты, которые могут помочь шорт-трейдерам минимизировать риск. Например, знаете ли вы, что можно практиковать вашу шортинг стратегию, не подвергая риску свой капитал? Верно. С безрисковым демо-счетом Admiral Markets профессиональные трейдеры могут тестировать свои стратегии и совершенствовать их, не рискуя своими деньгами.

демо счет Форекс

Короткая позиция - Как шортить CFD?

CFD (или Контракт на разницу) позволяет трейдерам спекулировать на взлете и падении рынка без владения базовым активом. По сути, CFD - это контракт между двумя сторонами - трейдером и брокером. В конце контракта обе стороны обмениваются разницей между ценой акции на момент заключения договора и ценой акции в конце сделки.

Вместо того, чтобы традиционно инвестировать в акции, трейдер платит разницу между ценой открытия и закрытия акции или инструмента, которым они торгуют. Простота входа и выхода из позиций по сравнению с другими торговыми инструментами является лишь одной из причин, почему короткие позиции для CFD на акции очень популярны. Это не так легко, как кажется, но имеет целый ряд преимуществ:

  • Кредитное плечо - розничный трейдер может торговать позициями в пять раз крупнее его баланса. Профессиональный трейдер может торговать позициями, в двадцать раз превышающими их баланс.
  • Торгуйте в любом направлении - открывайте длинные и короткие позиции по любым акциям. Никаких наценок на короткие позиции.
  • Расширенный выбор инструментов для управления рисками - используйте стоп-лосс и тейк-профит, чтобы минимизировать риск.
  • Доступ к мировым фондовым рынкам - торгуйте CFD на акции США, CFD на акции ЕС, CFD на акции Великобритании.

Наличие подходящих продуктов прямо под рукой чрезвычайно важно для трейдеров, работающих на мировых рынках. В Admiral Markets существует несколько различных вариантов инвестирования и торговли акциями, ETF, CFD на акции и так далее. Например, счет Invest.MT5 позволяет трейдерам покупать и владеть акциями. Trade.MT4, Zero.MT4 и Trade.MT5 позволяют профессиональным трейдерам торговать валютами, CFD на криптовалюты, CFD на акции, CFD на облигации и многим другим!

Если вы хотите подробно изучить каждую опцию, обязательно ознакомьтесь с разделом типы счетов Admiral Markets, где вы можете ознакомиться с подробной разбивкой всех торговых инструментов, доступных для каждого счета, доступного кредитного плеча и многого другого. Проще говоря, с торговым CFD счетом в Admiral Markets вы можете спекулировать на росте и падении цен. Это дает трейдерам уникальную гибкость при торговле на финансовых рынках.

Готовы совершить первую шорт сделку? Вы можете начать торговать сегодня здесь.

Короткая позиция - Как шортить CFD на акции?

Благодаря программному обеспечению для виртуальной торговли короткие позиции на бирже еще никогда не были такими простыми. Ключ в том, чтобы работать с правильной платформой. Например, плагин MetaTrader Supreme Edition для MetaTrader 5 позволяет вам торговать CFD на акции США, ЕС и Великобритании, используя также расширенные функции платформы.

короткая позицияИсточник: Admiral Markets MT5 Supreme Edition - #AAPL, Weekly. Графики для финансовых инструментов, представленные в этой статье, приведены в иллюстративных целях и не являются торговым советом или предложением купить или продать какой-либо финансовый инструмент, предоставленный Admiral Markets (CFD, ETF, Акции). Прошлые показатели не обязательно являются гарантией будущих результатов.

На приведенном выше графике показаны акции Apple. Платформа MT5 Supreme Edition позволяет трейдерам просматривать исторические данные о ценах на акции, а также дает возможность использовать целый ряд бесплатных торговых индикаторов, которые будут полезны при принятии торговых решений. Эта версия также имеет функцию «Мини-терминал», которая позволяет вам выбирать параметры вашей торговли.

