Panduan untuk Trading Arbitrase Forex

Trading Forex adalah tentang usaha untuk mendapatkan keuntungan dengan mengantisipasi arah harga pasangan mata uang. Tetapi bagaimana jika Anda bisa mendapatkan keuntungan dari pasar Forex tanpa harus melakukan hal ini? Faktanya, terdapat sejumlah strategi trading 'netral bebepasar’. Arbitrase forex mungkin merupakan yang paling berisiko di antara strategi-strategi ini.

Apa itu arbitrase? Pengertian arbitrase adalah bentuk trading di mana trader mencari keuntungan dari selisih harga antara instrumen yang sangat mirip. Trader yang menggunakan gaya trading ini dikenal sebagai arbitrase.

Arbitrase membeli di satu pasar, sementara secara bersamaan menjual ukuran yang setara di pasar yang berbeda dan saling terkait. Mereka melakukan ini dengan tujuan memanfaatkan selisih harga diantara keduanya.

Terkadang, di pasar keuangan, produk yang secara efektif merupakan barang yang sama, diperdagangkan di tempat yang berbeda atau dalam bentuk yang sedikit berbeda. Misalnya, beberapa perusahaan besar terdaftar di lebih dari satu bursa saham. Secara teoritis, karena semua saham di setiap bursa saham dimiliki oleh perusahaan yang sama, mereka harus memiliki keseimbangan dalam penetapan harganya. Namun pada kenyataannya, arus informasi ke seluruh belahan dunia tidaklah instan dan, selain itu, pasar tidak beroperasi dengan efisiensi penuh.

Oleh karena itu, pada saat kedua bursa buka, terdapat kemungkinan selisih harga saham diantara kedua bursa tersebut. Orang pertama yang melihat selisih harga bisa saja, membeli saham di bursa dengan harga lebih murah, sambil menjual di bursa tersebut dengan harga lebih tinggi. Dengan melakukan hal itu, orang yang beruntung ini berpotensi mendapatkan keuntungan!

Arbitrase bukanlah sebuah praktik ilegal. Ini adalah teknik trading yang benar-benar sah dan, pada kenyataannya, dipandang sebagai suatu teknik yang membantu meningkatkan efisiensi pasar. Hal ini dikarenakan, ketika peluang arbitrase telah diidentifikasi dan dieksploitasi, pasar harus mulai mengoreksi dirinya sendiri secara otomatis.

Penjelasan Tentang Arbitrase

Saat ini kita telah mendefinisikan arbitrase secara umum, mari kita fokus secara khusus pada arbitrase Forex. Pada dasarnya, trader yang ingin melakukan arbitrase pasar Forex melakukan hal yang sama seperti yang dijelaskan di atas. Mereka bertujuan untuk membeli versi mata uang yang lebih murah, sekaligus menjual versi yang lebih mahal. Setelah arbitrase Forex kita mengurangi biaya transaksi mereka, keuntungan mereka adalah selisih yang tersisa antara kedua harga.

Sistem arbitrase Forex dapat beroperasi dalam sejumlah cara yang berbeda, tetapi dasarnya selalu sama. Arbitrase ingin mengeksploitasi anomali harga untuk mendapatkan keuntungan. Salah satu pendekatan mungkin melibatkan pencarian selisih antara nilai tukar spot dan mata uang berjangka (currency futures). Berjangka adalah kesepakatan untuk memperdagangkan instrumen pada tanggal yang ditentukan dengan harga yang tetap.

Arbitrase broker Forex dapat terjadi ketika dua broker yang berbeda menawarkan kutipan berbeda untuk pasangan mata uang yang sama. Namun, di pasar FX ritel, harga antar broker biasanya seragam, yang berarti bahwa strategi khusus ini cenderung terbatas pada pasar institusional. Ini bukan satu-satunya jenis peluang arbitrase di pasar spot. Satu strategi trading arbitrase Forex melibatkan Anda untuk melihat tiga pasangan mata uang yang berbeda.

Strategi Trading Arbitrase

Arbitrase Segitiga FX

Arbitrase segitiga Forex adalah metode yang menggunakan posisi trading pengimbang untuk mencoba mendapatkan keuntungan dari selisih harga di pasar Forex. Untuk memahami cara melakukan arbitrase pasangan Forex, pertama-tama kita harus memiliki pemahaman dasar tentang pasangan mata uang.

Saat Anda memperdagangkan pasangan mata uang, Anda secara efektif mengambil dua posisi: membeli satu mata uang dalam pasangan tersebut dan menjual yang lainnya.

