Mis on Santa Claus rally ehk jõuluvana ralli? Kuidas seda ära kasutada?

Jitanchandra Solanki

Santa Claus rally ehk eesti keeles Jõuluralli või jõuluvana ralli on tõusutrend, mis börsil tavaliselt jõuluperioodil esineb.  

Mis on Santa Claus rally?  

Santa Claus rally, eesti keeles jõuluralli või jõuluvana ralli, on väljend, millega kirjeldatakse jõuluperioodil aset leidvat tõusu aktsiaturgudel. 

See pole aga ainuke ralli, mis pühadeajal aset võtab. Suurte pühade ringis esinevad tugevad hooajalised trendid põhjustel, mis saavad selgemaks jõuluralli põhjuseid lähemalt käsitledes.  

Millal täpselt Santa Claus rally toimub? Kas see kestab terve kuu või ainult mõned päevad? Selle nähtuse paremaks mõistmiseks on oluline kõigepealt mõista Santa Claus rally ajalugu ja seejärel vaadata börsihindade graafikut selle nähtuse ajal.  

Kui soovite graafikuid täpsemalt uurida, saate MetaTrader 5 platvormi tasuta alla laadida. Tänu sellele saate vaadata tuhandete erinevate aktsiate ja muude varaklasside hindu reaalajas ja kasutada ka mitmeid kõrgetasemelisi kauplemistööriistu. MetaTrader 5 tasuta allalaadimisesks klõpsake alloleval bänneril: 

Populaarne kauplemisplatvorm mitme varaga kauplemiseks


Mis ajast Santa Claus rally esineb?  

Esimesed tõendid Santa Claus rallyst börsil on 1942. aastast, mil SB Wachtel mainis seda ajakirjas Chicago University Journal of Business. Analüüs  (kasutades Dow Jones Industrial Average'i) näitas, et börsil toimus tõus detsembrist jaanuarini aastatel 1927–1942.  

Sellest ajast alates on Santa Claus rally kohta loodud mitmeid teooriaid, kuid kõige populaarsem ja siiani kehtiv versioon on Yale Hirschi 1972. aastal tehtud uurimus, mis on kajastatud Stock Trader's Almanaci 1973. aasta väljaandes. Hirsch leidis, et börsi tõusis aasta viimasel viiel päeval ja jaanuari kahel esimesel päeval. 

Allolev graafik näitab muutust  S&P 500 aktsiaindeksis aasta viimasel viiel päeval ja jaanuari kahel esimesel päeval viimasel üheteistkümnel jõulupühal: 

Allikas: graafik koostati aastate investeerimise andmete põhjal. Koostatud 18.11.2022.  

Ülaltoodud pilt näitab S&P500 tulemusi aasta viimase viie sessiooni ja järgmise aasta kahe esimese ajal üheteistkümnel jõuluperioodil. Santa Claus rally andmeid analüüsides on selge, et sel perioodil esineb üldine tõusutrend. Kuigi 2014. ja 2015. aastatel esines langus, on perioodi 2010–2020 keskmine siiski positiivne. 

Hiljem käsitleme erinevaid kauplemisstrateegiaid, et sellest sündmusest kasu saada. Siiski on oluline märkida, et fenomeni tuvastaja Yale Hirsch võtaks seda märgina järgmisel aastal juhtuva kohta. 

Hirsch väidab, et juhul kui turg jõulude ringis ei tõuse, esineb ka järgmisel aastal tavaliselt karuturg või on tasane aasta.  

Alloleval graafikul on 2021. aasta viis viimast seanssi ja 2022. aasta kaks esimest seanssi piiritletud kahe musta vertikaalse joonega. Esimeses etapis näeme, kuidas turg tõusis alguses kõrgemale, enne kui ralli keskel auru kaotas. 

Allikas: Admirals MetaTrader 5, SP500, 4-tunnine graafik – andmevahemik: 21. detsember 2021 kuni 7. jaanuar 2022. Koostatud 18. novembril 2022 kell 15:00 CET. Pange tähele, et varasem tootlus ei ole tulevaste tulemuste ega ka tulevaste tulude usaldusväärne näitaja.  

Vaadeldes 2021. aasta viimast viit päeva ja 2022. aasta kahte esimest päeva avahinna perspektiivist,  algas Santa Claus rally 27. ja 28. detsembril tugevalt. Ajaloolised tõendid viitavad sellele, et 2022. aasta saab olema tõusev aasta, kuid antud juhul teooria eksib, kuna S&P 500 kogeb 2022. aastal 18. novembri seisuga võrreldes eelmise aastaga 16,7% langust.  

