Perspectivele tehnice pentru Gold și Brent sunt diferite față de acum un an

Intrăm în ultima săptămână a lunii februarie cu o perspectivă tehnică diferită pentru prețurile aurului și petrolului față de aceeași perioadă a anului trecut, la început de pandemie. În februarie 2020, perspectivele pentru aur și petrol erau „bullish” și, respectiv, „bearish”. Cu toate acestea, în ultima parte a anului și începutul anului 2021, tendințele ambelor materii prime par să se fi modificat.

Analiza aurului

În prima parte a anului 2020, aurul a fost unul dintre principalii protagoniști ai pieței, cu o creștere de peste 25%, care a împins cotația până la 2.089 de dolari pe uncie. Însă, după ce a atins acest maxim, la începutul lunii august, prețul a continuat să se încadreze într-un canal descendent până la atingerea nivelului de 1.760 de dolari, în zona retragerii de 50% Fibonacci a trendului ascendentă anterior.

Aceste scăderi l-au determinat să scadă sub media importantă la 200 de intervale, după ce a format un dublu top într-o încercare eșuată de a ieși din acest canal. Deci, în prezent se luptă să se mențină deasupra primului nivel de suport (banda roșie și nivelul de retragere 50% Fibonacci) în zona minimelor anterioare.

O străpungere de sus în jos a acestui nivel ar putea determina prețul să-și continue tendința descendentă în cadrul canalului, ceea ce l-ar lăsa practic liber să ajungă la următoarea zonă de suport, adică nivelul de retragere 61,8% Fibonacci și banda roșie care marchează minimul din iunie 2020, în zona de 1.670 de dolari pe uncie.

Aceste scăderi pot fi explicate de perspectivele îmbunătățite ale pandemiei datorate procesului de vaccinare și creșterilor puternice ale principalilor indici bursieri din ultima parte a anului 2020 și începutul anului 2021, care au determinat piețele de capital americane să înregistreze valori maxime.

Atâta timp cât prețul nu reușește să depășească media mobilă la 200 de intervale și să străpungă banda superioară a canalului descendent, sentimentul va rămâne „bearish”, deși o străpungere de jos în sus a acestor niveluri ar putea declanșa o mișcare rapidă și puternic ascendentă a cotației.

Graficul zilnic al cotației aurului: Sursa: platforma MetaTrader 5 oferită de Admiral Markets; Interval: 6 noiembrie 2019 - 22 februarie 2021; Vă rugăm să rețineți că performanța anterioară nu reprezintă neapărat o indicație a performanței viitoare.

Evoluția cotației din ultimii cinci ani:

• 2020: +21,86%;
• 2019: +15,45%;
• 2018: -3,22%;
• 2017: +12,75%;
• 2016: +10,12%.

Analiza țițeiului Brent

A trecut un an de când a început scăderea accentuată a prețului petrolului cauzată de debutul pandemiei. Acest lucru a provocat o scădere accentuată a cererii de țiței în întreaga lume, ducând prețul unui baril de Brent la niveluri apropiate de 15 dolari și a determinat ca barilul de tiței de referință din Statele Unite, WTI, să se tranzacționeze la prețuri negative în aprilie 2020.

Deși pandemia continuă să facă ravagii asupra economiei, optimismul este în creștere. Se speră că vaccinurile și sosirea vremii mai bune vor încetini pandemia. Acest optimism a condus prețul unui baril de țiței Brent la niveluri nevăzute în ultimul an, cu o creștere de peste 14% până acum, în această lună. 

Din punct de vedere tehnic, săptămâna trecută prețul a scăzut cu 1,48 USD, deși, dacă ne uităm la graficul săptămânal, putem vedea cum prețul a depășit puternic media sa mobilă de 200 de intervale, linia de trend descendent și retragerea 61,8% Fibonacci, dar și linia de rezistență orizontală de la 60 de dolari, ajungând în partea superioară a canalului de creștere.

După creșterile recente, nu putem exclude o corecție pe termen scurt, deoarece această creștere puternică a făcut ca indicatorul stochastic să ajungă la niveluri de supracumpărare. Însă, pentru moment și în cazul acestei corecții, atâta timp cât prețul petrolului își menține nivelul actual de suport, sentimentul va rămâne optimist pentru viitor.