Persilangan mata uang adalah pasangan FX yang tidak termasuk dolar AS. Nilai teoritis, atau sintetik, untuk persilangan tersirat oleh nilai tukar mata uang yang dipertanyakan versus dolar AS. Misalnya, pasangan mata uang EUR/USD diperdagangkan pada 1,1710 dan pasangan GBP/USD diperdagangkan pada 1,2739. Untuk mengidentifikasi peluang arbitrase potensial, kita perlu menghitung nilai tersirat EUR/GBP dari angka-angka ini. Kita bisa melakukannya dengan membagi EUR/USD dengan GBP/USD.

• Contoh: 1.17058/1.27390 = 0.91890

Mengapa kita membagi satu dengan yang lain? Sederhananya, pasangan mata uang dapat diperlakukan sama dengan pecahan. Oleh karena itu, EUR/USD dibagi dengan GBP/USD = EUR/GBP.

Ini karena jika Anda membagi dengan GBP/USD, seperti pecahan, itu sama dengan mengalikan dengan kebalikannya. Oleh karena itu: EUR/USD x USD/GBP = EUR/GBP x USD/USD = EUR/GBP.

Jika nilai trading aktual dari pasangan mata uang EUR/GBP berbeda dengan nilai yang tersirat oleh pasangan mata uang utama, peluang arbitrase ada. Seperti nama dari strategi ini, arbitrase segitiga terdiri dari tiga trading terpisah. Katakanlah EUR/GBP sebenarnya diperdagangkan lebih tinggi dari nilai tersiratnya, di 0,91917.

Sumber: Admirals MetaTrader 5 Supreme Edition

Karena nilai trading lebih tinggi dari nilai tersirat, kita ingin menjualnya. Kita juga perlu menempatkan dua posisi trading pada dua pasangan utama terkait, untuk membuat posisi berlawanan EUR/GBP sintetis. Ini akan mengimbangi risiko dan mengunci keuntungan. Karena selisih harga dalam contoh arbitrase ini kecil, kita perlu memperdagangkannya dalam volume yang besar untuk membuatnya menjadi bermanfaat.

Satu lot adalah 100.000 unit mata uang yang disebutkan pertama, katakanlah kita membeli 10 lot EUR/USD, yaitu 1.000.000 EUR. Ingat, saat kita mengambil posisi dalam pasangan mata uang, kita secara efektif membeli satu mata uang dan menjual mata uang lainnya. Untuk posisi trading beli, kita membeli mata uang bernama pertama dan menjual mata uang kedua. Dengand emikian dalam kasus ini, kita membeli 1.000.000 EUR. Pasangan EUR/USD diperdagangkan pada 1,17058, yang berarti jika kita membeli 1.000.000 EUR, kita secara bersamaan menjual 1.000.000 x 1.17058 = 1.170.580 USD.

Pada saat yang sama dengan mengambil posisi pertama ini, kita ingin menjual jumlah yang setara dengan EUR dalam EUR/GBP. Oleh karena itu, kita menjual 10 lot EUR/GBP, atau 1.000.000 EUR. EUR/GBP saat ini diperdagangkan pada 0,91917, yang berarti kita juga membeli 1.000.000 x 0,91917 = 919.170 GBP.

Di posisi ketiga, dan terakhir, kita menjual GBP/USD untuk melengkapi segitiga. Trading ketiga ini membuat kita tidak memiliki eksposur keseluruhan di salah satu dari tiga pasangan mata uang. Untuk menghapus eksposur kita ke GBP, kita akan menjual jumlah yang sama yang kita beli di posisi trading EUR/GBP. Oleh karena itu, kita ingin menjual 919.170 GBP atau 9,19 lot. Kita berurusan dengan GBP/USD pada kurs 1.2739 sehingga kita membeli 919.170 x 1.2739 = 1.170.930.66 USD.

Pertimbangkan implikasi dari langkah-langkah ini, mungkin dapat membantu untuk kembali melaluinya dan berpura-puralah seperti Anda melakukan transaksi mata uang fisik. Pada langkah terakhir ini kita telah mendapatkan 1.170.930,66 USD setelah awalnya menukar 1.170.580 USD menjadi EUR.

Keuntungan dari ketiga transaksi ini, oleh karena itu, akan menjadi 1.170.930,66 - 1.170.580 = 350,66 USD. Seperti yang Anda lihat, keuntungannya relatif kecil dibandingkan dengan ukuran besar transaksi kita. Juga perlu diingat bahwa kita belum memperhitungkan spread bid/offer (penawaran/permintaan) atau biaya transaksi lainnya. Tentu saja, dengan broker FX ritel, Anda juga tidak menukar mata uang secara fisik. Langkah-langkah ini akan mengunci Anda dalam keuntungan, namun, Anda masih harus melepas posisi Anda secara manual. Perlu diingat bahwa penyesuaian SWAP harian juga dapat dengan cepat mengikis keuntungan yang telah Anda kunci.