Чтобы узнать, как просто торговать на платформе MetaTrader, нажмите на баннер ниже и начните БЕСПЛАТНУЮ загрузку!

metatrader 5 скачать бесплатно

Чтобы разместить ордер на продажу, достаточно просто нажать кнопку «Продать», где вы также можете добавить уровни стоп-лосс и тейк-профит. Эти ордера помогают трейдерам выходить из своих позиций на заданных уровнях цен, либо с убытком, либо с прибылью.

Короткая позиция - Как шортить на MT5

  1. Создайте демо или реальный торговый счет в Admiral Markets.
  2. Скачайте и установите MetaTrader 5 бесплатно.
  3. Откройте MetaTrader 5 и войдите, используя данные демо или реального счета.
  4. В окне «Обзор рынка» дважды щелкните по активу, который вы хотите продать.
  5. Добавьте объем и необязательно - стоп-лосс и тейк-профит, а затем нажмите «Sell by Market»,

Как выбрать акцию в MetaTrader Supreme Edition

  1. Войдите в свой торговый счет
  2. В окне «Навигатор» разверните «Советники» и выберите «Admiral - Mini Terminal».
  3. Перетащите «Admiral - Mini Terminal» на график инструмента, которым вы хотите торговать.
  4. Добавьте объем вашей сделки, а также дополнительные трейлинг-стоп, стоп-лосс и тейк-профит.
  5. Затем нажмите «Продать».

короткая позиция

Источник: AC CFD, График M5, MetaTrader 5 Supreme Edition Admiral Markets.

Тем не менее, перед началом торговли стоит узнать, какие акции подходят для шортинга, поэтому давайте перейдем к следующему разделу.

Когда лучше открывать короткие позиции

К сожалению, никто не может предсказать будущее. Тем не менее, существуют определенные сценарии, когда короткие позиции на акции могут оказаться прибыльными, например, в следующих случаях:

# 1. Финансовый кризис

Помните финансовый кризис 2008 года? А как насчет "технического пузыря" 2000 года? Подобные ситуации случаются, хотя и не так часто. Тем не менее, главное - это быть готовым к подобному сценарию и знать, что делать.

# 2. Корпоративные скандалы

Этот сценарий случается чаще, чем финансовые кризисы. Помните скандал с Volkswagen в 2015 году?

короткая позиция

Источник: Admiral Markets MT5 Supreme Edition - #VOW, Weekly. - Диапазон данных: с 1 апреля 2011 г. по 18 ноября 2018 г. - Доступ осуществлен 18 ноября 2018 г. в 21:52 по Гринвичу. - Прошлые показатели не обязательно являются гарантией будущих результатов.

Поле, выделенное желтым цветом, отображает месячные бары падения цены акций Volkswagen во время скандала с выбросами дизельного топлива. Снижение цен уничтожило рост цен на три года. Если у вас есть подходящая для открытия шорт позиции платформа, вы могли бы удачно применить свою торговую стратегию в данной ситуации.

# 3. Падение доходов

Каждый квартал публичные компании публикуют свои отчеты о доходах. Аналитики дают свои оценки ожидаемым доходам и ценам на акции. Если компания не соответствует этим оценкам, это заставляет некоторых трейдеров сбрасывать свои акции, а некоторых - открывать новые короткие позиции. После серии плохих отчетов о доходах компания может начать демонстрировать признаки снижения.

короткая позиция

Источник: Admiral Markets MT5 Supreme Edition - #AA, Daily Chart - Диапазон данных: с 27 июня 2017 г. по 18 ноября 2018 г. - Доступ осуществлен 18 ноября 2018 г., в 22:02 GMT. - Прошлые показатели не обязательно являются гарантией будущих результатов.

На скриншоте выше представлен график Alcoa, шестого в мире производителя алюминия. После того, как в течение большей части 2017 года цены росли, середина 2018 года стала точкой падения акций. Если трейдер способен мыслить гибко и будет умело шортить в подобной ситуации, он может потенциально получить хорошую прибыль.