Kui soovite enne artikliga jätkamist õppida rohkem mõne kauplemise ja investeerimisega seotud termini kohta, võite registreeruda meie tasuta veebipõhisele Algajast Meistriks kursusele. Peate lihtsalt registreeruma alloleva reklaamiriba kaudu ja saate alustada õpinguid kõikjalt, kust soovite ja millal iganes teile sobib:  

Algajast meistriks

Õpi 20 päevaga kauplema - alates seadistustest kuni tehingute täitmiseni

Santa Claus rally põhjused 

Põhjuseid, miks eksisteerib hooajaline trend, mille kohaselt börs aasta lõpus ja jõuluajal tõueb, on mitmeid. Mõned neist on:  

▶ ️ Maksukahjumi sissenõudmine - see viitab sellele, kui investorid müüvad aktsiaid aasta lõpus kahjumiga, et kompenseerida kapitali kasvutulu maksu. See tähendab, et nad ostavad tagasi oma positsioone turul, mis põhjustab nõrkade aktsiate tõusu ja nõrgad aktsiad omakorda tõstavad ka tugevaid aktsiad samas suunas.  

▶ ️ Kuna sel perioodil on rohkem inimesi puhkusel, tegutsevad paljud suured institutsionaalsed investorid turgudel vähem. See võib kaasa tuua vähem aktiivsed lühikeseks müüjaid, jättes investeerimisfondidele investorite portfellide jaoks ostmise pikkade algoritmide hooleks.  

▶ ️ Aasta lõpu sooduspakkumiste jaht (odavad aktsiad) võtab samuti aset, kuna investorid keskenduvad tuleva aasta portfellide loomisele. See on põhjus, miks väärtusaktsiate tootlus kipub aasta lõpu poole tõusma, sest investorid võivad kasvuaktsiatest saadavat kasumit ära kasutada ja liikuda tagasi väärtusaktsiatesse, millel on suurem tootlus/pikaajaline risk. 

▶ See võib olla ka isetäituv ennustus! Kuigi aastalõpus valitsev optimism, boonusinvesteeringud või mõni muu ülalloetletud põhjus võib seda nähtust seletada, võib selle põhjuseks olla ka see, et trend pärineb 1942. aastast. Kuna see ulatub nii kaua tagasi, näevad investorid seda ette ja reageerivad sellele, säilitades nähtust!  

Olenemata põhjusest, see eksisteerib ja seda on oluline teada. Millised on aga potentsiaalsed kauplemisvõimalused? Uurime lähemalt!

Santa Claus rally kauplemisstrateegia 

Santa Claus rallyt saab kasutada mitmel erineval viisil. Kuid kuna see kestab umbes seitse päeva, sobib see lühiajaliste strateegiate jaoks paremini. 

Enamasti oleks kõige lihtsam viis osta aasta viimase viie päeva esimesel päeval ja seejärel sulgeda uusaasta teise päeva lõpus. Probleem on selles, kuhu seada stop-loss ja kuidas positsiooni riski maandada? Kuigi ajalugu näitab, et perioodil on aktsiaturg keskmiselt 1,5% plussis, võib kohati esineda ka metsikuid langusi. 

Paljud kauplejad võivad otsustada jälgida seitsmepäevast jõulurallit lühema aja jooksul ja kasutada hinnakäitumise tõusutrendide tuvastamiseks päevasiseseid strateegiaid. Teine võimalus on kasutada tehnilisi kauplemisnäitajaid ostu toetamiseks perioodil, mil ajalugu näitab, et ostjaid on rohkem kui müüjaid. 

Allpool on neljatunnine graafik S&P 500 aktsiaindeksist 2019. aasta Santa Claus rally taastumise perioodil. Kasutame seda graafikut võimaliku strateegia näitena, kuid pidage meeles, et varasem tootlus ei ole tulevase tootluse usaldusväärne garantii. 

Allikas: Admirals MetaTrader 5. SP500 4-tunnine graafik – andmevahemik: 24. detsember 2019 kuni 13. jaanuar 2020, koostatud 21. novembril 2022 kell 10.00 CET. Pange tähele, et varasem tootlus ei ole tulevaste tulemuste ega ka tulevaste tulude usaldusväärne näitaja. 

Ülaltoodud graafiku kollases kastis on näide väga populaarsest küünalmustrist nimega tagurpidi haamer (ing. k. reverse hammer). See on muster, mis esineb tavaliselt pärast langustrendi ja mida kauplejad võtavad kui märki trendi pöördumisest. 