Arbitrase Statistik FX

Meskipun bukan bentuk arbitrase murni, arbitrase statistik Forex menggunakan pendekatan kuantitatif dan mencari divergensi harga yang secara statistik mungkin benar di masa mendatang.

Hal ini dilakukan dengan menyusun sekeranjang pasangan mata uang yang berkinerja tinggi dan sekeranjang pasangan mata uang yang berkinerja buruk. Keranjang ini dibuat dengan tujuan mempersingkat pemain yang berkinerja tinggi dan membeli yang berkinerja buruk.

Asumsinya adalah bahwa nilai relatif dari satu keranjang ke keranjang lainnya cenderung kembali kepada rata-rata seiring berjalannya waktu. Dengan asumsi ini, Anda menginginkan korelasi historis yang erat antara kedua keranjang. Sehingga ini adalah faktor lain yang harus dipertimbangkan oleh arbiter, saat menyusun pilihan asli. Anda juga ingin memastikan netralitas pasar sebanyak mungkin.

Keuntungan Tanpa Risiko

Arbitrase terkadang digambarkan tidak berisiko, tetapi hal ini tidak sepenuhnya benar. Strategi arbitrase Forex yang diterapkan dengan baik akan memiliki risiko yang cukup rendah, tetapi penerapannya adalah setengah dari pertempuran yang sebenarnya. Risiko eksekusi adalah masalah yang signifikan. Anda membutuhkan posisi pengimbang Anda untuk dieksekusi secara bersamaan, atau mendekati secara bersamaan. Ini menjadi lebih sulit karena tepi yang sangat kecil dengan arbitrase, selip (slippage) yang hanya beberapa pip kemungkinan akan menghapus keuntungan Anda.

Masalah Lain Dengan Arbitrase FX

Masalah muncul dengan volume orang yang menggunakan strategi ini. Arbitrase pada dasarnya bergantung pada selisih harga, dan selisih tersebut dipengaruhi oleh tindakan para arbitrase.

Adanya arbitrase akan mempengaruhi pasar FX dengan menyebabkan nilai tukar mata uang terkoreksi dengan sendirinya. Instrumen yang harganya terlalu mahal akan didorong turun dengan menjual. Yang berada di bawah harga akan didorong melalui pembelian. Akibatnya, selisih harga antara keduanya akan menyusut.

Pada akhirnya, selisih ini akan hilang atau menjadi sangat kecil sehingga arbitrase tidak lagi menguntungkan. Bagaimanapun, peluang arbitrase akan berkurang. Jumlah peserta pasar Forex yang sangat banyak umumnya merupakan keuntungan besar, tetapi itu juga berarti bahwa selisih harga akan ditemukan dan dieksploitasi dengan cepat.

Hasilnya, pemain tercepat menang dalam permainan arbitrase. Umpan harga tercepat sangat penting jika Anda ingin menjadi orang yang mendapatkan keuntungan. Misalnya, akun Zero.MT5 kami menawarkan kecepatan eksekusi tingkat institusi, yang penting untuk jenis trading ini, karena Anda akan bersaing dengan yang tercepat di dunia. Melihat bagaimana kecepatan eksekusi dapat membuat semua selisih, memilih software arbitrase Forex yang tepat juga dapat memberi Anda keunggulan kompetitif. Jangan ragu untuk mencoba strategi baru dan beragam sebelum Anda terjun ke dalam trading dengan uang sungguhan.

Perhatikan juga bahwa kecepatan pasar modern berarti Anda kemungkinan besar harus menggunakan sistem trading otomatis, seperti robot (bot) Forex atau Expert Advisor (EA) untuk berhasil memperdagangkan strategi seperti arbitrase segitiga Forex. Setelah membuka akun: langkah terbaik Anda adalah mengunduh add-on MetaTrader Supreme Edition yang kaya akan fitur dan merupakan pemenang penghargaan untuk MetaTrader 4 (MT4) dan MetaTrader 5 (MT5). Sederhananya, MetaTrader Supreme Edition menawarkan pengalaman trading otomatis terbaik, jadi mengapa tidak mencobanya dan lihat bagaimana kinerja Anda dengan strategi arbitrase Forex?