На каких рынках вы можете открывать короткие позиции

С Admiral Markets вы можете шортить различные активы. Например, шортить биткоин или:

  • Форекс (короткая валютная позиция на Форекс)
  • CFD на сырье
  • CFD на индексы
  • CFD на облигации
  • CFD на акции

Самые популярные американские акции для коротких позиций

Ниже приведен список самых продаваемых акций США, торгуемых с Admiral Markets, в сентябре 2019 года:

Короткое сжатие - Еще один вариант коротких позиций

Сжатие на фондовом рынке происходит, когда цены на акции резко и быстро падают после неблагоприятного новостного объявления. Графически это часто отображается после пробоя уровня поддержки или разворота в качестве сигнала на продажу.

Опытные инвесторы затем пользуются этим снижением, покупая акции по более низкой цене.

Затем цены быстро приходят в норму, оставляя трейдеров с убытками. Этот эффект усугубляется ликвидностью и наплывом ордеров на покупку без продажи.

Volkswagen: самое большое сжатие за все время

В 2008 году автомобильный сектор сильно пострадал из-за косвенных последствий кризиса субстандартного кредитования. Хедж-фонды и спекулянты нацеливались на падающие акции в этом секторе, и Volkswagen был мишенью для трейдеров.

короткая позиция

Источник Admiral Markets MetaTrader 5 - Volkswagen, Weekly - август 2008-январь 2009

С 17 по 24 октября 2008 года акции Volkswagen упали более чем на 50%. В течение следующих двух торговых дней (27 и 28 октября 2008 г.) они неожиданно выросли с 200 до 1000 евро, что означает экспоненциальный рост более чем на 400%!

Этот впечатляющий отскок объясняется усилением Porsche с 35 до 42,6% и удержанием опционов до 31,5%. Таким образом, участие Porsche составило 74,1%. Немецкое региональное государство Нижняя Саксония, предпочитая сохранять свои титулы, сохранило лишь 6% от доступного количества акций на рынке.

Когда трейдеры услышали эту новость и увидели, что медвежий сценарий ведет их к убыткам, они бросились покупать, чтобы ограничить свои потери. Но поскольку на рынке было очень мало акций, это вызвало самое большое короткое сжатие в истории.

Это было временное явление, обусловленное сильным эмоциональным воздействием на трейдеров, которое длилось всего несколько дней. Очень часто подобные ситуации не несут существенных последствий для базовой рыночной тенденции.

Всего несколько кликов отделяют вас от торговли акциями со счета в Admiral Markets! Нажмите на баннер ниже, чтобы начать.

admiral invest

Короткие и длинные позиции - Стратегия торговли

Торговые стратегии, основанные на коротких позициях, по своей природе являются спекулятивными в краткосрочной и среднесрочной перспективе. Максимальная прибыль, доступная шорт-трейдерам, является эквивалентом цены актива на момент открытия сделки.

Чтобы получить эту прибыль, важно следовать стратегии. Ниже мы расскажем о стратегии коротких позиций для CFD на DAX30, а также о том, как вы можете использовать технический анализ для проведения прибыльных сделок на продажу.

Короткая продажа - Стратегия для CFD на DAX30

короткая позиция

Источник: DAX30 CFD, График M5, MT5 Admiral Markets, 26 ноября 2018 г.

Основная стратегия шортинга CFD на DAX 30 должна начинаться с отслеживания экономического календаря и индикатора настроений на рынке ZEW.

Немецкий индекс в целом положительно реагирует на публикацию индекса ZEW. Если опубликованное значение ZEW ниже значения, прогнозируемого рыночными аналитиками, вы можете ожидать снижения цен DAX30 и открывать короткие позиции.

Короткие позиции и технический анализ

Одной из наиболее распространенных стратегий шортинга, используемых в техническом анализе, является открытие сделки после подтверждения медвежьего пробоя на линии восходящего тренда.

