Egzotyczne pary walutowe na rynku Forex

Dolar amerykański jest najczęściej wymienianą walutą, co czyni go królem walut, jeśli chodzi o wolumen. Wynika to w znacznej mierze z pozycji dolara jako globalnej waluty rezerwowej. Pomaga również fakt, że gospodarka krajowa USA jest największa na świecie. W związku z tym waluty innych dużych gospodarek są przedmiotem intensywnego handlu w stosunku do dolara amerykańskiego na giełdzie walutowej.

Są to tak zwane główne pary Forex. Na giełdzie walutowej istnieje jednak sporo mniej popularnych par walutowych i to właśnie im przyjrzymy się w tym artykule.

Plusy i minusy handlu egzotycznymi parami walutowymi na rynku Forex

Ponieważ na egzotycznych parach Forex obrót jest mniejszy, są one z definicji mniej płynne. Dlatego handel na nich powinien być odpowiednio przemyślany. Specyficzne okoliczności mogą jednak sprawić, że pary egzotyczne okażą się atrakcyjną opcją. Mogą one oferować ekspozycje, których nie można uzyskać gdzie indziej.

Na przykład, jesienią 2016 r. para walutowa USD/MXN mocno reagowała na perspektywy wygranej Donalda Trumpa w wyborach prezydenckich w USA. Wynikało to z obaw, że wygrana Republikanów mogła zagrozić handlowi z Meksykiem. W rezultacie meksykańskie peso było bardziej wrażliwe na wynik wyborów niż jakakolwiek inna waluta.

Kolejną zaletą par egzotycznych Forex jest ich potencjał do znacznej zmiany wartości. Ogromne zmiany cen nie są rzadkością w przypadku egzotycznych crossów, gdy tylko pojawi się fundamentalny trend. Minusem może być z kolei spread, który znacznie wykracza poza wartość spotykaną na bardziej popularnych parach walutowych. Również analizy, prognozy i komunikaty prasowe są zwykle mniej dostępne niż w przypadku głównych i drugorzędnych par.

Ogólną cechą egzotycznych par walutowych jest to, że oferują one prawdopodobnie wyższy potencjał zysku, ale wiążą się z bezdyskusyjnie wyższym czynnikiem ryzyka.

Dlaczego egzotyczne pary walutowe mogą wiązać się z wyższym czynnikiem ryzyka?

Po pierwsze, w porównaniu do głównych par walutowych, liczba uczestników rynku handlujących egzotycznymi parami walutowymi Forex jest niewielka. Wynika to z tego, że większa liczba osób handlujących głównymi walutami prowadzi do większej różnorodności opinii na temat ich ceny. Może to prowadzić do większych dziennych wahań cen. Zwykle nazywamy ten proces naturalnymi fluktuacjami na rynku. W miarę jak rynek absorbuje nowe informacje, pojawiają się rozbieżne opinie na temat tego, jak powinny one wpłynąć na cenę.

Może to działać jako ograniczenie tego, jak daleko i jak szybko ceny zmieniają się w reakcji na najnowsze wiadomości. Ponieważ stosunkowo mniej osób handluje egzotycznymi parami walutowymi, reakcje mogą być tutaj bardziej spójne. Kiedy napływają nowe informacje, konsensus opinii wśród tej stosunkowo niewielkiej liczby graczy szybko się zmienia, w wyniku czego możemy zaobserwować ekstremalne ruchy cen. Kolejną ważną kwestią jest sytuacja krajów powiązanych z tymi walutami.

Handel egzotycznymi parami walutowymi na MetaTrader Supreme Edition

Admirals oferuje inwestorom możliwość zwiększenia ich doświadczenia handlowego poprzez ulepszenie platformy MetaTrader za pomocą wtyczki MetaTrader Supreme Edition. Uzyskaj dostęp do doskonałych dodatkowych funkcji, takich jak correlation matrix, umożliwiająca porównywanie i kontrastowanie głównych par walutowych i egzotycznych par walutowych, wraz z innymi użytecznymi narzędziami, takimi jak okno Mini Trader.

Kliknij baner poniżej, aby dowiedzieć się więcej:

Zwróć uwagę na następujące kwestie:

• Główne waluty są powiązane z bardzo dużymi gospodarkami
• Kraje te są zazwyczaj stabilne, zarówno politycznie, jak i gospodarczo
• Kraje te płacą niskie odsetki od wyemitowanego długu, ponieważ ludzie ufają, że ich gospodarki nie popadną w tarapaty.

Zazwyczaj nie dotyczy to mniejszych lub rozwijających się gospodarek, a także mniej stabilnych politycznie krajów. Zazwyczaj oprocentowanie długu emitowanego przez rząd jest wyższe dla tych krajów, ponieważ rynek generalnie postrzega zwiększony poziom ryzyka niewypłacalności długu.

Przykładem może być kryzys rubla rosyjskiego pod koniec lat 90-tych.