Akhir Kata

Semua sistem trading memiliki risiko bahwa profitabilitas akan terkikis seiring berjalannya waktu. Saat para peserta baru mengejar strategi yang sama, peluang berkurang. Arbitrase tidak berbeda. Persaingan ketat di pasar FX berarti Anda mungkin menemukan peluang arbitrase murni adalah terbatas. Namun, Anda mungkin akan menemukan teori yang berguna untuk mengeksplorasi strategi terkait, dan kemungkinan untuk melakukan trading lebih lanjut.

Lakukan trading dengan Admirals MetaTrader Supreme Edition

Memiliki platform yang tepat dan broker tepercaya merupakan aspek trading yang sangat penting. Admirals adalah broker pemenang penghargaan yang menawarkan kemampuan untuk melakukan trading di pasar Forex, memperdagangkan CFD, berinvestasi dalam saham dan ETF, dan masih banyak lagi. Ini semua dimungkinkan dengan platform trading canggih - MetaTrader. Admirals menawarkan MetaTrader 4 dan MetaTrader 5 dengan versi platform yang disempurnakan yang dikenal sebagai MetaTrader Supreme Edition (MTSE).

Dengan MTSE, trader profesional dapat meningkatkan kemampuan trading mereka, dengan mengakses data pasar waktu nyata terbaru, wawasan dari pakar trading profesional, dan berbagai fitur tambahan seperti fitur 'Mini Trader' yang praktis - memungkinkan trader untuk membeli atau menjual di dalam jendela kecil, tanpa perlu mengakses platform trading setiap kali mereka ingin melakukan perubahan. Untuk mengunduh MetaTrader Supreme Edition GRATIS, klik spanduk di bawah ini!

Artikel lainnya yang mungkin menarik bagi Anda

• Bagaimana Memprediksi Pasar Forex
• Cara trading indeks FTSE 100
• Panduan Investasi yang menguntungkan dengan Dividen

Tentang Admirals

Admirals adalah broker Forex dan CFD yang teregulasi secara global dan telah memenangkan banyak penghargaan. Admirals menawarkan perdagangan di lebih dari 8.000 instrumen keuangan melalui platform perdagangan paling populer di dunia: MetaTrader 4 dan MetaTrader 5. Yuk, mulai trading hari ini!

INFORMASI MATERI ANALITIS:

Data yang diberikan memberikan informasi tambahan tentang semua analisis, perkiraan, prakiraan, prakiraan, tinjauan pasar, pandangan mingguan atau evaluasi lain atau informasi serupa (selanjutnya disebut "Analisis") yang dipublikasikan di situs web badan investasi Admirals yang beroperasi di bawah merek dagang Admirals (selanjutnya disebut "Admirals"). Sebelum membuat keputusan investasi, perhatikan hal-hal berikut ini:

1. Ini adalah komunikasi pemasaran. Konten tersebut diposting hanya untuk tujuan informasi dan tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat atau rekomendasi investasi. Ini belum disiapkan sesuai dengan persyaratan hukum yang dirancang untuk mempromosikan kemandirian penelitian investasi, dan tidak tunduk pada larangan pra-diseminasi penelitian investasi.
2. Setiap keputusan investasi dibuat oleh setiap klien sendiri, sementara Admirals tidak akan bertanggung jawab atas kerugian atau kerusakan yang timbul dari keputusan tersebut, baik berdasarkan konten atau tidak.
3. Untuk melindungi kepentingan klien kami dan objektivitas Analisis, Admirals telah menetapkan prosedur internal yang relevan untuk pencegahan dan pengelolaan konflik kepentingan.
4. Analisis tersebut disiapkan oleh analis independen, Carolina Caro, pelaksana SEO (selanjutnya disebut "Penulis") berdasarkan perkiraan pribadi.
5. Meskipun semua upaya yang wajar telah dilakukan untuk memastikan bahwa semua sumber konten dapat diandalkan dan bahwa semua informasi disajikan, sebanyak mungkin, dengan cara yang dapat dimengerti, tepat waktu, akurat, dan lengkap, Admirals tidak menjamin keakuratan. atau integritas informasi apa pun yang terkandung dalam Analisis.
6. Setiap kinerja masa lalu atau pemodelan instrumen keuangan yang ditunjukkan dalam konten tidak boleh ditafsirkan sebagai janji, jaminan, atau implikasi tersurat maupun tersirat dari Admirals untuk kinerja di masa mendatang. Nilai instrumen keuangan dapat naik dan turun, dan pelestarian nilai aset tidak dijamin.
7. Produk dengan leverage (termasuk kontrak untuk perbedaan) bersifat spekulatif dan dapat menghasilkan keuntungan atau kerugian. Sebelum Anda mulai berdagang, pastikan Anda sepenuhnya memahami risikonya.