Kauplejad võiksid kasutada ka tehnilisi näitajaid, et otsida rohkem vihjeid ostu kohta. Ülaltoodud näites on tagurpidi haamri esinemise ajal stohhastiline ostsillaator alla 20, mida peetakse ülemüüduks ja kus turg võib tõusta. 

Sel juhul võivad kauplejad siseneda ühe punkti võrra tagurpidi haamri tipust kõrgemal ja seada stop-lossi ühe punkti allpool tagurpidi haamri madalaimat väärtust. Selle tulemusel oleks võimalikuks sisenemishinnaks 3226,50 ja stop-lossiks 3211,15. Kui kaubeldakse 10 lotiga, tooks see kaasa -153,50 dollari suuruse kahjumi.  

Kui kaupleja oleks sihiks seadnud järgmise tõusu tasemel 3251,54, oleks see toonud kasumit 250,40 dollarit. 

Admiralsi kaupleja kalkulaator on suurepärane tööriist, mis aitab teid riskijuhtimisel. 

Kas teadsite, et reaalse kauplemiskontoga saate spekuleerida aktsiaindeksite, nagu S&P 500 ja tuhandete teiste Forexi, toorainete, aktsiate ja võlakirjade suuna üle, kasutades hinnavahelepinguid (CFDd)? See tähendab, et võite kasu saada nii tõusvatest kui ka langevatest turgudest! Avage konto juba täna, klõpsates alloleval reklaamiribal:  

Kauple Forexil ja CFD-dega

Kauple üle 40 valuutapaari CFD-dega 24/5

Kauplemine Santa Claus rally eel 

Mõned kogenumad kauplejad ja investorid eelistavad keskenduda Santa Claus rally eelsele perioodile, sest esineb hooajaline trend, mille tulemusel hakkavad aktsiaturud alates oktoobrist tõusma. Allpool on graafik, mis kajastab S&P 500 aktsiaindeksi 20 aasta keskmist trendi aastani 2020.  

Allikas: EquityClock, jäädvustatud 21. novembril 2022. 

See näitab, et oktoobrist aasta lõpuni esineb börsil tugev rallitrend. Selle taga võivad olla mitmed põhjused, näiteks kauplejate aktiivsem tegutsemine turul, et aasta viimane kvartal hästi lõpetada, suurem optimism puhkuseperioodi ümber, mis toovad erinevatele ettevõtetele rohkem tulu jne. 

Olenemata põhjustest, muster on selge.  

▶ ️ Sel juhul on kauplejatel võimalik võtta pikemaajaline lähenemine ja asuda aktsiaturgudel positsioone ehitama oktoobrist kuni aasta lõpuni. See võib hõlmata igapäevaste ajagraafikute vaatamist ja swing kauplemise rohkem kasutamist.  

Mõned investorid võivad olla veelgi valivamad ja vaatlevad aktsiaturu erinevaid sektoreid, mis sel perioodil kõige paremini toimivad, et tuvastada suure edutõenäosusega investeerimisvõimalusi.  

Kas teadsite, et saate Admiralsiga investeerida aktsiatesse ja börsil kaubeldavatesse fondidesse (ETF) 15 maailma suurimal börsil? Saate nautida tasuta juurdepääsu reaalajas hindadele, tasudes samal ajal madalaid vahendustasusid ja minimaalseid tehingutasusid. Alustamiseks klõpsake alloleval reklaamiribal:

Investeeri maailma parimatesse instrumentidesse

Tuhanded aktsiad ja ETF-id teie käeulatuses

 

Kuidas kauebelda Santa Claus rally põhjal 5 sammu kaudu? 

Kui teil on võimalik kauplemisstrateegia, kas oma uurimistöö ja analüüsi või Technical Insight Lookup indikaatori tulemusel, saate tehingu teha vaid 5 sammuga, nagu allpool näidatud.  

  1. Kaupleja Kabinetti pääsemiseks avage Admiralsis konto  
  2. Veebiplatvormi avamiseks klõpsake ühel oma reaalsel või demokontol nuppu Kauple.
  3. Otsi aktsiat Turu Ülevaate akna alumisest osast ja liiguta sümbol graafikule.   
  4. Kasuta ühenupuvajutuse kauplemist, või avage kauplemise pilet.  
  5. Sisestage oma tehingu suurus, kaotuse piir (stop-loss), ja kasumi võtmise (take-profit) tase. Seejärel vajutage nuppu Osta, kui arvate, et turg tõuseb, või vajutage Müü, kui arvate, et turg langeb. Valmis!  
Kuvatõmmis, mis näitab Admirals MetaTrader 5 kauplemisplatvormi avatud orderit graafiku taustal. Jäädvustatud 21. novembril 2022 kell 11.00 CET.  