În orice caz, la începutul lunii viitoare, membrii cartelului OPEC se va întruni și vor trebui să decidă dacă vor crește nivelul de producție sau dacă îl vor menține pe cel actual. O creștere semnificativă a producției zilnice ar putea genera scăderi ale cotației petrolului.

Pe de altă parte, se pare că Statele Unite vor relua negocierile cu Iranul cu privire la sancțiunile impuse de guvernul SUA cu trimitere la programul iranian de îmbogățire a uraniului. O modificare a acestei politici care ar putea duce la ridicarea sancțiunilor impuse de SUA ar putea pune în pericol actuala tendință ascendentă, deși o creștere a producției Iranului ar putea fi atenuată prin reduceri ale producției altor țări membre ale OPEC+.

Graficul săptămânal al cotației barilului de țiței Brent. Sursa: platforma MetaTrader 5 oferită de Admiral Markets; Interval: 14 august 2014 - 22 februarie 2021; Vă rugăm să rețineți că performanța anterioară nu reprezintă neapărat o indicație a performanței viitoare.

Evoluția cotației în ultimii cinci ani:

• 2020: -21,52%;
• 2019: +22,68%;
• 2018: -19,55%;
• 2017: +17,69%;
• 2016: +52,41%;

Tranzacționează cu platforma de tranzacționare MetaTrader 5

Admiral Markets oferă traderilor, complet gratuit, platforma de tranzacționare multi-active numărul 1 din lume! MetaTrader 5 oferă acces la funcționalități grafice superioare, date și analize de piață gratuit și în timp real, cele mai bune widget-uri de tranzacționare disponibile și multe altele! Faceți clic pe bannerul de mai jos pentru a începe descărcarea gratuită:

INFORMAȚII DESPRE MATERIALELE ANALITICE: 

Datele furnizate oferă informații suplimentare cu privire la toate analizele, estimările, prognozele, analizele de piață, perspectivele săptămânale sau alte evaluări sau informații similare (în continuare, „Analiză”) publicate pe site-urile firmelor de investiții Admiral Markets care operează sub marca comercială Admiral Markets (în continuare, „Admiral Markets”). Înainte de a lua orice decizie de investiții, vă rugăm să acordați o atenție deosebită următoarelor aspecte: 

1. Aceasta este o comunicare de marketing. Conținutul este publicat numai în scopuri informative și nu poate fi interpretat în niciun fel ca sfat sau recomandare de investiții. Acesta nu a fost elaborat în conformitate cu cerințele legale menite să promoveze independența research-ului din domeniul investițiilor și acesta nu face obiectul niciunei interdicții de acționa pe piață înaintea diseminării acestui material de research în domeniul investițiilor;
2. Orice decizie de investiție este luată de fiecare client în parte și, în același timp, Admiral Markets nu este răspunzătoare pentru nicio pierdere sau daună rezultată în urma unei astfel de decizii, indiferent dacă este sau nu bazată pe respectivul conținut;
3. În vederea protejării intereselor clienților noștri și a obiectivității analizei, Admiral Markets a stabilit proceduri interne relevante în vederea prevenirii și gestionării conflictelor de interese;
4. Analiza este pregătită de un analist independent, Roberto Rojas, SEO Implementer, (denumit în continuare „Autor”), pe baza estimărilor personale;
5. În timp ce sunt depuse toate eforturile rezonabile pentru a ne asigura că toate sursele de conținut sunt credibile și că toate informațiile sunt prezentate, cât mai mult posibil, într-un mod ușor de înțeles, în timp util, precis și complet, Admiral Markets nu garantează exactitatea sau completitudinea oricăror informații conținute în Analiză. Cifrele prezentate se referă la faptul că orice performanță din trecut nu este un indicator fiabil al rezultatelor viitoare;
6. Orice fel performanță, trecută sau modelată, a instrumentelor financiare indicate în material nu trebuie interpretată ca o promisiune, expresă sau implicită, garanție sau implicație din partea Admiral Markets cu referire la orice tip de performanță viitoare. Valoarea oricărui instrument financiar poate crește sau scădea, în timp ce conservarea valorii respectivului activ nu este garantată;
7. Produsele cu efect de levier (inclusiv contractele pe diferență de curs) au un caracter speculativ și pot conduce atât la pierderi cât și la profit. Înainte de a începe tranzacționarea, trebuie să vă asigurați că înțelegeți toate riscurile asociate.