Вторая стратегия шортинга состоит в том, чтобы идентифицировать нисходящую фигуру, такую как плечо-голова-плечо, восходящий уклон или двойную вершину. Чтобы увеличить свои шансы на победу, вы можете объединить медвежий прорыв на бычьей линии с ценовым паттерном.

Третья стратегия коротких позиций состоит в том, чтобы разыгрывать ценовые дифференциалы с помощью скользящих средних. Например, вы используете скользящие средние за 50 и 200 дней (MM50 и MM200).

  • Если MM200> MM50, смещение является медвежьим, MM200 играет роль уровня сопротивления. Короткая позиция по подходу MM200 будет возможностью сделать ставку на более глубокое снижение финансовых активов.
  • Если MM50> MM200, смещение является бычьим, MM200 играет роль уровня поддержки. Короткая позиция при пробое ММ50 могла бы стать целью для ММ200.

Короткие позиции - Как защитить себя от рисков

Короткие позиции могут быть рискованными, но есть три простых способа защитить себя от потенциальных неудач:

  1. Ставить стоп-лосс ордера
  2. Использовать инструменты защиты от волатильности
  3. Выбирать брокера с защитой от отрицательного баланса

Использование стоп-лосса - самый простой способ защитить себя. Это позволит вам заранее определить максимальный уровень потерь, которые вы можете допустить на своей короткой позиции. Это полезный инструмент, который следует использовать всегда, защищает также от рисков проскальзывания и гэпов на фондовом рынке .

Вы можете увидеть, как установить стоп-лосс и тейк-профит в MetaTrader 5 в следующем видео:

Еще один метод снижения риска проскальзывания и чрезмерной волатильности заключается в использовании инструментов защиты от волатильности, которые предлагает Admiral Markets. Наиболее значимым из них является выставление стоп-ордеров и рыночных ордеров в виде лимитных ордеров с предопределенным максимальным проскальзыванием. Это дает трейдерам возможность войти в рынок с ограниченным риском и потенциально неограниченной дополнительной прибылью.

Определите максимально допустимое проскальзывание от 1 до 1000 баллов на странице настроек счета в Кабинете Трейдера Admiral Markets. Когда срабатывает стоп-ордер или запрашивается рыночный ордер, вместо него размещается лимитный ордер по цене, которая является менее выгодной по заранее определенному количеству пунктов. Такой лимитный ордер помещается под условия, когда он немедленно срабатывает, поэтому он может быть выполнен только с положительным или нулевым проскальзыванием или иным образом отменен.

Таким образом, максимальное проскальзывание исходного стоп-ордера или рыночного ордера ограничено заранее определенным количеством пунктов, в то время как положительное проскальзывание лимитного ордера может быть неограниченным.

Для полной защиты своих клиентов Admiral Markets также предлагает Политику защиты от отрицательного баланса. Если баланс вашего счета окажется отрицательным, он будет автоматически сброшен на €0. Вы не рискуете потерять больше вашего начального капитала. Чтобы узнать больше о политике защиты от отрицательного баланса Admiral Markets, нажмите сюда!

Торгуйте с международным брокером

Короткие позиции и дивиденды

Продавцы не могут снимать дивиденды по ценным бумагам, на которых они держат позиции.

Это не совсем риск, это логическое следствие. Открывая короткие позиции на акции, трейдер не получает выгоды от распределения дивидендов просто потому, что он не владеет акциями, а одалживает их у брокера. Дивиденды обналичиваются кредитором, который является истинным владельцем акций.

Почему короткие позиции могут быть ограничены

Может случиться так, что определенный рынок или регулятор может ограничить возможность открывать короткие позиции по каким-либо акциям. Ограничения на короткие позиции в целом сделаны для защиты компаний и предотвращения злоупотреблений со стороны недобросовестных спекулянтов. Есть много причин, по которым шорт позиции могут быть ограничены, но основная причина, по которой это происходит, связана с экономическими факторами.