Miks kaubelda Admiralsis? 

Admiralsis kauplemisel ja investeerimisel on järgmised eelised: 

✔️Kaubelge kogenud, litsentseeritud ja reguleeritud ettevõttega.  

✔️ Alustage kauplemist populaarsel veebipõhisel kauplemisplatvormil MetaTrader PC, Mac, Web, Android ja iOS operatsioonisüsteemide jaoks, mida Admirals pakub tasuta.  

✔️ Täiendage oma kauplemisplatvormi täiesti tasuta Supreme Editioni abil, et saada praktilisi kauplemisideid tuhandete erinevate aktsiate kohta, kasutades samal ajal täiustatud kauplemistööriistu. 

✔️ Avage investeerimiskonto Invest.MT5, et osta aktsiaid ja ETF-e 15 maailma suurimalt börsilt.  

✔️ Avage Trade.MT5 konto, et kaubelda CFD-dega, mis võimaldab võimendusega kauplemist ja võimalust kaubelda nii tõusva kui langeva hinna korral.

Kas teadsite, et üks parimaid viise alustamiseks on testida kõiki Admiralsi pakutavaid teenuseid ja tooteid, avades demokonto? See tähendab, et saate harjutada virtuaalses keskkonnas, kuni olete päris konto jaoks valmis!  

Kui soovite hakata demokontol harjutama, peate lihtsalt klõpsama alloleval reklaamiribal ja registreeruma. See on tasuta!  

Kauple riskivabal demokontol

Harjuta kauplemist virtuaalses keskkonnas

Korduma kippuvad küsimused Santa Claus rally kohta 

Mis on Santa Claus rally? 

Santa Claus rally viitab jõulurallile, tõusutrendi kujutavale nähtusele, mis võtab aktsiaturgudel aset aastavahetuse ringis. 

Kui kaua Santa Claus rally kestab? 

Santa Claus rally kestab umbes poolteist nädalat, aasta viimase viie kauplemissessiooni ja uue aasta kahe esimese kauplemissessiooni vahel. 

Teised artiklid, mis võivad teile huvi pakkuda: 

Meist: Admirals  

Reguleeritud maaklerina pakume juurdepääsu maailma kõige populaarsematele kauplemisplatvormidele. - Meie juures saate kaubelda valuutade, CFD-de, aktsiate ja ETF-idega.  

Head kauplemist! 

Seda materjali ei saa mingil juhul tõlgendada investeerimisnõuande või -soovitusena ega kutsena ükskõik millise tehingu sooritamiseks finantsinstrumentidega. Palun pange tähele, et taoline analüüs ei ole usaldusväärne näitaja praeguse ega tulevase tootluse kohta, sest olukord võib ajaga muutuda. Enne kauplemisega alustamist pidage nõu sõltumatu finantsnõustajaga, et tagada, et mõistate täielikult kaasnevaid riske

POPULAARSEIMAD ARTIKLID
Kuidas 2023. aastal investeerides inflatsioonist ette jõuda?
Inflatsioon maailmas on jõudnud tasemeni, mida pole nähtud 70ndatest saadik ja meie raha ostujõud langeb iga mööduva päevaga. Ainus viis seda vältida on oma raha investeerimine millesegi, mille tulu on suurem või võrdne praeguse inflatsioonimääraga. Seda on aga palju lihtsam öelda, kui teha.  Selles...
Dow Jonesi kauplemisstrateegia Dogs of The Dow
Dogs of the Dow on üks lihtsamaid investeerimisstrateegiaid. See koosneb kõigist Dow Jonesi indeksi kümne suurima aastase dividenditootlusega aktsiast. ✺ Viimase kümnendi jooksul ületas see 70% juhtudest Dow Jonesi aktsiaturu indeksit ning selle tegi populaarseks Michael B.O'Higgi...
2023. aasta 10 kõige väärtuslikumat ettevõtet maailmas
Mis on maailma kõige väärtuslikum ettevõte? Apple juhib taas maailma kõige väärtuslikumate ettevõtete edetabelit, edestades Microsofti ja Aramcot. ✺ Maailma kõige väärtuslikumate ettevõtete turukapitalisatsioon kasvas möödunud aastaga 11%, jõudes 35,16 triljoni dollarini. ✺ Apple ja M...
Vaata kõiki