Запиши PDF Печат

Категоризация на Клиент


Admiral Markets Cyprus Ltd е регистрирана (Сертификат за регистрация № HE 310328) в Република Кипър чрез Департамента за Регистрация на Компании и Официален Получател (http://www.mcit.gov.cy). Admiral Markets Cyprus Ltd е оторизирана и регулирана от Кипърската комисия за ценни книжа и борси (ttp://www.cysec.gov.cy) (Лиценз No. 201/13) и работи съгласно Директивата за Пазарите на Финансови Инструменти (EU Directive 2004/39/EC).

1. Въведение

1.1. За да предоставя инвестиционни услуги на клиенти, Admiral Markets Cyprus Ltd изисква, преди предоставянето на услугите, клиентите да предоставят информация, която е необходима, за да се разберат основните обстоятелства, свързани с клиента. Също така, да предостави на Admiral Markets Cyprus Ltd разумни основания да вярва, че клиентът има необходимите знания и опит, за да разбере рисковете, свързани с продукта или инвестиционната услуга, предлагани или поискани от клиента.

1.2. За да се определят знанията и опитът на клиента по отношение на инвестициите, информацията, получена от Admiral Markets Cyprus Ltd, трябва да обхваща най-малко следните аспекти до степен, която е от значение по отношение на класификацията на клиентите, естеството и обхвата на предоставена услуга, вида и сложността на предвидената услуга, продукт и транзакция и свързаните с тях рискове:

1.2.1. видовете инвестиционни услуги, сделки и ценни книжа, за които клиентът има достатъчно познания;

1.2.2. обема, естеството и честотата на сделките на клиента с ценни книжа и периода, през който са били извършени;

1.2.3. нивото на образование, професия или, ако е необходимо, предишна професия на клиента или потенциалния клиент.

1.3. Admiral Markets Cyprus Ltd има право да разчита на информацията, предоставена от клиента, освен ако Admiral Markets Cyprus Ltd не знае или е трябвало да знае за факта, че предоставената информация е остаряла, неточна или непълна.

2. Непрофесионален Клиент

2.1. Лице, което не е професионален клиент или допустим контрагент, ще се счита от Admiral Markets Cyprus Ltd за непрофесионален клиент.

3. Професионален Клиент

3.1. Професионален клиент е клиент, който притежава опита, знанията и експертизата, за да взима свои собствени инвестиционни решения и правилно да оценява рисковете, които поема.

3.2. Следните лица се считат за професионални клиенти по естество:

3.2.1. субекти, упълномощени от държава членка, субекти, упълномощени или регулирани от държава членка, и субекти, упълномощени или регулирани от трета държава:

3.2.2. кредитни институции, инвестиционни посредници, други упълномощени или регулирани финансови институции, застрахователни компании, колективни инвестиционни схеми и управляващи дружества на такива схеми, пенсионни фондове и управляващи дружества на такива фондове, търговци на суровини и деривати на суровини;

3.2.3. национални и регионални правителства, публични органи, които управляват публичния дълг, централни банки;

3.2.4. международни и наднационални институции като Световната банка, МВФ, ЕЦБ,

3.2.5. ЕИБ и други подобни международни организации;

3.3. Посочените по-горе субекти се считат за професионалисти. Те обаче могат да поискат непрофесионално третиране и Admiral Markets Cyprus Ltd може да се съгласи да осигури по-високо ниво на защита. Когато клиентът на Admiral Markets Cyprus Ltd е предприятие, посочено по-горе, Admiral Markets Cyprus Ltd трябва да го информира преди всяко предоставяне на услуги, че въз основа на информацията, с която разполага Admiral Markets Cyprus Ltd, клиентът се счита за професионален клиент и ще бъде третиран като такъв, освен ако Admiral Markets Cyprus Ltd и клиентът не се договорят друго. Клиентът може да поиска изменение на условията на споразумението, за да осигури по-висока степен на защита.

3.4. Това по-високо ниво на защита ще бъде осигурено, когато клиент, който се счита за професионалист, сключи писмено споразумение с Admiral Markets Cyprus Ltd да не се третира като професионалист за целите на приложимия режим на управление на бизнеса. Такова споразумение трябва да уточнява дали то се отнася за една или повече конкретни услуги или транзакции или за един или повече видове продукти или транзакции.

3.5. Следните лица могат да бъдат третирани като професионалисти при поискване.

3.5.1. Клиенти, различни от посочените в раздел 3.2.1. включително органи от публичния сектор и частни индивидуални инвеститори, също може да бъде разрешено да се откажат от някои от защитите, предоставени от правилата за провеждане на бизнес на Admiral Markets Cyprus Ltd.