Jest to przykład wielu wstrząsów gospodarczych, które jednocześnie uderzyły w kraj. Chociaż rosyjska gospodarka była duża, w tamtym czasie borykała się z wieloma niekorzystnymi czynnikami. Obejmowały one:

• Kosztowny konflikt zbrojny
• Niestabilność polityczną
• Wysokie stopy procentowe
• Niewyobrażalnie wysokie odsetki rządowe w porównaniu do dochodów podatkowych

Czynniki te doprowadziły do szeregu kroków, które miały ogromny wpływ na wartość rubla. Bank Centralny Rosji próbował bronić rubla, ale ostatecznie doprowadził do dewaluacji waluty. Ostatnie kilka lat pod pewnymi względami odbiło się echem od tamtych wydarzeń. Bank Centralny Rosji po raz kolejny wydał duże ilości swoich rezerw walutowych i podniósł stopy procentowe w celu obrony rubla. Pomimo tych działań rubel nadal tracił na wartości.

Porównanie ruchów USD/RUB z GBP/USD

Rozważmy specyfikę rubla w ciągu ostatnich kilku lat, aby uzyskać wgląd w to, jak bardzo egzotyczne kursy mogą się zmieniać:

Powyższy wykres przedstawia cenę pary walutowej USDRUB od początku 2009 roku. Jak widać, od tego czasu doszło do poważnych zmian wartości aktywa. W styczniu 2014 r. kurs pary walutowej USD/RUB wynosił około 35,0000. Na początku 2016 r. kurs wymiany gwałtownie wzrósł do 85,0000. To wzrost o blisko 150%.

Od tego czasu ruch ten nieco się cofnął, więc jak to się ma do ekstremalnych ruchów na głównych rynkach? Cóż, mamy tego dobry przykład, gdy funt brytyjski traci na wartości po referendum w sprawie Brexitu. Przyjrzyjmy się zatem głównej parze walutowej GBPUSD:

GBP/USD wzrósł aż do 1,71000 w lipcu 2014 roku. Tuż przed głosowaniem w sprawie Brexitu kurs wynosił 1,5000. Latem 2019 r. znalazł się poniżej 1,2000. To ogromny spadek od szczytu osiągniętego w lipcu 2014 roku. Brexit miał ogromny wpływ na funta, ale jest to niewielki ruch w porównaniu z tym, co widzieliśmy w przypadku rubla.

Czy egzotyczne pary walutowe są warte ryzyka handlowego?

Czy więc inwestowanie w egzotyczne pary walutowe jest warte ryzyka? To nie jest łatwe pytanie Jeśli masz specyficzny pogląd lub nietypową strategię, możesz potrzebować bardziej wyspecjalizowanego produktu, który jest bardziej dostosowany do Twoich konkretnych potrzeb. Dobrym przykładem mogą tutaj być mniej popularne instrumenty pochodne. Istnieje wiele egzotycznych opcji i hybryd, które zaspokoją potrzeby nawet najbardziej wybrednych traderów. Większość inwestorów korzysta jednak ze standardowych instrumentów dostępnych u brokerów.

Tylko ci, którzy mają bardzo specyficzne strategie, wykorzystują egzotyczne opcje walutowe. Handel opcjami egzotycznymi bez takiej potrzeby lub przy braku wiedzy specjalistycznej może okazać się kosztownym błędem. Podobnie jest z innymi egzotycznymi papierami wartościowymi. W skrócie, powinieneś inwestować w mniej popularne instrumenty rynkowe tylko wtedy, gdy naprawdę wiesz co robisz i masz konkretny plan tradingowy.

Podsumowanie

Jeśli jesteś nowy na rynku i zastanawiasz się, którymi walutami handlować, najlepszym podejściem jest zachowanie ostrożności. Pamiętaj: tylko dlatego, że istnieją egzotyczne instrumenty finansowe, nie oznacza to, że musisz nimi handlować. Egzotyczne pary walutowe mogą wydawać się bardzo ekscytujące, ale należy pamiętać o związanym z nimi ryzyku. Dobrym sposobem na zminimalizowanie ryzyka jest wdrożenie zarządzania ryzykiem w handlu.

Chociaż egzotyczne pary Forex są ryzykowne, może się jednak okazać, że pasują do twojego stylu handlu. Możesz się o tym przekonać, sprawdzając te instrumenty na rachunku demo. Handlujesz bez ryzyka utraty własnych środków, co jest olbrzymim atutem. To również dobry sposób na przetestowanie swoich strategii handlowych. Kliknij baner poniżej, aby założyć rachunek demo w Admirals:

Często zadawane pytania

O Admirals

Jako regulowany broker zapewniamy dostęp do jednych z najczęściej używanych platform transakcyjnych na świecie. Możesz handlować z nami CFD, akcjami i funduszami ETF.

Niniejszy materiał nie zawiera i nie powinien być interpretowany jako zawierający porady inwestycyjne lub rekomendacje inwestycyjne lub ofertę lub zachętę do zawierania transakcji na instrumentach finansowych. Należy pamiętać, że analizy instrumentów finansowych, które odnoszą się do wyników osiągniętych w przeszłości, mogą się zmieniać w czasie. Przed podjęciem jakiejkolwiek decyzji inwestycyjnej, powinieneś zasięgnąć porady niezależnego doradcy finansowego, aby upewnić się, że rozumiesz związane z tym ryzyko.