Ограничение внебиржевых продаж по экономическим причинам

Когда слишком много трейдеров одновременно открывают короткие позиции, цена акций компании может рухнуть. Инвесторы, ищущие долгосрочные инвестиции, могут с подозрением относиться к таким акциям, а также могут решить продать свои акции.

Этот эффект снежного кома может разрушить оценку компании на фондовом рынке.

Для заинтересованной компании на карту будут поставлены реальные интересы: ей может быть отказано в кредитах для финансирования ее денежного потока, ее поставщики могут отказать ей в средствах, опасаясь, что их им не вернут.

Риск заключается в том, что компании, которые являются экономически жизнеспособными и предоставляют рабочие места, обанкротятся или столкнутся с большими трудностями без какого-либо на то обоснования. И только из-за того, что их акции привлекли внимание слишком большого числа шорт-трейдеров одновременно.

Короткие позиции - Правила защиты финансовых регуляторов

Чтобы снизить риски, связанные с короткими позициями для компаний, власти финансового рынка приняли строгие правила.

Основной защитой от шорт-трейдеров являются брокеры и финансовые посредники, которые осуществляют транзакцию между трейдером, который берет взаймы ценные бумаги, и кредитором, который ссужает свои ценные бумаги трейдеру. Регуляторы требуют, чтобы брокеры владели процентом от заемных ценных бумаг.

Например, если трейдер хочет продать 100 акций Total SA, SEC может потребовать, чтобы брокер, выступающий в качестве посредника, владел как минимум 70% акций (то есть 70 акций Total SA).

Второе правило защиты, используемое регулирующими органами, - это обязательство публиковать позиции коротких сделок в портфеле. Как только вы продаете более определенного процента акций компании, вы должны уведомить регулирующий орган и обнародовать свою позицию. Во Франции AMF устанавливает этот порог в 0,5% капитала компании, в то время как SEC США не имеет таких ограничений.

Короткие позиции - Заключение

Короткая сделка по активу означает медвежий взгляд на его цену. В этом случае трейдер считает, что цены упадут. Возможно, он рассматривают возможность закрытия рынка из-за возможного финансового краха. Или, возможно, он шортит акции из-за пропуска прибыли, или, возможно, это простой сценарий для нисходящего тренда.

Традиционный метод короткой продажи акций заключается в том, чтобы заимствовать акции, а затем продавать их на открытом рынке, выкупая их, когда цены падают. Тем не менее, теперь есть более простые продукты, такие как CFD на акции, которые позволяют трейдерам спекулировать на росте или падении цен.

Такие платформы, как MetaTrader 5 и дополнительные расширения, такие как плагин MetaTrader 5 Supreme Edition, могут помочь трейдерам в процессе принятия решений, предоставляя усовершенствованные торговые функции. Кроме того, на демо-счете вы можете попрактиковаться в шортинге по нескольким классам активов, таким как CFD на акции, Forex, CFD на индексы, CFD на товары и CFD на облигации. Если вы планируете научиться искусству коротких позиций, торговля в безрисковой среде может помочь вам отточить свои торговые навыки и не даст вам рисковать своим капиталом, пока вы не будете готовы к этому.

Чтобы начать торговлю, нажмите на баннер ниже и скачайте MetaTrader 5 БЕСПЛАТНО!

МТ5 BW

Продолжайте свое обучение на Форекс

О нас: Admiral Markets

Этот материал не содержит и не должен трактоваться как содержащий рекомендации и советы по инвестированию, предложение или просьба о любых сделках с финансовыми инструментами. Обратите внимание, что такой торговый анализ не является надежным индикатором для любой текущей или будущей торговли, поскольку обстоятельства могут меняться со временем. Прежде чем принимать какие-либо инвестиционные решения, вам следует обратиться за советом к независимым финансовым экспертам, чтобы Вы поняли все риски.

CFD являются сложными инструментами и несут высокие риски потери денег из-за плеча.