3.5.2. Admiral Markets Cyprus Ltd има право да третира всеки от горепосочените клиенти като професионалисти, при условие че са изпълнени съответните критерии и процедура, посочени по-долу. За тези клиенти обаче не се предполага, че притежават пазарни познания и опит, сравними с този на категориите, изброени в раздел 3.2.1.

3.5.3. Всяко такова отказване от защитата, предоставена от стандартния режим на управление на бизнеса, ще се счита за валидно само ако адекватна оценка на експертизата, опита и знанията на клиента, предприета от Admiral Markets Cyprus Ltd, дава разумна увереност в светлината на естеството от предвидените транзакции или услуги, че клиентът е в състояние да взима свои собствени инвестиционни решения и разбира свързаните рискове.

3.5.4. Тестът за годност, приложен към мениджъри и директори на юридически лица, лицензирани съгласно европейските директиви във финансовата област, може да се разглежда като пример за оценка на експертиза и знания. В случай на малки субекти, лицето, подлежащо на горната оценка, следва да бъде лицето, упълномощено да извършва транзакции от името на предприятието.

3.5.5. В хода на горната оценка трябва да бъдат изпълнени минимум два от следните критерии:

  • клиентът е извършил значителни сделки на съответния пазар със средна честота 10 на тримесечие през предходните четири тримесечия,
  • размерът на портфейла от финансови инструменти на клиента, определен като включващ парични депозити и финансови инструменти, надвишава 500 000 EUR
  • клиентът работи или е работил във финансовия сектор поне една година на професионална позиция, която изисква познаване на предвидените транзакции или услуги.

3.6. Клиентите, дефинирани по-горе, могат да се откажат от ползата от подробните правила за поведение само когато се спазва процедурата по-долу:

  • те трябва да заявят писмено пред Admiral Markets Cyprus Ltd, че желаят да бъдат третирани като професионален клиент, било то общо или по отношение на определена инвестиционна услуга или сделка, или вид сделка или продукт,
  • Admiral Markets Cyprus Ltd трябва да им даде ясно писмено предупреждение за правата за защита и обезщетение на инвеститорите, които могат да загубят,
  • те трябва да заявят писмено, в отделен документ от договора, че са наясно с последиците от загубата на такава защита.

3.7. Преди да реши да приеме искане за отказ, Admiral Markets Cyprus Ltd е длъжен да предприеме всички разумни стъпки, за да гарантира, че клиентът, който иска да бъде третиран като професионален клиент, отговаря на съответните изисквания, посочени по-горе.

3.8. Професионалните клиенти са отговорни за информирането на Admiral Markets Cyprus Ltd за всяка промяна, която може да повлияе на текущата им категоризация. Ако обаче Admiral Markets Cyprus Ltd разбере, че клиентът вече не отговаря на първоначалните условия, които са го направили подходящ за професионално третиране, Admiral Markets Cyprus Ltd ще предприеме подходящи действия.

4. Допустим Контрагент

4.1. Следните лица могат да бъдат класифицирани като допустими контрагенти само във връзка с предоставянето на услугата за приемане и предаване на поръчки за ценни книжа, изпълнение на поръчки за ценни книжа от името или за сметка на клиенти и търговия с ценни книжа за собствена сметка:

  • субекти, упълномощени от държава членка, субекти, упълномощени или регулирани от държава членка, и субекти, упълномощени или регулирани от трета държава:
  • кредитни институции, инвестиционни посредници, други упълномощени или регулирани финансови институции, застрахователни компании, колективни инвестиционни схеми и управляващи дружества на такива схеми, пенсионни фондове и управляващи дружества на такива фондове, търговци на суровини и деривати на суровини;
  • национални и регионални правителства, публични органи, които управляват публичния дълг, централни банки;
  • международни и наднационални институции като Световната банка, МВФ, ЕЦБ, ЕИБ и други подобни международни организации;
  • лица, чийто основен бизнес се занимава със суровини или деривати на суровини за собствена сметка;
  • лица, които търгуват за собствена сметка финансови фючърси, опции или други пазари на деривативни инструменти и парични пазари само с цел осигуряване на инвестициите, направени на пазарите на деривативни инструменти, или които извършват транзакции за сметка на участниците на посочените пазари или установяват принципи на ценообразуване за тях и чиито транзакции са обезпечени от лица, които организират сетълмент на същите пазари.

5. Искане за различна Категоризация

5.1. Непрофесионален клиент може да поиска да бъде категоризиран като професионален клиент. Следователно клиентът приема по-ниско ниво на защита.

5.2. Професионалният клиент може да поиска да бъде категоризиран като непрофесионален клиент. Следователно клиентът получава по-високо ниво на защита.

5.3. Допустим контрагент може да поиска да бъде категоризиран като професионален клиент или непрофесионален клиент. Клиентът получава по-високо ниво на защита.

5.4. Admiral Markets Cyprus Ltd си запазва правото да отхвърли някое от горепосочените искания за различна категоризация.